Đang tải... (xem toàn văn)
Ng©n hµng kinh doanh tiÒn tÖ d−íi h×nh thøc huy ®éng, cho vay, ®Çu t− vµ cung cÊp c¸c dÞch vô kh¸c. Huy ®éng vèn ho¹t ®éng t¹o nguån vèn cho ng©n hµng th−¬ng m¹i ®ãng vai trß quan träng ¶nh h−ëng tíi chÊt l−îng ho¹t ®éng cña ng©n hµng. Nguån vèn vµ qu¶n lý nguån vèn tËp trung nghiªn cøu c¸c lo¹i nguån tiÒn ®−îc truyÒn t¶i ®Õn ng©n hµng theo c¸c kªnh dÉn kh¸c nhau, ®Æc ®iÓm vµ c¸c ph−¬ng ph¸p qu¶n lý chóng nh»m thùc hiÖn môc tiªu kinh doanh mµ ng©n hµng ®Ò ra.
Trờng Đại học kinh tế quốc dân Trung tâm bồi dỡng t vấn Ngân hàng - tài Chuyên đề Quản lý tài sản nguồn vốn ngân hàng thơng mại (khoá học tổ chức cho tập đoàn điện lực việt nam - EVN) Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Nguồn vốn quản lý nguồn vốn Ngân hàng kinh doanh tiền tệ dới hình thức huy động, cho vay, đầu t cung cấp dịch vụ khác Huy động vốn - hoạt động tạo nguồn vốn cho ngân hàng thơng mại đóng vai trò quan trọng ảnh hởng tới chất lợng hoạt động ngân hàng Nguồn vốn quản lý nguồn vốn tập trung nghiên cứu loại nguồn tiền đợc truyền tải đến ngân hàng theo kênh dẫn khác nhau, đặc điểm phơng pháp quản lý chúng nhằm thực mục tiêu kinh doanh mà ngân hàng đề Nguồn vốn nghiệp vụ nguồn vốn NHTM 1.1.Vốn chủ sở hữu Để bắt đầu hoạt động ngân hàng (đợc pháp luật cho phép) chủ ngân hàng phải có lợng vốn định Đây loại vốn ngân hàng sử dụng lâu dài, hình thành nên trang thiết bị, nhà cửa cho ngân hàng Nguồn hình thành nghiệp vụ hình thành loại vốn đa dạng tuỳ theo tính chất sở hữu, lực tài chủ ngân hàng, yêu cầu phát triển thị trờng 1.1.1 Nguồn vốn hình thành ban đầu Tuỳ theo tính chất ngân hàng mà nguồn gốc hình thành vốn ban đầu khác Nếu ngân hàng thuộc sở hữu nhà nớc, ngân sách Nhà nớc cấp (vốn Nhà nớc) Nếu ngân hàng cổ phần, cổ đông đóng góp thông qua mua cổ phần cổ phiếu Ngân hàng liên doanh có bên liên doanh góp: ngân hàng t nhân vốn thuộc sở hữu t nhân 1.1.2 Nguồn vốn bổ sung trình hoạt động Trong trình hoạt động, ngân hàng gia tăng vốn chủ theo nhiều phơng thức khác tuỳ thuộc vào điều kiện cụ thể Nguồn từ lợi nhuận: Trong điều kiện thu nhập ròng lớn không, chủ ngân hàng có xu hớng gia tăng vốn chủ cách chuyển phần thu nhập ròng thành vốn đầu t Tỷ lệ tích luỹ tuỳ thuộc vào cân nhắc chủ ngân hàng tích luỹ tiêu dùng Những ngân hàng lâu năm, thu nhập Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản ròng lớn, nguồn vốn tích luỹ từ lợi nhuận cao so với vốn chủ hình thành ban đầu Nguồn bổ sung từ phát hành thêm cổ phần, góp thêm, cấp thêm để mở rộng qui mô hoạt động, để đổi trang thiết bị, để đáp ứng yêu cầu gia tăng vốn chủ Ngân hàng Nhà nớc qui định Đặc điểm hình thức huy động không thờng xuyên, song giúp cho ngân hàng có đợc lợng vốn sở hữu lớn vào lúc cần thiết 1.1.3 Các quỹ Ngân hàng có nhiều quỹ Mỗi quỹ có mục đích riêng Trớc tiên quỹ dự phòng tổn thất Quỹ đợc trích lập hàng năm đợc tích luỹ lại nhằm bù đắp tổn thất xảy Quỹ bảo toàn vốn nhằm bù đắp hao mòn vốn dới tác động lạm phát Quỹ thặng d phần đánh giá lại tài sản ngân hàng chênh lệch thị giá mệnh giá cổ phiếu phát hành cổ phiếu Tuỳ theo qui định cụ thể nớc, ngân hàng có quỹ phúc lợi, quỹ khen thởng, quỹ giám đốc Các quỹ ngân hàng thuộc sở hữu chủ ngân hàng Nguồn hình thành quỹ từ thu nhập ngân hàng Tuy nhiên số quỹ NH sử dụng lâu dài 1.1.4 Nguồn vay nợ chuyển đổi thành cổ phần Các khoản vay trung dài hạn ngân hàng thơng mại mà có khả chuyển đổi thành vốn cổ phần đợc coi phận vốn sở hữu ngân hàng (vốn bổ sung) nguồn có số đặc điểm nh sử dụng lâu dài, đầu t vào nhà cửa, đất đai hoàn trả đến hạn 1.2 Vốn nợ 1.2.1 Tiền gửi nghiệp vụ huy động tiền gửi Tiền gửi khách hàng nguồn tài nguyên quan trọng ngân hàng thơng mại Khi ngân hàng bắt đầu hoạt động, nghiệp vụ mở tài khoản tiền gửi để giữ hộ toán hộ cho khách hàng, cách ngân hàng huy động tiền doanh nghiệp, tổ chức Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản dân c Tiền gửi nguồn tiền quan trọng, chiếm tỷ trọng lớn tổng nguồn tiền ngân hàng Để gia tăng tiền gửi môi trờng cạnh tranh để có đợc nguồn tiền có chất lợng ngày cao, ngân hàng đa thực nhiều hình thức huy động khác - Tiền gửi toán (tiền gửi giao dịch, tiền gửi toán) Đây tiền doanh nghiệp cá nhân gửi vào ngân hàng để nhờ ngân hàng giữ toán bộ.Trong phạm vi số d cho phép, nhu cầu chi trả doanh nghiệp cá nhân đợc ngân hàng thực Các khoản thu tiền doanh nghiệp cá nhân đợc nhập vào tiền gửi toán theo yêu cầu Nhìn chung, lãi suất tiền thấp (hoặc không), thay vào chủ tài khoản đợc hởng dịch vụ ngân hàng với mức phí thấp Ngân hàng mở tài khoản tiền gửi toán (tài khoản phát séc) cho khách hàng Thủ tục mở đơn giản Yêu cầu ngân hàng khách hàng phải có tiền toán phạm vi số d Một số ngân hàng kết hợp tài khoản tiền gửi toán với tài khoản cho vay (thấu chi - chi trội số d có tài khoản tiền gửi toán Một số ngân hàng sử dụng nhiều hình thức "biến tớng" tài khoản toán để nâng lãi suất lại tiền gửi nhằm cạnh tranh với tổ chức tín dụng khác - Tiền gửi có kỳ hạn doanh nghiệp, tổ chức xã hội Nhiều khoản thu tiền doanh nghiệp tổ chức xã hội đợc chi trả sau thời gian xác định Tiền gửi toán thuận tiện cho hoạt động toán song lãi suất lại thấp Để đáp ứng nhu cầu tăng thu ngời gửi tiền, ngân hàng đa hình thức tiền gửi có kỳ hạn Ngời gửi không đợc sử dụng hình thức toán tiền gửi toán để áp dụng loại tiền gửi Nếu cần tiêu, ngời gửi phải đến ngân hàng để rút tiền Tuy không thuận lợi cho tiêu dùng hình thức tiền gửi toán, song tiền gửi có kỳ hạn đợc hởng lãi suất cao tuỳ theo độ dài kỳ hạn Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản - Tiền gửi tiết kiệm dân c Các tầng lớp dân c có khoản thu nhập tạm thời cha sử dụng (các khoản tiền tiết kiệm) Trong điều kiện có khả tiếp cận với ngân hàng, họ gửi tiết kiệm nhằm thực mục tiêu bảo toàn sinh lời khoản tiết kiệm, đặc biệt nhu cầu bảo toàn Nhằm thu hút ngày nhiều tiền tiết kiệm, ngân hàng cố gắng khuyến khích dân c thay đổi thói quen giữ vàng tiền mặt nhà cách mở rộng mạng lới huy động, đa hình thức huy động đa dạng lãi suất cạnh tranh hấp dẫn (ví dụ nh tiền gửi với kỳ hạn khác nhau, tiết kiệm ngoại tệ, vàng) Ngân hàng mở cho ngời tiết kiệm nhiều trơng mục tiết kiệm (hoặc sổ tiết kiệm) cho kỳ hạn lần gửi khác Sổ tiết kiệm không dùng để toán tiền hàng dịch vụ song chấp để vay vốn đợc ngân hàng cho phép - Tiền gửi ngân hàng khác Nhằm mục đích nhờ toán hộ số mục đích khác, ngân hàng thơng mại gửi tiền ngân hàng khác Tuy nhiên, qui mô nguồn ngày thờng không lớn 1.2.2 Tiền vay nghiệp vụ vay NHTM Tiền gửi nguồn quan trọng ngân hàng thơng mại Tuy nhiên, cần, ngân hàng thờng vay mợn thêm Tại nhiều nớc, ngân hàng Trung ơng thờng quy định tỷ lệ nguồn tiền huy động vốn chủ Do nhiều ngân hàng vào giai đoạn cụ thể phải vay mợn thêm để đáp ứng nhu cầu chi trả khả huy động bị hạn chế - Vay NHNN (Vay Ngân hàng Trung ơng) Đây khoản vay nhằm giải nhu cầu cấp bách chi trả ngân hàng thơng mại Trong trờng hợp thiếu hụt dự trữ (thiếu dự trữ bắt buộc, dự trữ toán), ngân hàng thơng mại thờng vay ngân hàng Nhà nớc Hình thức cho vay chủ yếu ngân hàng Nhà nớc tái chiết khấu (hoặc tái cấp vốn) Các thơng phiếu đợc ngân hàng thơng mại chiết khấu (hoặc tái chiết khấu) trở thành tài sản họ Khi cần tiền, ngân Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản hàng mang thơng phiếu lên tái chiết khấu ngân hàng Nhà nớc Nghiệp vụ làm thơng phiếu NHTM giảm dự trữ (tiền mặt tiền gửi ngân hàng Nhà nớc) tăng lên Ngân hàng Nhà nớc điều hành vay mợn cách chặt chẽ; ngân hàng thơng mại phải thực điều kiện đảm bảo kiểm soát định Thông thờng Ngân hàng Nhà nớc tái chiết khấu cho thơng phiếu có chất lợng (thời gian đáo hạn ngắn, khả trả nợ cao) phù hợp với mục tiêu ngân hàng Nhà nớc thời kỳ Trong điều kiện cha có thơng phiếu, ngân hàng Nhà nớc cho ngân hàng thơng mại vay dới hình thức tái cấp vốn theo hạn mức tín dụng định - Vay tổ chức tín dụng khác Đây nguồn ngân hàng vay mợn lẫn vay tổ chức tín dụng khác thị trờng liên ngân hàng Các ngân hàng có dự trữ vợt yêu cầu có kết d gia tăng bất ngờ khoản tiền huy động giảm cho vay sẵn lòng cho ngân hàng khác vay để tìm kiếm lãi suất cao Ngợc lại, ngân hàng thiếu hụt dự trữ có nhu cầu vay mợn tức thời để đảm bảo khoản Nh nguồn vay mợn từ ngân hàng khác để đáp ứng nhu cầu dự trữ chi trả cấp bách nhiều trờng hợp bổ sung thay cho nguồn vay mợn từ ngân hàng Nhà nớc Quá trình vay mợn đơn giản Ngân hàng vay cần liên hệ trực tiếp với ngân hàng cho vay thông qua ngân hàng đại lý (hoặc ngân hàng Nhà nớc) Khoản vay không cần đảm bảo, đợc đảm bảo chứng khoán kho bạc Kết dự trữ ngân hàng cho vay giảm ngân hàng vay tăng lên - Vay thị trờng vốn Giống nh doanh nghiệp khác, ngân hàng vay mợn cách phát hành giấy nợ (kỳ phiếu, tín phiếu, trái phiếu) thị trờng vốn Rất nhiều ngân hàng thơng mại thiếu nguồn tiền gửi trung dài hạn dẫn đến không đáp ứng đợc nhu cầu cho vay trung dài hạn Do vậy, khoản vay trung dài hạn nhằm bổ sung cho nguồn tiền gửi, đáp ứng Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản nhu cầu cho vay đầu t trung dài hạn Thông thờng khoản vay đảm bảo, ngân hàng có uy tín trả lãi suất cao vay mợn đợc nhiều Các ngân hàng nhỏ thờng khó vay mợn trực tiếp cách này; họ thờng phải vay thông qua ngân hàng đại lý đợc bảo lãnh Ngân hàng Đầu t Khả vay mợn phụ thuộc vào trình độ phát triển thị trờng tài chính, tạo khả chuyển đổi cho công cụ nợ dài hạn ngân hàng Nghiệp vụ vay mợn tơng