Đang tải... (xem toàn văn)
Tình hình thực tế hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty cổ phần đà năng
Luỏỷn Vn Tọỳt Nghióỷp GVHDTh.SộBuỡiNổợThanhHaỡ PHệN IMĩT S VN ệ C BAN Vệ CHấNH SAẽCH PHAI THU KHAẽCH HAèNGI. KHAẽI NIM , VAI TROè CUA KHOAN PHAI THU:1. Khaùi nióỷm, baớn chỏỳt nguọửn gọỳc caùc khoaớn phaới thu:a. Khaùi nióỷm caùc khoaớn phaới thu: Svth:NguyóựnThởThaớo Trang 1 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh HKhon phi thu l giạ trë ca táút c hng họa v dëch vủ m khạch hnh cn nåü Cäng ty.Khon phi thu täưn tải mäüt cạch táút úu trong doanh nghiãûp. Mi Cäng ty âãưu mún hản chãú âäü låïn ca khon phi thu. Tuy nhiãn, khon phi thu ca doanh nghiãûp chëu nh hỉåíng båíi nhiãưu úu täú nhỉ thåìi gian, täúc âäü thu häưi nåü c v tảo ra nåü måïi cng nhỉ sỉû tạc âäüng kinh tãú nàòm ngoi táưm kiãøm soạt ca doanh nghiãûp.b. Bn cháút cạc khon phi thu :Khon phi thu thỉûc cháút l khon tiãưn m doanh nghiãûp cho khạch hng vay hay nọi cạch khạc doanh nghiãûp ti tråü r cho khạch hng. Khạch hng cọ thãø dỉûa vo ngưn ti tråü thäng qua hçnh thỉïc bạn hng tr cháûm ca cạc doanh nghiãûp âãø cọ hng họa, ngun váût liãûu phủc vủ cho sn xút. Hçnh thỉïc bạn hng tr cháûm ny l ngưn ti tråü ngàõõn hản quan trng âäúi våïi háưu hãút táút c cạc doanh nghiãûp va âàûc biãût l âäúi våïi cạc Cäng ty thỉång mải.c. Ngưn gäúc cạc khon phi thu:Trong nãưn kinh tãú phạt triãøn ngỉåìi mua thỉåìng âỉåüc mua hng họa v dëch vủ m cọ thãø tr ngay bàòng tiãưn màût hồûc cọ thãø tr cháûm mäüt thåìi gian theo sỉû cho phẹp ca ngỉåìi bạn. Cn ngỉåìi bạn hng l ngỉåìi bạn hng họa, dëch vủ cọ thãø âỉåüc thu tiãưn ngay hồûc phi âåüi mäût thåìi gian. Ngỉåìi bạn thỉåìng måí räüng tên dủng hån so våïi cạc täø chỉïc ti chênh -âọ l hçnh thỉïc cáúp tên dủng cho khạch hng. Váûy mäüt khon phi thu âỉåüc hçnh thnh khi doanh nghiãûp cáúp tên dủng cho khạch hng.Chênh sạch tên dủng l cäng củ tạc âäüng mảnh m âãún âäü låïn cng nhỉ hiãûu qa ca khon phi thu trãn cå såí càn nhàõc ri ro v tênh sinh låìi do váûy, viãûc thiãút láûp mäüt chênh sạch tên dủng håüp l s giụp cho viãûc qun l khon phi thu khạch hng âỉåüc hỉỵu hiãûu hån. Ngoi ra, nọ cn liãn quan chàût ch âãún täưn kho ca cạc doanh nghiãûp.2. Vai tr ca cạc khon phi thu:a . Âäúi våïi ngỉåìi bạn:Âãø cọ thãø âỉïng vỉỵng v cảnh tranh âỉåüc trãn thë trỉåìng thç mi doanh nghiãûp âãưu phi cäú gàõng táûn dủng triãût âãø mi kh nàng, ngưn lỉûc cng nhỉ cạc cäng củ m doanh nghiãûp hiãûn cọ. Trong âọ chênh sạch tên dủng l mäüt thỉï v khê sàõt bẹn nhàòm giụp cho doanh nghiãûp âảt âỉåüc mủc tiãu vãư doanh säú. Vç khi Cäng ty nåïi lng cạc biãún säúca bạn tên dủng thç ngoi viãûc tàng säú lỉåüng hng bạn ra cn tiãút kiãûm âỉåüc âënh phê do pháưn sn lỉåüng tàng thãm khong täún âënh phê. Tên dủng thỉång mải cọ thãø lm cho Cäng ty ngy cng cọ uy tên, tảo uy danh tiãúng trãn thë trỉåìng v lm cho khạch hng mua sn pháøm ca mçnh thỉåìng xun hån. Màût khạc, khi nåïi lng chênh sạch tên dủng s giụp cho Cäng ty gii ta âỉåüc lỉåüng hng täưn kho, âäưng thåìi gim cạc chi phê