TRƯỜNG ĐẠÍ HỌC KINH T Ế QUỐC DÂN KHOA NGÂN HÀNG - TÀI CHÍNH Đ chủ biên: PGS.TS Lưu ĩh Ị h n g PGS.TS VŨ DUY HÀO TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP a (DÙNG C HO NGOẰI NGÀNH) Tái lần th ứ ba có sửa đổi, b ổ sung NHÀ XUẤT BẢN ĐẠI HỌC K!NH TẾQUỐC DÂN HÀ NỘI-2010 LÒI G Ỉ Ỏ Ỉ TIỈiỆƯ lệu q u ả quản, lý íài c h in h d o a n h ngỉiiập iu m ộ t ván đê trọng tảrn đ ịn h hiệu qu a JL J k ^ k i n h doanh d o an h nghiệp Du cho dioanh nghiệp t ổ chức theo hình thức nào, kìinh doanh lĩnh vưc nao, hoạt độn g tai cìhính d o a n h nghiệp n h ìĩííun tắc qn iy tail chinh d o a n h nghiệp, vé hàn, ỉà n h Bởt V(ậy, mòn hục "Tài chinh cỈGanh nghiệp" ln cỉiit tì-ong chương Lrinh tạo đaỉ học đại học thiuộc chun n g n h Tài • N g a n háng T m nhiên, q u ả n lý tai ch inh d o a n h nghiệp khóng cìhỉ vân đ ề chun gia tài c h ín h m qiuan tàm n hà k in h tê thc nhiều lĩnh vực Vì lẽ’ đó, Bộ m ô n T i doanh, nghiệp biên soạn giới thiiệu ciiôn " T i c h í n h d o a n h n g h i ệ p " p h u c vụ học tập ciàa học viên chuyên n g nh Tai c h ín h - Ngán hiàrig Trcng giáo trin h này, tác g iả đ ề cập tới n h ữ n g ucăn đé cần thiết bần n h ấ t q u ả n lý tài chinh choanh nghiệp kin h t ế thị trường Trên sờ đ(ó g iú p ngưỉh đọc có n h ữ n g hiếu biết có tính "lý thiưyết' q u ả n ỉý tài chín h d o a n h n ghiệp "đòi chiếu' V(âi thực tê q u ả n lý tài d o a n h nghiện Việt N a m h ú ện n jy , ứ ng d ụ n g k ín h n g h ỉệ m q u ả n lý tài cừoanh nghiệp kinh t ế tJiị irường ưào díoanh nghiệp cụ t h ế m ă riẹLửĩí đọc q u a n iãm Cuốn giáo trình biên soạn sở k ế thừo giáo trình Bộ mơn sách tham khảo Tài doanh nghiệp xuất Trong lần tái này, tác giả chỉnh sửa, bổ sung số chi tiết đ ể nội dung sách mang tính cập nhật Chúng tơi chân thành cảm ơn mong tiếp tục nhận ý kiến đóng góp bạn đọc đê lần tái sau sách đưỢc hoàn chỉnh Xin trân trọng giới thiệu bạn đọc BỘ« MƠN TÀJ CỈĨÍNH DOANH NGfflỆP ề Chương TỔNG QUAN VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP Tài doanh nghiệp \'à vai trò quản lý lài doanh nghiệp quan trọng nào? Mục tiêu quản )ý tài gì? Hoạt độníỉ tài doanh nghiệp tách rời quan hệ trao đổi tổn doanh nghiệp, dơn vị kinh tế, đó, khơng thể xem xét tài doanh nghiệp không đặt chúng môi trường định Đó ià nhữiig vấn đề trọng tàm cần làm rõ trước nghiên cứu tài doanh nghiệp quản lý tài doanh nghiệp Đây ià nội dung cliủ yếu đề cập troiig chương nùy i.l DOANH NGHIỆP l ỉ l Khái niệm Ịihân ỉoại Doanh nghiệp chủ thể kuih tế độc lập, có tư cấch pháp nhân, hoạt động kinh doanh thị trường nhằm làm tãng giá Irị chủ sở hữu Doanh nghiệp cách thức tổ chức hơạt động kinh tế nhiều cá nhân Có nhiều hoạt động kinh tế thực doanh nghiệp cá nhân Việt Nam, theo Luật doanh nghiệp: doanh nghiệp tổ chức kinh tế có tên riêng, có tài sản, có trụ sở giao dịch ổn định, đăng ký kinh doanh theọ quy định pháp luật