đối phức tạp Ngân hàng cần nghiên cứu kỹ thị trờng để định qui mô, mệnh giá, lãi suất thời hạn vay mợn thích hợp Các vấn đề chuyển nhợng, điều chỉnh lãi suất, bảo quản hộ đợc ngân hàng quan tâm 1.2.3 nợ khác Loại bao gồm nguồn uỷ thác, nguồn toán, nguồn khác - Tiền uỷ thác Ngân hàng thơng mại thực dịch vụ uỷ thác nh uỷ thác cho vay, uỷ thác đầu t, uỷ thác cấp phát, uỷ thác giải ngân thu hộ Các hoạt động tạo nên nguồn uỷ thác ngân hàng Ví dụ Ngân hàng nông nghiệp phát triển nông thôn cho vay uỷ thác hộ cho Nhà nớc số dự án trồng rừng với nguồn Ngân sách nguồn ODA Theo hợp đồng bên, nguồn vốn đợc chuyển ngân hàng Nông nghiệp phát triển nông thôn, để từ chuyển tải đến địa điểm đợc xác định trớc Cùng với phát triển mối quan hệ đa phơng, nhiều tổ chức kinh tế xã hội có mục tiêu phát triển nh ngân hàng, có nguồn tài chính, sử dụng mạng lới ngân hàng nh kênh dẫn vốn tới mục tiêu Kết hình thành nguồn uỷ thác, làm gia tăng nguồn vốn ngân hàng - Tiền toán Các hoạt động toán không dùng tiền mặt hình thành nguồn toán (séc trình chi trả, tiền ký quỹ để mở L/C ) Những ngân hàng ngân hàng đầu mối đồng tài trợ có kết số Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản d trừ tiền ngân hàng thành viên chuyển để thực cho vay - Tiền khác: Các khoản nợ khác nh thuế cha nộp, lơng cha trả Nguồn vốn NHTM Khoản mục Số d (31/12/X) Đơn vị: Tỷ VNĐ Tiền gửi doanh nghiệp cá nhân 50945 1.1 Tiền gửi doanh nghiệp 15521 1.2 Tiền gửi tiết kiệm cá nhân 35425 Tiền gửi tổ chức hành Phát hành kỳ phiếu, trái phiếu Vay Ngân hàng Nhà nớc tổ chức tín dụng khác Các khoản phải trả khác 7270 3,8 4335 791 Nguồn khác 1100 Vốn chủ sở hữu 1814 7.1 Vốn điều lệ 7.2 Các quỹ lãi cha phân phối Tổng nguồn 1150 664 66259,8 Đặc điểm nhân tố ảnh hởng 2.1.Đặc điểm tiền gửi nhân tố ảnh hởng Đặc điểm chung tiền gửi chúng phải đợc toán khách hàng yêu cầu tiền gửi có kỳ hạn cha đến hạn Sự thay đổi, đặc biệt tiền gửi ngắn hạn, làm thay đổi cầu khoản ngân hàng Qui mô tiền gửi lớn so với nguồn khác Thông thờng nguồn chiếm 50% tổng nguồn vốn mục tiêu tăng trởng hàng năm ngân hàng Tiền gửi đối tợng phải dự trữ bắt buộc, chi phí tiền gửi thờng cao lãi trả cho tiền gửi nhiều nớc, ngân hàng phải mua bảo hiểm cho tiền gửi Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Tiền gửi, đặc biệt tiền gửi ngắn hạn, thờng nhạy cảm với biến động lãi suất, tỷ giá, thu nhập, chu kỳ chi tiêu nhiều nhân tố khác Lãi suất cao nhân tố kích thích doanh nghiệp, dân c gửi cho vay Trong điều kiện có lạm phát, ngời có tiền tiết kiệm thờng quan tâm tới lãi suất thực, điều có nghĩa lãi suất thực dơng thực hấp dẫn nguồn tiền tiết kiệm Các yếu tố khác nh địa điểm ngân hàng, mạng lới chi nhánh quầy tiết kiệm, loại hình huy động đa dạng, dịch vụ đa dạng ảnh hởng tới qui mô cấu trúc nguồn tiền Thời vụ chi tiêu ảnh hởng đến qui mô tính ổn định nguồn tiền Vào dịp tết, nguồn tiền tiết kiệm nh tiền gửi doanh nghiệp có xu hớng giảm sút, đặc biệt điều kiện toán tiền mặt phổ biến Tại thành phố lớn, nơi tập trung tầng lớp dân c có thu nhập cao, hình thành ngời gửi tiền lớn Thu nhập gia tăng điều kiện để gia tăng qui mô thay đổi kỳ hạn nguồn tiền Khi ngân hàng mở rộng cho vay, tiền gửi doanh nghiệp cá nhân gia tăng Các nguồn tiền gửi toán thờng biến động mạnh (kém ổn định) tiền gửi tiết kiệm Ngân hàng nghiên cứu nhân tố ảnh hởng đến tiền gửi thông qua nghiên cứu đặc điểm thị trờng nguồn tiền ngân hàng để có biện pháp quản lý sử dụng thích ứng Tuy nhiên ngân hàng thờng khó dự tính đợc xác việc thay đổi qui mô kết cấu tiền gửi 2.2.Đặc điểm tiền vay nhân tố ảnh hởng Tỷ trọng loại nguồn tổng nguồn thờng thấp nguồn tiền gửi Các khoản vay thờng với thời hạn qui mô xác định trớc, tạo thành nguồn ổn định cho ngân hàng Khác với nhận tiền gửi, ngân hàng không thiết phải vay thờng xuyên: ngân hàng vay lúc cần thiết, ngân hàng hoàn toàn chủ động định khối lợng vay phù hợp với nhu cầu sử dụng Nguồn vay chịu dự trữ bắt buộc bảo hiểm tiền gửi Tuy nhiên rủi ro lớn nên lãi suất trả cho tiền vay thờng lớn lãi suất trả cho tiền gửi với kỳ hạn Các khoản vay ngân hàng Nhà nớc vay ngân hàng khác lãi suất thấp song thờng có Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản thời hạn ngắn, nhằm đảm bảo toán tức thời nhu cầu, toán khách hàng tăng cao Vay Ngân hàng Nhà nớc phụ thuộc lớn vào sách tiền tệ thời kỳ Việc vay mợn ngân hàng thiếu phơng tiện toán Muốn mở rộng qui mô vay mợn thị trờng liên ngân hàng, ngân hàng cần vơn tới thị trờng liên ngân hàng quốc tế với khả phân tích rủi ro lãi suất rủi ro hối đoái Vay thông qua phát hành giấy nợ trung dài hạn đóng vai trò quan trọng việc tạo gia tăng nguồn trung dài hạn ổn định cao cho ngân hàng Ngân hàng sử dụng nguồn vay dự án, tài trợ cho trang thiết bị bất động sản doanh nghiệp ngời tiêu dùng Các nhân tố ảnh hởng quan trọng thu nhập dân c ổn định vĩ mô, sau đến kỹ thuật nghiệp vụ ngân hàng nhằm tạo tính khoản giấy nợ thuận tiện ngời cho vay Mặc dù lãi suất thờng cao nguồn khác, song ngân hàng phải sử dụng phát hành giấy nợ trung dài hạn tiền gửi không đáp ứng đợc yêu cầu nh ổn định, qui mô đủ lớn khoảng thời gian xác định 2.3.