liãn quan âãún täưn kho. Vãư càn bn tên dủng thỉång mải âọ l sỉû tin tỉåíng ca ngỉåìi ca ngỉåìi cáúp tên dủng v ngỉåìi hỉåíng tên dủng nãn nọ s lm cho khạch hng hỉåíng âỉåüc mäüt khon tên dủng våïi cạc th tủc tỉång âäúi âån gin. Âáy l th tủc cáúp tên dủng chỉï Svth: Nguùn Thë Tho Trang 2 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh Hkhäng phi th tủc vay nåü do âọ s kêch thêch nhu cáưu mua hng v måí räüng quy mä kinh doanh. Ngoi ra nọ cn giụp cho khạch hng gàõn bọ våïi Cäng ty hån, duy trç âỉåüc mäúi quan hãû thỉåìng xun våïi khạch hng truưn thäúng v tçm kiãúm thãm nhỉỵng khạch hng måïi.Bãn cảnh nhỉỵng thûn låüi trãn thç khi nåïi lng chênh sạch tên dủng cọ thãø lm cho khon phi thu tàng tỉì âọ lm tàng väún âáưu tỉ nãn dãù dáùn âãún viãûc máút âi cå häüi kiãúm låìi tỉì cạc hoảt âäüng khạc. Màût khạc khi måí räüng cạc âiãưu kiãûn tên dủng s lm tàng kh nàng máút mạt, ri ro khäng âi âỉåüc nåü. Âäưng thåìi phi täún chi phê qun l nåü ca khạch hng cng nhỉ cạc chi phê thàm viãúng, giao dëch .b. Âäúi våïi ngỉåìi âỉåüc cháúp nháûn:Ngỉåìi âỉåüc hỉåíng tên dủng hay ngỉåìi mua hng s âỉåüc mäüt pháưn låüi nhûn trêch tỉì nh cung cáúp âọ l cạc khon chiãút kháúu hay thåìi hản tr âỉåüc kẹo di thãm hồûc khi khạch hng thiãúu väún kinh doanh hay mún dáud tỉ väún vo cå häüi khạc thç tên dủng thỉåüng mải l biãûn phạp ti tråü väún hỉỵu hiãûu.II. NÄÜI DUNG CÄNG TẠC QUN L KHON PHI THU V QUN L KHON PHI THU KHẠCH HNG:1.Näüi dung cäng tạc qun l khon phi thu khạch hng:1.1/ Phán têch vë thãú tên dủng khạch hng : Khi doanh nghiãûp mún thiãút láûp mäüt chênh sạch tên dủng ph håüp vọi khạch hng ca mçnh thç doanh nghiãûp cáưn tiãún hnh âạnh giạ vë thãú tên dủng ca khạch hng. Mäüt phỉång phạp cọ thãø âạnh giạ khạch hng l phỉång phạp phạn âoạn dỉûa trãn “4 C” vãư tên dủng bao gäưm:- Tỉ cạch tên dủng (Character): l tênh cạch riãng hay thại âäü tỉû nguûn âäúi våïi nghéa vủ tr nåü. Táút nhiãn, tuy khäng thãø âo lỉåìng mäüt cạch chênh xạc vãư tỉ cạch tên dủng ca khạch hng, nhỉng cng cọ thãø âạnh giạ âiiu âọ dỉûa trãn cạc dỉỵ liãûu vãư nhỉỵng láưn mua chëu trỉåïc âọ, qua âọ cọ thãø tháúy khạch hng tiãưm nàng â thanh toạn cạc mọn nåü nhanh chọng âãún mỉïc no.- Thãú cháúp (Collateral): L báút cỉï loải ti sn riãng no m khạch hng cọ thãø sỉí dủng âãø âáøm bo cho cạc khon nåü.- Väún (Capital): L sỉû âo lỉåìng vãư sỉïc mảnh ti chênh di hản ca khạch hng. úu täú ny âỉåüc âạnh giạ bàòng viãûc phán têch cạc bạo cạo ti chênh.- Âiãưu kiãûn kinh tãú (Condition): âãư cáûp âãún tiãưm nàng måí räüng ca nãưn kinh tãú hay xu hỉåïng phạt triãøn ca ngnh kinh doanh. Thỉûc tãú cho tháúy kh nàng tr nåü ca khạch hng gim xúng khi cạc âiãưu kiãûn kinh tãú trong tçnh trảng xáúu. Cọ thãø âạnh giạ kh nàng thêch ỉïng ca khạch hng thäng qua nhỉng âiãưu kiãûn kinh tãú báút låüi. Chè cọ nhỉỵng khạch hng no cọ tçnh hçnh ti chênh lnh mảnh cọ kh nàng thêch nghi cao, âỉåüc qun trë täút . måïi cọ thãø vỉåüt qua nhỉỵng giai âoản suy thoại kinh tãú. Svth: Nguùn Thë Tho Trang 3 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh HPhán têch vë thãú tên dủng ca khạch hng l mäüt cäng viãûc ráút quan trng. Mủc âêch ca cäng viãûc ny l xạc minh pháøm cháút tên dủng ca khạch hng tiãưm nàng v so sạnh våïi nhỉỵng tiãu chøn tên dủng täúi thiãøu m doanh nghiãûp cọ thãø cháúp nháûn âỉåücÂãø lm âỉåüc âiãưu ny trỉåïc tiãn doanh nghiãûp cáưn thiãút phi tiãún hnh thu tháûp thäng tin tên dủng. Nhỉỵng ngưn thäng tin cáưn âỉåüc sỉí dủng âãø âạnh giạ tỉ cạch tên dủng ca khạch hng bao gäưm :• Cạc bạo cạo ti chênh :Doanh nghiãûp cọ thãø u cáưu khạch hng cung cáúp cạc bạo cạo ti chênh, säø ti chênh âãø âạnh giạ khạch hng ca h trong nhỉỵng nàm gáưn nháút.Sau âọ tiãún hnh phán têch cạc k• Cạc bạo cạo tên dủng vãư lëch sỉí thanh toạn nåü våïi cạc doanh nghiãûp khạc :DN cọ thãø tiãún hnh nhỉỵng nghiãn cỉïu hồûc mua thäng tin vãư tçnh hçnh thanh toạn nåü ca cạc doanh nghiãûp trong quạ khỉï ca khạch hng tiãưm nàng. Nhỉỵng khạch hng cọ tçnh trảng cäng nåü dáy dỉa cọ thãø bë tỉì chäúi cáúp tên dủng.• u cáưu sỉû häø tråü ca ngán hng:Ngỉåìi bạn cọ thãø u cáưu ngán hng cung cáúp nhỉỵng thäng tin cáưn thiãút vãư vë thãú tên dủng ca khạch hng v cạc ngán hng thỉåìng häø tråü doanh nghiãûp.• Âạnh giạ quạ trçnh thanh toạn cäng nåü ca khạch hng våïi chênh doanh nghiãûp:Ngỉåìi bạn cọ thãø tiãún hnh phán têch xạc sút tr nåü âụng hản ca khạch hng thäng qua cạc giao dëch mua bạn trong quạ khỉï.Ngoi nhỉỵng ngưn thäng tin trãn DN cn cọ thãø ạp dủng cạc biãn phạp thu tháûp thäng tin khạc nhỉ phng váún trỉûc tiãúp hay âãún thàm khạch hng tải nhiãûm såí ca h. Sau khi â âạúnh giạ vë thãú tên dủng cu khạch hng, ta cọ thãø dỉûa trãn ngun tàõc “4C” v phỉång phạp cho âiãøm âãø tiẹn hnh phán nhọm khạch hng. Phỉång phạp cho âiãøm âỉåüc tiãún hnh theo cạc bỉåïc sau:- Bỉåïc 1: Liãût kã cạc khạch hng hiãûn âang quan hãû lm àn våïi Cäng ty trong nhỉỵng nàm qua. - Bỉåïc 2: Cạc úu täú ca ngun tàõc “4C” âãø lm tiãu thỉïc âạnh giạ.- Bỉåïc 3: Gạn cho mäùi úu täú 1 táưm quan trng (tỉì 0 âãún 1)Chàóng hản : + Bn cháút tên dủng: 0.6 âiãøm + Väún : 0.2 âiãøm + Thãú cháúp : 0.2 âiãøm - Bỉåïc 4: Xạc âënh mỉïc âäü tho mn ca mäùi úu täú âãún tỉìng khạch hng. Cọ thãø quy âënh mỉïc âäü âạnh giạ nhỉ sau:+ Mỉïc täút nháút : 5 âiãøm + Mỉïc khạ : 4 âiãøm + Mỉïc trung bçnh : 3 âiãøm + Mỉïc úu : 2 âiãøm + Mỉïc kẹm nháút : 1 âiãøm Svth: Nguùn Thë Tho Trang 4 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh H- Bỉåïc 5: Nhán säú âiãøm tha mn våïi cạc hãû säú quan trng tỉång ỉïng våïi tỉìng úu täú trong ngun tàõc “4C”.- Bỉåïc 6: Tênh täøng cạc âiãøm tha mn sau â quy âäøi ca tỉìng úu täú Khạch hng no cọ täøng säú âiãøm : Tỉì 4.5 âãún 5 âiãøm :Xãúp vo nhọm khạch hng A Tỉì 3 âãún 4.5 âiãøm :Xãúp vo nhọm khạch hng BTỉì 3 âiãøm tråí xúng:Xãúp vo nhọm khạch hng C1.2/ Quút âënh måí räüng tên dủng: Sau khi â tiãún hnh cạc phán têch cáưn thiãút, nh qun trë cáưn âỉa ra cạc quút âënh tên dủng:- Quút âënh cọ gåíi hng v måí tên dủng cho khạch nng måïi khäng ?- T lãû cáúp tên dủng l bao nhiãu ?