Xây dựng hệ thống chỉ tiêu phân tích ngành NH ở Việt Nam Vì giới hạn của ngồn thông tin cũng như sự hạn chế của các tài liệu tham khảo, trong khuôn khổ của đề tài chỉ đề cập đến những chỉ tiêu tài chính mang tính “sống còn” trong ngân hàng đó là : Dư nợ / Tổng tài sản, Hệ số an toàn vốn, NPLs / Tổng dư nợ, ROA, ROE. Đề tài sẽ cung cấp các chỉ tiêu trên theo tiêu chí 5 ngân hàng thương mại quốc doanh và 14 ngân hàng thương mại cổ phần. Căn cứ vào bộ số liệu này và phương pháp chọn mẫu ngẫu nhiên sẽ tính toán ra chỉ tiêu của toàn ngành ngân hàng. 3.1. Dư nợ / Tổng tài sản Khối ngân hàng thương mại quốc doanh (Nguồn : Báo cáo của IFC) Khối ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng NPLs / Tổng dư nợ (%) 2005 2006 ACB 38,65 38,11 Sacombank 58,28 58,1 Exim bank 56,58 55,68 Techcombank 50,44 50,85 VIB 58,6 55,13 NHTMCP Quân đội 52,34 43,65 NH Đông Á 69,99 66,13 Habubank 60,27 51,2 NH Sài Gòn 83,45 77,1 Sea Bank 22,04 32,87 VP Bank 54,11 49,29 NH Phương Nam 74,47 51,17 NH Phương Đông 71,92 72,36 ABBank 59,71 36,32 (Nguồn : Báo cáo của IFC) Chỉ tiêu Dư nợ / Tổng tài sản của toàn ngành năm 2005 là 42,91 và năm 2006 là 39,4058 Chỉ tiêu này của toàn ngành đã giảm xuống trong năm 2005 so với năm 2006 bởi vì trong thời gian này, các ngân hàng thương mại đã tập trung vào một kênh huy động vốn khác đó là từ thị trường chứng khoán thay vì dựa vào kênh dẫn vốn truyền thống từ đi vay. Trong năm 2005, hoạt động của ngành Ngân hàng đã có nhiều cố gắng thực hiện chính sách tiền tệ thận trọng, phù hợp với biến động của thị trường góp phần ổn định kinh tế vĩ mô, thúc đẩy tăng trưởng kinh tế; chủ động đáp ứng nhu cầu vốn của nền kinh tế trên cơ sở nâng cao chất lượng tín dụng, kiểm soát tăng trưởng tài sản có rủi ro, tháo gỡ kịp thời những khó khăn trong hoạt động tín dụng. Bên cạnh đó, toàn ngành cũng đồng thời đẩy mạnh tiến trình tái cơ cấu các ngân hàng thương mại nhằm nâng cao năng lực tài chính và khả năng cạnh tranh của hệ thống ngân hàng Việt Nam; tiếp tục thực hiện chương trình hiện đại hoá ngân hàng và hệ thống thanh toán, mở rộng thanh toán không dùng tiền mặt, đồng thời chủ động hội nhập kinh tế quốc tế. Năm 2006, ngành Ngân hàng phấn đấu đưa tổng phương tiện thanh toán tăng 22% và dư nợ tín dụng tăng dưới 25% so với năm 2005. 3.2. Tình trạng nợ xấu(NPLs) Khối các ngân hàng thương mại quốc doanh (Nguồn : Báo cáo của IFC) Khối các ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng NPLs / Tổng dư nợ (%) 2005 2006 ACB 0,3 0,19 Sacombank 0,56 0,72 Exim bank - - Techcombank 1,82 3,11 VIB - - NHTMCP Quân đội - - NH Đông Á - - Habubank 1,08 - NH Sài Gòn 0,73 - Sea Bank - - VP Bank - - NH Phương Nam - - NH Phương Đông 9,55 - ABBank - 3 (Nguồn : Báo cáo của IFC) Chỉ tiêu nợ xấu của toàn ngành năm 2005 và năm 2006 Tình trạng nợ xấu của hệ thống ngân hàng trong nước từng bước được cải thiện từ năm 2000 trở lại đây. Năm 2000, tỷ lệ nợ xấu (NPL) trên tổng dư nợ của nhóm các NHTM quốc doanh ở mức cao 12,7%, giảm dần còn 8,5%, 8% và 4,47% trong các năm tiếp theo, và đến năm Chỉ tiêu nợ xấu năm 2006 đã giảm đi đáng kể chỉ còn 3% (theo VAS). Tuy nhiên nếu đánh giá theo chuẩn mực kế toán quốc tế, thì tỷ lệ nợ xấu của nhóm các NHTM này vẫn ở mức