i Đạ ng ườ Tr ĐẠI HỌC HUẾ TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ KHOA TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG  cK họ KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC inh PHÂN TÍCH RỦI RO LÃI SUẤT TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN CHI NHÁNH HUYỆN PHÚ VANG – TỈNH THỪA THIÊN HUẾ tế Đạ NGUYỄN THỊ NHƯ Ý ih ọc Hu Khóa 2012 - 2016 ế i Đạ ng ườ Tr ĐẠI HỌC HUẾ TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ KHOA TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG - - cK họ KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC inh PHÂN TÍCH RỦI RO LÃI SUẤT TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI tế NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN CHI NHÁNH HUYỆN PHÚ VANG – TỈNH THỪA THIÊN HUẾ ih Đạ ọc Sinh viên thực hiện: Giảng viên hướng dẫn: Nguyễn Thị Như Ý ThS Phạm Quốc Khang Khóa: 2012 - 2016 ế Huế, tháng năm 2016 Hu Lớp: K46 – Ngân hàng i Đạ ng ườ Tr Qua năm học tập rèn luyện Trường Đại học Kinh tế Huế, bảo giảng dạy tận tình quý thầy cô, đặc biệt quý thầy cô khoa Tài – Ngân hàng truyền đạt cho kiến thức lý thuyết thực hành suốt thời gian học trường Và thời gian thực tập Ngân hàng Agribank Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế có hội áp dụng kiến thức học trường vào thực tế Ngân hàng, đồng thời học hỏi nhiều kinh cK họ nghiệm thực tế Cùng với nỗ lực thân, hoàn thành luận văn tốt nghiệp Từ kết đạt này,tôi xin chân thành cám ơn: Quý thầy cô trường Trường Đại học Kinh tế Huế, truyền đạt cho kiến thức bổ ích thời gian qua Đặc biệt, thầy Phạm Quốc Khang inh tận tình hướng dẫn hoàn thành tốt khóa luận tốt nghiệp Ban Giám đốc, Cô, Chú, Anh, Chị Ngân hàng Agribank Phú Vang tạo điều kiện thuận lợi cho suốt thời gian thực tập tế Mặc dù có nhiều cố gắng để hoàn thành đề tài cách hoàn chỉnh Song bước đầu làm quen với công tác nghiên cứu khoa học, tiếp cận với thực tế Đạ công việc Ngân hàng hạn chế kiến thức kinh nghiệm nên tránh khỏi thiếu sót định mà thân không thấy Tôi mong nhận đóng góp ý kiến quý thầy cô Ban lãnh đạo, Cô, Chú, Anh, ih Chị Ngân hàng để báo cáo tốt nghiệp đạt kết tốt ọc Tôi xin chân thành cảm ơn! Sinh viên Hu Nguyễn Thị Như Ý ế i i Đạ ng ườ Tr TÓM TẮT KHÓA LUẬN Đề tài “Phân tích rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế” giai đoạn từ năm 2013 – 2015 mô hình tái định giá để đo lường rủi ro lãi suất Lãi suất từ trước đến xem công cụ hữu hiệu để ngân hàng giành giật thị phần khách hàng Với việc áp dụng mức lãi suất huy động cao để thuyết phục khách hàng gửi tiền lãi suất cho vay lại thấp để khuyến khích khách hàng vay vốn, từ gây nhiều rủi ro cho ngân hàng Rủi ro cK họ lãi suất xuất tác động đến nhiều mặt hoạt động ngân hàng Khóa luận tốt nghiệp thực với ba mục tiêu: thứ nhất, phân tích rủi ro lãi suất Agribank Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế mô hình tái định giá qua thấy nguy rủi ro lãi suất mà ngân hàng phải đối mặt; thứ hai, đánh giá kết quả, hạn chế công tác phòng ngừa rủi ro Chi inh nhánh; thứ ba, đề xuất số biện pháp nâng cao hiệu công tác quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh Agribank Phú Vang Đề tài giải mục tiêu đề ra, đặc biệt dựa vào số liệu tế kinh doanh Chi nhánh việc ứng dụng mô hình tái định giá thấy rằng: giai đoạn 2013 – 2015, Chi nhánh trì khe hở nhạy cảm lãi suất âm với Đạ trạng thái nhạy cảm NV, điều khiến cho ngân hàng không gặp phải rủi ro lãi suất lãi suất giảm giai đoạn Tuy nhiên với tỷ lệ nhạy cảm Chi nhánh không quan tâm đến việc cân tỷ lệ gây nên rủi ih ro lãi suất lớn gặp phải biến đổi lãi suất tăng thị trường Từ phân tích đánh giá tình trạng trên, tác giả nêu ọc thành tựu hạn chế Chi nhánh quản trị rủi ro lãi suất nguyên nhân làm sở đề xuất giải pháp hợp lý để Ban lãnh đạo Agribank Phú Vang tham Hu khảo nhằm tăng hiệu công tác quản trị rủi ro lãi suất ế ii i Đạ ng ườ Tr DANH MỤC CÁC KÍ HIỆU VÀ CHỮ VIẾT TẮT Ý nghĩa Viết tắt Agribank Agribank Phú Vang inh cK họ NHNN NHTM NHTW NN NXB NV TCTD TCKT TMCP TS VN VND : Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn : Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế : Ngân hàng Nhà nước : Ngân hàng thương