- Âäúi våïi khạch hng â måí tên dủng, cáưn xem xẹt v thiãút láûp mäüt th tủc âãø âạnh giạ lải mäùi khi nháûn âỉåüc âån âàût hng. Âãø hiãøu r cạc tiãún trçnh phán têch mäüt chênh sạch tên dủng ta cọ thãø xem så âäưì sau:1.3/ Quút âënh vãư thåìi hản tên dủng:Thåìi hản tên dủng l khon thåìi gian kãø tỉì lục mäüt khon tên dủng âỉåüc cáúp cho âãún lục nọ âỉåüc hon tr xong.Thåìi hản cáúp tên dủng ty theo tỉìng ngnh kinh doanh v tuy doanh nghiãûp. Tuy nhiãn khi thiãút láûp thåìi hản cáúp tên dủng cạc DN âãưu phi xem xẹt cạc úu täú sau: + Xạc sút vãư tçnh trảng khạch hng s khäng tr tiãưn: Trong trỉåìng håüp khạch hng l nhỉỵng DN thüc nhỉỵng ngnh cọ ri ro cao hay l nhỉỵng DN cọ vë thãú ti chênh úu thç cáưn ạp dủng nhỉỵng âiãưu kiãûn tên dủng hản chãú nhàòm loải b ri ro.+ Âäü låïn ca khon tên dủng: Svth: Nguùn Thë Tho Trang 5Mủc tiãu tên dủngMủc tiãu tên dủngHçnh thnh phỉång ạnÂo lỉåìng phỉång ạnÂạnh giạ cạc phỉång ạnHåüp âäưng tên dủngPhán têch tçnh trảng ti chênh ca Cäng tyPhán têch âiãưu kiãûn mäi trỉåìng âàûc âiãøm sn pháøm Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh HÂäúi våïi nhỉỵng khon tên dủng cọ giạ trë nh, thç thåìi gian bạn chëu s ngàõn hån v âáy l nhỉỵng giao dëch täún kẹm våïi nhỉỵng khạch hng khäng quan trng.+ Tênh cháút âàûc trỉng ca hng họa:Nãúu hng họa cọ giạ trë tháúp v thüc loải mau hng thç khäng nãn ạp dủng tên dủng thỉång mải.Âäü di ca thåìi hản cáúp tên dủng cọ tạc dủng âãún giạ c, thåìi gian cng di thç giạ cng cao v ngỉåüc lải.Viãûc måí räüng thåìi hản tên dủng cho khạch hng cn dỉûa vo viãûc xạc âënh thåìi hản tên dủng täúi thiãøu v thåìi hản tên dủng täúi âa.• Thåìi hản tên dủng täúi thiãøu : âỉåüc xạc âënh dỉûa trãn cå såí - Thåìi hản tên dủng ca âäúi th cảnh tranh - K thu tiãưn bçnh qn hiãûn tải ca Cäng ty - Chu k kinh doanh ca nhọm khạch hng täút nháút.• Thåìi hản tên dủng täúi âa : âỉåüc xạc âënh dỉûa trãn cå såí - Âàûc âiãøm kinh doanh sn pháøm, tiãu dng sn pháøm - Kh nàng ti chênh ca khạch hng - Chỉïc nàng ca khạch hng.• Thåìi hản tên dủng täúi ỉu : Dao âäüng giỉỵa thåìi hản tên dủng täúi thiãøu v thåìi hản tên dủng täúi âa. Váûy âãø cọ thãø xạc âënh thåìi hản tên dủng täúi ỉu ta láûp bng sau:Chè tiãu Cäng thỉïc Mä tThåìi hản tên dủng (THTD)L nhỉỵng thåìi hản tên dủng trong khon thåìi gian tên dủng täúi thiãøu v thåìi gian tên dủng täúi âaDoanh säú bạn tên dủngDoanh säú bạn tên dủng âỉåüc khi thay âäøi thåìi hản tên dủng, doanh säú ny âỉåüc dỉû kiãún dỉûa trãn kãú hoảch kinh doanh ca Cäng tyDoanh säú bạn tên dủng tàng thãmDi - Di-1Di: doanh säú ca THTD thỉï iDi-1: doanh säú ca thi hản tên dủng i-1-Khi tàng THTD thç doanh säú s tàng thãm bao nhiãu?