Đặc điểm nguồn khác Phần lớn nguồn khác ngân hàng trả lãi (lãi suất danh nghĩa không) Tuy nhiên chi phí để có trì chúng đáng kể Ví dụ để có nguồn uỷ thác ngân hàng phải tìm kiếm chủ đầu t, tìm hiểu yêu cầu họ, nghiên cứu dự án mà họ tài trợ Nhìn chung, nguồn khác ngân hàng thờng không lớn (trừ số ngân hàng có dịch vụ uỷ thác cho nhà nớc cho tổ chức quốc tế) Việc gia tăng nguồn nằm sách tăng nguồn thu cho ngân hàng bị ảnh hởng lớn khả thực mở rộng loại hình dịch vụ khác 2.1.Phân tích qui mô kết cấu huy động vốn Tăng trởng nguồn vốn, đặc biệt tiền gửi toán tiền gửi tiết kiệm mục tiêu quan trọng ngân hàng Ngân hàng tập trung phân tích tình hình huy động theo tiêu sau: - Qui mô tốc độ tăng trởng nguồn vốn, đặc biệt tiền gửi toán, tiền gửi tiết kiệm vay; - Cơ cấu nguồn vốn, nhóm nguồn thay đổi cấu: - Lãi suất bình quân, thay đổi lãi suất bình quân, lãi suất cận biên; - Kết thực so với kế hoạch, so với thực kì trớc, nhân tố ảnh hởng; - Phân tích triển vọng nguồn, nhóm nguồn thời gian tới Ví dụ: Ngân hàng A có tình hình nguồn vốn quí đầu năm nh sau (số d bình quân, đơn vị tỷ đồng, lãi suất bình quân % tháng) Tình hình huy động : tiền gửi vay Chỉ tiêu Bình quân quí Tỷ trọng % Bình quân quí trọng Tiền gửi doanh nghiệp Tỷ trọng % Bình quân quí 2000 35 Tiền gửi tiết kiệm 3220 Vay 280 Tỷ 2500 31 300 32 58 4900 65 6200 68 200 % Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 68 Tình hình huy động : tiền gửi tiết kiêm dân c Tiết kiệm Quí tháng Tỷ trọng Lãi suất Quí 500 15 0.3 tháng 800 25 12 tháng 1920 60 Tỷ trọng Lãi suất Quí Tỷ trọng Lãi suất 490 10 0.32 430 0.35 0.4 1370 28 0.45 1800 27 0.48 0.5 3040 62 0.55 3970 64 0.6 Tiền gửi nguồn chủ yếu ngân hàng, chiếm tỷ lệ 5220 so với tổng sợ 5500, tiền gửi tiền gửi tiết kiệm phận chủ yếu Tiết kiệm gia tăng đáng kể, qui mô lẫn tỷ trọng, từ 58% quí lên 68% quí Kì hạn tiết kiệm đợc kéo dài: tỷ trọng tiền gửi tiết kiệm 12 tháng tăng từ 60% quí lên 64% quí Phân tích cho thấy tính ổn định nguồn tăng Tiết kiệm tăng thu nhập dân c tăng; lãi suất loại 12 tháng tăng nhanh lãi suất tiết kiệm khác ngân hàng muốn tăng nguồn có kì hạn dài vay trung dài hạn Tiền gửi doanh nghiệp (80% không kỳ hạn) tăng qui mô song tỷ trọng thay đổi Ngân hàng nỗ lực tăng tiện ích cho toán nhằm tăng nguồn tiền tơng lai Lãi suất thị trờng có xu hớng tăng làm tăng chi phí trả lãi ngân hàng Lãi suất tiền gửi tiết kiệm, đặc biệt tiền gửi 12 tháng tăng nhanh nhất, cộng với thay đổi cấu trúc nguồn làm lãi suất bình quân gia tăng Hiện ngân hàng cha huy động tiết kiệm trung dài hạn Việc ngân hàng sử dụng phần tiền gửi ngắn hạn vay trung dài hạn phảI đối đầu với rủi ro 2.2 Phân tích qui mô cấu tài sản Phân tích tập trung vào nội dung sau: Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 69 - Qui mô tốc độ tăng trởng khoản mục tài sản (so với kế hoạch kì trớc) - Qui mô tốc độ tăng trởng tài sản sinh lãi, đặc biệt tín dụng, chứng khoán; - Chất lợng tín dụng; - Cơ cấu tài sản thay đổi cấu tài sản; - Lãi suất bình quân, thay đổi lãi suất bình quân, lãi suất cận biên - Các nhân tố ảnh hởng tới thay đổi tài sản; - Xu hớng phát triển khoản mục tài sản Các tiêu đợc tính cho cuối kì Phơng pháp tính tiêu phản ánh qui mô cấu trúc tài sản: Doanh số cho vay kì; Tổng khoản thu nợ phát sinh kì, tính cho ngày, tháng, quí, năm Doanh số thu nợ kì: Tổng khoản thu nợp phát sinh kỳ, tính cho ngày, tháng, quí, năm D nợ: tiêu phản ánh số tiền mà ngân hàng cho vay tính đến thời điểm cụ thể D nợ tiêu tích luỹ qua kì D nợ D nợ Doanh số Doanh số = cuối kỳ đầu kỳ = = Cho vay kỳ Thu nợ kỳ D nợ bình quân kỳ = tổng d nợ cuối ngày/ 365 ngày = (d nợ đầu năm/2 + d nợ cuối tháng + D nợ cuối tháng + D nợ cuối tháng 11 + D nợ cuối tháng 12/2) 12 tháng = (d nợ đầu năm/2 + d nợ cuối quí + D nợ cuối quí + D nợ cuối quí + D nợ cuối quí 4/2) quí = (D nợ đầu năm + D nợ cuối năm)/2 Một số ngân hàng tính d nợ ròng (cho vay ròng) D nợ ròng = D nợ phòng tổn thất tín dụng 70 Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Dựa quan niệm ngân hàng đối đầu với rủi ro tín dụng, nhà quản lý áp dụng hai cách ghi d nợ Cách thứ nhất, khoản cho vay trở thành khoản cho vay có vấn đề nợ han, ngân hàng ghi giảm d nợ dới hình thức dự phòng tổn thất (tạo thành d nợ ròng) Khi tổn