TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VÀ QUẢN LÝ RỦI RO TÍN DỤNG TRONG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 1.1.1 Những vấn đề NHTM Khái niệm NHTM Đầu tiên ngân hàng thương mại loại ngân hàng trung gian Ở nước có cách định nghĩa riêng ngân hàng thương mại Ví dụ: Ở Mỹ: ngân hàng thương mại công ty kinh doanh chuyên cung cấp dịch vụ tài họat động ngành dịch vị tài Ở Pháp: ngân hàng thương mại xí nghiệp hay sở thường xuyên nhận tiền công chúng hình thức kí thác hay hình thức khác số tiền mà họ dùng cho họ vào nghiệp vụ chiết khấu, tín dụng hay dịch vụ tài Ở Việt Nam Pháp lệnh ngân hàng ngày 23-5-1990 hội đồng Nhà nước Việt Nam xác định: Ngân hàng thương mại tổ chức kinh doanh tiền tệ mà họat động chủ yếu thường xuyên nhận tiền kí gửi từ khách hàng với trách nhiệm hồn trả sử dụng số tiền vay, thực nghiệp vụ chiết khấu làm phương tiện toán 1.1.2 Các hoạt động chủ yếu NHTM Về hoạt động kinh doanh Ngân hàng Thương mại chia thành nhóm : (1) Hoạt động huy động vốn , (2) Hoạt động sử dụng vốn (3) Hoạt động cung cấp dịch vụ tài (1) Hoạt động huy động vốn : Bất kỳ Ngân hàng Thương mại bắt đầu hoạt động kinh doanh việc huy động vốn NHTM huy động tất nguồn tiền nhàn rỗi Doanh nghiệp, tổ chức phủ dân cư với quy mơ thời hạn khác Từ khoản huy động để hình thành tài sản NỢ hay nguồn vốn, định đến toàn hoạt động kinh doanh khả cung cấp dịch vụ Ngân hàng Thương Mại (2) Hoạt động sử dụng vốn : Công tác sử dụng vốn lớn có hiệu hầu hết Ngân hàng Thương mại hoạt động tín dụng Hoạt động sử dụng vốn thứ hai đầu tư Dự trữ hay khoản mục ngân quỹ việc NHTM giữ lại phần nguồn vốn để đảm bảo khả chi trả tình yêu cầu khác hàng Ngoài , điều kiện kinh tế thị trường,các Ngân hàng thương mại sử dụng vốn để đầu tư mua sắm tài sản cố định, thực hoạt động tài trợ, quảng cáo…Một số hoạt động sử dụng vốn : (3) Hoạt động cung cấp dịch vụ tài : Ngoài hoạt động truyền thống huy động nguồn vốn sử dụng vốn nói trên, ngày hoạt động cung cấp dịch vụ tài Ngân hàng khơng quan trọng mà ngày có ý nghĩa định đến khả kinh doanh hiệu hoạt động kinh doanh Ngân hàng 1.1.3 Đặc trưng hoạt động NHTM Ngân hàng Thương mại chủ thể thường xuyên nhận kinh doanh tiền gửi gắn bó mật thiết với hệ thống lưu thông tiền tệ , hoạt động NHTM hoạt động cung cấp dịch vụ, hoạt động NHTM phong phú đa dạng có phạm vi rộng lớn Nó có đặc trưng sau : Thứ nhất, Ngân hàng Thương mại Ngân hàng kinh doanh tiền gửi, hàng hố đặc biệt ln mang lại độ thoả dụng cao chủ thể mà nhu cầu lại dường khơng có giới hạn Thứ hai, lĩnh vực hoạt động kinh doanh Ngân hàng lĩnh vực đặc biệt với vận động phức tạp vốn, khả xảy rủi ro cao Kinh doanh Ngân hàng gắn liền với yếu tố rủi ro Thứ ba, Nguồn vốn Ngân hàng chủ yếu huy động từ chủ thể khác có tính khoản cao Thứ tư, Hoạt động NHTM có tính nhạy cảm cao chịu giám sát chặt chẽ Pháp luật Thứ năm, Tính chất sản phẩm NHTM mang nét riêng biệt sản phẩm lưu trữ chất lượng không ổn định Các sản phẩm dịch vụ NHTM mang tính tương đồng, dễ bắt chước gắn chặt với yếu tố thời gian Nhưng NHTM