nhằm mục đích thực hoạt động kinh doanh - tức thực một, rnột số tất cơng đoạn q trình đầu tư từ sản xuất đẽn tiêu thụ sản phẩm cung ứng dịch vụ thị irưcnm nhàm mục đích sinh lợi, Các doanh nghicp Việt Nam bao gồm; Doanh nghicp Nhu oưck, cơng ty cổ phần, còng ty trách nhiệin hữu hạn còng ty hơp danh, cơng ty liẽn doanh, doanh nghiệp tư nhân Trong nén kinh tế thị trường, doanh nghiệp bao gỏm cái: chu thể krnh doanh sau đây: - K.inh doanh cá thè’ (sole proprietorship) - Kinh doanh góp vón (parnership) - Cơng ty (corporation) Kinh doanh cá thê Là loại hĩnh thành lập đơn giản nhất, khơng cần pihải có điều lệ thức lì chịu quản lý Nhà nước Không phải trả thuế thu nhập doanh nghiệp, tất lợi nhuận bị tính thuế thu nhập cá nhân Chủ doanh nghiêp chịu trách nhiệm vố hạn dối với Íi2,hĩa vụ khoản IIƠ, khơng có tách biệt tài sản cá nhàn tài sản doanh nghiệp Ttiời gian lioat đóng doanh nghiệp phu tlic vào tíUối íhọ ciia người chủ Khả thu hút vốn bị hạn chê bới khả ngiười LÌIÚ ■ Kinh doanh góp vốn ! Việc thành lâp doanh nghiệp dỗ dàng chi phí thànỉi iâp thấp Đối với hỢỊ) đồng phức tạp cần phải viếl t.a>, Mộỉ số trường hợp cần có giấy phép kinh doanh Các thành viên thức (gcneraỉ partners) có trách nhiệm vơ hạn với kỉiốii nợ Mỗi thành viẻn có Irách nhiiệrn phần tương ứng với phần vốn-góp Né'.i iTỊột thiunh vịên khơng hồn thành trách nhiệm trà nỢ mnih phân còn, lai ihành viên khác hồn trả • D o a n h t i g h i ộ p Uin v í n ọ ĩ ĩroní,: c c íÌìHiìh \ ièíí c h í n h ÍỈ ỈJ'C CỈIOÍ h a y ru l \ ó n Ị(ị\á vé \'ỏn han chõ l,vU lữ h o a i d ó n g k i n h d o a n ì ì c u a c c t h n h vión p h a i c h ị u i h u é thu n h â p c n h â n C òH ịỊ ìy Coỉìu ly ỉoạí hliih doaĩih ngiìiêp nià có kết hợp ba loan lợi ích: cổ cỉỏnu (chù sỏ hừu) lìội ỏ ỏng quan iiị vù củ;a nhà quan !ý 'llìco truvén Ihống, cổ đỏng kiểm sối tồn phương hirớns sách hoại dỏní’ cúa cong ív c ổ đơng hầuỉ nên hòi đồng quản trị, sau dó hội (iổvM quản tri lựa chọn ban Lịii.àn iý Các nhà quản lý quản Iv' iio dộng cúa cơiig ty iheo cáich ĩỉìức mang lại lợỉ k h íốt cho cổ đỏng Việc tách ĩờị quìvcn sỏ hữu khỏị nhà quản !v mang lại cho công tv ưu th(ế so với kinh doanh cá thể gòp vỏn: Quyền sở hữu dỗ dàng chuyến cho cố đỏng niới Sư ton cúa còng ty khòiig phụ thuộc vào thay dối sỏ ìưíợng cổ Trách nhiệm cổ đôn^ chi giới hạn phán vốn !ììà cổ Jơ>ng góp vào còng ty (trách nhicm hữu hạn) Mỗi loại hình doanh nghiệp có Lfu, nhược diểrn rièng vàt phù hợp với quv mô trình độ phát tricn định Hẩu hếí cáic doanh nghiệp lớn hoại động VỚI tư cách còng Iv Đây ỉà loại hình phát tricn nhấi doanh nghiệp Tuv nhiên, phạm vi nghiên cứu, có ihể coi lất cá Ìo:ại hình doanh nghiệp, v é nguyên ĩấc, nội dung quàn iý íàii doanh nghiệp 1.1.2 Mói trườiìịỊ hoạt dộng d o a n h nghiệp Để dạl mức doanh lợi :rion^ muốn, ooajih nghiệp cần phiái có ĩilìữna qưyct dịnh VC lổ chức hoụl -v‘-'ỉg xuấl vận hàinh qua írìiih Irao đổi Mọi định phái gắn kết với mòi trường xung quanh Bao quanh doanh nghiệp lằ mỏi truc'fng kinh tế - xã hội phức tạp ln biến động 'Có kẽ’ đến rnột số yếu tố khách quan tác động trực tiếp tới hoat động doanh nghiệp Doanh nghiệp phải đối đầu với công nghệ Sự phát triển cơng nghệ yếu tố góp phần thay đổi phưcmg thức sản xuất, tạo nhiều kỹ thuật dẫn đến thay đổi mạnh m ẽ quản ỉý tài doanh nghiệp Doanh nghiệp đối tượng quản lý Nhà nước Sự thắ t chặt hay nới lỏng hoạt động doanh nghiệp điểu chinh luật văn quy phạm pháp luât, chế quản lý tài Doanh nghiệp kinh tế thị trucfng phải dự tính đưỢ(C khả xảy rủi ro, đặc biệt rủi ro tài để có cácli ứng phó kịp thời đắn Doanh nghiệp, với sức ép thị trường cạnh tranh, phải chuyển dần từ chiến lược trọng cung c ổ điển sang chiến lược trọng cầu đại Những đòi hỏi vé chấít lượng, mẫu mã, giá hàng hoá, chất lượng dịch vụ ngà'y cao hơn, tinh tế khách hàng buộc doanhi nghiệp phải thường xuyên thay đổi sách sản phẩm, đảnn bảo sản xuất - kinh doanh có hiệu vằ chất lượng cao Doanh nghiệp thường phải đáp ứng đòi hói đơ'ii lác mức vốn chủ sở hữu cấu vốn Sự tãng, giảm vốm chủ sở hữu có tác động đáng kể tới hoạt động doanh nghiệp), đặc biệt điều kiện kinh tế khác Muốn phát triển bền vững, doanh nghiệp phải làm chiủ dự đoán trước thay đổi mơi trưòíig để sần sàng thích nghi với Trong mơi trườiig đó, quan hệ tài củía doanh nghiệp thể phong phú đa dạng, 1.2 KHÁI NỈÊM TẦĨ CHÍNH DOANH NGHIỆP Tài doanh nghiệp hiểu ià nhữiig quan hệ giá t r ị 'gfữá dbấhK ngỉíiệp chủ' tỉíểlrống hềh Ririh'te! Các qtám ' llệ íài clìinh doanh nghiệp chu yêu bao gồm: Q ua n hệ d o a n h ỉĩỊịhiệp với N h nước Đáy mối quan hệ phát sinh doanh nghiệp thực hiéo inghĩa vụ thuè Nhà nước, Nhà nước góp vốn vào (doanh nghiệp Q u a n hệ d o a n h nghiệp với íhi trường tài Quan hệ thể íhơng qua việc doanh nghiệp tìm k iế m nguồn tài trợ Trên thị trườiig tài chính, doanh nshiệp c ó thể vay ngắn hạn để đáp ứng nhu cầu vốn ngấn hạn^ ỊDhát hành cổ phiếu trái phiếu để đáp Tmg Iihu cầu vốn dài Inạn Ngược lại, doanh nghiệp phải irả lãi vay vốn vav, trả lãi (;;ổ phần cho nhà tài trợ Doanh nghiệp gửi tiền 'vào ngân hàng, đầu tư chứiig khoán số tiền tạm thời chưa s dụng Q u an hệ d o a n h nghiệp với thị trường khác Trong kinh tế, doanh nghiệp có quan hệ chặt chẽ với (doanh nghiệp khác thị trường hàng hoá, dịch vụ, thị ữường ssức lao động Đây thị trường mà doanh nghiệp liiến hành mua sắm ưiáy móc thiết bị, nhà xưởng, tìm kiểm lao cđộng Điều quan trọng thơng qua thị trưcmg, doanh nghiệp ccó thể xác định nhu cẩu hàng hoá dịch vụ cần thiết cung lứng Trên sở đó, doanh nghiệp hoạch định ngân sách đẩu tư k ê hoạch sản xuất, tiếp thị nhằm thoả mãn nhu cầu thị trường Quuìi hệ trìíị nội hộ doanh nghiệp Đây quan hệ phận sản xuất - kinh doanh, ccổ đông người quản