thất xẩy ra, ngân hàng đồng thời ghi giảm hai khoản mục: D nợ dự phòng tổn thất Cách thứ hai, d nợ đợc ghi bao gồm nợ có vấn đề nợ hạn Khi tổn thất xẩy ra, ngân hàng ghi giảm d nợ Ví dụ: Phân tích qui mô cấu tài sản NHTM A (đơn vị tỷ đồng, số d cuối kỳ) Các tiêu 1998 Tỷ đồng 1999 Tỷ trọng Tỷ đồng 2000 Tỷ trọng Tỷ đồng Tỷ trọng Tiền mặt tiền gửi 10.217 8.8 114.898 8.9 13.205 NHTW 2.723 2.3 2.200 1.7 1.540 Tiền gửi NH khác 33.709 29.1 30.755 23.1 32.101 22 Chứng khoán 65.515 56.5 83.630 62.8 93.453 63.9 Cho vay 29.659 25.6 35.561 26.7 38.817 26.5 Trong đó: Cho vay VLĐ 19.679 17.0 26.938 20.2 32.141 22 tiêu 16.054 13.9 20.869 15.7 22.154 15.2 Cho vay 123 0.1 262 0.2 341 0.2 Cho vay VCĐ (480) (0.4) (686) (0.5) (777) (0.5) Cho vay khác 4.266 1.7 5.358 4.0 6.672 4.8 100 146.158 100 dùng Dự trữ tổn thất Thiết bị tài sản khác Tổng tài sản 115.95 100 133.155 Theo ví dụ trên, tài sản ngân hàng tăng qua ba năm Cơ cấu tài sản cho thấy cho vay tài sản chiếm tỷ trọng lớn (trên Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 71 50%) có xu hớng gia tăng từ 56,5% năm 1998 đến 63,9% năm 2000 Tài sản lớn thứ hai chứng khoán Cho vay chứng khoán chiếm tới 85% tổng tài sản Do phân tích cho vay chứng khoán trọng tâm phân tích kết hoạt động ngân hàng Trong loại hình cho vay, cho vay VLĐ (cho vay ngắn hạn) chiếm tỷ trọng lớn nhất, song tỷ trọng cho vay trung dài hạn, đặc biệt cho vay tiêu dùng có xu hớng gia tăng Điều làm tăng thu nhập cho ngân hàng, song tăng rủi ro (quĩ dự phòng tổn thất tăng) Tỷ trọng tiền mặt tiền gửi ngân hàng Trung ơng tăng tiền gửi ngân hàng khác chứng khoán giảm giảm tính khoản ngân hàng Lãi suất khoản mục tài sản thay đổi theo quan hệ cung cầu Tuy nhiên, để thuận tiện cho việc tính toán nhà quản lý ngân hàng tìm lãi suất bình quân (theo tháng, quý, cho nhóm tài sản kỳ hạn) Những loại lãi suất cho thấy biến động lãi suất cho thấy biến động lãi suất quan thời kỳ đáng ý 2.3 Phân tích chi phí thu nhập 2.3.1 Phân tích chi phí Nội dung phân tích chi phí: Phân tích quy mô cấu khoản mục phí; - Phân tích biến động khoản phí: Biến động quy mô cấu nhân tố ảnh hởng; - Phân tích khoản mục phí quan trọng có tốc độ tăng nhanh; - Phân tích khoản phí hay biến động mạnh (biến phí) - đo mối liên hệ loại biến phí với số tiêu nh quy mô tốc độ nguồn huy động, thu nhập, chênh lệch thu, chi từ lãi - So sánh với thu nhập để thấy mức tiết kiệm phí; - Các khoản phí: Tổng chi trả lãi = Tổng chi trả lãi cho khoản tiền gửi khách + Tổng chi trả lãi từ khoản vay Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Tổng chi trả lãi = kỳ Số d tiền gửi phải trả lãi kỳ i x Lãi suất chi trả i Số d từ hợp đồng vay phải trả lãi kỳ i + Lãi x suất vay i Chi trả lãi khoản chi lớn ngân hàng có xu hớng gia tăng gia tăng quy mô huy động nh kỳ hạn huy động (lãi suất cao kỳ hạn huy động dài hơn) Tiền gửi thờng chiếm tỷ trọng cao nên lãi trả tiền gửi phận chủ yếu chi trả lãi Do lãi suất khoản vay cao lãi suất tiền gửi với kỳ hạn, ngân hàng gia tăng vay, chi phí trả lãi tăng Chi trả lãi phụ thuộc vào quy mô huy động, cấu trúc huy động, lãi suất huy động hình thức trả lãi kỳ Chi lãi đợc tính cho ngày dựa số d số tiền gửi, hợp đồng vay lãi suất đợc 72 áp dụng cho loại số d Do ngân hàng có nhiều loại tiền gửi với lãi suất khác , lãi suất thờng thay đổi nên việc tính lãi suất hàng ngày khó khăn Hơn nữa, phần lớn khoản nợ ngân hàng có kỳ hạn Số lãi tính ngày cho hợp đồng không đồng với số lãi phải trả ngày Với hỗ trợ máy tính, nhà quản lý theo dõi trả tích luỹ hợp đồng lãi phải trả vào thời điểm Một số ngân hàng tính chi phí phải trả dựa lãi thực trả - Chi phí khác gồm: Chi lơng, bảo hiểm, khoản phí (điện, nớc, bu điện), chi phí văn phòng, khấu hao, trích lập dự phòng tổn thất, tiền thuê, quảng cáo, đào tạo, chi phí khác Chi lơng thờng khoản chi lớn khoản chi khác có xu hớng gia tăng Đối với ngân hàng trả lơng cố định, chi lơng, bảo hiểm tính theo đơn giá tiền lơng số lợng nhân viên ngân hàng Đối với ngân hàng trả theo kết cuối cùng, tiền lơng đợc tính dựa thu nhập Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 73 ròng trớc thuế, trớc tiền lơng cho đảm bảo ngân hàng bù đắp đợc chi phí lơng Trích lập dự phòng tổn thất kỳ phụ thuộc vào quy định tỷ lệ trích lập đối tợng trích lập Tỷ lệ trích lập quan quản lý nhà nớc quy định dựa tỷ lệ tổn thất trung bình số năm khứ (thờng khoản cho vay có vấn đề, nợ hạn đối tợng trích lập dự phòng) Các khoản chi khác tính theo định mức theo số thực tế 2.3.2 Phân tích thu nhập Nội dung phân tích thu nhập; - Phân tích quy mô cấu cảc khoản mục thu nhập: - Phân tích thay đổi khoản mục thu nhập nhân tố ảnh hởng; - Phân tích khoản mục thu nhập quan trọng