cạnh tranh với khác biệt chất lượng đa dạng sản phẩm cung cấp Thứ sáu, Khách hàng Ngân hàng đông đảo đa dạng; Hiệu Ngân hàng phải thể thông qua hiệu huy động sử dụng vốn Sự phù hợp nguồn vốn _ tài sản tính khoản Ngân hàng, địi hỏi phù hợp thu nhập với rủi ro 1.2 Rủi ro tín dụng NHTM 1.2.1 Khái niệm Rủi ro tín dụng rủi ro phát sinh chủ thể tham gia hợp đồng tín dụng khơng có khả tốn cho chủ thể cịn lại Đối với thân ngân hàng thương mại, rủi ro tín dụng gây nên hậu ngân hàng không thu đầy đủ gốc lãi khoản cho vay thời hạn nhận lại nợ gốc lãi kéo dài so với hợp đồng kí kết ngân hàng với khách hàng Hay rủi ro tín dụng hiểu khoản lỗ tiềm tàng vốn có tạo ngân hàng cấp tín dụng.Những thiệt hại, mát mà NH gánh chịu người vay vốn hay người sử dụng vốn không trả hạn, không thực nghĩa vụ cam kết hợp đồng TD lý Đó khả khách hàng vay đối tác không muốn hay thực nghĩa vụ thoả thuận dẫn đến việc cá khoản cho vay hay khoản phải thu ngân hàng giảm giá trị không thu hồi Do vốn chủ sở hữu ngân hàng chiếm phần nhỏ tổng tài sản nên cần tý lệ nhỏ danh mục cho vay có vấn đề ảnh hưởng lớn đến thu nhập ngân hàng, đến khả cạnh tranh ngân hàng hoặc, trường hợp xấu ,làm cho ngân hàng có nguy phá sản 1.2.2 Các loại rủi ro tín dụng Rủi ro tín dụng xảy nhiều hoạt động mang tính chất tín dụng ngân hàng từ khâu huy động vốn , cho vay, bảo lãnh cho th tài chính.Ở ta nhắc đến hai loại rủi ro thường gặp rủi ro tín dụng (i) rủi ro đọng vốn (ii) rủi ro vốn Rủi ro đọng vốn xảy làm ảnh hưởng đến khách hàng sử dụng vốn gây cản trở khó khăn cho việc chi trả người gửi tiền Rủi ro vốn xảy làm tăng chi phí hoạt động ngân hàng gia tăng nợ q hạn nợ khó địi, tăng chi phí giám sát chi phí pháp lý ngân hàng; làm giảm lợi nhuận ngân hàng tốc độ tín dụng chậm lại doanh thu ngân hàng bị giảm mất; ngồi khiến cho sản lượng giảm mà ngân hàng khoản vốn gốc giảm dự trữ ngân hàng Và cần thực nhiều khoản cho vay để tạo đủ thu nhập cho nguồn vốn gốc Có thể hình dung việc rủi ro xáy bảng sau : Số tiền cho vay ban đầu Thời hạn cho vay tính theo tuần Số trả nợ hàng tuần 3000 46 75 Thu nợ thực tế (14 tuần) Số nợ khó địi (32 tuần) Tổng số thu bị Thu từ lãi bị Nợ gốc bị Thu nhập kiếm từ khoản vay 1000 cho 46 tuần Số vay cần thiết để bù đắp khoản vay 1050 2400 2400 312 2088 150 2400/150 =16 khoản vay 1000 1.2.3 Nguyên nhân gây RRTD Qua nghiên cứu phân tích hoạt động tín dụng Ngân hàng Thương mại Việt Nam tình rủi ro tín dụng điển hình, tổng kết nguyên nhân gây rủi ro tín dụng hoạt động NHTM Việt Nam bao gốm nhóm nguyên nhân : (1) Các nguyên nhân từ phía Ngân hàng , (2) Các nguyên nhân thị trường (yếu tố hệ thống) , (3) Các nguyên nhân từ phía khách hàng (yếu tố phi hệ thống ) (4) Các nguyên nhân khác (1) Các ngun nhân từ phía Ngân hàng • Về sách quản lý tín dụng Ngân hàng : Các ngân hàng chưa có sách tín dụng hợp lý, thiếu tầm nhìn chiến lược việc hoạch định việc quản lý rủi ro • Quy trình cấp tín dụng mơ hình quản lý rủi ro : Quy trình cấp tín dụng tiềm ẩn nguy rủi ro cao • Năng lực cán tín dụng cịn hạn chế • Cơng tác giám sát