... ỏ , ậ ư hàng T ngân ậ M C P ngânhàng T , M C P rolãi Xu t Nhập Kh u Vi t Nam ố ượ : ậ ăn ậ ư ngânhàng t Hàng T , ngân ậ M C P : ư ậ M C P ngânhàng T ược tập trung nghiên c tr ế ... , môhìnhVaR ế ù ẽ ợ ợ ậ ế , ượ ũ ỏ ư ? ă ễ , ượ ư , ỳ … ợ ư , ễ ế “ M ậ C P ậ , ỉ T ậ ngânhàng ”, , ẽ , ỏ ư M ngânhàng T M C P 2 ậ ă ượ : : ư - : ỏ , ậ ư hàng T ngân ậ M C P ngân ... ậ ư 2: ế 3: ngânhàng T ổ Luậ , ậ vào th c tiễ r ậ M C P ậ ă ỏ ược áp d ng ngânhàng T ậ M iC P ư ậ ư Luậ , , , ă ượ m kh ă ng m i Vi t Nam c a t ng môhình c v qu n lý r i rolãi su t t Xu...
... tái tà gân hàng Joel Bessis, : 13 B ng 2.1: M i quan h gi a lãi su t r i roLãi su t LS t i i cho vay i Lãi L L Lãi L Lãi Gi m Lãi L Gi m Lãi su t th n i Lãi L L Lãi Gi m hi n t i Lãi su t c ... i c a lãi su t th c chi u v i d ki n c a ngânhàng Tuy nhiên, N u ngânhàng trì khe h lãi su - Khi lãi su t th - Khi lãi su t th ch lãi su ng gi m, chênh l ch lãi su t gi m; N u ngânhàng trì ... có th ng c a s i lãi su t t khái ni m r i rolãi su t n i v i ngân : i rolãi su t nh ng t n th t v tài s n ho c làm gi m thu nh p c a ngânhàng mà ngânhàng ph i gánh ch u lãi su t th V i ph...
... môhìnhđolườngrủiro tế H uế lãisuất nhấn mạnh đến môhìnhtái định giá - Ứngdụngmôhìnhtái định giá đểđolườngrủirolãisuấtNgânhàng TMCP Công thươngViệtNam qua thấy nguy rủiro ... vấn đềrủirolãisuất luôn hữu trình hoạt động ngânhàng vấn đề quản trị rủirolãisuấtngânhàng quan tâm Đểlượng hóa rủirolãisuất sử dụng nhiều mô hình, môhìnhtái định giá sử dụng tương ... CHƢƠNG II: ỨNGDỤNGMÔHÌNHTÁI ĐỊNH GIÁ ĐỂĐO LƢỜNG RỦIROLÃISUẤTTẠINGÂNHÀNG TMCP CÔNG THƢƠNG VIỆTNAM 22 2.1 Tổng quan ngânhàng TMCP Công thươngViệtNam 22 2.1.1 Qúa trình hình thành...
... nợ nhạy cảm với lãisuấtngânhàng số dương lãisuất tăng ngânhàng tăng thêm thu nhập từ lãi suất, lãisuất giảm ngânhàng phải chịu rủirolãi suất, ngược lạiĐể sử dụngmôhình này, trước ... ẩn rủirolãisuất với ngânhàng cao + Quy môngân hàng, tức tổng tài sản A lớn tiềm ẩn rủirolãisuất với ngânhàng cao + Mức thay đổi lãisuất ΔR/(1+R)) nhiều tiềm ẩn rủirolãisuấtngânhàng ... Môhình đinh giá lạiMôhìnhthờilượng I RỦIROLÃISUẤTVÀ QUẢN TRỊ RỦIROLÃISUẤT I.1 Khái niệm rủirolãi suất: Trong kinh tế, lãisuất yếu tố nhạy cảm trước biến...