có tốc độ tăng nhanh; Các khoản thu nhập: Tổng thu từ lãi = Tổng thu từ lãi cho vay + Tổng thu lãi từ khoản tiền gửi + Tổng thu lãi từ chứng khoán + Thu lãi từ cho thuê (tiền thuê + tiền khấu hao) - Tổng thu lãi kỳ = (tổng số d từ hợp đồng cho vay có thu lãi kỳ i x lãi suất cho vay i + Số d tiền gửi cho thu lãi kỳ i x lãi suất tiền gửi i + Mệnh giá chứng khoán có thu lãi kỳ i x lãi suất i + Số d từ hợp đồng cho thuê i x lãi suất i) Thu lãi đợc tính cho khoản mục tài sản chi tiết, nhóm khách hàng với lãi suất khác nhau, thời gian khác Thu từ lãi đóng vai trò quan trọng ngân hàng kết qủa tài quan trọng đợc quan tâm hàng đầu Đối với phần lớn ngân hàng thơng mại, thu lãi chiếm phận chủ yếu thu nhập định độ lớn thu nhập ròng Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 74 Các nhân tố ảnh hởng trực tiếp tới thu lãi quy mô, cấu trúc, kỳ tính lãi lãi suất tài sản sinh lãi Nếu ngân hàng có danh mục đầu t gồm nhiều tài sản rủi ro cao thu lãi kỳ vọng cao Thu lãi dự tính kỳ d nợ bình quân lãi suất kỳ trớc định (các hợp đồng với lãi suất cố định đợc ký kết từ kỳ trớc) D nợ bình quân kỳ tạo thu lãi kỳ sau Do thu lãi dự tính kỳ tổng thu lãi theo hợp đồng tiền gửi, chứng khoán, cho vay, cho thuê đến hạn trả Thu lãi dự tính khác với thu lãi thực kỳ Đến kỳ hạn nợ, số khoản nợ không trả đợc lãi, làm lãi thực thu thấp dự tính Thu khác: Ngoài khoản thu ngân hàng khoản thu khác, nh thu từ phí (phí bảo lãnh, phí mở L/C, phí toán); thu từ kinh doanh ngoại tệ, vàng bạc (chênh lệch giá mua bán, hoa hồng mua hộ, bán hộ); thu từ kinh doanh chứng khoán (mua, bán hộ, bảo quản hộ, chênh lệch giá mua, giá bán); thu từ liên doanh, thu phạt, thu khác Nhiều khoản thu đợc tính tỷ lệ phí doanh số phục vụ; ví dụ nh phí chuyển tiền, phí chuyển L/C Với phát triển theo hớng đa dạng hoá hỗ trợ công nghệ thông tin, dịch vụ khác (ngoài cho vay đầu t) không ngừng phát triển làm gia tăng khoản thu khác thu nhập, đặc biệt ngân hàng lớn gần trung tâm tiền tệ Nhiều loại hoạt động rủi ro cho vay đầu t song đòi hỏi trang thiết bị đại Các nhân tố ảnh hởng trực tiếp tới thu hút khác đa dạng loại dịch vụ ngân hàng, chất lợng dịch vụ môi trờng thuận lợi cho phát triển dịch vụ 2.3.3 Các nhóm tiêu phản ảnh kết kinh doanh Nhóm tiêu sinh lời: Chênh lệch thu, chi từ lãi = Thu lãi Chi trả lãi Thu nhập ròng sau thuế = Thu từ lãi - Chi trả lãi + Thu - khác Chi khác Thuế thu - nhập Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 75 (TNRST) Chênh lệch thu chi từ lãi phản ánh quy mô sinh lời từ hoạt động ngân hàng: Huy động vốn vay đầu t Chênh lệch thu, chi khác ngày đóng vai trò quan trọng ngân hàng mà chênh lệch thu chi từ lãi có xu hớng giảm Thu nhập ròng sau thuế tiêu kết phản ánh tập trung mức sinh lời ngân hàng Các nhân tố ảnh hởng đến thu, chi từ lãi thu, chi khác ảnh hởng đến thu nhập ròng trớc thuế Thuế suất đối tợng ảnh hởng đến thu nhập ròng sau thuế Ví dụ, số chứng khoán Chính phủ đợc miễn thuế Nh vậy, thu nhập chứng khoán miễn thuế (CKMT) đợc loại trừ khỏi TNTT để tính thuế, sau đợc cộng vào để tính TNST lớn Mức độ giảm thuế phụ thuộc vào cách tính chi phí đầu vào CKMT Nhìn chung ngân hàng muốn chi phí thấp tốt Cơ quan tính thuế, tính chi phí trung bình cho nguồn tiền Sau tuỳ theo mức độ khuyến khích nắm giữ chứng khoán mà tính chi phí vốn cho chứng khoán theo tỷ lệ chi phí trung bình (lúc đầu 15%, sau 20%, lên 100%) Với tỷ lệ khác nhau, lợi sinh lời CKMT khác ROA = Lợi nhuận sau thuế/Tổng tài sản ROE = Lợi nhuận ròng sau thuế/ Vốn chủ Chênh lệch lãi suất = chênh lệch thu, chi từ lãi/Tài sản sinh lãi Các tỷ lệ sinh lời phản ảnh mức sinh lời tổng tài sản, vốn chủ Với mục tiêu chủ yếu tối đa hoá lợi ích chủ sở hữu, ROE tiêu sinh lời đợc nhà ngân hàng quan tâm ROE = Lợi nhuận ròng sau thuế/Vốn chủ bình quân = ROA x Tổng tài sản/Vốn chủ bình quân = ROA x Tổng nguồn/Vốn chủ bình quân = ROA x (1+ Nợ/Vốn chủ bình quân) Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 76 Những mối liên hệ cho thấy tơng quan tỷ lệ sinh lời chủ yếu ROE với tỷ lệ khác ngân hàng Nếu yếu tố khác không đổi, tỷ lệ Nợ/Vốn chủ ngày lớn, khả sinh lời ngân hàng cao Nhóm tiêu phản ánh rủi ro: Nợ có vấn đề / D nợ Nợ hạn / D nợ Nợ hạn / Vốn chủ Ngân quỹ / Nguồn ngắn hạn Tài sản nhạy cảm / nguồn nhạy cảm Nợ / Vốn chủ Các tiêu phản ánh rủi ro (rủi ro tín dụng, rủi ro khoản, rủi ro lãi suất, rủi ro hối đoái) Bổ sung cho tiêu phản ánh sinh lời nhằm phản ánh đầy đủ kết kinh doanh ngân hàng thời kỳ Nếu ngân hàng theo đuổi khoản đầu t mạo hiểm, sinh lời cao Tuy nhiên, tổn thất xảy (thờng qua thời gian định) sinh lời ngân hàng giảm sút, chí ngân hàng bị phá sản Do vậy, thời kỳ rủi ro cao gây tổn thất thời kỳ sau, làm