kiểm tra sau cho vay bị bng lỏng • Tốc độ tăng trưởng tín dụng q cao ,vượt tầm kiểm sốt tâm lý cho vay dễ dãi thời kỳ tăng trưởng kinh tế • Tâm lý ỷ vào tài sản chấp • Rủi ro đạo đức cán ngân hàng • Thiếu đa dạng hố danh mục • Chính sách quản lý nguồn nhân lực cịn hạn chế (2) Các nguyên nhân thị trường (yếu tố hệ thống ) • Chu kỳ kinh tế : thời kỳ tăng trưởng, ngành nói chung kinh doanh thuận lợi hơn, tỷ lệ thu hồi nợ tăng đồng thời dư nợ kinh tế làm giảm khoản nợ xấu Nhưng thời kỳ kinh tế tăng trưởng, ngành kinh doanh gặp khó khăn,đặc biệt doanh nghiệp kinh doanh sản phẩm tiêu dùng bền vững, sản xuất vật liệu xây dựng,các hàng cao cấp,các ngành dịch vụ văn phòng, du lịch , kinh doanh bất động sản… Các vay,đặc biệt vay trung dài hạn định dễ dãi thời kỳ tăng trưởng trở thành khó địi vài năm sau • Lãi suất lạm phát thất thường • Thị trường bất động sản bất ổn • (3) Rủi ro mặt sách :Các khoản cho vay sách thực NHTM,Luật pháp thường xuyên thay đổi,Luật không qn, mâu thuẫn,khơng rõ ràng,Luật đất đai, sách thuế với ngành thường xuyên thay đổi Các nguyên nhân từ phía khách hàng ( yếu tố phi hệ thống) • Do yếu tố tài : Khả khoản doanh nghiệp,khả sinh lời, đòn cân nợ, hiệu quản lý vốn kém, dòng tiền âm • Do yếu tố phi tài : Đạo đức uy tín chủ doanh nghiệp kém, lực kinh doanh quản trị kém, triển vọng ngành thấp, khả cạnh tranh thấp, thiếu đa dạng hoá kinh doanh đối tác • • Do tính khả thi hiệu thân dự án vay vốn Tài sản chấp giá biến động , khó định giá, có tranh chấp pháp lý, tính khả mại thấp sản phẩm chuyên dụng hay tài sản giảm giá trị thay đổi trạng (4) Các ngun nhân khác • Tính xác có sẵn thơng tin thấp • Hành lang pháp lý chưa hồn thiện 1.3 Quản lý rủi ro tín dụng NHTM 1.3.1 Khái niệm Quan điểm việc quản lý rủi ro hoạt động kinh doanh Ngân hàng Thương mại sử dụng việc sử dụng hệ thống biện pháp xác định đo lường rủi ro, lựa chọn chấp nhận rủi ro, quản lý kiểm soát rủi ro để thực định kinh doanh nhằm đạt mục tiêu hiệu an tồn.Ta xem xét q trình quản lý rủi ro qua sơ đồ sau : Nhận biết xác định RRTD Lựa Phân tích đo lường RRTD chọn mức độ phạm vi tác động rủi ro Kiểm soát quản lý RRTD Báo cáo đánh giá quản lý RRTD Sơ đồ : Quy trình quản lý rủi ro tín dụng Quản lý rủi ro tín dụng cho phép hoạt động Ngân hàng thương mại hoàn toàn chủ động mang tính tích cực dựa nguyên tắc đánh đổi “ rủi ro thu nhập ” Ngân hàng lựa chọn cách khoa học tập hợp hoạt động với khả xảy rủi ro mức độ phạm vi định kèm theo biện pháp quản lý kiểm soát mức tổn thất rủi ro xảy nhằm đảm bảo lợi nhuận cho ngân hàng 1.3.2 Mục tiêu quản lý RRTD NHTM Kinh doanh tín dụng hoạt động chủ đạo Ngân hàng thương mại Việc quản lý rủi ro tín dụng phải hướng vào việc đảm bảo hiệu hoạt động tín dụng khơng ngừng nâng cao chất lượng hoạt động tín dụng NHTM điều kiện thị trường nhiều biến động, nguy rủi ro khơng ngừng gia tăng Nói cách cụ thể quản lý rủi ro tín dụng phải nhằm vào việc hạ thấp rủi ro tín dụng, nâng cao mưc độ an toàn cho kinh doanh NHTM sách ,các biện pháp quản lý, giám sát hoạt động tín dụng khoa