mại : Ngân hàng Trung Ương : Nhà nước : Nhà xuất : Nguồn vốn : Tổ chức tín dụng : Tổ chức kinh tế : Thương mại Cổ phần : Tài sản : Việt Nam : Việt Nam Đồng tế ih Đạ ọc Hu ế iii i Đạ ng ườ Tr MỤC LỤC PHẦN I: ĐẶT VẤN ĐỀ 1 Lý chọn đề tài: Mục tiêu nghiên cứu: Đối tượng phạm vi nghiên cứu: 3.1 Đối tượng nghiên cứu 3.2 Phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu: .3 cK họ Bố cục khóa luận: PHẦN II: NỘI DUNG VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ RỦI RO LÃI SUẤT VÀ CÁC MÔ HÌNH PHÂN TÍCH RỦI RO LÃI SUẤT 1.1 Cơ sở lý luận lãi suất .4 inh 1.1.1 Khái niệm 1.1.2 Phân loại lãi suất 1.1.2.1 Căn vào quan hệ tín dụng 1.1.2.2 Căn vào giá trị thực tiền lãi thu .6 tế 1.1.2.3 Căn vào tính linh hoạt lãi suất 1.1.2.4 Căn vào loại tiền cho vay Đạ 1.1.2.5 Căn vào nguồn tín dụng nước hay quốc tế 1.2 Rủi ro lãi suất hoạt động quản trị rủi ro lãi suất NHTM .6 ih 1.2.1 Rủi ro lãi suất 1.2.1.1 Định nghĩa .7 1.2.1.2 Nguyên nhân gây rủi ro lãi suất ọc 1.2.1.3 Tác động rủi ro lãi suất đến hoạt động kinh doanh NH .9 1.2.1.4 Phân loại rủi ro lãi suất: Hu 1.2.2 Các mô hình đo lường rủi ro lãi suất .11 1.2.2.1 Mô hình tái định giá .11 1.2.2.2 Mô hình kỳ hạn đến hạn 15 ế 1.2.2.3 Mô hình thời lượng 16 iv i Đạ ng ườ Tr 1.2.2.4 Lựa chọn mô hình đo lường rủi ro lãi suất .19 1.2.3 Quản trị rủi ro lãi suất 20 1.2.3.1 Khái niệm .20 1.2.3.2 Mục tiêu quản trị rủi ro lãi suất NHTM 20 1.2.3.3 Quy trình quản trị rủi ro lãi suất .21 1.2.3.4 Sử dụng nghiệp vụ phái sinh để phòng ngừa rủi ro lãi suất 22 CHƯƠNG 2: PHÂN TÍCH RỦI RO LÃI SUẤT TRONG HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI AGRIBANK CHI NHÁNH HUYỆN PHÚ VANG – TỈNH THỪA cK họ THIÊN HUẾ .26 2.1 Tổng quan Agribank Phú Vang 26 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển 26 2.1.2 Cơ cấu tổ chức, chức năng, nhiệm vụ phòng ban Agribank Chi nhánh Huyện Phú Vang Tỉnh Thừa Thiên Huế 26 2.1.2.1 Cơ cấu tổ chức .27 inh 2.1.2.2 Chức nhiệm vụ phòng ban 27 2.1.3 Tình hình lao động Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế .29 tế 2.1.4 Tình hình hoạt động kinh doanh Agribank Phú Vang giai đoạn 20132015 32 Đạ 2.1.4.1 Hoạt động huy động vốn .33 2.1.4.2 Hoạt động tín dụng 35 2.1.4.3 Tình hình kết hoạt động kinh doanh 36 ih 2.2 Tình hình lãi suất Việt Nam giai đoạn 2013 – 2015 40 2.3 Phân tích rủi ro lãi suất Agribank Phú Vang 42 ọc 2.3.1 Sử dụng mô hình tái định giá để đo lường rủi ro lãi suất Agribank 42 2.3.1.1 Phân tích cấu nguồn vốn NH 43 Hu 2.3.1.2 Phân tích cấu tài sản NH 46 2.3.1.3 Phân tích tình hình tài sản nguồn vốn nhạy cảm với lãi suất 48 2.3.1.4 Khe hở nhạy cảm lãi suất 51 ế 2.3.1.5 Phân tích tình hình rủi ro lãi suất 52 v i Đạ ng ườ Tr 2.3.2 Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) 54 2.4 Đánh giá hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Agribank Phú Vang 56 2.4.1.Thành tựu đạt hoạt động quản trị rủi ro lãi suất 56 2.4.2.Những tồn hạn chế hoạt động quản trị rủi ro lãi suất .57 2.4.3.Những nguyên nhân 57 2.4.3.1.Nguyên nhân khách quan 57 2.4.3.2.Nguyên nhân chủ quan 58 CHƯƠNG 3: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ CÔNG TÁC cK họ QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG AGRIBANK - CHI NHÁNH HUYỆN PHÚ VANG – TỈNH THỪA THIÊN HUẾ 59 3.1 Định hướng phát triển hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn – Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế .59 3.1.1 Định hướng hoạt động kinh doanh Agribank .59 inh 3.1.2 Định hướng phát triển hoạt động kinh doanh yêu cầu đặt quản lý rủi ro lãi suất thời gian tới Agribank Phú Vang 61 3.1.2.1 Định hướng phát triển hoạt động kinh doanh 61 tế 3.1.2.2 Định hướng hoạt động quản lý rủi ro lãi suất thời gian tới Agribank Phú Vang 61 Đạ 3.2 Các giải pháp nâng cao hiệu công tác quản trị rủi ro lãi suất Agribank Phú Vang 62 3.2.1 Thực dự báo biến động lãi suất thị trường để có sách đón ih đầu nhằm ngăn ngừa rủi ro lãi suất gia tăng lợi nhuận cho NH 62 3.2.2 Chủ động thường xuyên trì cân đối TS Có nhạy cảm lãi suất ọc TS Nợ nhạy cảm lãi suất để giảm thiểu rủi ro 63 3.2.3 Sử dụng công cụ phái sinh để phòng chống rủi ro lãi suất 64 Hu 3.2.4 Nâng cao trình độ nhận thức nhà quản