CỘNG HÒA XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM Độc lập – Tự –Hạnh phúc -    THUYẾT MINH BÁO CÁO ĐẦU TƯ XÂY DỰNG DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU ĐỊA ĐIỂM : THÀNH PHỐ ĐÔNG HÀ, TỈNH QUẢNG TRỊ CHỦ ĐẦU TƯ : CÔNG TY TNHH MTV MINH ĐỨC ĐÔNG HÀ Quảng Trị - Tháng 04 năm 2013 CỘNG HÒA XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM Độc lập – Tự –Hạnh phúc -    THUYẾT MINH BÁO CÁO ĐẦU TƯ XÂY DỰNG DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU CHỦ ĐẦU TƯ CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN MINH ĐỨC ĐÔNG HÀ (Giám đốc) ĐƠN VỊ TƯ VẤN CÔNG TY CP TƯ VẤN ĐẦU TƯ THẢO NGUYÊN XANH (Phó Tổng Giám đốc) ƠNG PHAN VĂN DŨNG BÀ NGUYỄN BÌNH MINH Quảng Trị - Tháng 04 năm 2013 MỤC LỤC CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU CHỦ ĐẦU TƯ VÀ DỰ ÁN I.1 Giới thiệu chủ đầu tư I.2 Mô tả sơ thông tin dự án I.3 Cơ sở pháp lý CHƯƠNG II: SỰ CẦN THIẾT PHẢI ĐẦU TƯ II.1 Sự cần thiết đầu tư II.2 Mục tiêu dự án 10 CHƯƠNG III: TỔNG QUAN TÌNH HÌNH THỊ TRƯỜNG 11 III.1 Khái quát tình hình kinh tế - xã hội Việt Nam ba tháng đầu năm 2013 11 III.2 Tình hình sản xuất cơng nghiệp 11 III.3 Thị trường vật liệu xây dựng 13 III.3.1 Tình hình chung 13 III.3.2 Gạch không nung xu hướng tất yếu ngành vật liệu xây dựng 13 CHƯƠNG IV: ĐỊA ĐIỂM XÂY DỰNG 15 IV.1 Địa điểm đầu tư 15 IV.2 Địa hình – Thủy văn 15 IV.3 Khí hậu 15 IV.4 Khoáng sản 16 IV.5 Hạ tầng khu đất xây dựng dự án 16 IV.5.1 Hiện trạng sử dụng đất 16 IV.5.2 Hệ thống sở hạ tầng 16 IV.6 Nhận xét chung 17 CHƯƠNG V: QUY MÔ DỰ ÁN – TIẾN ĐỘ THỰC HIỆN 18 V.1 Quy mô dự án 18 V.2 Hạng mục cơng trình 18 V.3 Máy móc thiết bị 18 V.4 Thời gian thực dự án 18 CHƯƠNG VI: CÔNG NGHỆ SẢN XUẤT 19 VI.1 Giới thiệu công nghệ 19 VI.2 Quy trình cơng nghệ 19 VI.2.1 Chuẩn bị nguyên liệu 19 VI.2.2 Quy trình sản xuất 19 VI.2.3 Giao hàng 20 VI.2.4 Xây dựng 20 CHƯƠNG VII: ĐÁNH GIÁ TÁC ĐỘNG MÔI TRƯỜNG 21 VII.1 Đánh giá tác động môi trường 21 VII.1.1 Giới thiệu chung 21 VII.1.2 Các quy định hướng dẫn môi trường 21 VII.2 Tác động dự án tới môi trường 21 VII.2.1 Giai đoạn xây dựng dự án 22 VII.2.2 Giai đoạn đưa dự án vào khai thác sử dụng 22 VII.3 Các biện pháp giảm thiểu ô nhiễm 22 VII.3.1 Giai đoạn xây dựng dự án 22 VII.3.2 Giai đoạn đưa dự án vào khai thác sử dụng 23 VII.4 Kết luận 23 CHƯƠNG VIII: TỔNG MỨC ĐẦU TƯ DỰ ÁN 24 VIII.1 Cơ sở lập tổng mức đầu tư 24 VIII.2 Nội dung tổng mức đầu tư 25 VIII.2.1 Nội dung 25 VIII.2.2 Kết tổng mức đầu tư 26 VIII.3 Nhu cầu vốn lưu động 26 CHƯƠNG VIII: NGUỒN VỐN ĐẦU TƯ CỦA DỰ ÁN 28 VIII.1 Cấu trúc vốn phân bổ nguồn vốn đầu tư 28 VIII.2 Tiến độ đầu tư sử dụng vốn 28 VIII.3 Cơ cấu nguồn vốn thực dự án 29 VIII.4 Phương án hoàn trả lãi vốn vay 29 CHƯƠNG IX: HIỆU QUẢ KINH TẾ -TÀI CHÍNH 32 IX.1 Các giả định kinh tế sở tính tốn 32 IX.2 Tính tốn chi phí dự án 32 IX.2.1 Chi phí sản xuất trực tiếp 32 IX.2.2 Chi phí nhân cơng 33 IX.2.3 Chi phí khấu hao 34 IX.2.4 Chi phí khác 36 IX.2.5 Chi phí tài 36 IX.3 Tính tốn Giá vốn hàng bán 36 IX.4 Doanh thu từ dự án 37 IX.5 Hiệu kinh tế - tài dự án 38 IX.5.1 Hiệu kinh tế dự án 38 IX.5.2 Hiệu tài dự án 40 IX.6 Phân tích rủi ro 43 IX.7 Đánh giá hiệu kinh tế - xã hội 44 CHƯƠNG X: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 45 X.1 Kết luận 45 X.2 Kiến nghị 45 X.3 Cam kết chủ đầu tư 45  DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU CHƯƠNG I: GIỚI THIỆU CHỦ ĐẦU TƯ VÀ DỰ ÁN I.1 Giới thiệu chủ đầu tư  Chủ đầu tư : Công ty TNHH Một thành viên Minh Đức Đông Hà  Mã số thuế : 3200568596  Ngày đăng ký : 12/3/2013  Đại diện pháp luật : Phan Văn Dũng Chức vụ : Giám đốc  Địa trụ sở : 393 Lê Duẩn, Phường Đông Lễ, Tp.Đông Hà, tỉnh Quảng Trị I.2 Mô tả sơ thông tin dự án  Tên dự án : Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu  Địa điểm xây dựng : Khu CN Nam Đông Hà, Tp.Đơng Hà, tỉnh Quảng Trị  Diện tích nhà máy : 9,000m2  Mục tiêu đầu tư : Xây dựng Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu loại gạch có nhiều ưu điểm so với gạch đất nung, phục vụ ngành xây dựng thay cho gạch đất nung với công suất 20,000,000 viên gồm loại sau: + Gạch lỗ: 100 x 140 x200 + Gạch lỗ: 100 x 100 x 200 + Gạch lỗ: 60 x 100 x 200 + Gạch đặc: 60 x 100 x 200  Mục đích đầu tư : + Cung cấp loại gạch ống xi măng cốt liệu cho thị trường tỉnh Quảng Trị, tỉnh lân cận nước Lào, góp phần phát triển ngành vật liệu xây dựng đất nước; + Tạo việc làm nâng cao mức sống cho lao động địa phương; + Góp phần phát triển kinh tế xã hội, bảo vệ mơi trường sống địa phương, giảm khí thải gây hiệu ứng nhà kính số vấn đề khác an ninh lương thực; + Thực theo chủ trương, định hướng nhà Nước theo phát triển giới phát triển vật liệu không nung, hạn chế sản xuất Gạch đất nung ngành xây dựng; + Đóng góp cho thu ngân sách khoản từ lợi nhuận kinh doanh; + Đạt mục tiêu lợi nhuận cho doanh nghiệp;  Hình thức đầu tư : Đầu tư xây dựng  Hình thức quản