học hiệu Để tối đa hoá giá trị cho cổ đơng,hoạt động tín dụng ngồi mục tiêu tạo giá trị bảo tồn giá trị đó,cịn phải bảo vệ thương hiệu ngân hàng Mục tiêu quản lý rủi ro tín dụng tối đa hố tỷ lệ thu nhập điều chỉnh rủi ro ngân hàng việc trì mức độ rủi ro tín dụng phạm vi chấp nhận Các ngân hàng ngày cố gắng nhiều để quản trị rủi ro cách đánh giá, ước đoán khơng mức tổn thất dự kiến trung bình mà cịn mức tổn thất ngồi dự kiến (hoặc trung bình) 1.3.3 Nội dung quản lý RRTD NHTM 1.3.3.1 Nhận biết đánh giá rủi ro tín dụng a, Để nhận biết rủi ro tín dụng người ta thường dựa vào dấu hiệu sau : (1) dấu hiệu tài chính, (2) dấu hiệu phi tài chính,(3) khoản cho vay (1) Các dâú hiệu tài - Các số khoản có dấu hiệu suy yếu - Các số khả sinh lời có dấu hiệu suy yếu - Các vòng quay hoạt động thể suy yếu - Cơ cấu vốn không hợp lý (2) Các dấu hiệu phi tài - Dấu hiệu liên quan đến phương pháp quản lý với KH  Có thay đổi cấu NS hệ thống quản trị  Xuất bất đồng hệ thống điều hành  Ít kinh nghiệm, xuất nhiều hành đồng thời  Thuyên chuyển nhân viên thường xuyên  Tranh chấp trình quản lý  Chi phí quản lý bất hợp pháp  Quản lý có tính gia đình - Dấu hiệu vấn đề kỹ thuật thương mại • Khó khăn phát triển sản phẩm mới, khơng có sản phẩm thay • Những thay đổi sách NN • Sản phẩm có tính thời vụ cao • Có biểu cắt giảm chi phí • Thay đổi thị trường lãi suất, tỷ giá, KH lớn, vấn đề thị hiếu , - Dấu hiệu xử lý thông tin tài  Sự gia tăng tỷ lệ khơng cân đối nợ  Chuẩn bị số liệu tài khơng đủ, trì hỗn nộp báo cáo  Khả tiền mặt giảm  Phải thu tăng nhanh thời hạn toán nợ kéo dài  Kết KD lỗ  Cố tình làm đẹp BCĐTS tài sản vơ hình - Dấu hiệu phi tài khác  Có xuống cấp sở kinh doanh  Hàng tồn kho tăng không bán được, hư hỏng, lạc hậu  Có kỷ luật với cán chủ chốt (3) Các khoản cho vay Tỷ lệ khoản nợ hạn so với tổng dư nợ cho vay cho thuê cao Tỷ lệ khoản nợ ròng so với tổng dư nợ cho vay cho thuê cao Tỷ lệ trích lập sử dụng dự phòng tổn thất hàng năm so với tổng dư nợ cho vay, cho thuê hay với tổng vốn sở hữu thất thường b, Để đánh giá rủi ro tín dụng, ngân hàng dựa vào thơng số sau (1) Hệ số nợ hạn: tỷ lệ nợ hạn tổng dư nợ cho vay Theo quy định ngân hàng Nhà nước cho phép hệ số nợ hạn ngân hàng thương mại không vượt 5% (2) Hệ số rủi ro tín dụng: tỷ lệ tổng nợ cho vay tổng tài sản có Hệ số cho thấy tỷ trọng khoản mục tín dụng tài sản có, khoản mục tín dụng tổng tài sản lớn lợi nhuận lớn đồng thời rủi ro tín dụng cao 1.3.3.2 Phân tích đo lường RRTD 1.3.3.2a Mơ hình định tính a/ Phân tích tín dụng Đối với đơn xin vay, cán tín dụng cần phải trả lời câu hỏi sau : - Người vay tín nhiệm anh biết họ nào? - Hợp đồng tín dụng có ký kết cách đắn hợp lệ , nhằm bảo vệ ngân hàng người giữ tiền, người xin vay có khả hồn trả nợ vay mà khơng cần đến sức ép ? - Trong trường hợp khách hàng khơng trả nợ, liệu ngân hàng thu hồi nợ tài sản hay thu nhập người vay cách nhanh chóng với chi phí rủi ro thấp? Sơ đồ : yếu tố xem xét phân tích tín dụng CharacterTư cách CapacityNằng lực CashThu nhập ControlKiểm soát ConditionsĐiều kiện