trị, cán NH khách hàng 65 3.2.4.1 Đối với ban lãnh đạo, cán NH 65 3.2.4.2 Đối với khách hàng 65 ế 3.2.5 Hoàn thiện văn pháp lý quản trị rủi ro lãi suất 65 vi i Đạ ng ườ Tr 3.2.6 Nâng cao công nghệ ngân hàng sở vật chất kỹ thuật 66 PHẦN III: KẾT LUẬN 67 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO .68 inh cK họ tế ih Đạ ọc Hu ế vii i Đạ ng ườ Tr DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 2.1: Số lượng lao động xét mặt giới tính 31 Biểu đồ 2.2: Số lượng lao động xét mặt trình độ 31 Biểu đồ 2.3: Số lượng lao động phân theo tính chất công việc 32 Biểu đồ 2.4: Tình hình huy động vốn Agribank Phú Vang, 2013 – 2015 34 Biểu đồ 2.5: Tình hình kết hoạt động kinh doanh, 2013 – 2015 39 Biểu đồ 2.6: Tình hình nguồn vốn Agribank Phú Vang, 2013 – 2015 44 Biểu đồ 2.7: Tình hình tài sản Agribank Phú Vang, 2013 – 2015 .47 cK họ SƠ ĐỒ, ĐỒ THỊ Sơ đồ 1: Tổ chức máy quản lý Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế .27 inh tế ih Đạ ọc Hu ế viii i Đạ ng ườ Tr Bảng 2.12: Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) Agribank Phú Vang, 2013 – 2015 Đơn vị tính: Triệu đồng Chỉ tiêu 2014 2015 Giá trị Lãi suất Giá trị Lãi suất 30.214 10,88% 32.572 8,81% 18.017 5,69% 18.552 4,79% 12.197 14.020 304.889 389.923 0,044 0,040 cK họ Thu từ lãi Chi phí trả lãi Thu nhập từ lãi Tổng TS sinh lời Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) 2013 Giá trị Lãi suất 33.269 13,77% 20.317 7,87% 12.952 292.736 0,036 2014/2013 (+/-) % -3.055 -9,18 -2.300 -11,32 -755 -5,83 17.298 6,01 2015/2014 (+/-) % 2.358 7,80 535 2,97 1.823 14,95 85.034 27,89 -0,004 -0,004 -9,09 -10,00 (Nguồn: Tính toán từ bảng cân đối kế toán Agribank Phú Vang, 2013 – 2015) inh tế i Đạ 55 i Đạ ng ườ Tr Từ bảng trên, ta thấy lãi suất NH có xu hướng giảm mạnh giai đoạn 2013 – 2015 với chiều hướng giảm lãi suất thị trường Tuy nhiên, giai đoạn Chi nhánh trì tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) NH mức tương đối ổn định Cụ thể, NIM năm 2013 0,044, năm 2014 0,040, năm 2015 0,036 Chứng tỏ, Chi nhánh có quan tâm mức đến quản trị rủi ro hoạt động kinh doanh NH Mặc dù vậy, tỷ lệ có xu hướng giảm nhẹ qua năm không đáng kể đòi hỏi NH cần quan tâm đến vấn đề quản trị rủi ro lãi suất, thay đổi lại cấu NV TS nhạy cảm lãi suất mức cân cK họ Từ phân tích trên, chứng tỏ việc sử dụng mô hình tái định giá để đo lường rủi ro lãi suất nhiều hạn chế nên phần phản ánh không xác rủi ro lãi suất xảy cho NH Vì vậy, NH tiến hành đo lường rủi ro lãi suất cần áp dụng đồng thời nhiều mô phương pháp để phản ánh kịp thời hơn, từ nâng cao khả quản trị rủi ro NH inh 2.4 Đánh giá hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Agribank Phú Vang 2.4.1 Thành tựu đạt hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Nhìn chung, tình hình biến động liên tục lãi suất nay, tế Agribank Phú Vang quan tâm đến việc phòng ngừa rủi ro lãi suất Chi nhánh góp phần tạo nên kết kinh doanh tương đối tốt thời gian qua đạt Đạ thành tựu đáng ghi nhận: - Theo dõi, nhanh chóng nắm bắt thay đổi lãi suất thị trường, kịp thời thực theo điều chỉnh Agribank Trung ương lãi suất (cho vay ih huy động) áp dụng hoạt động kinh doanh thời kỳ Thấy tính hiệu qua phân tích tình hình khe hở nhạy cảm lãi suất Chi nhánh ọc trì trạng thái âm hạn chế bất lợi lãi suất diễn biến giảm giai đoạn - Chú trọng việc cân đối lãi suất cho vay lãi suất huy động Hu NH, đặc biệt việc áp dụng lãi suất cho vay cho đối tượng khách hàng cân nhắc kỹ lưỡng Từ đó, tạo nên lợi nhuận dương cho Chi nhánh cho dù lãi suất 56 ế thị trường có biến động thời kỳ i Đạ ng ườ Tr - Đã quan tâm đến việc sử dụng cấu TS NV nhạy cảm với lãi suất cho trì tỷ lệ phù hợp, từ hạn chế đến mức thấp ảnh hưởng rủi ro lãi suất đến thu nhập NH - Luôn cố gắng việc tạo dựng lòng tin, hài lòng gần gũi với khách hàng việc nâng cao chất lượng dịch vụ chăm sóc khách hàng – nhân tố đặc biệt quan trọng việc tạo nên thu nhập cho NH 2.4.2 Những tồn hạn chế hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Mặt dù, Chi nhánh NH nỗ lực cố gắng không ngừng để đem lại hiệu cK họ hoạt động kinh doanh quản trị phòng ngừa rủi ro lãi suất tồn mặt hạn chế sau: - Chi nhánh chưa xây dựng phận chuyên