-Âỉåüc xạc âënh dỉûa vo khạch hng mua ca Cäng ty bao nhiãu v ca âäúi th cảnh tranh bao nhiãu?Thu nháûp tàng thãm Doanh säú tàng thãm x chi phê cäú âënh biãn tãúPháưn doanh säú tàng thãm khi thay âäøi THTD s khäng täún âënh phê. Âáy chênh l låüi nhûn tàng thãm ca Cäng tyK thu tiãưn bçnh qn Thåìi hản tên dủngKhon thåìi gian s thu âỉåüc säú tiãưn bạn trỉåïc âọ. Khon phi thu khạch hng (K thu tiãưn bçnh qn x doanh säú) /2Tỉång ỉïng våïi k thu tiãưn bçnh qn nhỉ trãn thç säú tiãưìn m khạch hng chỉa Svth: Nguùn Thë Tho Trang 6 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh Hthanh toạn cho Cäng ty. Väún âáưu tỉ vo khon phi thu khạch hng tàng thãmChi phê thu nåü tàng thãmChi phê máút mạt tàng thãmKhon phi thu tàng thãm x chi phê biãn tãú tàng thãm% chi phê thu häưi x doanh säú tàng thãm% chi phê máút mạt x doanh säú tàng thãmL nhỉỵng thiãût hải do tỉì chäúi cáúp tên dủngDo khon phi thu KH tàng khi doanh säú tàng nãn Cäng ty täún thãm chi hpê thu nåü cho KPT tàng thãm âọ. Chi phê thu nåü gäưm: chi phi âiãûn thoải,thu, th tủc, cỉí ngỉåìi âi âåìi nåü .Xút hiãûn nåü khọ âi khi doanh säú tàng.Låüi nhûn rng tàng thãmThu nháûp tàng thãm - (cp väún âáưu tỉ + cp thu mua + cp máút mạt)DN càn nhàõc kh nàng sinh låüi ca thåìi hản tên dủng måïiLåüi nhûn rng biãn tàng thãmLN rng biãn tàng: väún âáưu tỉ tàngCỉï âáưu tỉ thãm 1 âäưng thç cọ bao nhiãu âäng tiãưn låìi.Thåìi hản tên dủng täúi ỉu âỉåüc chn khi låüi nhûn rng biãn chuøn tỉì (+) sang (-) v låüi nhûn rng biãn >0. Ta cọ thãø xem mä hçnh sau: Låüi nhûn rng Låüi nhûn rng tàng thãmLNR biãn > 0 LNR biãn > 0 LNR biãn < 0 Chênh sạch tên dủngN0 N1 N2 N3 N4Mä hçnh âạnh giạ tiãu chøn tên dủng1.4/ Chênh sạch chiãút kháúu: Chiãút kháúu l sỉû kháúu trỉì lm gim täøng giạ trë ca họa âån bạn hng âỉåüc ạp dủng âäúïi våïi khạch hng nhàòm khuún khêch h mua hng thanh toạn âụng thåìi hản. Svth: Nguùn Thë Tho Trang 7 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh H úu täú ny l mäüt trong nhỉỵng úu täú quút âënh sỉû tỉì chäúi hay cháúp nháûn âãư nghë chiãút kháúu gim giạ ca mäüt chênh sạch tên dủng. Nãúu khạch hng tr tiãưn såïm hån, Cäng ty s khäng bë chiãúm dủng väún láu, tiãút kiãûm âỉåüc mäüt khon chi phê väún nhỉng Cäng ty lải máút âi pháưn gim giạ. Vç váûy Cäng ty cáưn càn nhàõc k lỉåỵng giỉỵa thåìi hản tên dủng v chiãút kháúu gim giạ so våïi låüi nhûn rng tàng thãmâãø âỉa ra mäüt mỉïc chiãút kháúu håüp ly.ï Cọ 3 âiãưu kiãûn chiãút kháúu:- k/d Net N: thåìi hản thanh toạn N ngy kãø tỉì ngy ghi họa âån, nãúu thanh toạn trong d ngy âáưu thç khạch hng s âỉc hỉåíng mỉïc chiãút kháúu l k.- k/ Cod Net N: Thåìi hản thanh toạn N ngy kãø tỉì khi ghi họa âån, nãúu thanh toạn ngay âỉåüc hỉåíng chiãút kháúu l k.- k/ EOM Net 30: Thåìi hản thanh toạn cho phẹp 30 ngy âäúi våïi táút c cạc khon nåü trỉåïc cúi thạng, v âỉåüc hỉåíng chiãút kháúu k nãúu thanh toạn trỉåïc trong d ngy âáưu Kh nàng khạch hng cháúp nháûn hay tỉì chäúi tên dủng ty thüc vo cạc úu täú :- Chi phê cå häüi väún ca khạch hng - Kh nàng cháûm trãù ca khạch hng trong thanh toạn so våïi thåìi hản bạn chëu- Kh nàng tçm kiãúm ngưn ti tråü , vay ngán hng.Sau khi càn nhàõc, lỉûa chn nãúu tham gia chiãt kháúu khạch hng s hỉåíng âỉåüc pháưn chiãút kháúu gim giạ. Ty thüc vo sỉû tênh toạn, cán nhàõc ca khạch hng m cọ nhỉỵng phn ỉïng khạc nhau âãø âm bo mủc tiãu cúi cng l váùn cọ låüi cho h* Cå såí xạc âënh chênh sạch chiãút kháúu : bàòng cạch âỉa ra 2 biãún säú cå bn ca chênh sạch chiãút kháúu l:+ Xáy dỉûng