CollateralBảo đảm (1) Người vay có tín nhiệm? Câu hỏi cần trả lời trứơc hết : Người vay có thiện chí trả nợ khoản vay đến hạn hay khơng? Điều liên quan đến việc nghiên cứu “6 khía cạnh - 6C” người xin vay : tư cách (Character), lực(Capacity) Bảo đảm ( Collateral) , điều kiên ( Conditions) , Thu nhập ( Cash) kiểm sốt (Control) Tất tiêu chí phải đánh giá tốt khoản vay xem khả thi Tư cách người vay : Cán tín dụng phải chắn tin rằng: Người vay có mục đích tín dụng rõ ràng có thiện chí nghiêm chỉnh trả nợ đến hạn Nếu cán tín dụng khơng biết xác khách hàng lại xin vay tiền , cần phải làm cho rõ ràng mục đích xin Khi mục đích xin vay rõ ràng cán tín dụng phải xác định xem có phù hợp với sách tín dụng hành ngân hàng hay khơng Thậm chí, cho dù mục đích xin vay tốt cán tín dụng phải xác định xem người vay có tỏ thái độ trách nhiệm việc sử dụng vốn , trả lời câu hỏi cách trung thực có thiện chí nỗ lực để hoàn trả vốn vay đến hạn hay khơng Tinh thần trách nhiệm, tính trung thực, mục đích rõ ràng thiện trả nợ người vay gọi chung “ tư cách người vay” Nếu phát thấy người vay giả dối kế hoạch sử dụng trả nợ thoả thuận cán tín dụng phải từ chối cho vay, khơng rủi ro tín dụng phát sinh cho ngân hàng Năng lực người vay: Cán tín dụng phải chắn người xin vay phải có đủ lực hành vi lực pháp lý để kí kết hợp đồng tín dụng.Ví dụ hâù quy định người 18 tuổi không đủ tư cách pháp lý để ký kết hợp đồng tín dụng Tương tự cán tín dụng phải chắn người đại diện cho công ty ký kết hợp đồng tín dụng phải người uỷ quyền hợp pháp công ty Thu nhập người vay : Tiêu chí thu nhập người vay tập trung vào câu hỏi : Người vay có khả tạo đủ tiền để trả nợ? Nhìn chung người vay có khả để tạo tiền : (i) luồng tiền từ doanh thu bán hàng hay thu nhập , (ii) bán lý tài sản, (iii) tiền từ phát hành chứng khoán nợ hay chứng khoán vốn.Bất nguồn tiền ba khả sử dụng trả nợ vay cho ngân hàng.Tuy nhiên ngân hàng ưu tiên khả thứ coi nguồn thu để trả nợ vay ngân hàng Cán ngân hàng đánh giá luồng tiền khách hàng thông qua việc hỏi trả lời câu hỏi : (i) thu nhập hay doanh thu có mức tăng trưởng cao khứ rõ ràng chắn? (ii) liệu mức tăng trưởng cao có trì để hỗ trợ cho việc trả nợ vay ngân hàng Bảo đảm tiền vay : Khi đánh giá khía cạnh bảo đảm tiền vay, cán tín dụng phải tự hỏi : người vay có sở hữu giá trị hay tài sản chất lượng để hỗ trợ cho khoản vay? Cán tín dụng phải đặc biệt ý đến : tuổi thọ, điều kiện mức độ chuyên dụng tài sản người vay Các điều kiện : Cán tín dụng nhà phân tích tín dụng cần phải biết xu hướng hành công việc kinh doanh ngành nghề người vay, điều kiện kinh tế thay đổi có ảnh hưởng đến khoản tín dụng Kiểm soát : Tập trung vào vấn đề : Các thay đổi luật pháp quy chế có ảnh hưởng xấu đến người vay? Yêu cầu tín dụng người vay có đáp ứng tiêu chuẩn ngân hàng nhà quản lý chất lượng tín dụng (2) Hợp đồng tín dụng có ký kết đắn hợp lệ ? Các tiêu chí tín dụng “6C” giúp cán tín dụng nhà phân tích trả lời câu hỏi tổng quát : Người vay đủ tư cách? Và câu hỏi cần trả lời : Hợp đồng tín dụng ký kết đắn hợp