trách việc phòng ngừa rủi ro lãi suất NH, việc quản trị rủi ro lãi suất gặp nhiều khó khăn hạn chế inh - Chưa có phần mềm công nghệ đại cho việc ứng dụng phòng ngừa rủi ro lãi suất việc bồi dưỡng lực cán NH lĩnh vực chưa quan tâm mức tế - Ngoài sản phẩm cho vay huy động thông thường Chi nhánh sản phẩm khác Agribank đa dạng Chi nhánh chưa phát triển hiệu Chính thu nhập chi phí chủ yếu từ hai hoạt động nên khiến cho Đạ Chi nhánh bị ảnh hưởng biến động lãi suất lớn 2.4.3 Những nguyên nhân ih 2.4.3.1 Nguyên nhân khách quan Từ quan quản lý NN: Các văn pháp luật liên quan đến hoạt động NH cho ọc đến chưa có văn cụ thể quy định việc đo lường, quản lý rủi ro lãi suất, kể quy chế giám sát, kiểm soát tra NHNN Chính NH Hu trình hoạt động kinh doanh chưa nhận thức đầy đủ cần thiết trình thực nhằm phòng ngừa, quản lý rủi ro lãi suất Tuy nhiên nay, NHNN ban hành văn pháp lý quy định nghiệp vụ phái ế sinh lãi suất như: sản phẩm lãi suất kỳ hạn, sản phẩm hoán đổi lãi suất đồng tiền, sản 57 i Đạ ng ườ Tr phẩm hoán đổi lãi suất hai đồng tiền hoán đổi tiền tệ chéo, sản phẩm quyền chọn lãi suất - Từ thị trường: Sự phát triển hạn chế thị trường tài tiền tệ Việt Nam so với quốc gia khu vực giới Do công cụ phái sinh VN phát huy tác dụng, công cụ tài phòng ngừa rủi ro lãi suất nghèo nàn, lạc hậu, nhiên thời gian gần đây, thị trường tài có bước tiến định hàng hóa phái sinh hạn chế - Từ phía đối tác: Việc hiểu biết phổ biến kiến thức doanh nghiệp rủi ro phòng ngừa rủi ro lãi suất nghèo nàn Chính thân doanh cK họ nghiệp VN dè chừng việc sử dụng công cụ tài phái sinh Doanh nghiệp mẻ việc phòng ngừa rủi ro lãi suất, đặc biệt hợp đồng tín dụng trung dài hạn với giá trị lớn lãi suất cố định đối mặt với nguy rủi ro lãi suất lớn Điều gây nên không khó khăn cho NHTM VN phát triển công cụ phái sinh - Từ phía Agribank Trung ương: chưa có khóa học, lớp tập huấn inh bồi dưỡng đào tạo chuyên môn nghiệp vụ rủi ro lãi suất việc quan tâm đầu tư thêm máy móc, trang thiết bị, phần mền ứng dụng Chi nhánh hạn chế hoạt động quản lý rủi ro lãi suất tế 2.4.3.2 Nguyên nhân chủ quan Một là, vấn đề rủi ro lãi suất chưa coi trọng mức nên Đạ mẻ đội ngũ cán nhân viên NH Điều gây nhiều khó khăn cho cán NH nhận biết, dự báo đánh giá rủi ro lãi suất Chính thế, tình hình lãi suất biến động khó dự báo nay, Chi nhánh NH đối mặt thêm nhiều rủi ro ih tiềm ẩn Hai là, Chi nhánh chưa chủ động việc phối kết hợp với cấp hệ thống NH Agribank đề từ đưa kiến nghị, biện pháp hữu hiệu việc hạn ọc chế thiệt hại mà rủi ro lãi suất gây Ba là, nhận thức công tác quản trị rủi ro lãi suất phận cán tác nghiệp, cán quản lý cấp chưa đầy đủ đắn nguyên nhân dẫn tới Hu tồn Thông tư số 01/2015/TT-NHNN: “Quy định hoạt động kinh doanh, cung ứng sản phẩm phái sinh lãi suất NHTM, chi nhánh NH nước ngoài” ế 58 i Đạ ng ườ Tr CHƯƠNG 3: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG AGRIBANK - CHI NHÁNH HUYỆN PHÚ VANG – TỈNH THỪA THIÊN HUẾ 3.1 Định hướng phát triển hoạt động quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn – Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế 3.1.1 Định hướng hoạt động kinh doanh Agribank cK họ Agribank từ thành lập đến khẳng định vai trò NHTM lớn nhất, giữ vai trò chủ đạo, trụ cột kinh tế đất nước, đặc biệt nông nghiệp, nông thôn; thực sứ mệnh quan trọng dẫn dắt thị trường; đầu việc nghiêm túc chấp hành thực thi sách Đảng, NN, đạo Chính phủ NHNN Việt Nam sách tiền tệ, đầu tư vốn cho kinh tế Năm 2015, tiếp tục năm mà toàn hệ thống Agribank phải đối mặt với inh nhiều thử thách từ ảnh hưởng kinh tế nước, thị trường tài có nhiều biến động, cạnh tranh gay gắt TCTD khác Đồng thời, việc thực Đề án tái cấu giai đoạn 2013 – 2015 gặp nhiều khó khăn, vướng mắc từ tế chế, sách chưa giải đầy đủ, kịp thời Tuy nhiên, với đạo kịp thời Đảng, NN, Chính phủ, đặc biệt NHNN, bên cạnh lựa chọn mục Đạ tiêu, giải pháp kinh doanh phù hợp, đoàn kết toàn thể cán viên chức điều hành liệt, hướng Ban lãnh đạo, Agribank đạt nhiều kết bật, đích với chặng cuối năm thực Để án tái cấu (2013- ih 2015) với kết đáng khích lệ tự hào Agribank có NV huy động tăng trưởng ổn định, bền vững, định ọc hướng, đáp ứng đủ kịp thời nhu cầu