giảm khả sinh lời kỳ sau Tỷ lệ Nợ/ vốn chủ cao, tỷ lệ sinh lời ROE lớn, song khả chống đỡ với tổn thất ngân hàng Tỷ lệ tài sản nhạy cảm/Nguồn nhạy cảm phản ánh rủi ro lãi suất thay đổi lãi suất theo hớng bất lợi cho ngân hàng Tuy nhiên lãi suất thay đổi theo hớng có lơị không thay đổi, thu nhập ngân hàng gia tăng 2.3.4 Biệnpháp tăng thu nhập ròng cho ngân hàng (tăng ROE) - Kiểm soát chi tiêu: Việc phân tích đa mối liên hệ thu nhập ròng kiểm soát chi phí hoạt động: Kiểm soát việc đầu t trang thiết bị nhà cửa theo hớng tận dụng hết công suất, bảo quản, sửa chữa kịp thời; cân nhắc việc mở rộng chi nhánh, hạn chế mua sắm đồ đắt tiền; kiểm soát chi phí tiền lơng Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản - Kiểm soát chi phí thông qua hàm chi phí: 77 - Q = a.f (K,L) = output Nếu gọi TC tổng chi phí ta có TC = P1.L + Pk.K Pl Pk giá đầu vào lao động vốn - Phân tích mối liên hệ nhạy cảm chi phí tài sản ngân hàng dựa biến ngẫu nhiên chi phí tài sản nhóm ngân hàng để tìm mối liên hệ (độ co giãn) chi phí quy mô tài sản qua công thức: LnTC = a+b (ln TC)+ c(0,5 (lnTA)2) B Hệ số co giãn TC Tổng chi phí TA Tổng tài sản Khi tài sản tăng 1% theo công thức trên, tổng chi phí ngân hàng tăng b% Tài sản tăng dẫn đến tăng thu nhập Nh vậy, tăng nguồn hoạt động khác làm chi phí tăng thêm 1%, thu lãi thu khác liên quan tới tài sản cần tăng tỷ lệ lớn để đảm bảo tăng thu nhập cho ngân hàng Tài sản tăng dẫn đến tăng thu nhập Nh vậy, tăng nguồn hoạt động khác làm chi phí tăng thêm 1%, thu lãi thu khác liên quan tới tài sản cần tăng tỷ lệ lớn để đảm bảo tăng thu nhập ròng cho ngân hàng Mở rộng cho vay đầu t Đây biện pháp quan trọng Ngân hàng trọng tăng quy mô tài sản sinh lời tăng tỷ trọng tài sản sinh lời tổng tài sản thay đổi cấu trúc tài sản sinh lời theo hớng đa danh Mở rộng hoạt động khác nh t vấn, kinh doanh chứng khoán, ngoại tệ toán, bảo lãnh Quản lý rủi ro có hiệu Ví dụ minh hoạ: 78 Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Báo cáo thu nhập ngân hàng A (ĐVT: tỷ đồng) Các khoản mục Các khoản thu từ lãi 1999 2000 12.128 14.523 Thay đổi 2000/1999 2001 Thay đổi 2001/2000 + 2.395 14.795 +272 279 259 -20 153 -106 Thu từ chứng khoán 2.890 2.818 -72 2.945 +127 Thu từ tín dụng ngắn hạn doanh 4.109 4.965 +856 4.533 -432 nghiệp 2.898 3.929 +1.031 4.408 +579 4.Thu từ tín dụng tiêu dùng 1.952 1.552 -400 2.756 +1.204 966 1.296 +336 1.547 +251 Tiền gửi ngân hàng khác Thu từ tín dụng bất động sản tín dụng khác 13.097 15.819 +2.722 16.342 +523 Các khoản thu từ phí thu khác 7.461 9.979 +2.518 9.863 -116 Tổng thu 335 547 +212 693 +146 Các khoản chi trả lãi 567 2.216 +1.649 2.331 +115 6.151 6.618 +467 6.506 -112 346 509 +163 248 -261 Trả lãi tiết kiệm trung dài hạn 0 0 Trả lãi vay ngắn hạn 62 89 +27 85 -4 Trả lãi vay dài 297 403 +106 517 +114 Trả lãi khoản nợ khác 2.505 2.721 +216 3.002 +281 Chi quỹ tổn thất tín dụng 1.307 1.511 +134 1.656 +145 Lơng 11.640 14.614 +2.974 15.038 +244 Chi khác 1.454 1.205 -249 1.304 +99 139 38 -101 102 +44 1.315 1.167 -148 1.202 +35 481 506 +25 507 +1 Trả lãi tiền gửi toán Trả lãi tiết kiệm ngắn Tổng chi Lợi nhuận trớc thuế Thuế Lợi nhuận ròng sau thuế Thanh toán cho cổ đông Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 79 Phân tích tổng chi Chi trả lãi chiếm tỷ lệ 64% tổng chi phí trớc thuế năm 1999, 68.2%, 63% năm 2000 2001 Chi lơng chiếm 21.5% năm 1999, 18,6%, 20% năm 2000 2001 Chi trả lãi, chi lơng chi khác khoản mục chi phí quan trọng, tăng năm 2000 so với 1999 So với tổng thu tăng tới 2974 (năm2000/1999) cho thấy công tác quản lý chi phí ngân hàng cha thành công năm 2000 Một nguyên nhân chi phí trả lãi ngân hàng tăng nhanh thu từ lãi (2518 so với 2395) Sang năm 2001, ngân hàng tập trung tiết kiệm chi phí nhờ thay đổi cấu nguồn: Trả lãi tiết kiệm ngắn hạn tăng, trả lãi thiết kiệm trung hạn lãi vay ngắn hạn giảm Nh vậy, ngân hàng phải nỗ lực thay nguồn đắt nguồn rẻ Phân tích tổng thu: Thu lãi chiếm tỷ trọng lớn tổng thu 92,6% năm 1999, 91,8% năm 2000, 90,5% năm 2001 Mặc dù thu khác có tăng song chậm Nh nguồn thu chủ yếu ngân hàng từ hoạt động tín dụng Trong thu lãi, thu lãi từ chứng khoán tín dụng chủ yếu Thu lãi từ tín dụng ngắn hạn chiếm tới 31,3% năm 1999, giảm xuống 27,7% năm 2001 Trong thu lãi từ tín dụng tiêu dùng tăng đáng kể, từ 22,1% năm 1999 lên 24,8% năm 2000 27% năm 2001 Sự thay đổi cấu thu lãi cho thấy ngân hàng giảm bớt tỷ trọng hoạt động tín dụng truyền thống (tín dụng ngắn hạn cho doanh nghiệp) để chuyển sang hoạt động tín dụng có tỷ lệ sinh lời cao hơn, có tiềm tăng trởng tốt Phân tích thu nhập ròng Lợi nhuận sau thuế năm 2000 nhỏ năm 1999, giảm 1315 1167 = 148, đến năm 2001 lại tăng 1202-1167=35 