... RỦIROLÃISUẤTVÀ QUẢN TRỊ RỦIROLÃISUẤT TỔNG QUAN VỀ RỦIROLÃISUẤTVÀ QUẢN TRỊ RỦIROLÃISUẤT 1.1 Khái niệm rủirolãi suất: Là rủiro phát sinh có biến động, chênh lệch lãisuấtlãisuất ... lệch lãisuấtngânhàng tăng Tuy nhiên thực tế rủirolãisuấtlại tăng lên làm cho thu nhập từ lãingânhàng giảm rủirolãisuất xảy ngânhàng TỔNG QUAN VỀ RỦIROLÃISUẤTVÀ QUẢN TRỊ RỦIROLÃI ... RỦIROLÃISUẤTVÀ QUẢN TRỊ RỦIROLÃISUẤT 1.3 Quản trị rủirolãi suất: v Sự cần thiết Quản trị rủirolãisuấtRủirolãisuấtrủiro NHTM üHiệu kinh doanh NHTM phụ thuộc vào lực quản trị rủi...
... quan rủirolãisuất Quản trị rủirolãisuất Tổng quan rủirolãisuất Quản trị rủirolãisuất 1.1 Khái niệm rủirolãi suất: Là rủiro phát sinh có biến động, chênh lệch lãisuấtlãisuất ... lệch lãisuấtngânhàng tăng Tuy nhiên thực tế rủirolãisuấtlại tăng lên làm cho thu nhập từ lãingânhàng giảm rủirolãisuất xảy ngânhàng Tổng quan rủirolãisuất Quản trị rủirolãisuất ... khách hàng chậm toán khoản tiền lãi tín dụng cho ngânhàngngânhàng phải cấu lại khoản nợ cho khách hàng 19 ÁP DỤNGMÔHÌNH ĐỊNH GIÁ LẠIVÀMÔHÌNHTHỜILƯỢNGĐOLƯỜNGRỦIROLÃISuẤTTẠINGÂN HÀNG...
... an toàn vốn cho rủiro thị trƣờng Không đo lƣờng rủiro thị trƣờng, VaR đƣợc ứngdụngđểđo lƣờng rủiro tín dụng Một số môhìnhứngdụngVaRrủiro tín dụng kể đến nhƣ môhình CreditMetrics (Gupton, ... 26 4.2 .Ứng dụngmôhình Merton/KMV đểđo lƣờng rủiro vỡ nợ - trƣờng hợp Công ty Cổphần Sữa ViệtNam (Vinamilk) 31 4.3 Bằng chứng thực nghiệm Việt Nam: Đo lƣờng rủiro vỡ nợ Công ... Công ty cổphầnXuấtnhập thủy sản Bến Tre Ngânhàng Thƣơng MạiCổPhần Á Châu Công ty cổphầnXuấtnhập thủy sản An Giang Công ty cổphần văn hoá Tân Bình Công ty Cổphần Bibica Công ty cổ phần...
... 4: Môhình VHDN Khách sạn Park View 72 H HÌNH VẼ TÊ Hình 1: Quy trình nghiên cứu Hình 2: Hình vẽ minh họa khuynh hướng VHDN 25 ́H Hình 3a: Hình ảnh phát hoạ mô tả cóphần ... duy, học hỏi thay đổi công ty theo môhình tháp khác hẳn công ty theo môhình gia đình Đối với nhân công theo môhìnhhình tháp, môhình gia đình chuyên quyền độc đo n, vô lý, khó hiểu Thay tuân ... pháp lý để tìm thật c Môhình VHDN kiểu sáng tạo, gọi môhình lò ấp trứng (A) Môhình văn hóa lò ấp trứng dựa quan điểm cấu tổ chức không quan trọng hoàn thiện cá nhân Nếu tổ chức tỏ rộng lượng, ...