hoạt động kinh doanh; tăng trưởng tín dụng đạt mục tiêu đề ra, chất lượng tăng trưởng đảm bảo, phù hợp với khả Hu quản lý, quản trị rủi ro, cấu tín dụng chuyển dịch tích cực, vừa đảm bảo tỷ trọng đầu tư vào lĩnh vực nông nghiệp, nông thôn, sản xuất kinh doanh lĩnh vực ưu tiên Chính phủ, NHNN, vừa mở rộng cho vay lĩnh vực có hiệu khác để ế đảm bảo hiệu kinh doanh; chất lượng tín dụng cải thiện, khoản nợ 59 i Đạ ng ườ Tr tiềm ẩn rủi ro, nợ hết thời gian cấu, nợ phải chuyển nhóm theo thông tin CIC kiểm soát chặt chẽ, hạn chế nợ xấu phát sinh; hoạt động đầu tư giấy tờ có giá, kinh doanh vốn thị trường liên NH đẩy mạnh phù hợp với thực tế thị trường để nâng cao hiệu sử dụng vốn gắn với đảm bảo an toàn khoản; kinh doanh dịch vụ đa dạng hoá đạt mức tăng trưởng khá, vận hành hệ thống công nghệ thông tin ổn định hiệu quả, hỗ trợ tích cực cho hoạt động kinh doanh; không ngừng đổi nội dung, hình thức, kỹ thuật hoạt động tiếp thị, truyền thông quảng bá thương hiệu, góp phần tích cực việc củng cK họ cố, nâng cao hình ảnh, uy tín thương hiệu Agribank Với mục tiêu chung năm 2016 trước mắt củng cố, ổn định, nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh; nâng cao khả cạnh tranh, giữ vững vai trò chủ lực thị trường tiền tệ, tín dụng khu vực nông nghiệp, nông thôn, đáp ứng nhu cầu vốn vay có hiệu phục vụ sản xuất nông nghiệp, nông thôn lĩnh vực sản xuất kinh doanh; cung ứng sản phẩm dịch vụ chất lượng cao, hoạt động inh kinh doanh tăng trưởng, an toàn, hiệu quả, bền vững, Agribank triển khai hoạt động kinh doanh theo hướng lấy hiệu làm mục tiêu trọng tâm, phấn đấu tăng tỷ lệ thu lãi nội bảng, thu nợ xử lý rủi ro, nợ bán cho VAMC, giảm chi phí trích tế dự phòng rủi ro chi phí khác; nâng cao khả tài chính, đảm bảo ổn định cải thiện thu nhập, đời sống cho người lao động; đẩy mạnh hoạt động kinh doanh Đạ dịch vụ theo hướng đa dạng, ứng dụng công nghệ thông tin phát triển dịch vụ ngân hàng điện tử, tăng suất lao động, tăng doanh thu thu ròng dịch vụ; mở rộng hoạt động bán lẻ, gia tăng số lượng khách hàng cá nhân, doanh nghiệp ih vừa nhỏ; tăng trưởng tín dụng mức hợp lý, đôi với đảm bảo an toàn, hiệu quả; tiếp tục ưu tiên vốn cho vay lĩnh vực nông nghiệp, nông thôn, lĩnh vực ưu ọc tiên, đồng thời tăng dư nợ cho vay đối tượng, lĩnh vực có hiệu khác; liệt triển khai phương án xử lý, thu hồi nợ xấu, nợ sau xử lý nợ tiềm ẩn rủi Hu ro, ngăn ngừa, hạn chế nợ xấu phát sinh; đa dạng hóa sản phẩm huy động vốn; tập trung huy động vốn gắn với phát triển sản phẩm dịch vụ, mở rộng thị trường, thị phần; tăng tỷ trọng nguồn tiền gửi toán, tiền gửi không kỳ hạn cấu ế 60 i Đạ ng ườ Tr nguồn vốn ngắn hạn…Tiền lương cho người lao động không thấp năm 2015; đảm bảo tỷ lệ an toàn hoạt động theo quy định NHNN VN 3.1.2 Định hướng phát triển hoạt động kinh doanh yêu cầu đặt quản lý rủi ro lãi suất thời gian tới Agribank Phú Vang 3.1.2.1 Định hướng phát triển hoạt động kinh doanh Với mục tiêu trở thành Chi nhánh hàng đầu hệ thống NH Agribank địa bàn Tỉnh Thừa Thiên Huế, Agribank Phú Vang có định hướng sau cho cK họ việc phát triển hoạt động kinh doanh - Lấy an toàn, chất lượng hiệu bền vững làm mục tiêu hàng đầu hoạt động kinh doanh Chi nhánh Đặt mục tiêu hiệu kinh doanh bền vững sở hoạt động có chuẩn mực, quảng bá hình ảnh Chi nhánh Huyện Phú Vang thương hiệu NH Nông nghiệp Phát triển Nông thôn - Đảm bảo hiệu hoạt động kinh doanh Chi nhánh Thu nhập cán inh nhân viên năm 2016 cao năm 2015 Năm 2015 tạo đà dần bước thực lộ trình phát triển Chi nhánh: phấn đấu sớm đủ tiêu chuẩn nâng hạng doanh nghiệp, lợi nhuận NH tăng với phát triển NH tế - Chủ động cấu lại NV huy động sử dụng vốn, đảm bảo cấu TS hợp lý kỳ hạn – loại tiền – loại hình khách hàng chuyển dịch theo hướng tích cực, Đạ tiệm cận với chuẩn quốc tế -Tăng cường công tác dịch vụ, ngày nâng cao tỷ trọng hoạt động tổng lợi nhuận Chi nhánh sở phát triển thêm nhiều loại hình sản ih phẩm dịch vụ hướng tới khách hàng dân cư, đặc biệt đối tượng “Tam nông” doanh nghiệp vừa nhỏ để tăng doanh số hoạt động dịch vụ ọc - Kiểm soát hoạt động, đảm bảo an minh bạch, an toàn, hiệu Chế độ thông tin báo cáo đạo thông suốt kịp thời - Đào tạo chuyên sâu đội