lý : Chủ đầu tư trực tiếp quản lý dự án thông qua ban Quản lý dự án chủ đầu tư thành lập  Tổng mức đầu tư : 16,229,442,000 đồng Trong đó: Chủ đầu tư bỏ vốn 30% tổng đầu tư, tương ứng với số tiền 4,868,832,000 đồng Ngồi cơng ty dự định vay Ngân hàng 70% tổng vốn đầu tư, tức tổng số tiền cần vay 11,360,610,000 đồng  Vòng đời dự án : 12 năm từ quý IV năm 2013 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU I.3 Cơ sở pháp lý  Văn pháp lý  Luật Xây dựng số 16/2003/QH11 ngày 26/11/2003 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật sửa đổi, bổ sung số điều Luật liên quan đến đầu tư xây dựng Quốc hội khóa XII, kỳ họp thứ số 38/2009/QH12 ngày 19/6/2009;  Luật Đất đai số 13/2003/QH11 ngày 26/11/2003 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Đầu tư số 59/2005/QH11 ngày 29/11/2005 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Doanh nghiệp số 60/2005/QH11 ngày 29/11/2005 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Đấu thầu số 61/2005/QH11 ngày 29/11/2005 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Kinh doanh Bất động sản số 63/2006/QH11 ngày 29/6/2006 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Thuế thu nhập doanh nghiệp số 14/2008/QH12 ngày 03/6/2008 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật Bảo vệ môi trường số 52/2005/QH11 ngày 29/11/2005 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Bộ luật Dân số 33/2005/QH11 ngày 14/6/2005 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Luật thuế Giá trị gia tăng số 13/2008/QH12 ngày 03/6/2008 Quốc Hội nước CHXHCN Việt Nam;  Nghị định số 124/2007/NĐ-CP ngày 31 tháng năm 2007 Chính phủ quản lý vật liệu xây dựng;  Nghị định số 12/2009/NĐ-CP ngày 12/02/2009 Chính phủ việc Quản lý dự án đầu tư xây dựng cơng trình;  Nghị định số 124/2008 NĐ-CP ngày 11 tháng 12 năm 2008 Chính Phủ thuế thu nhập doanh nghiệp;  Nghị định số 123/2008/NĐ-CP ngày 08/12/2008 Chính phủ Qui định chi tiết thi hành Luật Thuế giá trị gia tăng;  Nghị định 140/2006/NĐ-CP Chính phủ ngày 22 tháng 11 năm 2006 quy định việc bảo vệ môi trường khâu lập, thẩm định, phê duyệt tổ chức thực chiến lược, quy hoạch, kế hoạch, chương trình dự án phát triển;  Nghị định số 80/2006/NĐ-CP ngày 09 tháng năm 2006 Chính phủ việc qui định chi tiết hướng dẫn thi hành số điều Luật bảo vệ môi trường;  Nghị định số 21/2008/NĐ-CP ngày 28/02/2008 Chính phủ sửa đổi bổ sung số điều Nghị định số 80/2006/NĐ-CP ngày 09/08/2006 Chính phủ việc quy định chi tiết hướng dẫn thi hành số điều Luật Bảo vệ môi trường;  Nghị định số 99/2007/NĐ-CP ngày 13/06/2009 Chính phủ quản lý chi phí đầu tư xây dựng cơng trình; DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU  Nghị định số 35/2003/NĐ-CP ngày 4/4/2003 Chính phủ quy định chi tiết số điều luật phòng cháy chữa cháy;  Nghị định số 209/2004/NĐ-CP ngày 16/12/2004 Chính phủ việc Quản lý chất lượng cơng trình xây dựng Nghị định số 49/2008/NĐ-CP ngày 18/04/2008 Chính phủ việc sửa đổi bổ sung số điều Nghị định 2009/2004/NĐ-CP;  Thông tư số 12/2008/TT-BXD ngày 07/05/2008 Bộ xây dựng hướng dẫn việc lập quản lý chi phí khảo sát xây dựng;  Thông tư số 05/2009/TT-BXD ngày 15/04/2009 Bộ Xây dựng hướng dẫn điều chỉnh dự tốn xây dựng cơng trình;  Thông tư số 05/2008/TT-BTNMT ngày 08/12/2008 Bộ Tài nguyên Môi trường hướng dẫn đánh giá môi trường chiến lược, đánh giá tác động môi trường cam kết bảo vệ môi trường;  Thông tư số 33/2007/TT-BTC ngày 09/4/2007 Bộ Tài hướng dẫn tốn dự án hồn thành thuộc nguồn vốn nhà nước;  Thông tư số 08/2006/TT-BTNMT ngày 08/9/2006 Bộ Tài nguyên Môi trường hướng dẫn đánh giá môi trường chiến lược, đánh giá tác động môi trường cam kết bảo vệ môi trường;  Thông tư 134/2007/TT-BTC quy định sản phẩm block nhẹ thuộc diện đặc biệt ưu đãi thuế thu nhập doanh nghiệp (miễn thuế năm- giảm thuế 50% năm);  Thông tư số 09/2012/TT-BXD ngày 28/11/2012 Bộ Xây dựng “Quy định sử dụng vật liệu xây không nung cơng trình xây dựng”  Quyết định số 121/QĐ-TTg ngày 29 tháng năm 2008 Thủ tướng Chính phủ phê duyệt Quy hoạch tổng thể phát triển vật liệu xây dựng Việt Nam đến năm 2020;  Quyết định số 567/QĐ-TTg ngày 28 tháng năm 2010 Thủ tướng Chính phủ v/v ban hành Chương trình phát triển vật liệu xây không nung đến năm 2020;  Chỉ thị số 10/CT-TTg Thủ tướng Chính phủ việc tăng cường sử dụng vật liệu xây không nung hạn chế sản xuất, sử dụng gạch đất sét nung;  Công văn số 1779/BXD-VP ngày 16/08/2007 Bộ Xây dựng việc cơng bố định mức dự tốn xây dựng cơng trình - Phần Khảo sát xây dựng;  Quyết định số 321/QĐ-TTG ngày 2/3/2011 Thủ tướng Chính phủ v/v Phê duyệt Quy hoạch tổng thể phát triển kinh tế - xã hội tỉnh Quảng Trị đến năm 2020;  Định mức chi phí quản lý dự án tư vấn đầu tư xây dựng kèm theo Quyết định số 957/QĐ-BXD ngày 29/9/2009 Bộ Xây dựng;  Căn pháp lý khác có liên quan;  Các tiêu chuẩn áp dụng Dự án Nhà máy sản xuất vật liệu xây dựng không nung