lệ, đáp ứng yêu câù người vay ngân hàng? Cán tín dụng có trách nhiệm làm thoả mãn yêu cầu đồng thời hai đối tượng người vay chủ nợ ngân hàng Điều đòi hỏi nội dung hợp đồng tín dụng cần phải đáp ứng nhu cầu vốn người vay theo kế hoạch trả nợ thuận lợi Và cán tín dụng cần có khả cố vấn tài cho khách hàng, đồng thời hướng dẫn khách hàng hoàn thành đơn xin vay Một hợp đồng tín dụng hợp lệ phải bảo vệ quyền lợi ngân hàng cách quy định điều khoản giới hạn hoạt động người vay, hoạt động đe doạ khả thu hồi vốn vay ngân hàng Quá trình cưỡng chế thu hồi nợ vay phải quy định cụ thể rõ ràng hợp đồng tín dụng (3) Ngân hàng địi nợ thuận lợi tài sản đảm bảo ? Việc ngân hàng nhận đảm bảo tín dụng nhằm hai mục đích : thứ nhất, người vay không trả nợ theo quy định , ngân hàng bán tài sản cầm cố chấp để thu hồi nợ; thứ hai, nhận đảm bảo tín dụng tạo cho ngân hàng lợi tâm lý so với người vay Khi nhận đảm bảo tín dụng, ngân hàng phải xác định rõ ràng xác tài sản đối tượng gán nợ bán được, đồng thời phải chứng minh văn cho chủ nợ khác biết người hợp pháp có quyền chiếm đoạt tài sản người vay không trả đựơc nợ Khi nhận tài sản chấp, ngân hàng có vị ưu tiên việc nhận gán nợ so với chủ nợ khác với chủ sở hữu Các đảm bảo tín dụng thơng thường : tài khoản phải thu, bao toán, hàng tồn kho, chấp tài sản cố định, bảo lãnh bên thứ ba b/ Kiểm tra tín dụng Nguyên lý chung áp dụng hầu hết ngân hàng bao gồm: - Tiến hành kiểm tra tất loại tín dụng theo định kì định, ví dụ 30,60,90 ngày khảon tín dụng nhỏ vừa , khoản tín dụng lớn phải thường xuyên - Xây dựng kế hoạch chương trình nội dung trình kiểm tra cách thận trọng chi tiết, đảm bảo khía cạnh quan trọng khoả tín dụng kiểm tra bao gồm: kế hoạch trả nợ khách hàng, chất lượng điều kiện tài sản dùng làm đảm bảo tín dụng, tính đầy đủ hợp lệ hợp đồng tín dụng, đánh giá điều kiện tài dự báo người vay, đánh giá xem khoản tín dụng có tn thủ sách cho vay ngân hàng tiêu chuẩn quan quản lý đặt - Kiểm tra thường xuyên khoản tín dụng lớn - Quản lý chặt chẽ thường xun khoản tín dụng có vấn đề - Tăng cường kiểm tra tín dụng nên kinh tế có biểu xuống , ngành nghề sử dụng nhiều tín dụng ngân hàng có biểu vấn đề nghiêm trọng phát triển 1.3.3.2b Mơ hình định lượng Vào khoảng 20 năm trước ngân hàng dựa vào phương pháp truyền thống ( định tính) để đánh giá rủi ro tín dụng Phương pháp vừa tốn thời gian , tốn lại mang tính chủ quan, mà ngân hàng khơng ngừng cải thiện cách đo lường đánh giá rủi ro tín dụng Và số mơ hình lượng hố tín dụng thường ngân hàng sử dụng mơ hình điểm số Z mơ hình điểm số tín dụng tiêu dung, phạm vi nghiên cứu em xin vào phân tích nội dung Mơ hình điểm số Z: Mơ hình điểm số Z Mơ hình điểm số “Z” E.I.Altman hiịnh thành cho điểm tín dụng với công ty sản xuất Mỹ Đại lượng Z thước đo tổng hợp để phân loại rủi ro tín dụng người vay phụ thuộc vào: Trị số số tài người vay ( Xj) Tầm quan trọng số việc xác định xác suất vỡ nợ người vay khứ Từ đó, Altman đến mơ hình cho điểm sau: Z = 1,2X1 + 1,4X2 + 3,3X3 + 0,6X4 + 1,0X5 Trong : X1 = tỷ số “vốn lưu động