lý, cổ đông chủ nợ, quyền ssử dụng vốn quyền sở hữu vốn Các mối quan hệ tthể thỏng qua hàng loạt sách doanh nghiệp như: cchính sách cổ tức (phân phối thu nhập), sách đầu lư, ííách vể cấu vốn, chi phí v.v 1.3 ( () SỚ TẢI CHÍNH DOANH N GHIỆP VẢ CÁC DỊNÍỈ T IỀ N Một doanh nghiệp, rnuốn tiến hành hoạt động sảa xuất kinh doanh, cần phải có rnột lưọìig tài sán phản ánh bẽn tài san cua Bảng cân đối kẽ tốn Nếu íồn tài sản doanh nshiẽp nắm giữ đánh giá lại thời diểm định ihì \án động chúng - kết q cúa q trình írao đối - có tliể diíợc xác định cho thời kv định phán ánh tròn ỉỉáo cáo kết kinh dơanh Quá trình hoạt động doanh nghiêp C(S khác biệt đáno kê quv Irình cơng nghệ tính chất hoạt động Sự khác bict phần lớn đặc điếm kinh tế, kỹ thuật doanh nghiệp định Cho dù có khác biệt này, người ta vần khái quát nét chung doanh nghiệp tìàiig hố dịch vụ đầu vào hàng hố dịch vụ đầu MỎI hàng hoá dịch vụ đáu vào hay yếu lố sản xuất hàng hóa hay dịch vụ inà nhà doanh nghiệp niua sắm đế sử dụng trình san xuất - kinh doanh họ Các hàng hoá dịch vụ đầu vào kết hợp với đổ tạo hàng hố dịch vạ đầu - ỉà hàng ỉoạt hàng hóa, dịch vụ có ích liêu dùng sử dụng cho trình sản xuâì- kinh doanh khác Như vậy, thời kỳ định, doanh nghiẹp chuyển hóa hàng hố dịch vụ đầu vào thành hàng hoá dịch vụ đầu đế trao đổi (bán) Mối quan hệ tài san có hàng hố dịch vụ đầu vào, hàng hoá dịcli vụ đáu (tức ỉà quan hệ báng Cân đối kê toán Báo cáo kết kinh doanh) đưực mò tả sau: Hàng hóa dịch vụ (mua vào) ị ị Sản x^ất - chuyển hóa 'ị'ị 'VỊ Hàng hóa dịch vụ (bán ra) 'fOHE'sa eáe tài -sàn nià (,k)arnh Hgh,iợp'nắin'gi'ữ-(.'6 nĩột krãỉ 10 b Bù đắp khoản lỗ nãm trước hết thòT hạn trừ vào lợi nhuận trước thuế c.Trích 10% vào quỹ dự phòng tài chính, số dư quỹ 25% vốn điều lệ khơng trích d Trích lập quỹ đặc biệt từ lợi nhuận sau thuế theo tỷ lệ nhà nước quy định công ty đặc thù mà pháp luật quy định phải trích lập e.Số lại sau lập quỹ quy định điểm a, b, c, d nói phân phối theo tỷ lệ vốn nhà nước đầu tư công ty vốn công ty tự huy động bình qn nãm Vốn cơng ty tự huy động số tiền công ty huy động phát hành trái phiếu, tín phiếu, vay tổ chức, cá nhân nước sở cơng ty tự chịu trách nhiệm hồn trả gốc lãi cho người cho vay theo cam kết, trừ khoản vay có bảo lãnh Chính phủ, Bộ Tài khoản \ ’ay hỗ trợ lãi suất Phần lợi nhuận chia theo vốn nhà nước đầu tư dùng để tái đầu tư bổ sung vốn nhà nước công ty nhà nước Trường hợp không cần thiết bổ sung vốn nhà nước công ty nhà nước, đại diện chủ sở hữu định điều động quỹ tập trung để đầu tư vào cơng ty khác Tliủ tường phủ định thành lập quỹ Lợi nhuận chia theo vốn tự huy động phân phối sau: a.Trích tối thiểu 30% vào quỹ đầu tư phát triển cùa cỏng ty b Trích tối đa 5% lập quỹ thưởng Ban quản ỉv điều hành công ty Mức trích năm khơng q 500 triệu đồng (đối với cơng ty có hội đồng quản trị) 0 triệu đồng (đối với C03ng ty khơng có hội đồng quản trị) với điều kiện lỷ suất lợi nhuận thực trước thuế vốn nhà nước công ty phải hoặ c !