thực tiêu chuẩn, quy chuẩn sau:  Quy chuẩn xây dựng Việt Nam (tập 1, 2, xuất 1997-BXD);  Quyết định số 04 /2008/QĐ-BXD ngày 03/4/2008 Ban hành Quy chuẩn kỹ thuật Quốc gia Quy hoạch xây dựng (QCVN: 01/2008/BXD);  TCVN 2737-1995 : Tải trọng tác động- Tiêu chuẩn thiết kế;  TCXD 45-1978 : Tiêu chuẩn thiết kế nhà cơng trình; DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU  TCVN 5760-1993  TCVN 5738-2001  TCVN-62:1995  TCVN 6160 – 1996  TCVN 4760-1993  TCVN 5576-1991  TCXD 51-1984 chuẩn thiết kế;  11TCN 19-84  TCXD 123: 1984 : Hệ thống chữa cháy - Yêu cầu chung thiết kế lắp đặt sử dụng; : Hệ thống báo cháy tự động - Yêu cầu kỹ thuật; : Hệ thống PCCC chất cháy bột, khí; : Yêu cầu chung thiết kế, lắp đặt, sử dụng hệ thống chữa cháy; : Hệ thống PCCC - Yêu cầu chung thiết kế; : Hệ thống cấp thoát nước - quy phạm quản lý kỹ thuật; : Thoát nước - mạng lưới bên ngồi cơng trình - Tiêu : Đường dây điện; : Gạch không nung- yêu cầu kỹ thuật; DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU CHƯƠNG II: SỰ CẦN THIẾT PHẢI ĐẦU TƯ II.1 Sự cần thiết đầu tư Trong thời gian qua tốc độ thị hóa diễn ngày mạnh mẽ, cùng thị trường vật liệu xây dựng ngày phát triển, dẫn đến nhu cầu gạch – vật liệu xây dựng - tăng cao Theo thống kê Bộ Xây dựng, năm gần mức tiêu thụ gạch xây toàn quốc vào khoảng 20 tỷ viên/năm Dự báo đến năm 2020, nhu cầu tăng vào khoảng 40 tỷ viên/năm, cao gấp đôi so với mức tiêu thụ Nhu cầu đại đa số đáp ứng bằng sản phẩm gạch đất sét nung Tuy nhiên, để sản xuất tỷ viên gạch đất sét nung có kích thước tiêu chuẩn tiêu tốn khoảng 1.5 triệu m2 đất sét, tương đương 75 đất nông nghiệp 150,000 than, thải khoảng 0.57 triệu khí CO2 Nếu toàn nhu cầu gạch xây dựng tập trung vào gạch đất sét nung gần 10 năm nữa, đào gần tỷ m3 đất sét mà phần lớn xâm phạm vào đất canh tác Đặc biệt khí độc hại thải trình dùng than đốt làm xâm hại đến môi trường, đến sức khỏe người, làm giảm suất trồng, gây hiệu ứng nhà kính, ảnh hưởng nghiêm trọng đến các tài nguyên đất nước Mặc khác, nhu cầu ăn, nhu cầu thiết yếu người, xã hội nhu cầu khơng thể bị hạn chế Do đó, việc tìm kiếm sản phẩm thay phù hợp đáp ứng nhu cầu đáng nhân tố xã hội việc làm đáng quan tâm hàng đầu Hiện nay, công nghệ sản xuất vật liệu xây dựng không nung nhiều nước phát triển giới áp dụng trình khai thác sản xuất, nhằm giảm thiểu ô nhiễm môi trường Công nghệ mang lại nhiều kết tích cực như: tận dụng nhiều nguồn nguyên liệu rẻ tiền có vùng miền, tạo nhiều loại vật liệu xây dựng có giá thành thấp, an toàn dễ dàng sử dụng Vật liệu xây dựng khơng nung mang lại hiệu kinh tế cao cho chủ thể ngành công nghiệp xây dựng như: chủ đầu tư chủ thầu thi công, nhà sản xuất vật liệu xây dựng hết lợi ích người tiêu dùng Vì vậy, cơng nghệ sản xuất gạch khơng nung lựa chọn phù hợp với định hướng toàn cầu Cùng với đồng tình với sách kinh tế - xã hội, Chính phủ đẩy mạnh chương trình “sản xuất, tiêu thụ vật liệu khơng nung” thời gian tới Theo đó, Chính phủ xem xét tạo chế, lộ trình để tạo thị trường cho vật liệu không nung, tạo thuận lợi cho nhà sản xuất đầu tư, nguồn nguyên liệu, tăng cường tra kiểm tra việc sử dụng đất nông nghiệp làm gạch bị cấm theo quy định Quyết định 567, nâng phí bảo vệ mơi trường tăng cường giám sát sở sản xuất gạch đất sét nung Qua tìm hiểu nghiên cứu thị trường, nhận thấy ngành sản xuất có cơng nghệ đại mang lợi ích tích cực tương lai, Công ty TNHH Một thành viên Minh Đức Đông Hà định thành lập Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu Khu CN Nam Đơng Hà, Tp.Đơng Hà, tỉnh Quảng Trị Có thể dễ dàng nhận thấy, dự án mang tính hiệu cấp thiết giai đoạn DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU II.2 Mục tiêu dự án Dự án đầu tư Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu tiến hành nhằm thực các mục tiêu sau:  Đáp ứng phần nhu cầu thị trường sản phẩm gạch không nung, nhằm thay gạch đất sét nung truyền thống hình dạng giống gạch đất sét nung giá thành sản phẩm cạnh tranh , đồng thời có nhiều ưu điểm gạch đất sét nung truyền thống  Sử dụng phế thải ngành sản xuất đá mạt đá với tỷ lệ lớn  Thiết bị cơng nghệ tự động hố , sản xuất có trình độ tiên tiến, sản phẩm sản xuất có chất lượng đạt TCVN  Phù hợp với quy hoạch phát triển ngành vật liệu xây không nung phủ địa phương  Đảm bảo yêu cầu Xanh – Sạch , phát triển kinh tế bền vững;  Giải nhiều công ăn việc làm cho lao động địa phương;  Đóng góp vào nguồn ngân sách nhà nước 10 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU tư chưa có nguồn doanh thu nên ân hạn vốn gốc trả nợ lãi vay cộng dồn vào vốn gốc để trả nợ đầu kì vào Quý IV/2013 Khi dự án vào khai thác kinh doanh, có nguồn thu bắt đầu trả vốn gốc Thời gian trả nợ dự tính 20 quý với lãi suất 12%/năm, số tiền phải trả quý bao gồm lãi vay vốn gốc với khoản vốn gốc quý Hằng quý chủ đầu tư phải trả vốn gốc 656,561,286 đồng lãi vay theo số dư nợ đầu kì Qua