ngũ cán có đạo đức nghề nghiệp, tinh thông Hu nghiệp vụ 3.1.2.2 Định hướng hoạt động quản lý rủi ro lãi suất thời gian tới Agribank Phú ế Vang 61 i Đạ ng ườ Tr Đối với hoạt động quản trị rủi ro nói chung hoạt động quản trị rủi ro lãi suất nói riêng NH có định hướng sau: - Nâng cao nhận thức, tầm nhìn cán công nhân viên, tổ chức huấn luyện nâng cao nghiệp vụ cho cán hoạt động quản trị rủi ro đặc biệt hoạt động quản trị rủi ro lãi suất - Chủ động việc đưa mức lãi suất theo chủ trương Agribank Trung ương Áp dụng sách lãi suất linh động, tăng cường công tác quản trị vốn nội bộ, tập trung kiểm toán chặt chẽ rủi ro khoản rủi ro lãi suất thị trường Tạo cK họ hài hòa mục tiêu tăng trưởng lợi nhuận - Phát huy đồng thời nâng cao vai trò máy kiểm tra, kiểm soát, kiểm toán nội nhằm hỗ trợ thông tin cho công tác quản trị rủi ro lãi suất lẫn kinh doanh hạn chế đến mức thấp rủi ro lãi suất tổn thất NH - Không ngừng bổ sung hoàn thiện văn bản, quy chế nội NH ban hành, xây dựng quy chế phù hợp với luật TCTD ban hành, inh quy định pháp luật bước đáp ứng chuẩn mực quốc tế tạo sở pháp lý cho hoạt động kinh doanh NH - Tạo môi trường làm việc kỷ cương, có trách nhiệm, đánh giá theo lực tế cán thực tốt vai trò lãnh đạo, điều hành người đứng đầu đơn vị 3.2 Các giải pháp nâng cao hiệu công tác quản trị rủi ro lãi suất Đạ Agribank Phú Vang Lãi suất yếu tố quan trọng hoạt động kinh doanh NH Biến động lãi ih suất làm gia tăng lợi nhuận gây thiệt hại nghiêm trọng cho NH Tuy nhiên, việc nghiên cứu, dự báo biến động lãi suất không quan tâm mức, dừng lại việc đánh giá số liệu khứ để đo ọc lường thiệt hại mà NH gặp phải Chính vậy, việc dự báo biến động lãi suất cần đặt lên hàng đầu có phương pháp cụ thể, xác cho Chi nhánh Hu 3.2.1 Thực dự báo biến động lãi suất thị trường để có sách đón đầu nhằm ngăn ngừa rủi ro lãi suất gia tăng lợi nhuận cho NH ế 62 i Đạ ng ườ Tr Trong tình hình biến động lãi suất nay, dự báo biến động lãi suất dựa vào nhân tố ảnh hưởng đến việc thay đổi lãi suất là: mục tiêu sách tiền tệ quốc gia (thắt chặt hay mở rộng), cung cầu vốn tín dụng, thay đổi lãi suất bản, lãi suất tái cấp vốn, lãi suất chiết khấu NHNN, tín hiệu thị tường tiền tệ (giá vàng, giá ngoại tệ),… Việc dự báo biến động lãi suất thị trường kịp thời, đầy đủ xác giúp Chi nhánh có sách đắn nhằm hạn chế tối đa ảnh hưởng xấu mà rủi ro lãi suất gây đồng thời có giải pháp thích hợp để thu cK họ lợi nhuận NH nhờ biến động lãi suất gây Nếu Chi nhánh tiếp tục dự báo lãi suất giảm giai đoạn tới, tiếp tục giữ NH trạng thái nhạy cảm NV tức mức nhạy cảm lãi suất âm để hưởng lợi từ việc giảm lãi suất, nhằm tăng thu nhập lãi cho NH Mặc khác, ngược lại Chi nhánh nhận thấy giai đoạn tới lãi suất thị trường có xu hướng biến động tăng cần phân phối NV TS nhạy cảm lãi suất cho cân cần đưa Chi nhánh có chênh lệch nhạy inh cảm lãi suất dương hay nhạy cảm TS Giải pháp Chi nhánh NH cần lập thêm phòng dự báo rủi ro trang bị đầy đủ kiến thức chuyên môn phương pháp dự báo đo lường phù tế hợp Để từ đo lường thiệt hại mà NH gánh chịu từ việc thay đổi lãi suất, giúp cho NH lựa chọn biện pháp để phòng rủi ro lãi suất cách Đạ hiệu Đi đôi với việc dự báo biến động lãi suất, NH cần lập quỹ dự phòng rủi ro lãi suất theo quy định trích lập dự phòng rủi ro NHNN để kịp thời xử lý ih rủi ro lãi suất xảy ra, đảm bảo cho trình hoạt động kinh doanh NH diễn bình thường, liên tục ọc 3.2.2 Chủ động thường xuyên trì cân đối TS Có nhạy cảm lãi suất TS Nợ nhạy cảm lãi suất để giảm thiểu rủi ro Hu Hiện tại, Agribank Phú Vang có trạng thái nhạy cảm NV, tức NV nhạy cảm lãi suất lớn TS nhạy cảm lãi suất, NH bị tổn thất lãi suất tăng tỷ lệ thu nhập lãi cận biên NH giảm Vì lẽ đó, NH cần chủ động ế 63 i Đạ ng ườ Tr trì cân đối TS nhạy cảm lãi suất NV nhạy cảm lãi suất để giảm thiểu rủi ro cách giảm NV nhạy cảm lãi suất tăng TS nhạy cảm lãi suất lên Chi nhánh tăng cường cho vay ngắn hạn cho vay thị trường tiền tệ để gia tăng TS nhạy cảm lãi suất, đầu tư chứng khoán ngắn hạn Hoặc Chi nhánh giữ nguyên mức TS nhạy cảm lãi suất có sách giảm NV nhạy cảm lãi suất việc giảm vay nợ thị trường tiền tệ để tiến tới khe hở nhạy cảm lãi suất đưa mức Tuy nhiên theo