thåìi hản hỉåíng chiãút kháúu (d) : Svth: Nguùn Thë Tho Trang 8Ngy ghi họa âånThåìi hản chiãút kháúu (d)Thåìi hản tên dủng (N)Ngy thanh toạn 15/425/415/5Ngy ghi họa âånThåìi hản tên dủng (N)Ngy thanh tọanThåìi hản chiãút kháúu (d)25/4 10/5 30/5 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh H Âãøí thanh toạn lỉåüng tiãưn hng họa mua såïm hån k hản âãø hỉåíng chiãút kháúu, khạch hng phi huy âäüng tỉì nhiãưu ngưn khạc nhau nhỉ âi vay hay rụt tiãưn gåíi ngán hng, dng ngưn väún chiãúm tỉì chênh sạch tên dủng âäúi th hay lỉåüng tiãưn bãn trong(d-1) ngy âäúi våïi khạch hng ca h. Càn cỉï vo thåìi gian m cạc th tủc trãn hon táút hay thåìi gian m tỉì lục nháûn hng cho âãún khi hng họa chuøn thnh thiãưn thç ta chn thåìi hản hỉåíng chiãút kháúu d.+ Xạc âënh giåïi hản hỉåíng chiãút kháúu k:T lãû chiãt kháúu âỉåüc xạc âënh dỉûa trãn chi phê cå häüi väún ca Cäng ty v chi phê cå häüi väún ca khạch hng nãn chè ạp dủng chiãút kháúu cho nhỉỵng khạch hng cọ chi phê cå häüi väún nh hån so våïi Cäng ty. Vç váûy mäüt t lãû chiãút kháúu âỉåüc âỉa ra tha mn âiãưu kiãûn sau: C01 < C0(k) < C02 Våïi C01 : phê täøn cå häüi tháúp nháút ca khạch hng C0(k) : t lãû hỉåíng chiãút kháúu C02 : phê täøn cå häüi väún ca Cäng tyTỉïc l tải mỉïc ny váùn âm bo låüi êch ca Cäng ty khäng bë täøn hải v låüi êch khạch hng âỉåüc ci thiãûn+ Dỉû âoạn t lãû khạch hng cháúp nháûn mỉïc chiãút kháúu ca Cäng ty âỉa raThäng thỉåìng khạch hng cọ doanh säú cng låïn thç chi phê cå häüi ca h cng nh. Nãn ta cọ thãø dỉûa vo sỉû cạch biãût vãư doanh säú ca khạch hng trong nhọm âãø dỉû âoạn t lãû khạch hng cháúp nháûn mỉïc chiãút kháúu m Cäng ty âỉa ra.Sau khi tçm âỉåüc giåïi hản chiãút kháúu, ta cho k giao âäüng trong khon âọ v âãư ra nhỉỵng phỉång ạn chiãút kháúu k=k1,k2,k3, .Âãø tçm âỉåüc phỉång ạn chiãút kháúu täúi ỉu, ta cọ thãø tênh toạn nhỉ sau:Chè tiãu Cäng thỉïc Mä tPhỉång ạn chiãút kháúuk1,k2,k3 L nhỉỵng mỉïc chiãút kháúu nàòm trong khon C01 v C02Doanh säú bạn tên dủngDoanh säú tên dủng cọ thãø bạn âỉåüc tải thåìi âiãøm tên dủng â chn.K thu tiãưn bçnh qn% khạch hng cháúp nháûn chiãút kháúu x d + (1-%khach hng cháúp nháûn chiãt kháúu) x N-T lãû cháúp nháûn mỉïc chiãút kháúu - k cng tàng thç k thu tiãưn bçnh qn cng gimKhon phi thu (k thu tiãưn bçnh qn x doanh säú )/ 360Säú tiãưn khạch hng cäưn nåü Cäng ty Svth: Nguùn Thë Tho Trang 9 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh HKhon phi thu gim Khon phi thu (k2) - khon phai thu (k1)Mỉïc chiãút kháúu k â cọ tạc dủng gia tàng täúc âäü thu tiãưn bạn hng ca Cäng tyTiãút kiãûm chi phê cå häüi väúnKhon phi thu gim x C02Cäng ty cọ thãm 1 khon tiãưn tỉì viãûc gim khon phi thu âãø âáưu tỉ vo cạc cå häüi kinh doanh khạcChiãút kháúu gim giạ Doanh säú x % khạch hng cháúp nháûn chiãút kháúu x t lãû chiãút kháúuSäú tiãưn m nhỉỵng khạch hng cháúp nháûn chiãút kháúu âỉåüc hỉåíng .Tàng chiãút kháúu gim giạCK gim giạ k(i+1) -CK gim giạ k(I)Khi mỉïc chiãút kháúu tàng thç khon chiãút kháúu s tàng thãmLåüi nhûn rng tàngTiãút kiãûm cp cå häüi väún - tàng