hoạch định nguồn doanh thu, chi phí lãi vay theo kế hoạch trả nợ cho thấy dự án hoạt động hiệu quả, có khả trả nợ hạn cao, mang lại lợi nhuận lớn cho nhà đầu tư đối tác hợp tác ngân hàng 31 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU CHƯƠNG IX: HIỆU QUẢ KINH TẾ -TÀI CHÍNH IX.1 Các giả định kinh tế sở tính tốn Các thơng số giả định dùng để tính tốn hiệu kinh tế dự án sở tính tốn dự án triển khai, văn liên quan đến giá bán, tài liệu cung cấp từ Chủ đầu tư, cụ thể sau: - Phân tích hiệu kinh tế tài dự án thời gian hoạt động 12 năm, sau giai đoạn đầu tư kéo dài tháng, dự án vào hoạt động từ quý IV/2013 - Nguồn vốn: vốn chủ sở hữu 30%, vốn vay 70%; - Doanh thu dự án thu tính từ sản lượng sản xuất gạch không nung polyme đơn giá tham khảo từ thị trường; - Chi phí khấu hao Tài sản cố định: Áp dụng phương pháp khấu hao theo đường thẳng Trong tính tốn áp dụng thời gian khấu hao theo phụ lục đính kèm - Lãi suất vay nội tệ ngân hàng: 12%/năm; Thời hạn trả nợ 18 quý, trả năm lần gốc lãi; - Thuế thu nhập doanh nghiệp dự án: 10%/ năm miễn thuế năm đầu, giảm 50% năm - Tốc độ tăng giá bán hàng năm 6%/năm; - Tốc độ tăng giá nguyên vật liệu giả sử 3%/năm - Tốc độc tăng tiền lương 8%/năm IX.2 Tính tốn chi phí dự án IX.2.1 Chi phí sản xuất trực tiếp Gạch ống xi măng cốt liệu sản xuất từ thành phần đá mạt, xi măng, khống polimer tạo thành hỗn hộp vữa khơ, viên gạch sản xuất theo tiêu chuẩn cần dùng khoảng 1.4 kg vữa khô STT Nguyên liệu Xi măng Đá mi bụi 0-5 mm Phụ gia Polymer Tổng Giá thành kg vữa Chi phí 1viên gạch Đơn giá Khối lượng Thành tiền đ/kg Cho 1000 kg vữa khô VNĐ 1,500 50 3,000 150 840 10 1.4 kg 225,000 42,000 30,000 297,000 297 429 Đây chi phí sản xuất trực tiếp sản phẩm, bao gồm chi phí ngun vật liệu, chi phí điện nước nhân cơng sản xuất thành phẩm : 32 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Thành phần cấu thành giá SP Vữa khô Điện Nước Nhân công Cộng ĐVT kg KWh m3 h công Định mức 1.4 0.02 0.0048 0.003 Thành tiền (VNĐ) 416 36 3.84 40 495.64 Chi phí biến đổi hằng năm theo sản lượng sản xuất hàng năm giá tăng nguồn nguyên liệu đầu vào sản phẩm IX.2.2 Chi phí nhân công Bảng chi tiền lương công nhân viên dự án theo kế hoạch sau : ĐVT: đồng TT B Nhân BỘ PHẬN LĐ TRỰC TIẾP Nhân viên vận hành máy Vận chuyển PALLET gạch bãi phơi sp tạm Bốc xếp gạch lên palett lớn Vận hành xe nâng Cơ điện Bốc xếp gạch lên phương tiện khách hàng Nhân viên phục vụ, bảo vệ, thủ kho Cộng Ngày làm việc năm Tổng số nhân Lương bình quân/tháng /người 300 300 6 300 Quĩ lương BQ tháng Quĩ lương BQ năm 4,000,000 3,000,000 24,000,000 18,000,000 312,000,000 234,000,000 18 3,000,000 54,000,000 702,000,000 300 300 3 3,000,000 4,000,000 3,000,000 18,000,000 12,000,000 9,000,000 234,000,000 156,000,000 117,000,000 300 21 3,000,000 63,000,000 819,000,000 63 198,000,000 2,574,000,000 Chi phí nhân cơng hằng năm bao gồm lương số cán bộ, công nhân viên thuê mướn năm Việc sử dụng dây chuyền sản xuất không cần thuê mướn nhiều nhân cơng chúng tơi ước lượng dự án vào hoạt động cần khoảng 63 người thay ca hoạt động để đạt công suất tối đa Trong năm đầu hoạt động, nhà máy hoạt động q IV/2013 phí nhân cơng chi trả năm 197,080,000 đồng 33 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Trong năm 2013 công suất hoạt động khoảng 40% tương đương với 4,000,000 viên gạch, năm sau công suất tăng dần 90% năm 2014, hoạt động tối đa 100% cho năm Dự án trích số tiền dùng cho quỹ tuyển dụng, huấn luyện, đào tạo cơng nhân Ước tính chiếm khoảng 5% chi phí lương cho nhân viên/năm Theo đó, chi phí tiền lương tăng với tốc độ tăng tiền lương 8%/năm IX.2.3 Chi phí khấu hao Tài sản cố định dự án gồm Cơng trình xây lắp máy móc thiết bi Phương pháp khấu hao cho tài sản khấu hao đường thẳng Thời gian khấu hao cho cơng trình xây lắp 25 năm, giá trị máy móc thiết bị 12 năm Bảng tính chi phí khấu hao giá trị tài sản lại STT Hạng Mục Giá trị tài sản đầu kỳ - Chí phí xây dựng (25 năm) - Chi phí thiết bị (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Khấu hao kỳ - Chí phí xây dựng (25 năm) - Chi phí thiết bị (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Giá trị tài sản ći kỳ TT Hạng Mục Giá trị tài sản đầu Thời gian KH 2013 2013 2014 2015 5,060,795,052 5,060,795,052 4,861,499,215 4,462,907,541 25 12 781,000,000 781,000,000 765,380,000 734,140,000 4,100,000,000 4,100,000,000 3,929,166,667 3,587,500,000 179,795,052 179,795,052 166,952,548 141,267,541 - 199,295,837 15,620,000 398,591,674 31,240,000 398,591,674 31,240,000 170,833,333 341,666,667 341,666,667 12,842,504 25,685,007 25,685,007 5,060,795,052 4,861,499,215 4,462,907,541 4,064,315,867 2016 2017 4,064,315,867 3,665,724,193 2018 2019 3,267,132,518 2,868,540,844 2020 2,469,949,170 34 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU TT kỳ - Chí phí xây dựng 702,900,000 671,660,000 (25 năm) - Chi phí thiết bị 3,245,833,333 