xu hướng nay, lãi suất thị trường giảm dần theo tốc độ cK họ giảm lạm phát Về mặt lý thuyết, lãi suất giảm, NH tình trạng nhạy cảm NV có lợi, thực tế mặt dù lãi suất tháng cuối năm 2014 có giảm phân tích nhạy cảm lãi suất thu nhập từ lãi Chi nhánh giảm Vì năm 2014, với trạng thái nhạy cảm NV có xu hướng mở rộng gây thiệt hại lớn cho NH Với lực quản trị rủi ro lãi suất hạn chế thiếu kinh nghiệm, giải pháp tốt NH nên tạo lập trạng thái cân đối inh NV TS nhạy cảm 3.2.3 Sử dụng công cụ phái sinh để phòng chống rủi ro lãi suất tế NH nên nghiên cứu đưa sản phẩm phái sinh vào cấu sản phẩm nhằm hạn chế rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh thu hút khách hàng sử dụng sản phẩm Đạ Những công cụ tạo điều kiện cho NH giảm thiểu rủi ro lãi suất cách hiệu tốn kém, NH tái cấu trúc lại TS ih NV nhạy cảm, tái cấu trúc vốn đòi hỏi phải tốn nhiều thời gian công sức, có biện pháp tái cấu trúc vốn tạo rủi ro khác cho NH Với ọc thực trạng hoạt động NH, việc nhận biết ứng dụng phương pháp quản trị rủi ro lãi suất nhằm giảm rủi ro hoạt động kinh doanh NH cần thiết NH cần nghiên cứu kĩ, phân tích ưu nhược điểm phương pháp để Hu lựa chọn, ứng dụng vào thực tiễn hoạt động kinh doanh Mặc dù có nhiều sản phẩm phái sinh để phòng ngừa hạn chế rủi ro lãi suất thị trường tài VN chưa phát triển mạnh nên việc áp dụng công cụ đại ế 64 i Đạ ng ườ Tr phòng ngừa rủi ro hạn chế Vì việc hạn chế rủi ro lãi suất NH chủ yếu tái cấu trúc lại TS NV cho phù hợp với biến động lãi suất thị trường, cố gắng trì trạng thái cân nhạy cảm Các nhà quản trị NH muốn dự báo xác lãi suất thị trường để có biện pháp quản trị chủ động cần phải có khả dự báo thay đổi đánh giá thị trường tất nhân tố cấu thành lãi suất 3.2.4 Nâng cao trình độ nhận thức nhà quản trị, cán NH khách hàng 3.2.4.1 Đối với ban lãnh đạo, cán NH: cK họ Ban lãnh đạo cần lựa chọn đào tạo cán NH am hiểu cách toàn diện quản lý rủi ro lãi suất Nên thành lập phận chuyên trách chuyên đo lường, dự báo quản trị rủi ro lãi suất Hiện nay, vấn đề rủi ro lãi suất mẻ với cán nhân viên NHTM VN Vì vậy, việc nhận biết, đánh giá rủi ro cán công nhân viên NH hạn chế Những hạn chế khiến NH inh thường bỏ ngỏ bước quan trọng Trên thực tế, muốn biết mức độ tổn thất rủi ro lãi suất để có biện pháp phòng chống NH cần phải tính toán biến động lãi suất tác động đến thu nhập ròng giá trị TS tế NH Để xác định cách xác tác động đòi hỏi cán NH phải thực am hiểu quản lý TS – NV kỹ thuật đo lường rủi ro lãi suất Đạ việc sử dụng mô hình Đối với NHTM VN nói chung Agribank Phú Vang, vấn đề tương đối phần lớn cán nhân viên NH điều chưa trang bị kiến thức ih 3.2.4.2 Đối với khách hàng Đi đôi với việc phòng ngừa rủi ro lãi suất NH đối tượng khách hàng ọc người trực tiếp sử dụng sản phẩm phòng ngừa Chính vậy, Chi nhánh cần mở buổi hội thảo, hội nghị phổ biến kiến thức cho khách hàng sản cách thức sử dụng sản phẩm phái sinh cho hiệu 3.2.5 Hoàn thiện văn pháp lý quản trị rủi ro lãi suất Hu phẩm phái sinh, từ khách hàng nhận thức tầm quan trọng ế 65 i Đạ ng ườ Tr Nhà nước cần hoàn thiện hệ thống luật pháp để điều chỉnh nghiệp vụ phòng ngừa rủi ro lãi suất giúp cho hoạt động phòng ngừa rủi ro lãi suất NH đạt hiệu cao Trước hết, NHNN cần phải có quy chế hướng dẫn, quy định nội dung, quy trình tiến hành nghiệp vụ phòng ngừa rủi ro Các giao dịch phái sinh cần có quy định chặt chẽ nghĩa vụ biện pháp cưỡng chế buộc bên thực nghĩa vụ cam kết hợp đồng Không thế, việc luật hóa nghiệp vụ nhằm quản trị rủi ro lãi suất xác định trách nhiệm NHTM vấn đề quản trị rủi ro lãi suất tạo động lực, buộc cK họ NH phải tâm đến vấn đề 3.2.6 Nâng cao công nghệ ngân hàng sở vật chất kỹ thuật NH cần chủ động liên hệ, xin ý kiến đạo Agribank Trung ương vào việc tăng cường đầu tư trang thiết bị sở vật chất nâng cấp hoàn thiện hệ thống thông tin, trình độ công nghệ NH nhằm đáp ứng yêu cầu quản lý inh rủi ro kinh doanh NH xu hội nhập quốc tế Hiện nay, hệ thống công nghệ thông tin quản lý Chi nhánh chưa hỗ trợ cho việc báo cáo đáp ứng yêu cầu quản lý rủi ro kinh doanh tế NH chưa có công cụ phần mềm để phân tích độ nhạy cảm lãi suất nhằm xác định ảnh hưởng việc thay đổi lãi suất kết hoạt động kinh