CK gim giạLåüi nhûn tàng thãm khi ạp dủng mỉïc chiãút kháúu måïiT lãû chiãút kháúu täúi ỉu âỉåüc chn khi låüi nhûn rng tàng thãm >0 tỉïc l tải mỉïc chiãút kháúu k âọ låüi nhûn khäng bë gim.2. Qun l khon phi thu khạch hng:Chênh sạch tên dủng thỉång mải tạc âäüng âãïn quy mä khon phi thu ca doanh nghiãûp. Trong khi âọ, khon ny l mäüt bäü pháûn m väún lỉu âäüng â âáưìu tỉ. Khi giạ trë khon nåü ny cng låïn v kẹo di thç doanh nghiãûp s máút âi ngưn ti chênh âãø tại âáưu tỉ cho sn xút kinh doanh, khi cọ nhu cáưu vãư väún thç âi vay v chëu chi phê li vay. Vç váûy âãø qun l cạc khon phi thu khạch hng, doanh nghiãûp cáưn phi xem xẹt chênh sạch tên dủng thỉång mải cng nhỉ cạc biãûn phạp qun l âãø thu häưi väún këp thåìi2.1.Chênh sạch thỉång mải tên dủng ca doanh nghiãûp:Trỉåïc khi âỉa ra mäüt chênh sạch Thỉång mải tên dủng, DN cáưn phi càn nhàõc âãún ri ro v låüi êch mang lải khi cháúp nháûn cho khạch hng chiãúm dủng väún trong thåìi hản tên dủng tha thûn.Âãø âảt âỉåüc âiãưu ny, âi hi phi cọ nhỉỵng dỉû âoạn vãư sỉû thay âäøi mỉïc cáưu khi ạp dủng cạc tiãu chøn vãư tên dủng thỉång mải v phi kãø âãún ri ro tỉïc l kh nàng khäng thu häưi nåü âụng hản tỉì khạch hng. DN nãn xem xẹt âãún cạc úu täú sau khi âỉa ra chênh sạch tên dủng thỉång mải:- Tiãu chøn tên dủng: Xạc âënh mỉïc âäü cháúp nháûn âäúi våïi cạc u cáưu tên dủng, vãư màût l lûn, tiãu chøn tên dủng cọ thãø hả tháúp âãún mỉïc m tênh sinh låìi ca lỉåüng bạn tàng thãm phi låïn chi phê cho khon phi thu khạch hng tàng thãm. Nhỉ váûy, khi âỉa ra cạc tiãu chøn tên dủng ạp dủng cho khạch hng, DN cáưn quan tám âãún kãút qu âạnh giạ cạc úu täú vãư khạch hng:+ Cạc thnh têch tên dủng trong quạ khỉï ca khạch hng Svth: Nguùn Thë Tho Trang 10 [...]... nọi Cäng ty âang hoüat âäüng trong âiãöu kiãûn kinh doanh våïi hiãûu qu tháúp, ri ro cao. Cäng ty cọ chỉïc nàng sn xút kinh doanh xút kháøu trỉûc tiãúp theo giáúy phẹp kinh doanh säú 3112067/GP ngy 19 thạng 2 nàm 1998 ca bäü thỉång mải cáúp. Kinh doanh näüi âëa cạc màût hng hi sn, váût tỉ hng họa våïi cạc âån vë sn xút kinh doanh trong nỉåïc. 2/ Âàûc âiãøm vãư sn pháøm kinh doanh: Do Cäng ty hoảt... täúi âa Doanh säú bạn tên dủng Doanh säú bạn tên dủng âỉåüc khi thay âäøi thåìi hản tên dủng, doanh säú ny âỉåüc dỉû kiãún dỉûa trãn kãú hoảch kinh doanh ca Cäng ty Doanh säú bạn tên dủng tàng thãm D i - D i-1 D i : doanh säú ca THTD thỉï i D i-1 : doanh säú cuớa thoỡi haỷn tờn duỷng i-1 -Khi tng THTD thỗ doanh säú s tàng thãm bao nhiãu? -Âỉåüc xạc âënh dỉûa vo khạch hng mua ca Cäng ty bao... Trong nàm 2000,2001 Cäng ty â måí räüng sn xút kinh doanh v quan hãû håüp tạc lm àn våïi mäüt sọỳ khaùch haỡng mồùi. Vỗ vỏỷy doanh thu õaợ tng lãn v kẹo theo khon phi thu cng tàng lãn. Âãø âạp ỉïng cho viãûc cung cáúp â hng họa cho khaùch haỡng thỗ Cọng ty cuợng cỏửn mọỹt nguọửn ngun liãûu âáưu vo håüp l nhàịm phủc vủ cho quaù trỗnh saớn xuỏỳt kinh doanh cuớa mỗnh nón Cọng ty cng â mua chëu âỉåüc... måí räüng quy mä dëch vủ chãúï biãún Thy sn kinh doanh täøng håüp. Âãún nàm 1997 Cäng