... [2]) Đolườngrủiro thị trường chứng khốn ViệtNam * Rủiro hoạt động đầu tư thị trường chứng khốn ViệtNam Đầu tư TTCKVN chịu nhiều rủiro khác như: Rủiro thị trường, rủirolãi suất, rủiro ... Tổng quan rủirotài phương pháp đolườngrủiro 16 Rủirotài - 16 2 Một số mơhìnhđolườngrủirotài 21 Thực trạng đolườngrủiro TTCK ViệtNam ... pháp ứngdụng ước lượngVaR - Thử nghiệm ứngdụngmơhìnhVaR với khai triển C-F đolườngrủiro danh mục đầu tư TTCK ViệtNam Nhiệm vụ nghiên cứu - Nghiên cứu tổng quan rủirotài phương pháp đo...
... sử dụngđể xác định lượng vốn kinh tế 26 CHƯƠNG II: ĐOLƯỜNGRỦIRO TÍN DỤNGTẠINGÂNHÀNGTHƯƠNGMẠICỔPHẦN ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆTNAM (BIDV) 2.1 Tổng quan BIDV NgânhàngThươngmạicổphần ... II: Đolườngrủiro tín dụngNgânhàngThươngmạiCổphần Đầu tư Phát triển ViệtNam (BIDV) Chương III: Hoàn thiện điều kiện ứngdụng phương pháp đolườngrủiro tín dụng Basel II NgânhàngThương ... phương pháp đolườngrủiro tín dụng khác Nhưng tiêu chuẩn cách thức phương pháp đolườngrủiro tín dụng hiệp ước Basel II coi phương pháp đolường xác BIDV ngânhàngthươngmại lớn Việt Nam, có...
... II: Đolườngrủiro tín dụngNgânhàngThươngmạiCổphần Đầu tư Phát triển ViệtNam (BIDV) Chương III: Hoàn thiện điều kiện ứngdụng phương pháp đolườngrủiro tín dụng Basel II NgânhàngThương ... sử dụngđể xác định lượng vốn kinh tế 30 31 CHƯƠNG II: ĐOLƯỜNGRỦIRO TÍN DỤNGTẠINGÂNHÀNGTHƯƠNGMẠICỔPHẦN ĐẦU TƯ VÀ PHÁT TRIỂN VIỆTNAM (BIDV) 2.1 Tổng quan BIDV NgânhàngThươngmạicổ ... phương pháp đolườngrủiro tín dụng khác Nhưng tiêu chuẩn cách thức phương pháp đolườngrủiro tín dụng hiệp ước Basel II coi phương pháp đolường xác BIDV ngânhàngthươngmại lớn Việt Nam, có...
... thuộc vào thái độrủiro nhà đầu tư • Nếu nhà đầu tư có mức ngại rủiro cao (không ưa thích rủi ro) đầu tư phần vào tài sản phi rủiro (cho vay với lãisuất phi rủiro - rf) phầnlại đầu tư vào ... khoán ViệtNam 40 Kết luận chương 41 CHƯƠNG 3: CÁC PHƯƠNG PHÁP ĐOLƯỜNGRỦIRO TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆTNAM 43 3.1 Ứngdụng Lý thuyết CAPM đểđolường hệ số rủiro ... ⇓ Rủiro nhân tố Rủiro riêng Công thức: Var( ri) = k ∑ βim2 Var( Fm) + Var( εi) m =1 (1.20) 1.2.5 Môhình nhân tố danh mục đầu tư mô Sau tìm hiểu vài ứngdụngmôhình nhân tố (ví dụ ước lượng Cov,...
... thuộc vào thái độrủiro nhà đầu tư • Nếu nhà đầu tư có mức ngại rủiro cao (không ưa thích rủi ro) đầu tư phần vào tài sản phi rủiro (cho vay với lãisuất phi rủiro - rf) phầnlại đầu tư vào ... khoán ViệtNam 40 Kết luận chương 41 CHƯƠNG 3: CÁC PHƯƠNG PHÁP ĐOLƯỜNGRỦIRO TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆTNAM 43 3.1 Ứngdụng Lý thuyết CAPM đểđolường hệ số rủiro ... ⇓ Rủiro nhân tố Rủiro riêng Công thức: Var( ri) = k ∑ βim2 Var( Fm) + Var( εi) m =1 (1.20) 1.2.5 Môhình nhân tố danh mục đầu tư mô Sau tìm hiểu vài ứngdụngmôhình nhân tố (ví dụ ước lượng Cov,...