2,904,166,667 (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi 115,582,533 89,897,526 phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Khấu hao kỳ 398,591,674 398,591,674 - Chí phí xây dựng 31,240,000 31,240,000 (25 năm) - Chi phí thiết bị 341,666,667 341,666,667 (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi 25,685,007 25,685,007 phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Giá trị tài sản cuối 3,665,724,193 3,267,132,518 kỳ Hạng Mục 640,420,000 609,180,000 577,940,000 2,562,500,000 2,220,833,333 1,879,166,667 64,212,518 38,527,511 398,591,674 31,240,000 398,591,674 31,240,000 372,906,667 31,240,000 341,666,667 341,666,667 341,666,667 25,685,007 25,685,007 - 2,868,540,844 2,469,949,170 2,097,042,504 2021 2022 2023 10 11 2,097,042,504 1,724,135,837 1,351,229,170 2024 2025 12 13 978,322,504 605,415,837 484,220,000 452,980,000 421,740,000 854,166,667 512,500,000 372,906,667 31,240,000 372,906,667 31,240,000 341,666,667 341,666,667 978,322,504 605,415,837 574,175,837 Giá trị tài sản đầu kỳ - Chí phí xây dựng 546,700,000 515,460,000 (25 năm) - Chi phí thiết bị 1,537,500,000 1,195,833,333 (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Khấu hao kỳ 372,906,667 372,906,667 - Chí phí xây dựng 31,240,000 31,240,000 (25 năm) - Chi phí thiết bị 341,666,667 341,666,667 (15 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Giá trị tài sản cuối 1,724,135,837 1,351,229,170 kỳ 31,240,000 31,240,000 35 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU STT Hạng Mục Giá trị tài sản đầu kỳ - Chí phí xây dựng (25 năm) - Chi phí thiết bị (12 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Khấu hao kỳ - Chí phí xây dựng (25 năm) - Chi phí thiết bị (15 năm) - Chi phí tư vấn, chi phí QLDA, chi phí khác,dự phòng phí (7 năm) Giá trị tài sản cuối kỳ 2026 14 574,175,837 390,500,000 2027 15 542,935,837 359,260,000 31,240,000 31,240,000 31,240,000 31,240,000 542,935,837 511,695,837 IX.2.4 Chi phí khác Bao gồm chi phí liên quan khác như:  Các chi phí quản lý bán hàng  Chi phí BHXH, BHYT, trợ cấp thất nghiệp (chiếm 21% quỹ lương) IX.2.5 Chi phí tài Bằng chi phí lãi vay hằng năm dự án Năm chi phí lãi vay bao gồm chi phía lãi vay thời gian xây dựng Lãi vay tính theo tháng với mức lãi suất 15%/năm Chi phí tài hằng năm bằng tổng lãi vay tháng năm IX.3 Tính tốn Giá vốn hàng bán Mục đích việc xác định giá vốn hàng bán giúp cho chủ đầu tư xác định mức giá sản phẩm mang lại lợi nhuận cho dự án Giá thành sản phẩm dựa chi phí chi phí nguyên vật liệu sản xuất hằng năm, chi phí nhân cơng trực tiếp chi phí khấu hao nhà xưởng máy móc thiết bị Bảng tính giá thành sản phẩm ĐVT: đồng Năm 2013 25% Hạng mục Chi phí nhân cơng 643,500,000 Chi phí điện sản xuất 90,000,000 Chi phí nước 192,000,000 Chi phí nguyên vật liệu 2,145,000,000 2014 2015 80% 2,223,936,000 288,000,000 614,400,000 7,069,920,000 90% 2,401,850,880 296,640,000 632,832,000 7,953,660,000 2016 100% 2,593,998,950 305,539,200 651,816,960 8,192,269,800 2017 100% 2,801,518,866 314,705,376 671,371,469 8,438,037,894 36 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Chi phí khấu hao 560,495,381 1,120,990,762 1,120,990,762 1,120,990,762 1,120,990,762 Tổng chi phí trực tiếp 3,630,995,381 11,317,246,762 12,405,973,642 12,864,615,672 13,346,624,367 Sản lượng sản xuất 5,000,000 16,000,000 18,000,000 20,000,000 20,000,000 Giá thành 726 707 689 643 667 3,630,995,381 11,317,246,762 12,405,973,642 12,864,615,672 13,346,624,367 Giá vốn hàng bán Năm Hạng mục Chi phí nhân cơng Chi phí điện sản xuất Chi phí nước Chi phí nguyên vật liệu Chi phí khấu hao Tổng chi phí trực tiếp Sản lượng sản xuất Giá thành Giá vốn hàng bán 2018 2019 2020 2021 100% 3,025,640,376 324,146,537 691,512,613 8,691,179,031 1,120,990,762 13,853,469,319 20,000,000 693 13,853,469,319 100% 3,267,691,606 333,870,933 712,257,991 8,951,914,402 1,120,990,762 14,386,725,694 20,000,000 719 14,386,725,694 100% 3,529,106,934 343,887,061 733,625,731 9,220,471,834 959,213,333 14,786,304,894 20,000,000 739 14,786,304,894 100% 3,811,435,489 354,203,673 755,634,503 9,497,085,989 959,213,333 15,377,572,987 20,000,000 769 15,377,572,987 Năm Hạng mục Chi phí nhân cơng Chi phí điện sản xuất Chi phí nước Chi phí nguyên vật liệu Chi phí khấu hao Tổng chi phí trực tiếp Sản lượng sản xuất Giá thành Giá vốn hàng bán 2022 2023 2024 100% 100% 100% 4,116,350,328 4,445,658,354 4,801,311,023 364,829,783 375,774,677 387,047,917 778,303,538 801,652,644 825,702,223 9,781,998,568 10,075,458,526 10,377,722,281 959,213,333 959,213,333 959,213,333 16,000,695,551 16,657,757,534 17,350,996,778 20,000,000 20,000,000 20,000,000 800 833 868 16,000,695,551 16,657,757,534 17,350,996,778 IX.4 Doanh thu từ dự án Doanh thu dự án tính tốn sau: Năm Cơng suất sản xuất viên gạch QTC/máy 2013 10,000,000 2014 10,000,000 2015 10,000,000 2016 10,000,000 Số