ròng / tổng tài sản” X2 = tỷ số “ lợi nhuận giữ lại / tổng tài sản” X3 = tỷ số “ lợi nhuận trước thuế tiền lãi/ tổng tài sản” X4 = tỷ số “ thị giá cổ phiếu/ giá trị ghi sổ nợ dài hạn” X5 = tỷ số “ doanh thu/ tổng tài sản” Theo mơ hình cho điểm Z Altman , cơng ty có điểm số Z thấp 1,81 phải xếp vào nhóm có nguy rủi ro tín dụng cao Căn vào kết luận này, ngân hàng khơng cấp tín dụng cho khách hàng cải thiện điểm số Z lớn 1,81.Cịn với Z> liệt vào khách hàng có khả vỡ nợ hay rủi ro tín dụng thấp Bên cạnh ưu điểm mơ hình điểm số Z bộc lộ nhữg mặt hạn chế định : Mơ hình cho phép phân biệt khách hàng thành loại “vỡ nợ” “không vỡ nợ”; lý rõ ràng để giải thích bất biến tầm quan trọng cảu biến số theo thời gian, dù ngắn hạn; mơ hình khơng tính tới số nhân tố quan trọng khó lượng hoá,nhưng lại ảnh hưởng đáng kể đến mức độ rủi ro tín dụng khách hàng danh tiếng hay mối quan hệ 1.3.3.3 Kiểm sốt, phịng ngừa hạn chế RRTD 1.3.3.3a Phương pháp công cụ phái sinh TS vô Các công cụ phái sinh thường sử dụng việc kiểm sốt phịng ngừa rủi ro tín dụng :  Hợp đồng kỳ hạn (forward)  Hợp đồng tương lai (future)  Hợp đồng quyền chọn (option)  Hợp đồng hoán đổi (swap) Phương pháp CDS ( credit default swap ) :Phương pháp hoán đổi rủi ro vỡ nợ Thanh toán 0.9% Ngân hàng cần phòng chống rủi ro Người bán bảo hiểm Thanh toán xảy vỡ nợ Để giải thích quy trình CDS xét đến ví dụ sau :  Hợp đồng hóan đổi tín dụng năm vào tháng năm 2002 với trị giá 100 triệu $  NH trả cho người bán bảo hiểm phí 0.9% khoản tiền 100 triệu $  Tức 900000$ vào th¸ng năm 2002,2004,2005,2006,2007  Nếu xảy tổn thất tín dụng, NH nhận bồi hồn 100 triệu $ Điều kiên để thực CDS Việt Nam :  NH cần có hệ thống giám sát tín dụng xếp hạng KH vay  NH cần lập phận chuyên môn thực nghiệp vụ CDS  NH cần xây dựng quy trình thực nghiệp vụ CDS cách hợp lý sở lý thuyết CDS Quy trình CDS : NH với tư cách người mua bảo hiểm: Bước 1: Phân loại xếp hạng khách hàng vay vốn    Bước 2: Căn kết bước 1, sách tín dụng chiến lược NH, xác định khoản vay “bán” Bước 3: Xác định mức phí tốn cho bên bán tùy vào hạng khoản vay tình hình thị trường Bước 4: Chào bán khoản cho vay    Bước 5: Ký hợp đồng CDS Định kỳ tốn khoản phí cho bên mua giám sát chặt chẽ tình hình khách hàng vay Bước 6: Yêu cầu “bên bán bảo hiểm” toán giá trị khoản vay Người vay không trả nợ (sau xác định giá trị thu hồi) Bước 7: Kết thúc – lưu hồ sơ  NH với tư cách người bán bảo hiểm: Bước 1: Tiếp xúc ngân hàng có nhu cầu “bán” khoản cho vay hay mua bảo  hiểm  Bước 2: Thu thập thông tin khách hàng vay vốn hợp đồng tín dụng mà Ngân hàng đối phương định ‘bán” xác định khả thu hồi, giá trị thu hồi khoản vay Bước 3: Xác định mức phí thu tùy vào hạng khoản vay tình hình thị  trường     Bước 4: Ký kết hợp đồng CDS Bước 5: Định kỳ thu khoản phí giám sát chặt chẽ tình hình khách hàng vay hợp đồng tín dụng Bước 6: Thanh toán giá trị khoản vay Người vay hợp đồng tín dụng khơng trả nợ (sau xác định giá trị thu hồi) Bước 7: Kết thúc – lưu hồ sơ Lợi ích việc hốn đổi tín dụng : Việc hốn đổi tín dụng giúp