Trong năm 2000, tổng thu tăng mạnh song tổng chi tăng lớn (các khoản mục chi tiêu tăng trừ thuế) Tổng thu tăng phần chủ yếu thu từ lãi, tổng chi tăng chủ yếu chi trả lãi lớn tăng thu từ lãi Đây nguyên nhân trực tiếp dẫn tới Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 80 lợi nhuận giảm Trong thu từ lãi, khoản thu ngắn hạn tăng, thu từ cho vay bất động sản lại giảm lớn Chi dự phòng tổn thất tín dụng tăng góp phần làm giảm lợi nhuận Thu nhập ròng giảm bắt buộc ngân hàng phải thay đổi sách quản lý chi phí thu nhập Những nỗ lực tiết kiệm chi phí làm tăng thu nhập ròng sau thuế năm 2001 so với 2000 Các tỷ lệ tài Thu nhập ròng sau thuế/ tổng tài sản (ROA) năm 1999: 1.207% , năm 2000 0.93%, năm 2001 0.86% Do thu nhập ròng sau thuế giảm tổng tài sản tăng nên tiêu sinh lợi tổng tài sản giảm liên tục qua năm Đáng ý tiêu thu nhập ròng sau thuế giảm vốn chủ (ROE) nằm xu hớng tơng tự Thu nhập ròng sau thuế/vốn chủ bình quân năm 1999 15.23%, năm 2000 12.38%, năm 2001 11,7% Nếu sử dụng tỷ lệ dự phòng tổn thất cho vay đầu t để phản ánh rủi ro tỷ lệ năm 1999 0.4% năm 2000 0.5%, năm 2001 0.5% Nh tài sản rủi ro gia tăng qua năm Nguyên nhân thay đổi tiêu kết Nhiều nguyên nhân dẫn đến thay đổi tiêu kết cuối đợc phản ánh thông qua tiêu hoạt động, thể thay đổi tiêu nguồn vốn sử dụng vốn Bảng cân đối tài sản ngân hàng (số d cuối năm, đơn vị tính 1000) Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Các tiêu 1999 2000 2001 $ % $ % $ % Tiền mặt, tiền gửi NH khác 10.217 8.8 11.898 8.9 13.205 Tiền gửi NHTW 2.723 2.3 2.200 1.7 1.540 Chứng khoán 33.709 29.1 30.755 23.1 32.101 22 Cho vay 65.515 56.5 83.630 62.8 93.453 63.9 Trong đó: Cho vay ngắn hạn 29.659 25.6 35.561 26.7 38.817 26.5 Cho vay tiêu dùng 19.679 17.0 26.938 20.2 32.141 22 Cho vay bất động sản 16.054 13.9 20.869 15.7 22.154 15.2 Tài sản khác 123 0.1 262 0.2 341 0.2 Dự trữ tổn thất (480) (0.4) (686) (0.5) (777) (0.5) Trang thiết bị TS khác 4.266 1.7 5.385 4.0 6.672 4.8 115.950 100 133.155 100 146.158 100 Tiền gửi toán 34.676 29.9 36.108 27.1 40.739 27.9 Tiết kiệm ngắn hạn 9.887 8.58 23.895 17.9 26.855 18.4 Tiết kiệm trung dài hạn 58.723 50.1 57.993 33.5 63.0801 43.1 Tổng tiền gửi 103.285 89.1 117.996 88.5 130.674 89.4 3.120 2.7 4.117 3.2 3.559 2.4 0 0 0 790 0.7 950 0.7 1.091 0.7 8.755 7.6 10.092 7.6 10.834 7.4 963 0.8 1.013 0.8 1.013 0.7 Thặng d 1.348 1.2 1.798 1.3 1.798 1.2 Lợi nhuận để lại 6.444 5.6 7.218 5.5 8.023 5.5 0 0 0 115.950 100 133.155 Tài sản Tổng tài sản Nợ vốn chủ vay ngắn hạn Vay dài hạn Nợ khác Vốn quỹ Trong đó: Cổ phần Bảo toàn vốn Tổng nguồn 100 146.159 100 81 Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân 82 Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản Thu nhập ròng ngân hàng năm 2000 thấp năm 1999 tổng chi tăng nhanh tổng chi Mặc dù quy mô tài sản sinh lời tăng song thu lãi không tăng tơng ứng lãi suất giảm Cho vay - tài sản sinh lời quan trọng - tăng mạnh qua năm, năm 2001 tăng 26,5% Cho vay bất động sản không thành công thị trờng bất động sản giảm sút (ngân hàng không thu lãi đuợc hạn) Rủi ro tăng (Nợ có vấn đề) làm tăng dự phòng tổn thất Sang năm thứ hai (2000) đển hạn chi trả lãi, ngân hàng gia tăng huy động tiết kiệm ngắn vay ngắn hạn để giảm huy động tiết kiệm trung hạn Điều có tác dụng làm giảm tốc độ chi trả lãi năm thứ (2001) Tuy nhiên, khe hở nhạy cảm lãi suất tăng theo lãi suất tăng theo lãi suất có xu hớng tăng trở lại, ngân hàng phải đối đầu với rủi ro lãi suất Ngân hàng sử dụng tỷ lệ nợ tơng đối cao, Vốn cảu chủ/ Tổng nguồn năm 2000 7.567%, năm 2001 7.491% Mặc dù Vốn chủ tăng qua năm (lợi nhuận tích luỹ tăng, phát hành thêm cổ phần), song nợ tăng nhanh Tỷ lệ Vốn chủ/ Tổng nguồn giảm chiến lợc tăng tỷ lệ ROE, song lợi nhuận sau thuế giảm nhanh, dẫn đến ROE giảm Các hoạt động ngoại bảng có mối liên hệ chặt chẽ với hoạt động nội bảng Bảo lãnh, Nợ khó đòi, lãi hạn cha thu đợc, hợp đồng dẫn xuất phận cấu thành hoạt động ngân hàng, làm tăng thu, chi, tăng rủi ro cho ngân hàng Trung tâm Bồi dỡng T vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân 83 ... vấn Ngân hàng Tài - ĐH Kinh tế Quốc dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản tổng nguồn vốn, vốn nợ nguồn chủ yếu ngân hàng 3.1.Mục tiêu quản lý Vốn nợ tài nguyên ngân. .. đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 20 Tài sản quản lý tài sản Hoạt động ngân hàng thơng mại huy động vốn để sử dụng nhằm thu lợi nhuận Việc sử dụng vốn trình tạo nên loại tài sản khác ngân hàng, ... dân Tài liệu QTKD NHTM - Chuyên đề Quản lý nguồn vốn Quản lý tài sản 29 đặt 2.2 Mục tiêu: Mục tiêu quản lý tài sản ngân hàng thơng mại mục tiêu quản lý ngân hàng, tối đa hóa lợi ích chủ ngân hàng