... sử dụngVaR quản trị rủiroVaR trở nên biện pháp hàng đầu đểđolường tổn thất thị trường, tiếp cận tương tự VaR sử dụng nhiều điều khoản khác Hiệp định MôhìnhVaRmô hình đo l ường rủiro ... phương pháp tính độrủiro Phương pháp tính giá trị rủiro đầu tư vốn Ứngdụng lý thuyết cực trị môhình hoá đuôi chuỗi lợi suất chứng khoán Áp dụng EVT đểđolườngrủiro đầu tư cổ phiếu ACB I Các ... 8 Một số môhình cực trị mở rộng mối lien hệ môhình Chương 2: Úngdụng lý thuyết cực trị đolườngrủirotàiRủirotàiMôhìnhđolườngrủiro Tham số hoá biến lợi nhuận...
... thuộc vào thái độrủiro nhà đầu tư • Nếu nhà đầu tư có mức ngại rủiro cao (không ưa thích rủi ro) đầu tư phần vào tài sản phi rủiro (cho vay với lãisuất phi rủiro - rf) phầnlại đầu tư vào ... khoán ViệtNam 40 Kết luận chương 41 CHƯƠNG 3: CÁC PHƯƠNG PHÁP ĐOLƯỜNGRỦIRO TRÊN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆTNAM 43 3.1 Ứngdụng Lý thuyết CAPM đểđolường hệ số rủiro ... ⇓ Rủiro nhân tố Rủiro riêng Công thức: Var( ri) = k ∑ βim2 Var( Fm) + Var( εi) m =1 (1.20) 1.2.5 Môhình nhân tố danh mục đầu tư mô Sau tìm hiểu vài ứngdụngmôhình nhân tố (ví dụ ước lượng Cov,...
... trọng Rủirotài chia thành loại: rủiro thị trường, rủiro tín dụng, rủirolãi suất, rủiro khoản, rủiro hoạt động, rủiro thị trường đóng vai trò quan trọng Trong đolườngrủirotài dựa vào ... lý rủi ro, đặc biệt đolườngrủiro thị trường Rủiro thực chất phản ánh tính không chắn kết nên người ta sử dụngphân phối xác suấtđểđolườngrủiro Lý thuyết EVT đưa phương pháp để ước lượng ... thước đo nghiên cứu 2.2 Môhìnhđolườngrủiro 2.2.1 Môhìnhđộđorủiro chặt chẽ Ta xét nhà đầu tư (cá nhân tổ chức) nắm giữ danh mục Đặt t: thời điểm tại, (t + 1): thời điểm cuối kỳ đầu tư (thời...
... ngừa giải rủiro Tinh chỉnh, xây dựng thêm số chức cho phần mềm quản lý rủiro ERP ViệtNam dựa phần mềm có sẵn trước Ứngdụng kiến thức tìm hiểu vào xây dựngứngdụng quản lý rủiro dự án ... VNĐ/Giờ 2.4 Tôn dự án (Project charter) Tên dự án (Project Title): XÂY DỰNGVÀ TINH CHỈNH ỨNGDỤNG QUẢN TRỊ RỦIRO TRONG TRIỂN KHAI DỰ ÁN ERP TẠIVIỆTNAM Ngày bắt đầu (Project Start Day): 20/7/2014 ... 13 Cập nhật rủiro ERP 100.000 14 Xác định rủiro 50.000 15 Phân nhóm rủiro 50.000 16 Mô tả chi tiết rủiro cập nhật 100.000 17 Nhân lực 80.000 18 Phương tiện 20.000 19 Đánh giá rủiro cập nhật...