cho việc quản lý danh mục rủi ro chủ động ngân hàng dễ dàng chuyển đổi danh mục 1.3.3.3b Đa dạng hoá danh mục đầu tư Một công cụ nhắc đến quản trị rủi ro tín dụng tất ngân hàng giới quản trị danh mục đầu tư Quản trị danh mục làm cân đối kiềm chế rủi ro danh mục cách nhận dạng, dự báo, kiểm soát mức độ rủi ro với thị trường ngành hàng khác nhau, khách hàng, mặt hàng, loại sản phẩm tín dụng điều kiện hoạt động khác Nhiều chuyên gia cho đa dạng hố giải pháp phịng ngừa rủi ro hữu hiệu quản trị tín dụng Khi ngân hàng phát triển chiến lược kế hoạch kinh doanh mình, họ phải xem xét đến yếu tố mứ độ rủi ro thị trường mục tiêu phân khúc khách hàng mình, kết hợp loại sản phẩm, dịch vụ tín dụng, loại tiền cho vay , khả cấp tín dụng trọng tâm danh mục Yếu tố quan trọng quản trị rủi ro danh mục yếu tố lựa chọn thị trường mục tiêu Yếu tố chủ yếu chung gây tình trạng nợ xấu ngân hàng thường việc lựa chọn khơng thị trường mục tiêu.Thị trường mục tiêu thường phụ thuộc vào địa bàn hoạt động quy mô ngân hàng Việc đa dạng hoá danh mục cho vay Ngân hàng làm giảm tối đa rủi ro khoản vay có mức độ rủi ro khác theo lực, quy mô khách hàng, độ thành đạt họ, theo ngành hàng, theo tính chất sở hữu Các dự án cho vay dài hạn có tính rủi ro cao vay ngắn hạn, vay theo thời vụ Các vay ngoại tệ phải gánh chịu thêm rủi ro rỷ giá bên cạnh rủi ro tín dụng trạng thái ngoại tệ Ngân hàng khơng cân đối Các vay lớn có chi phí quản lý rẻ khoản vay nhỏ Chính lẽ đó, ngân hàng cần đa dạng hố danh mục cho vay Khơng nên cho vay một, hai ngành cho vay vài doanh nghiệp lớn vài nhóm kinh doanh đơn lẻ Việc đa dạng cần thực thành phần kinh tế, loại sản phẩm mức cho vay, thời hạn loại tiền cho vay phải phù hợp với cấu nguồn vốn ngân hàng 1.3.3.4 Giải rủi ro tín dụng Khi gặp rủi ro tín dụng, giải vấn đề rủi ro thông qua việc  Kiểm tra hồ sơ khoản vay có vấn đề  Gặp gỡ thảo luận với KH  Lập kế hoạch hành động  Thực kế hoạch  Quản lý theo dõi thực kế hoạch  Các biện pháp xử lý nợ vay có vấn đề xử lý tổn thất tín dụng Các biện pháp xử lý nợ vay có vấn đề xử lý tổn thất tín dụng thường gặp  Hình thức xử lý khai thác – Cho vay thêm – Bổ sung tài sản bảo đảm – Chuyển NQH – Thực khoanh nợ, xóa nợ – Chỉ định đại diện tham gia quản lý doanh nghiệp  Hình thức sử dụng biện pháp lý – Xử lý nợ tồn đọng  Có TSBĐ  Khơng TSBĐ khơng cịn đối tượng để thu  Khơng TSBĐ, cịn hoạt động – Thanh lý doanh nghiệp – Khởi kiện – Bán nợ – Sử dụng dự phòng RRTD ... động rủi ro Kiểm soát quản lý RRTD Báo cáo đánh giá quản lý RRTD Sơ đồ : Quy trình quản lý rủi ro tín dụng Quản lý rủi ro tín dụng cho phép hoạt động Ngân hàng thương mại hồn tồn chủ động mang tính... sách quản lý tín dụng Ngân hàng : Các ngân hàng chưa có sách tín dụng hợp lý, thiếu tầm nhìn chiến lược việc hoạch định việc quản lý rủi ro • Quy trình cấp tín dụng mơ hình quản lý rủi ro : Quy... Rủi ro tín dụng NHTM 1.2.1 Khái niệm Rủi ro tín dụng rủi ro phát sinh chủ thể tham gia hợp đồng tín dụng khơng có khả tốn cho chủ thể cịn lại Đối với thân ngân hàng thương mại, rủi ro tín dụng