máy Tỷ lệ vận dụng công suất Sản lượng SP tiêu chuẩn thực Giá bán 25% 5,000,000 80% 16,000,000 90% 18,000,000 100% 20,000,000 900 954 1,011 1,072 37 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Doanh thu Năm Công suất sản xuất viên gạch QTC/máy 4,500,000,000 15,264,000,000 18,202,320,000 21,438,288,000 2017 10,000,000 2018 10,000,000 2019 10,000,000 2020 10,000,000 Số máy 2 2 Tỷ lệ vận dụng công suất 100% 100% 100% 100% Sản lượng SP tiêu chuẩn 20,000,000 20,000,000 20,000,000 20,000,000 thực Giá bán 1,136 1,204 1,277 1,353 Doanh thu 22,724,585,280 24,088,060,397 25,533,344,021 27,065,344,662 Năm Công suất sản xuất viên gạch QTC/máy 2021 10,000,000 2022 10,000,000 2023 10,000,000 2024 10,000,000 Số máy 2 2 Tỷ lệ vận dụng công suất 100% 100% 100% 100% Sản lượng SP tiêu chuẩn 20,000,000 20,000,000 20,000,000 20,000,000 thực Giá bán 1,434 1,521 1,612 1,708 Doanh thu 28,689,265,342 30,410,621,262 32,235,258,538 34,169,374,050 Sản lượng sản phẩm tiêu chuẩn thực năm = sản lượng tiêu chuẩn thiết kế x số máy x tỷ lệ vận dụng công suất năm Giá bán năm đầu hoạt động khoảng 900 đồng/ viên QTC (chưa tính thuế giá trị gia tăng), nhiên tùy vào thời điểm thị trường giá dao động đảm bảo dự án hiệu cao Tỷ lệ trượt giá khoảng 6%/năm  Doanh thu dự án/năm = Sản lượng SP tiêu chuẩn thực x đơn giá bán IX.5 Hiệu kinh tế - tài dự án IX.5.1 Hiệu kinh tế dự án Theo công văn 66/BXD-VLXD ngày 31/10/2012 việc xác nhận công nghệ sản xuất vật liệu xi măng-cốt liệu, sản phẩm Bộ Xây dựng phê duyệt sản phẩm mới, kết nghiên cứu khoa học cơng nghệ Vì thực theo thông tư số 123/2012/TT-BTC ban hành ngày 27/07/2012 dự án công nghệ cao theo quy định pháp luật áp dụng mức thuế suất ưu đãi 10% thời hạn 15 năm áp dụng, đồng thời miễn thuế năm giảm tiếp 50% số thuế phải nộp năm Cụ thể dự án “Nhà máy gạch ống xi măng cốt liệu”, thuế thu nhập doanh nghiệp áp dụng 10%/năm 15 năm, nhiên năm đầu miễn thuế, áp dụng thuế suất 5%/năm cho năm tiếp theo, năm lại 10%/năm 38 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Thông qua báo cáo thu nhập, ta tính tốn lãi lỗ hiệu kinh tế dự án sau: ĐVT: đồng Năm Tổng doanh thu (-) Chi phí thuê đất (-) Giá vốn hàng bán (-) Chi phí lương quản lý Thu nhập ròng lãi vay trước thuế (EBIT) Chi phí đào tạo, tuyển dụng BHXH, BHYT, trợ cấp thất nghiệp… (-) Trả lãi vay Thu nhập ròng trước thuế (EBT) Thuế thu nhập doanh nghiệp (10%) Thu nhập ròng sau thuế (EAT) 2013 4,500,000,000 50,774,850 3,630,995,381 109,200,000 709,029,769 2014 15,264,000,000 55,852,335 11,317,246,762 471,744,000 3,419,156,903 2015 18,202,320,000 61,437,569 12,405,973,642 509,483,520 5,225,425,270 2016 21,438,288,000 67,581,325 12,864,615,672 550,242,202 7,955,848,801 32,175,000 158,067,000 111,196,800 566,092,800 120,092,544 611,380,224 129,699,948 660,290,642 354,543,094 354,486,675 1,221,203,992 2,197,952,911 906,054,575 4,319,370,695 590,905,157 7,364,943,643 - - - - 354,486,675 2,197,952,911 4,319,370,695 7,364,943,643 Năm Tổng doanh thu 2017 22,724,585,28 74,339,458 13,346,624,36 594,261,578 8,709,359,877 2018 24,088,060,397 2019 25,533,344,021 2020 27,065,344,662 81,773,404 13,853,469,319 89,950,744 14,386,725,694 98,945,818 14,786,304,894 641,802,504 9,511,015,171 693,146,704 10,363,520,878 748,598,441 11,431,495,509 140,075,943 713,113,893 151,282,019 770,163,005 163,384,580 831,776,045 176,455,347 898,318,129 275,755,740 8,433,604,137 19,696,839 9,491,318,332 10,363,520,878 11,431,495,509 421,680,207 474,565,917 518,176,044 571,574,775 8,011,923,930 9,016,752,415 9,845,344,834 10,859,920,734 (-) Chi phí thuê đất (-) Giá vốn hàng bán (-) Chi phí lương quản lý Thu nhập ròng lãi vay trước thuế (EBIT) Chi phí đào tạo, tuyển dụng BHXH, BHYT, trợ cấp thất nghiệp… (-) Trả lãi vay Thu nhập ròng trước thuế (EBT) Thuế thu nhập doanh nghiệp (10%) Thu nhập ròng sau thuế (EAT) 39 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Năm Tổng doanh thu (-) Chi phí thuê đất (-) Giá vốn hàng bán (-) Chi phí lương quản lý Thu nhập ròng lãi vay trước thuế (EBIT) Chi phí đào tạo, tuyển dụng BHXH, BHYT, trợ cấp thất nghiệp… (-) Trả lãi vay Thu nhập ròng trước thuế (EBT) Thuế thu nhập doanh nghiệp (10%) Thu nhập ròng sau thuế (EAT) 2021 28,689,265,342 108,840,400 15,377,572,987 808,486,316 12,394,365,638 2022 30,410,621,262 119,724,440 16,000,695,551 873,165,221 13,417,036,049 2023 32,235,258,538 131,696,884 16,657,757,534 943,018,439 14,502,785,680 2024 34,169,374,050 144,866,573 17,350,996,778 1,018,459,914 15,655,050,785 190,571,774 970,183,579 205,817,516 1,047,798,265 222,282,918 1,131,622,127 240,065,551 1,222,151,897 12,394,365,638 13,417,036,049 14,502,785,680 15,655,050,785 619,718,282 670,851,802 725,139,284 782,752,539 11,774,647,356 12,746,184,247 13,777,646,396 14,872,298,246 Nhận xét: Vào năm đầu tiên, dự án hoạt động với công suất thấp, thời gian ngắn (3 tháng cuối