ớn tỷ suất lợi nhuận kế hoạch ^ c ^Sơ' Jợi Dhuậỉi jcòn J i iđiíợc phần íiiối -vào ^ y ỹ ^kí»en 36 thưirng, phúc lợi cơng ty Mức trích vào quỹ Hội đô rg quản trị Giám đốc cơng ty khơng có hội đồng quản trị >juyết định sau tham khảo ý kiên cửa Ban chấp hành Cơng đồn cơng ty Đại diện chù sở hữu định tỷ lệ Írích cụ thể qu) đầu tư phát triển quỹ khen thưởng ban quản lý điều hành công ty trén sở đề nghị Hội đồng quẫn trị (đối với công ly có hội đồng quản trị) giám đốc (đối với cơng ty khơng có hội đóng quan trị) ỉ)ối với công ty nhà nước hoạt động lĩnh vực độc qun trích tối đa khơng q tháng lương thực cho quỹ khen thựởiig phúc lợi Số lợi nhuận lại sau trích quỵ phúc lợi khen thưcmg bổ sung vào quỹ đầu lư phái triển cúa côiig ty Đối với công ty thành lập năm iiền kể từ có lãi pliân phối lợi nhuận mà quỹ khen Ihưửiig phúc lợi không tháng lươrig thực giảm phần trích quỹ đầu tư phát triển để đảm bảo đủ tháng lương cho quỹ Mức giảm tối đa tồn số trích quỹ đầu tư phát triển kỳ phân phối lợi nhuận năm Đối với công ty nhà nước thiết kế thực tế thường xuyên, ổn định cung cấp sản phẩm, dịch vụ cơng ích nhà nước đặt hàng giao kế hoạch phân phối lợi nhuận mà khơng đủ trích quỹ khen thưởng phúc lợi theo tháng lương, thực sau: a.Trưctng hợp lãi cơng ty giảm trích quỹ đầu tư phát tiiển, giảm phần lợi nhuận chia theo vốn nhà nước đủ tháng lương cho quỹ Nếu giảưi toàn số tiền mà không chựa đủ tháng lircmg cho quỹ Ihì đuợc Nhà nước trợ cấp cho đủ b Trưòíng hợp khơng có lãi Nhà nước trợ cấp đủ đê trích lập quỹ khen thưởng, phúc lợi tháng lương 37 Điều 28 M ạc đích sử dụng quỹ: Quỹ dự phòng tài dùng để; a.Bù đắp tổn thất, thiệt hại tài sản, cơng nợ kiơng đòi xảy trình kinh doanh b Bù dắp khoản iỗ công ty theo định củc Hội đồng quản trị đại diện chủ sở hữu Quỹ đầu tư phát triển dùng để bổ sung vốn đi;u lệ cho công ty Quỹ khen thưởiig dùng để: a.Thường cuối năm thường kỳ sở su;t lao động thành tích cơng tác cán bộ, công nhân viên công ty nhà nước b Thưởng đột xuất cho cá nhân, tập thể :ô>ng ly nhà nước c.Thưởng cho cá nhân đơn vị ngồi cơng t' n.hà nước có đóng góp nhiều cho hoạt động kinh doanh, cơn; r.ác' quản lý công ty Mức thưởng theo quy định điểm a, b, c khoản niy Tống giám đốc giám đốc định Riêng điểm n c.n cci ý kiến cơng đồn cơng ty trước định Quỹ phúc lợi dùng để: a.Đầu tư xây dựng sửa chữa cơng trình phic lợi công ty b Chi cho hoạt động phúc lợi cồng cộng CIỈ Hập Ihể công nhân viên cơng ty, phúc ỉợi xã hội c.Góp phần vốn để dầu tư xây dựng cơng trìnbphiúe ìợi chung ngành với đơn vị khác theo hcfp đcig d Ngồi ra, :.