doanh NH lãi suất thị trường biến động Điều gây khó khăn cho NH việc dự Đạ báo kiểm soát rủi ro lãi suất tình hình kinh tế ih ọc Hu ế 66 i Đạ ng ườ Tr PHẦN III: KẾT LUẬN Trong năm qua, Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn – Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế đóng góp tích cực vào phát triển chung kinh tế Tỉnh nhà Ngoài mục tiêu kinh doanh mang lại lợi nhuận, NH giúp cho khách hàng có vốn để phát triển sản xuất, đảm bảo đời sống có hội vươn lên làm giàu, có đóng góp tích cực nghiệp phát triển kinh tế, góp phần xoá đói giảm nghèo, nâng cao đời sống xã hội Huyện Phú Vang đặc biệt đối tượng “Tam nông” cK họ Qua việc phân tích rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NH Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Chi nhánh Huyện Phú Vang – Tỉnh Thừa Thiên Huế, đề tài nhận dạng rủi ro lãi suất mà Chi nhánh gặp phải đưa biện pháp cụ thể phù hợp nhằm giúp NH nâng cao lực quản trị rủi ro lãi suất tối đa hóa lợi nhuận NH hoạt inh động kinh doanh tiền tệ Đứng trước phát triển kinh tế nước giới nay, Chi nhánh NH đặt vấn đề hiệu hoạt động kinh doanh lên hàng đầu tế Tuy nhiên, muốn đạt điều NH cần phải nỗ lực nữa, khắc phục hạn chế, vượt qua khó khăn, cạnh tranh địa bàn để phát triển Để đạt điều Đạ Agribank Phú Vang phải quan tâm đến công tác quản trị rủi ro hoạt động kinh doanh NH luôn có đánh đổi rủi ro thu nhập Trong loại rủi ro NH, rủi ro lãi suất loại rủi ro tiềm ẩn cần phải đặc biệt quan tâm ih quản trị rủi ro lãi suất việc mà thiết NH phải thực Vì phải thường xuyên đối mặt với rủi ro lãi suất nên NH phải có biện pháp phòng ngừa hạn chế ọc ảnh hưởng xấu rủi ro lãi suất tới hoạt động NH Qua việc phân tích rủi ro lãi suất Agribank Phú Vang nhà quản trị NH có chiến lược động lãi suất tối đa hóa lợi nhuận NH Hu phòng ngừa kịp thời phản ứng với biến động lãi suất để hạn chế tối thiểu tác ế 67 i Đạ ng ườ Tr DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Tiếng Việt: [1] Bách khoa toàn thư mở, “Rủi ro”, Xem ngày 01/03/2016, Truy cập tại: https://vi.wikipedia.org/wiki/R%E1%BB%A7i_ro [2] Bộ Giáo dục Đào Tạo (2009), “Giáo trình nguyên lý chủ nghĩa Mác – Lê nin”, NXB Chính trị Quốc gia [3] Frederic S Mishkin (2001), “Tiền tệ, Ngân hàng Thị trường tài chính” cK họ (Nguyễn Quang Cư dịch), NXB Khoa học Kỹ thuật [4] Hoàng Xuân Phong (2013), “Nâng cao lực quản trị rủi ro lãi suất hệ thống NHTM VN”, Tạp chí tin học NH [5] Lê Thị Thùy Trang (2014), “Ứng dụng mô hình tái định giá để phân tích rủi ro lãi suất NH TMCP Quân Đội”, Khóa luận tốt nghiệp, Đại học Kinh tế Huế inh [6] Mỹ Lê (2016), “Xuất rủi ro lãi suất?”, Xem ngày 08/01/2016, Truy cập tại: http://enternews.vn/xuat-hien-rui-ro-lai-suat.html [7] Nguyễn Đăng Dờn (chủ biên) (2012), “Quản trị NHTM đại”, NXB tế Phương Đông [8] Nguyễn Văn Tiến (2010), “Tài - Tiền tệ - NH”, Xuất lần thứ 2, Đạ NXB Thống kê [9] Peter S.Rose (2001), “Quản trị NHTM”, NXB Tài chính, Xuất lần thứ ih tư, tr.258, Hà Nội [10] Phạm Thị Thanh Thủy (2015), “ Ứng dụng mô hình quản trị rủi ro lãi ọc suất NH Nông nghiệp Phát triển Nông thôn – Chi nhánh Bắc Sông Hương Thừa Thiên Huế”, Khóa luận tốt nghiệp, Đại học Kinh tế Huế [11] Phan Minh Ngọc (2016), “Lãi suất: Kỳ vọng năm 2016”, Xem ngày Hu 19/2/2016, Truy cập tại: http://www.thesaigontimes.vn/142376/Lai-suat Ky-vongnam-2016.html ế 68 i Đạ ng ườ Tr [12] Thông tư số 01/2015/TT-NHNN “Quy định hoạt động kinh doanh, cung ứng sản phẩm phái sinh lãi suất NHTM, Chi nhánh NH nước ngoài” [13] Trụ sở Agribank (2016), “Agribank năm 2016: Chắt chiu thành tựu, vững bước tương lai”, Xem ngày 10/03/2016, Truy cập tại: http://agribank.com.vn/31/820/tin-tuc/hoat-dong-agribank/2016/01/9323/agribanknam-2016 %E2%80%9Cchat-chiu-thanh-tuu vung-buoc-tuong lai%E2%80%9D.aspx [14] Trương Văn Vận (2015), “ Ứng dụng mô hình tái định giá để đo lường cK họ rủi ro lãi suất NH TMCP Công thương Việt Nam – Vietinbank”, Khóa luận tốt nghiệp, Đại học Kinh tế Huế Tiếng Anh: [1] Timothy W.Koch and S.Scott MacDonald (2009), “Bank Management”, South-Western College Pub, Edition Educational Series inh [2] Thomas P.Fitch (2012), “Dictionary of Banking Terms”, Barron’s tế ih Đạ ọc Hu ế 69