ty âỉåüc thnh phäú chn lm âiãøm cäø pháưn họa v Cäng ty âäøi tãn thnh Cäng ty Cäø pháưn Khai thạc v Dëch vủ Thy Sn  Nàơng theo quút âënh säú 5011/ Q - UB ngy 17 thạng 12 nàm 1997. Cäng ty chênh thỉïc âi vo hoảt âäüng âáưu nàm 1998 theo giáúy chỉïng nháûn âàng k kinh doanh säú 059534 ngy 07 thạng 01 nàm 1998 do... Cäng ty phi tỉû lo liãûu táút c do âọ gàûp ráút nhiãưu khọ khàn (khọ khàn trong qun l, âiãưu hnh sn xút kinh doanh, khọ khàn do thiãúu väún thiãúu váût tỉ, khọ khàn trong tiãu thủ sn pháøm ). Cäüng thãm viãûc âáưu tỉ kẹm hiãûu qu vo nàm 1986 â âỉa Cäng ty âãún dảng doanh nghiãûp chøn bë gii thãø theo qut âënh 315 /HÂBT. Âãø täưn tải mäüt cạch cọ hiãûu qu Cäng ty â quút âënh chuøn hỉåïng sn xút kinh. .. Cäng ty âãưu mún hản chãú âäü låïn ca khon phaíi thu. Tuy nhiãn, khoaín phaíi thu cuía doanh nghiãûp chëu nh hỉåíng båíi nhiãưu úu täú nhỉ thåìi gian, täúc âäü thu häưi nåü c v tảo ra nåü måïi cng nhỉ sỉû tạc âäüng kinh tãú nàịm ngoi táưm kiãøm soạt ca doanh nghiãûp. b. Bn cháút cạc khon phi thu : Khon phi thu thỉûc cháút l khon tiãưn m doanh nghiãûp cho khạch hng vay hay nọi cạch khạc doanh nghiãûp... chiãúm dủng ngưn väún kinh doanh v hån nỉỵa l Cäng ty cọ thãø bo ton õổồỹc nguọửn vọỳn thỗ nhỏỳt thióỳt caùc nhaỡ quaớn trở cáưn phi âỉa ra cạc biãûn phạp hồûc cạc chênh saùch phuỡ hồỹp õóứ haỷn chóỳ õổồỹc tỗnh traỷng trón. 2. Phi thu khạch hng - Säú vng quay, k thu tiãưn: 2.1/ Phán têch säú vng quay v säúï ngy doanh thu bạn chëu tải Cäng ty: Chè tiãu ÂVT 1999 2000 2001 1. Täøng doanh thu 2. Säú dỉ... u cáưu nháûn hng : 27 thạng 8 nàm 2001 Tải phán xỉåíng chãú biãún Phng kinh doanh II. Phi thu khạch nng tải Cäng ty våïi cạc úu täú liãn quan 1/ Phi thu khạch hng våïi yãúu täú doanh thu: (Xem trang sau) Qua baíng säú lióỷu trón nhỗn chung ta thỏỳy doanh thu vaỡ khoaớn phi thu khạch hng tàng âãưu qua cạc nàm. Trong nàm 2000 doanh thu â tàng ráút nhiãưu so våïi nàm 99l 11.197.780.750 âäưng tỉång... riãng âäưng thåìi náng cao hiãûu qu hoảt âäng sn xút kinh doanh ca Cäng ty. Bãn cảnh tênh quan trng ca cạc khon phi thu khạch hng thỗ chuùng ta cuợng nón õóửỡ cỏỷp õóỳn tỗnh hỗnh thanh toạn cạc khon nåü ca Cäng ty nọi chung v phi tr cho ngỉåìi bạn nọi riãng. Trong nãưn kinh tãú thë trỉåìng hiãûn nay viãûc chiãúm dủng väún láùn nhau giỉỵa cạc doanh nghiãûp l âiãưu khäng thãø trạnh khi, cọ âiãưu... hay cn gi l säú väún hoảt âäüng kinh doanh ca Cäng ty nhỉng tảm thåìi bë cạc âån vë hồûc cạ nhán khạc chiãúm dủng. + Khon phi tr l säú tiãưn hay cn gi l säú väún ca nh cung ỉïng hng họa hồûc dëch vủ cho Cäng ty nhỉng tảm thåìi bë Cäng ty chiãúm dủng. Svth: Nguùn Thë Tho Trang 39 Lûn Vàn Täút Nghiãûp GVHD Th. Sé Bi Nỉỵ Thanh H thanh toạn cho Cäng ty. Väún âáưu tỉ vo khon phi . kiãún dỉûa trãn kãú hoảch kinh doanh ca Cäng tyDoanh säú bạn tên dủng tàng thãmDi - Di-1Di: doanh säú ca THTD thỉï iDi-1: doanh säú ca thi hản tên. Cäng ty - Chu k kinh doanh ca nhọm khạch hng täút nháút.• Thåìi hản tên dủng täúi âa : âỉåüc xạc âënh dỉûa trãn cå såí - Âàûc âiãøm kinh doanh