rất cao 15-20%. Nhóm các NHTM cổ phần, tỷ lệ nợ xấu ở mức khoảng 1% năm 2005 và 0,85% năm 2006. Đối với các chi nhánh ngân hàng nước ngoài thì tỷ lệ này còn thấp hơn rất nhiều 0,06%. Hầu hết các khoản nợ xấu bắt nguồn từ các khoản cho vay đối với doanh nghiệp nhà nước, các Tổng công ty lớn, trong khi dư nợ cho khu vực Nhà nước vay chiếm tới hơn 30% tổng dư nợ cho vay toàn nền kinh tế, nhiều doanh nghiệp Nhà nước hoạt động kém hiệu quả, thua lỗ kéo dài. Ngoài ra, các khoản cho vay chủ yếu dựa vào tài sản đảm bảo, trong khi thị trường bất động sản và thị trường hàng hóa chưa phát triển và còn nhiều biến động phức tạp dẫn đến tình trạng nợ xấu gia tăng và kéo dài tại các NHTM quốc doanh. Tình trạng này kéo dài sẽ tác động tiêu cực tới năng lực tài chính của các ngân hàng, nhất là trong điều kiện hiện nay khi nguồn vốn tự có của các ngân hàng vẫn còn ở mức hạn chế vì nếu trích lập đầy đủ những khoản nợ khoanh và nợ khó đòi thì vốn tự có của nhiều NHTM, nhất là NHTM quốc doanh ở tình trạng âm 1 . Với sự ra đời của Công ty mua bán nợ, quản lý nợ và tài sản tồn đọng của doanh nghiệp (DATC – hoạt động từ năm 2004) để xử lý nợ xấu của các doanh nghiệp nhà nước, bao gồm cả các NHTM, cùng với các quy định mới của NHNN về phân loại nợ, trích lập và sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro trong hoạt động ngân hàng của TCTD 2 phù hợp với thông lệ quốc tế, tình trạng nợ xấu của 1 Theo tạp chí kế toán 2 Quyết định số 493/2005/NHNN ngày 22/4/2005 và Quyết định số 18/2007/QĐ-NHNN ngày 25/4/2007 về việc sửa đổi, bổ sung một số điều của Quyết định số 493/2005/QĐ-NHNN. các ngân hàng sẽ tiếp tục được cải thiện. Theo đó, các tổ chức tín dụng (TCTD) đã tiến hành xây dựng Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ về khách hàng và hệ thống này là công cụ hữu hiệu giúp cho các TCTD trong việc quản lý rủi ro tín dụng và phân loại nợ để đánh giá chính xác hơn chất lượng, khả năng tổn thất trong hoạt động tín dụng và là cơ sở cho việc đưa ra các chính sách về tín dụng, khách hàng, lãi suất, bảo đảm tiền vay. 3.3. Hệ số an toàn vốn Khối ngân hàng thương mại quốc doanh (Nguồn : Báo cáo của IFC) Khối ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng Hệ số an toàn vốn (CAR %) 2005 2006 ACB 13,68 9,97 Sacombank 22,34 19,94 Exim bank 13 19,09 Techcombank 18,75 20 VIB 11,28 13,06 NHTMCP Quân đội 14,81 23,13 NH Đông Á 11,95 19,05 Habubank 11,77 29,35 NH Sài Gòn 17,01 19,37 Sea Bank 21,63 31,37 VP Bank 9,95 16,7 NH Phương Nam 14,43 34,77 NH Phương Đông 14,29 17,87 ABBank 46,31 105,22 (Nguồn : Báo cáo của IFC) Chỉ tiêu toàn ngành ngân hàng Phần lớn năng lực tài chính của các NHTM quốc doanh còn hạn chế, nguồn vốn tự có thấp, chưa đáp ứng tiêu chuẩn về an toàn vốn (8%). Ngoại trừ MHB, 4 NHTM quốc doanh còn lại hệ số an toàn vốn mới chỉ đạt khoảng 4-5%, thấp hơn nhiều so với mức bình quân trong khu vực (12-13%). Hạn chế này một phần xuất phát từ tình trạng tỷ lệ nợ xấu còn ở mức cao, chưa được xử lý vẫn còn tồn đọng. Do vậy đạt được tiêu chuẩn quốc tế về an toàn vốn là một thách thức lớn đối với các ngân hàng này. Ước tính để đạt hệ số an toàn vốn 8% vào năm 2010, các ngân hàng này cần thêm một lượng vốn tới 65-70 nghìn tỷ đồng 3 . Nhìn chung hệ số an toàn vốn của toàn ngành vẫn nằm ở mức đảm bảo đạt trên tiêu chuẩn quốc tế là 8%. 3.4. ROA(Thu nhập trên vốn cổ phần) Khối ngân hàng thương mại quốc doanh (Nguồn : Báo cáo của IFC) Khối ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng ROA (%) 2005 2006 ACB 1,51 1,47 Sacombank 1,88 2,4 Exim bank 0,21 1,74 Techcombank 2,25 1,84 VIB 1,05 1,15 NHTMCP Quân đội 1,48 1,94 NH Đông Á 1,35 1,48 Habubank 1,62 2,15 NH Sài Gòn 2,14 2,26 3 Báo cáo của IFC Sea Bank 0,95 1,2 VP Bank 1,09 1,4 NH Phương Nam 1,43 1,87 NH Phương Đông 1,53 1,99 ABBank 1,71 3,06 (Nguồn : Báo cáo của IFC) ROA toàn ngành Ngân hàng ROA của hệ thống các NHTM quốc doanh thấp duy nhất chỉ có VCB là đạt tương đương với mức bình quân trong khu vực (ROA bình quân của các ngân hàng khu vực Châu Á vào khoảng 1,1% 4 ) Mặc dù chi phí vốn cao hơn so với các NHTM quốc doanh, song nhìn chung khối các ngân hàng cổ phần hoạt động hiệu quả và năng động hơn, điều này phản ánh qua các chỉ tiêu ROA. ROA bình quân năm 2006 đạt 1,85%, cao hơn so với các NHTM quốc doanh. Theo Ngân hàng Nhà nước, “năm 2006 là năm các ngân hàng thương mại đạt mức sinh lời rất cao: tỷ lệ lãi ròng trên vốn tự có bình quân 17-18%. Một số ngân hàng thương mại cổ phần đạt trên mức 30%”. 4 Theo Creative Investment Trong điều kiện nền kinh tế có mức tăng trưởng cao, các ngân hàng thương mại kinh doanh hiệu quả là điều rất đáng mừng. Tuy nhiên, với vai trò là “hệ tuần hoàn của nền kinh tế”, lợi nhuận ngân hàng cao có thể do độ “ma sát” lớn, làm tăng chi phí huy động của các doanh nghiệp và ảnh hưởng đến hiệu quả của nền kinh tế. So sánh sơ bộ với các nước trong khu vực và trên thế giới cho thấy quy mô của các ngân hàng Việt Nam hiện còn nhỏ, tỷ lệ giữa dư nợ cho vay và GDP là 75%, tức là bằng một nửa so với bình quân của toàn thế giới và thấp hơn so với bình quân của các nước ASEAN năm 2005 (81%). Suất sinh lời trên tài sản (ROA) bình quân 1% là chấp nhận được nhưng vẫn thấp hơn mức bình quân chung của thế giới. 3.5. ROE của toàn ngành Khối ngân hàng thương mại quốc doanh [...]... trưởng cao của ng nh đang ở giai đoạn thứ hai của chu kỳ tăng trưởng Ng nh đang ở mức tăng trưởng nhanh và tố độ tăng trưởng 20% sẽ giữ vững trong thời gian tới Bảng tóm tắt các chỉ tiêu ch nh của ngân hàng Chỉ tiêu Dư nợ / Tổng tài sản T nh trạng nợ xấu Hệ số an toàn vốn ROA ROE 2005 42,9125 2,9322 8,2371 1,0344 17,2737 2006 39,4058 1,383 8,5951 1,4620 24,4343 Kết Luận Các chỉ tiêu phân tích ng nh. .. của các NHTM không nh ng nh hưởng đến cá nh n, các tổ chức mà nh hưởng tới cả nền kinh tế Hoạt động kinh doanh của các NHTM liên quan trực tiếp đến tiền tệ nên rất nh y cảm và tiềm ẩn rủi ro Cho nên phân tích tài ch nh NHTM là một trong nh ng nội dung khó, đòi hỏi phải có nhiều kinh nghiệm cũng nh am hiêu sâu sắc về hoạt động của các NHTM, do đó, tác giả chắc chắn không tr nh khỏi nh ng hạn chế, thiếu... rất lâu ở các nước trên thế giới và được coi nh một chuẩn mực trong phân tích, đ nh giá tổ chức tín dụng Tuy nhiên việc vận dụng để phù hợp với điều kiện các ngân hàng ở Việt Nam về các chỉ tiêu t nh toán, các mức chuẩn thì vẫn đang tiếp tục được nghiên cứu Phân tích tài ch nh NHTM luôn là mối quan tâm đối với rất nhiều người từ nh ng người dân đến nh ng người quản lý Bởi lẽ sự thất bại của các NHTM... dung phân tích tài ch nh nhằm phục vụ cho sự phát triển an toàn và hiệu quả của các ngân hàng thương mại nói riêng và của toàn nền kinh tế nói chung Nghiên cứu khoa học này muốn cung cấp một sơ sở ý thuyết nền tảng trong việc phân tích các công cụ phân tích ng nh, và phân tích thực trạng cũng nh các chỉ số ng nh ngân hàng nh là một bước đầu trong việc hoàn thiện việc cung cấp thông tin một cách minh... năm) Nguyên nh n là do tỷ lệ vốn tự có so với tổng tài sản - một thước đo độ an toàn trong hoạt động - của các ngân hàng thương mại Việt Nam vẫn còn thấp 3.6 Nh n xét chung: Thị trường ngân hàng Việt Nam hiện tại là thị trường c nh tranh độc quyền nh m do phần lớn thị phần đang do các NHTMNN nắm giữ, với rất nhiều rào cản đang được đặt ra của ch nh phủ và cũng ch nh từ đặc điểm của ng nh Tuy nhiên, trong... sẽ giảm m nh, song qui mô và chất lượng tăng thông qua sát nh p, thâu tóm các ngân hàng Các ngân hàng sẽ có xu thế phát triển hoạt động ngân hàng đa năng Mặc dù đã thực hiện cổ phần hóa, song t nh chất ngân hàng của nh nước sẽ vẫn không mất đi ở các NHTMNN Tuy nhiên, sự thống trị của các NHTMNN sẽ mất đi, nh ờng vị trí cho các NHTMCP và các ngân hàng nước ngoài Ng nh ngân hàng vẫn là ng nh có tốc... minh bạch và đầy đủ cho nh ng người quan tâm Tài liệu tham khảo 1 Giáo tr nh tài ch nh doanh nghiệp, Lưu Thị Hương(1988), Nh xuất bản giáo dục 2 Thị trường chứng khoán – Phân tích cơ bản, T.S Trần Đăng Khâm, NXB Đại học kinh tế Quốc Dân 3 Tài ch nh doanh nghiệp hiện đại, TS Trần Ngọc Thơ, Đại học Kinh tế th nh phố Hồ Chí Minh 4 Ngân hàng thương mại,Phan Thu Hà, Nh xuất bản thống kê (2002) 5 Quản... toàn ng nh Ngân hàng: Tương tự nh chỉ tiêu ROA, ROE của các NHTM cổ phần đều tăng lên rõ rệt nếu so s nh kết quả hoạt động của 2 năm 2005 và 2006 Nh n chung thì chi tiêu ROE của toàn ng nh nói chung và đặc biệt là các ngân hàng ngoài quốc doanh nói riêng đều nằm vào mức cao so với các ngân hàng trong khu vực Tỷ suất lợi nhuận trên vốn tự có b nh quân (ROE) bằng mức b nh quân chung và cao hơn Thái... Quản trị ngân hàng thương mại, Peter S.Rose, Nh xuất bản tài ch nh, Hà Nội (2004) 6 Quản trị rủi ro trong kinh doanh ngân hàng, PGS.TS Nguyễn Văn Tiến, NXB Thống Kê (2005) 7 Quản lý và kinh doanh tiền tệ, Đại học Tài ch nh kế toán Hà Nội (1999) 8 “Vận dụng mô h nh CAMEL trong phân tích tài ch nh tại ngân hàng thương mại cổ phần Đông Á”, luận văn thạc sĩ Kinh tế, Lê Thu Trang (2006) 9 Fundamentals of... động của các NHTM cổ phần Ngân hàng ROE (%) 2005 ACB Sacombank Exim bank Techcombank VIB NHTMCP Quân đội NH Đông Á Habubank NH Sài Gòn Sea Bank VP Bank NH Phương Nam NH Phương Đông ABBank 2006 30,07 33,9 16,44 19,78 3,07 18,6 27,03 18,55 15,84 16,38 19,48 21,07 16,22 13,61 23,22 17,23 14,75 15,4 17,66 14,55 21,25 19,49 13,92 12,55 15,22 16,69 6,13 8,42 (Nguồn : Báo cáo của IFC) • ROE toàn ng nh Ngân hàng: . Xây dựng hệ thống chỉ tiêu phân tích ng nh NH ở Việt Nam Vì giới hạn của ngồn thông tin cũng nh sự hạn chế của các tài liệu. ngoài. Ng nh ngân hàng vẫn là ng nh có tốc độ tăng trưởng cao của ng nh đang ở giai đoạn thứ hai của chu kỳ tăng trưởng. Ng nh đang ở mức tăng trưởng nhanh