ử dụng phần quỹ phúc lợi ể trợ cấp khó khăn đôt xuấl cho người lao động kế nữrng ;rựờụg.híJR,v^ Ịiưii,,vệ ĩp Ệ sức, j a m ^ v a o t o n c ả n h ^ t ó 38 ! chi) 2.5.2 Chi ngàn quỹ xí nghiệp Càn vào đối tượng chi tiêu doanh nghiệp, chi ngân qiiíỹ bao gồm: - Chi cho hoạt động kinh doanh - Chi cho hoạt động đầu tư, tài - Chi cho hoạt động khác Trong chi bãng tiền cho hoạt động kinh doanh khoản 41 chi tiêu chủ yếu bao gồm nhóm sau: + Chi tiền mua hàng (vật tư, tài sản, hàng hoá) Về iý thuyết, chi tién mua hàng theo cơng thức; Chi ỉiền ìrong kv Phải trả người bán đầu kỳ “ Chi mua hàng kỳ Phải trả người bán kỳ Chi mua hàng Chênh lệch ktìoản kỳ ky phải trả người bán Phải trả người bán đầu cuối kỳ thể phản nh tịu thời điểm bên nguồn vốn BCĐKT, chi inua hàng tro>ng kỳ thể phản ánh báo cáo kết kinh doainh kỳ Trên thực tế người ta thường sử dụng phương pháp bảinị: đế xác định chi bẳng tiền mua hàng kỳ Mẫu \ nội duing tiêu bảng tươiig tự bảng thu ngân quỹ xí nghiệp từ doanh thu bán hàng Biểu 2.3 Đ n vị TT Chỉ !ièu , 12 Dư BCĐKT31/1:2 ị Chi mua tháng m Chi mua tháng m +1 Chi khoản Phải trả người bán Cộng i Ví dụ: củe eơ^iờ Minh'Ffoar nóinrêrrírOig rtiáíng ' 42 d ầ a I;ảrn N' + ] lần lươt ; l ‘^0 \'a 140 tr iệ u đ n o , • l l i e o thoả thuận hơp dỏng, sở ỉrà íiên iheo phưorig thức 50% trả lai tra \'ào tháng sau • T rong năm N, sớ Minh Hoa phải nơ nhà cung cấp 50 inệu đổng, phải trả vào tháng nãni ĨN+1, Dựa \'ào mẫu bảng tren ta xác đinh chi úền mua hàng tháng dầu nám N+1 sừ Minh }ỉoa Già vốn Chi mua hang hàng bái (giá Chênh lệch hàng vốn hàng mua) tìố tồn kho ỉỉiểu 2.5 D ơn vị: T riệu dồtiỊ.> TT Chỉ tiêu Chỉoằngtién mua tháng m Chi Dằng tiền tháng m+1 Chi khoản Phải trả người bấn Cộng 70 l i3 75 70 70 75 50 120 Dư BCDKT 31/3 70 145 145 70 + Chi khác bâng tiền cho hoạt độne kinh doanh luơiig thuế chi khác tiền; riêng khấu hao TSCĐ yếu tố chi piií íinh doanh khơng tiền Ví dụ: Cơ sở Minh Hoa nói phái smh thêm khoản thár.g đầu nãm N+1 sau : • Lưcmg hàng tháng phải trả lOlriêu • KHT5CĐ hàng tháng phải chi: 10 iriệu đồng • Chi kkác thuê tién hàng tháng triệu đồng • Hàiig hố tồn kho đầu tháng 20lr lOtr 20tr • Hàiighố tồn kho cuối tháng 30tr Cơ só trơn phảị nộp V AF thuế suất 15% tííili trêiì íãi gộp 43 (VAT theo phương pháp tính trực tiếp), thuế thu n h ậ p iơ a n h nghiệp theo thuế suất 45% thuế khác phải nộp 10 f, Biết rằng, VAT nộp tháng phát sinh doanh thu; thuế TN)M thuế khác nộp vào tháng Dựa vào thơng tin bổ sung nêu trên, ta tính ton số tiêu cần thiết lập bảng chi ngân quỹ xí nghiệp - Phần tính tốii + Tính t h u ế : VAT = Lãi gộp X 15% Lãi gộp = Doanh thu bán hàng - Giá vốn hàng bán Chênh lệch hàng _ Hàng hoá Hàng hoá tồ hoá tổn kho ~ tồn đẩu kỳ cuối kỳ Ta có: VAT tháng {210tr - [ 140tr + (20tr - lOtr )]} X 15% = 9tr VAT tháng = triệu Chú ỷ: Hàng hoá tồn kho đầu tháng - lOtr => cuối tháng Hàng hoá tồn kho đầu tháng = 20tr => cuối tháng 2= :20tr =1 Olr VAT tháng : Í200tr -[ 150tr (lOtr - 20tr]) X 15% = 9tr VAT tháng : {200tr -í 140tr + (20tr - 30tr) ]} X 15% - 10,5 tr => I V A T = , t r Thuế thu nhập _ Thu nhập doanh nghiệp ~ chịu thuế Thu nhập chịu thuế 44 Doanh thu Chi phí KD chưa gồm thuế ĨN D N 45% Thu nhp tirước thuế.híác GVHB quý Doanh thu chịu thuế quý Lãi gõp q 190 ír Chi phí kiah doanh (chưa có thuê TNDN) quý bao gồm: Chi phí khấu hao 30tr Chi phí liển lương 30tr Chi phí khác ngồi thuế 15tr Thue CITGT 28,5tr Thuế khác lOtr Cộng: 113,5tr TN chịu t h u ế t r - i 13,5tr = 76,3lr T h u ế T N D N 76,5tr X 45% = 34,425tr - Phần lâp bảng Trên sở nhữtm thông tin bổ sung phần tính tốn ta lập bảng hoàn chỉnh chi ngàn quỹ doanh nghiệp co sớ Minh Hoa tháng đẩu nãm N+1 sau: Biểu 2.6 Chỉ tiêu n 70 75 70 70 75 Chi mua tháng m Chi mua tháng m+1 Phải trả người bán 50 Lương 10 10 10 70 Chi khác thuế 5 VAT 9 10,5 “(7 Thuế TNDN Thuế khác Cộng Dư BCĐKT 31/3 34,425 10 144 169 213,425 70 45 2.5.3 C àn đôi n g â n quv d o a n h nghiệp Cân đối ngàn quỹ ihực chất so sánh thu với cl băng tiền đê’ tìrn nguồn tài irợ ( i h ĩ T ! hụl ngân quỹ) đầu !' ngán hạn (Dư thừa ngân quỹ) có í í n h tới số dư tiển đâu ,ỳ ('ó nhiều phương pháp sử dung dể tiến hành cán đối ngn quỹ doanh nghiệp, đó, pliưcĩng pháp sử dụng bảng tính ốưi phương pháp thường áp dụng Trật tự nội dung ác tiêu bảng cân đối ngân quỹ có mục theo mu sau Biểu 2.7 )cm vị STT hảna 12 Chỉ tiêu Dư dầu kỳ tối ưu Chênh iệch thu chi Lãi vay Tín dụng bổ sung Hồn trả tín dụng Dư nợ tín ơụng Đầu tư ngẩn hạn Đầu íư tích luv Lâi đấu íư 10 Thu hồi đầu tư 11 Dư cuối kỳ lơl ưu Ví dụ: sở thông tin số !iệu phần tính ton tírèì.1 , bổ sung Ihêm số liệu sau: - Cơ sớ nợ ngắn han ngán hàng ỉ 00 ír vào cuối nãm N síố 46 J1 Ơ n a y p h u i u ì i h lãi v a y % t h n g v t r a lãi v o t ỉ i n g n ã m N + 1; ihaiig có dư vốn bãng liổn dùng số tra nự vay; nèu íhâiTì huì v a y t h ê m d n ợ lín d ụ n g I h n g ià đối t ợ n g tính lãi tra troiig tháng 2; vây: Dư nợ tín dụng tháng tính irá lãi vav tháng Đếti cuoi náiTi N, dư VỐIÌ bang lien 50 triệu dòng Cơ sở dùng dc trả nỢ ngán hàng tháiig nain N + l Dựa vào thòiig tin bổ sung trên, Ta íính tốn cân dỏì nííán quỹ xí nghiẽp cho sử Minh Hoa iháng dâu năm N + 1, + Phiiii t í n h to n ; Cơ sơ nợ Iiiíàn hàiỊg nên lài vay tháng ỉà 2% X lOOlr 2tr Trong tháni' ) sở có ihu ngân quỹ i85 tr (Bảng thu liền) chi ngân quỹ 144 tr (Bảng chi bàng tiền) Vậy tháng i sớ thừa 41 trieu dơng tiền m ậí cộng với dư tién măt dầu nãm N+1 ,SOlr => C sử có nâng trá 41tf + 50tr - 91 Ir 2ĩr irả lãi vay 89tr trả vốn vay Cho nên, Dư nợ ngãii hàng tháng l lại Itr, lãi vay trả tháng Itr X 2% = (),22tr Trong tháng 2, sớ có thu ngân quỹ 205tr; chi ngân quỹ 169tr, thặng dư 36 triệu đồng tiền mặt, dùng 0,22tr trả lãi vav Itr trả vốn vay; cho nén, đến cuối t!ỉáng 2, sở vâp thừa 3ótr - (! 1tr + 0,22tr = 24,78 triệu tiền mặt Ca sở Minh Hoa hoàn trá xong cho ngân hàng vốn lăi 'a>' tliáng Vậy !ãi vay quý !à 2,22tr Cấn phải dưa sổ liệu \à o chi phí kinh doanh trước tính thuẽ T.NDN Khi chí phí kinh doanli (chưa tính thuế TNDN) l.3.5f,r + 2.22lr = !5.72i.r IT ìu n liậ p c h t u t h u ế ; 0tr - i ,7 lr = ,2 Str Thuế TNDN tính lại là, 74.28tr X 45% - 33;’426tr chi bãní tiền Irong tháng 213,926tr, 47 + Phần lập bảng cân đối Bảng cân đối ngân quỹ doanh nghiệp tháng dầu )ám N+i sở MINH HOA, Biểu 2.8 ỉ tt (1 Chi tiêu Dư đẩu kỳ 50 24,78 Chênh iệch thu chi 41 36 -1Ỉ3.926 Trả lãi vay 0,22 Trả vốn vay 89 11 Dư nợ tín đụng 11 0 Dư cuối kỳ 24,78 110,854 o Đến ta thấy mối liên hộ chặt chẽ doanfi tli \và chi Ị)hí, kêì với hoạt động thu, chi tiền trơng d o a n ín íg h iệ p Hai h t động cho ta biết kết vận động cúa Cic "'dòng íion sở để lập BCĐKT cuối kv Qua ví dụ sở iMinh Hoa tính íốn tìy ta có íhế xác định tiêu BCĐKT ngày 31/3 lũn N f ỉ Phần nguồn vốn: ~ Nợ ngân hàng phải trả: Nếu đầu nãm: lOOtr cuối q:ý ỉỉ: ■■Nợ khách hàng phải trả đầu năm 50tr cuối quý : '70ti ■■Lợi nhuận chưa phân phối đầu năm 50 tr till uố)i quý ĩ - 50tr + lãi chưa phân phối quý ĩ ']uý I = 74,28tr - 33,926tr =: 40,854tr, chưa phân phối cuối quý ĩ ^ 90,854tr ' ' 48 Vỉki-góp- đầw líãm 2(X)tf th ủ íìẩm vổn chủ sớ hữu cì q 290.854tr P hantàisản: - Vốn tiền dáu năm: 50tr cuối quý I: 10,854tr - Phải thu đầu năm: 80tr cuoi quý I: íOOlr - Hàng hố tổn kho đầu năm :20tr cuối quý : 30ư - Nếu TSCĐ đầu năm íg iá trị c ò n lại) t r ttiì c u ố i q u ý 22ƠÍI Ta có thê lâp BCĐKT rúi gọn sớ Minh Pioa sau: Biểu 2.9 Đơn vị; Triệu dồ n g Nauồn vốn Tài sản Chỉ tiêu Đầu năm Cuối quý 1- Tài sản iưu dộng 150 2-Tài sản cố định 250 220 Cộng tài sản 400 360,854 140,854 Cuối quý Chỉ tiêu Đầu năm 1-Nợ phải trả 150 2-Vô'n chủ sở hữu 250 290,854 Cộng nguồn vốn 400 360,854 70 49 CÂU HỎ! ÔN TẬP Nội dung công tác quản lý doanh thu, chi phí, lợi nhu ậr doanh nghiệp? Phân biệt chi phí sản xuất, giá thành sản xuất, chi phí hoại động kinh doanh ? Thông thường doanh nghiệp Việt Nam phải tính nộp khoản thuế nào? Lợi nhuận phán phối lợi nhuận doaril nghiệp nói chung doanh nghiệp Nhà nước nay".' Khái quát ngân quỹ doanh nghiệp; ý nghĩa nghíêi cứu ngân quỹ doanh nghiệp quản lý tài ngăn h n ! 50 ... TÀJ CỈĨÍNH DOANH NGfflỆP ề Chương TỔNG QUAN VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP Tài doanh nghiệp 'à vai trò quản lý lài doanh nghiệp quan trọng nào? Mục tiêu quản )ý tài gì? Hoạt độníỉ tài doanh nghiệp khơng... nhà quản lý doanh nghiệp nên có hai cách tiếp cận vể cữ chê quản lý tài doanh nghiệp: chế quản lý tài chứih đối vói doanh nghiệp chế quản lý tài doanh nghiệp Giáo trình Tài doanh nghiệp, xuất... cấu tài sản thực tài sản lài ((rái quyền nợ) cúa doanh í 4, CÁC NỘÍ DUNG C BẢN VỂ QUẢN LỶ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP Các quan hệ tài doanh nghiệp thể hiên cá trình sản xuấi - kinh doanh doanh nghiệp