năm 2013), chưa tận dụng triệt để chi phí sản xuất cơng suất thiết kế máy móc dự án mang lại lợi nhuận cho chủ đầu tư Năm sau lợi nhuận dự án tiếp tục tăng cao tăng dần vào năm IX.5.2 Hiệu tài dự án Phân tích hiệu dự án hoạt động vòng 12 năm theo quan điểm tổng đầu tư Dòng tiền thu vào bao gồm: lợi nhuận ròng hàng năm; khấu hao tài sản cố định; giá trị lý cuối kỳ, chênh lệch khoản phải thu, khoản phải trả, tiền mặt, hàng tồn kho; Dòng tiền chi gồm: khoản chi đầu tư ban đầu mua nhà xưởng, mua sắm MMTB; chi phí tài chính; tiền thuế TNDN Với suất chiết khấu 16.2% tính theo trung bình có trọng số giá sử dụng vốn nguồn vốn Kết báo cáo ngân lưu : Năm NGÂN LƯU VÀO Tổng doanh thu Thay đổi khoản phải thu (+AR) Giá trị lý Tổng ngân lưu vào 2012 - 2013 2,884,616,588 (288,461,659) 2014 6,879,810,563 (399,519,397) 2015 8,102,887,996 (122,307,743) - 2,596,154,929 6,480,291,165 7,980,580,253 40 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU NGÂN LƯU RA 5,060,795,052 Đầu tư nhà xưởng thiết bị Chi phí thuê đất Chi phí nguyên vật liệu Tiền lương công nhân Tiền điện Tiền nước Thay đổi khoản phải trả (+AP) Thay đổi số dư tiền mặt (+CB) 5,060,795,052 Tổng ngân lưu (5,060,795,052) Ngân lưu ròng trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) (5,060,795,052) Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) (5,060,795,052) tích lũy Năm NGÂN LƯU VÀO Tổng doanh thu Thay đổi khoản phải thu (+AR) Giá trị lý Tổng ngân lưu vào NGÂN LƯU RA Đầu tư nhà xưởng thiết bị Chi phí thuê đất Chi phí nguyên vật liệu Tiền lương công nhân Tiền điện Tiền nước Thay đổi khoản phải trả (+AP) Thay đổi số dư tiền mặt (+CB) Tổng ngân lưu Ngân lưu ròng trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) tích lũy 2016 1,663,200,000 371,800,000 144,000,000 15,360,000 (249,480,000) 3,854,466,000 950,648,400 324,000,000 34,560,000 (328,689,900) 3,970,099,980 1,026,700,272 333,720,000 35,596,800 (17,345,097) 1,860,408 1,946,740,408 649,414,521 649,414,521 (4,411,380,530) 2,191,212 4,837,175,712 1,643,115,453 1,643,115,453 (2,768,265,077) 2,495,798 5,351,267,753 2,629,312,500 2,629,312,500 (138,952,577) 2017 2018 2019 8,589,061,276 (48,617,328) 9,104,404,952 (51,534,368) 9,650,669,250 (54,626,430) 10,229,709,404 (57,904,015) 8,540,443,948 9,052,870,585 9,596,042,820 10,171,805,389 4,089,202,979 1,108,836,294 343,731,600 36,664,704 (17,865,450) 4,211,879,069 1,197,543,197 354,043,548 37,764,645 (18,401,413) 4,338,235,441 1,293,346,653 364,664,854 38,897,584 (18,953,456) 4,468,382,504 1,396,814,385 375,604,800 40,064,512 (19,522,059) 800,240 5,561,370,367 2,979,073,581 2,979,073,581 2,840,121,004 73,477 5,782,902,522 3,269,968,062 141,538,978 3,128,429,084 5,968,550,088 74,211 6,016,265,288 3,579,777,531 160,846,652 3,418,930,879 9,387,480,968 74,953 6,261,419,095 3,910,386,294 177,512,576 3,732,873,717 13,120,354,685 41 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Năm NGÂN LƯU VÀO Tổng doanh thu Thay đổi khoản phải thu (+AR) Giá trị lý Tổng ngân lưu vào NGÂN LƯU RA Đầu tư nhà xưởng thiết bị Chi phí thuê đất Chi phí nguyên vật liệu Tiền lương công nhân Tiền điện Tiền nước Thay đổi khoản phải trả (+AP) Thay đổi số dư tiền mặt (+CB) Tổng ngân lưu Ngân lưu ròng trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) tích lũy 2020 2021 2022 2023 10,843,491,969 (61,378,256) 11,494,101,487 (65,060,952) 10 12,183,747,576 (68,964,609) 11 12,914,772,431 (73,102,485) 10,782,113,712 11,429,040,535 12,114,782,967 12,841,669,945 4,602,433,979 1,508,559,536 386,872,944 41,266,447 (20,107,721) 4,740,506,999 1,629,244,299 398,479,132 42,504,441 (20,710,953) 4,882,722,209 1,759,583,843 410,433,506 43,779,574 (21,332,281) 5,029,203,875 1,900,350,550 422,746,512 45,092,961 (21,972,250) 75,703 76,460 77,225 77,997 6,519,100,888 4,263,012,824 196,572,620 4,066,440,204 6,790,100,378 4,638,940,157 215,522,997 4,423,417,160 7,075,264,075 5,039,518,892 235,716,089 4,803,802,803 7,375,499,645 5,466,170,300 257,223,593 5,208,946,707 17,186,794,889 21,610,212,049 26,414,014,852 31,622,961,559 Năm NGÂN LƯU VÀO Tổng doanh thu Thay đổi khoản phải thu (+AR) Giá trị lý Tổng ngân lưu vào NGÂN LƯU RA Đầu tư nhà xưởng thiết bị Chi phí thuê đất Chi phí ngun vật liệu Tiền lương cơng nhân Tiền điện Tiền nước Thay đổi khoản phải trả (+AP) 2024 2025 12 13,689,658,777 (77,488,635) 13 1,368,965,878 13,612,170,142 574,175,837 1,943,141,715 5,180,079,991 2,052,378,594 435,428,907 46,445,750 (22,631,417) 777,011,999 42 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Thay đổi số dư tiền mặt (+CB) Tổng ngân lưu Ngân lưu ròng trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) Ngân lưu ròng sau thuế (NCF) tích lũy 78,777 7,691,780,602 5,920,389,540 280,120,943 5,640,268,597 37,263,230,156 79,565 777,091,563 1,166,050,151 1,166,050,151 38,429,280,307 Từ kết ngân lưu ta tính số tài sau: TT Chỉ tiêu Tổng mức đầu tư 16,229,442,000 đồng Giá trị NPV 31,587,596,033 đồng Tỷ suất hoàn vốn nội IRR (%) 48% Thời gian hoàn vốn 4 năm (bao gồm 16 tháng đầu tư) Đánh giá Hiệu Nhận xét:  NPV= 31,587,596,033 đồng > lớn tổng mức đầu tư  Dự án mang tính khả thi cao  IRR = 48% > > r = 16.2%  Dự án sinh lợi cao hiệu đầu tư lớn  Thời gian hồn vốn nhanh vòng năm (bao gồm tháng đầu tư) IX.6 Phân tích rủi ro Việc xác định rủi ro nhằm giả định việc xảy kế hoạch sẵn sàng thích nghi với biến đổi đó, cần phải tiến hành phân tích rủi ro, thơng qua phương pháp phân tích độ nhạy Các biến ảnh hưởng đến NPV, IRR dự án đưa vào phân tích độ nhạy: tốc độ biến đổi giá Nguyên vật liệu, Tốc độ tăng giá bán sản phẩm lãi vay ngân hàng Bảng phân tích độ nhạy theo biến đổi giá nguyên vật liệu Các tình phân tích gồm giá nguyên vật liệu giảm 2% đến tăng 10% cho kết số tài sau: Tỷ lệ tăng giá nguyên vật liệu IRR NPV 2% 49% 33,100,538,642 3% 48% 31,587,596,033 5% 46% 28,331,537,724 10% 40% 18,639,558,472 Với mức tỷ lệ tăng giá bán yếu tố khác không đổi, giá nguyên vật liệu tăng đến 10% dự án đạt hiệu cao 43 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU Bảng phân tích độ nhạy theo tỷ lệ tăng giá sản phẩm Với tình phân tích: giá bán sản phẩm tăng năm từ % 6%/năm, kết số tài thu sau: Tỷ lệ biến đổi giá sản phẩm IRR NPV -2% 7% -2,952,699,696 0% 24% 4,387,008,471 6% 10% 48% 60% 31,587,596,033 55,553,984,478 Tỷ lệ tăng giá sản phẩm tỷ lệ thuận với NPV IRR Khi giá tăng NPV IRR tăng, giá giảm IRR NPV giảm, NPV âm giá gạch giảm 2%, so với giá Cho thấy giá sản phẩm bán khả thi dự án Bảng phân tích độ nhạy theo lãi suất vay Lãi vay/quý IRR NPV 3% 47.8% 31,587,596,033 3.5% 47.8% 30,913,535,282 3.75% 47.8% 30,580,450,950 Lãi vay/quý IRR NPV 4.5% 47.8% 29,596,818,062 5% 47.8% 28,953,940,193 5.5% 47.8% 28,321,231,919 4% 47.8% 30,249,979,175 Kết bảng phân tích cho thấy lãi vay tỉ lệ nghịch với NPV IRR, ảnh hưởng không đáng kể đến kết NPV IRR Cụ thể, cho lãi vay dao động theo mốc từ 12% đến 22% giá trị NPV IRR chênh lệch IX.7 Đánh giá hiệu kinh tế - xã hội Dự án “Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu” có nhiều tác động tích cực đến phát triển kinh tế xã hội Đóng góp vào phát triển tăng trưởng kinh tế quốc dân nói chung khu vực nói riêng, mang lại sản phẩm công nghệ mới, đặc biệt làm giảm ô nhiễm môi trường Nhà nước địa phương có nguồn thu ngân sách từ Thuế GTGT, Thuế Thu nhập doanh nghiệp Tạo công ăn việc làm thu nhập cho nhiều lao động địa phương Không tiềm mặt thị trường lĩnh vực sản xuất vật liệu xây dựng mà dự án khả thi qua thơng số tài NPV = 31,587,596,033 đồng; Suất sinh lời nội là: IRR = 48%; thời gian hoà vốn sau năm kể tháng đầu tư Điều cho thấy dự án mang lại lợi nhuận cao cho nhà đầu tư, niềm tin lớn khả toán nợ vay cao thu hồi vốn đầu tư nhanh 44 DỰ ÁN NHÀ MÁY SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU CHƯƠNG X: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ X.1 Kết luận Việc thực đầu tư Dự án “Nhà máy sản xuất gạch ống xi măng cốt liệu” góp phần vào việc bảo vệ môi trường phát triển kinh tế xã hội Không tiềm kinh tế thị trường nguyên liệu đầu vào đầu cho sản phẩm mà dự án khả thi qua thơng số tài Điều cho thấy dự án mang lại lợi nhuận cao cho nhà đầu tư niềm tin lớn khả toán nợ vay cao thu hồi vốn đầu tư nhanh Thêm vào đó, dự án đóng góp lớn cho ngân sách Nhà Nước giải lượng lớn lực lượng lao động Vậy dự án thực mang lại nhiều yếu tố thuận lợi sau:  Bảo vệ môi trường  Cải thiện đời sống cho người dân  Phù hợp với định hướng phát triển kinh tế, chủ trương kêu gọi đầu tư nhà nước  Xét mặt kinh tế, tiêu kinh tế kỹ thuật cho thấy dự án thực mang lại nhiều hiệu Báo cáo thuyết minh dự án xây dựng “Nhà máy gạch ống xi măng cốt liệu” để cấp quyền phê duyệt chủ trương sở nhà đầu tư triển khai nguồn lực để phát triển X.2 Kiến nghị Vì lợi ích dự án, chúng tơi xin có số kiến nghị sau: Xin Nhà nước tạo điều kiện thuận lợi thủ tục hành Xin hỗ trợ mặt tài từ tổ chức kinh tế nhà nước tư nhân nước X.3 Cam kết chủ đầu tư - Chịu trách nhiệm hồn tồn trung thực, xác nội dung hồ sơ; - Chấp hành nghiêm chỉnh quy định pháp luật Việt Nam Quảng Trị, ngày tháng năm 2013 CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN MINH ĐỨC ĐÔNG HÀ PHAN VĂN DŨNG 45 ... a) Xi măng : nên du ng xi măng PCB40 , dùng PCB30 phải tăng khối lượng xi măng cấp phối , cụ thể du ng xi măng bao xá ( bơm lên si-lô); b) Cốt liệu : cát, mạt đá ( 0-5 mm), cát nhân tạo puzzolan,... chỉnh, bao gồm: + Hệ thống đường nội bộ; + Hệ thống điện phục vụ sản xuất - kinh doanh chiếu sáng cung cấp mạng lưới điện 110 KV; + Hệ thống cấp thoát nước; Nguồn nước phục vụ sản xuất - kinh doanh. .. SẢN XUẤT GẠCH ỐNG XI MĂNG CỐT LIỆU  TCVN 576 0-1 993  TCVN 573 8-2 001  TCVN-62:1995  TCVN 6160 – 1996  TCVN 476 0-1 993  TCVN 557 6-1 991  TCXD 5 1-1 984 chuẩn thiết kế;  11TCN 1 9-8 4  TCXD 123: