Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính CHƯƠNG I VốN LƯU ĐộNG Và HIệU QUả Sử DụNG VốN LƯU ĐộNG 1.1 Vốn lu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm, đặc điểm: Trong kinh tế thị trờng doanh nghiệp đợc coi tế bào với nhiệm vụ chủ yếu tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm tạo sản phẩm, hàng hoá, lao vụ, dịch vụ cung cấp cho xã hội Mỗi doanh nghiệp tiến hành toàn số công đoạn từ sản xuất đến tiêu thụ sản phẩm hàng hoá, lao vụ, dịch vụ thị trờng Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần phải có t liệu lao động, đối tợng lao động, sức lao động Quá trình sản xuất kinh doanh trình kết hợp yếu tố để tạo sản phẩm Để có đợc yếu tố đòi hỏi doanh nghiệp phải ứng số vốn định phù hợp với quy mô điều kiện kinh doanh Vốn kinh doanh doanh nghiệp thờng xuyên vận động chuyển hóa từ hình thái ban đầu tiền chuyển sang hình thái vật cuối lại trở hình thái ban đầu tiền Sự vận động vốn kinh doanh nh đợc gọi tuần hoàn vốn Quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục, lặp lặp lại có tính chất chu kỳ tạo thành chu chuyển vốn kinh doanh chu chuyển chịu chi phối lớn đặc điểm kinh tế kỹ thuật ngành kinh doanh Từ phân tích thấy rằng: vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền toàn giá trị tài sản đợc huy động, sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời Vốn kinh doanh không điều kiện tiên đời doanh nghiệp mà yếu tố giữ vai trò định trình hoạt động phát triển doanh nghiệp Căn vào đặc điểm chu chuyển vốn, vốn kinh doanh đợc chia làm loại: Vốn cố định vốn lu động.Vốn lu động phận thiếu đVũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính ợc trình hoạt động sản xuất kinh doanh Nó đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghịêp đợc diễn liên tục, từ khâu nghiên cứu thị trờng, mua sắm vật t, sản xuất tiêu thụ sản phẩm Khác với t liệu lao động, đối tợng lao động nh nguyên liệu, vật liệu, bán thành phẩm, tham gia vào chu kỳ sản xuất thay đổi hình thái biểu ban đầu; giá trị đợc chuyển dịch lần toàn vào giá trị sản phẩm, đợc bù đắp giá trị hàng hoá đợc thực Những đối tợng lao động xét hình thái vật đợc gọi tài sản lu động, xét hình thái giá trị đợc gọi vốn lu động doanh nghiệp Tài sản lu động doanh nghiệp gồm phận: Tài sản lu động sản xuất tài sản lu động lu thông - Tài sản lu động sản xuất: Gồm phận vật t dự trữ để đảm bảo cho trình sản xuất liên tục nh nguyên vật liệu chính, nguyên vật liệu phụ, nhiên liệu, phận sản phẩm trình sản xuất nh: Sản phẩm dở dang bán thành phẩm, - Tài sản lu động lu thông: Là tài sản lu động nằm trình lu thông doanh nghiệp nh: Thành phẩm kho chờ tiêu thụ, vốn tiền, vốn toán, Để đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh đợc tiến hành thờng xuyên liên tục, đòi hỏi doanh nghiệp phải có lợng tài sản lu động định Do đó, để hình thành nên tài sản lu động, doanh nghiệp phải ứng số vốn định đầu t vào tài sản Số vốn đợc gọi vốn lu động doanh nghiệp Vốn lu động doanh nghiệp không ngừng vận động qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh nh khâu dự trữ sản xuất, sản xuất lu thông Quá trình đợc diễn thờng xuyên liên tục lặp lặp lại theo chu kỳ đợc gọi trình tuần hoàn, chu chuyển vốn lu động Qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh, vốn lu động lại thay đổi hình thái biểu hiện, từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu chuyển sang hình thái vốn vật t hàng hoá dự trữ vốn sản xuất, cuối trở hình thái vốn tiền tệ Nếu vốn cố định chuyển phần vào giá trị sản phẩm đợc thu hồi qua nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh vốn lu động đợc thu hồi lần toàn chu kỳ sản xuất kinh doanh tạo nên tuần hoàn vốn lu động Do hoạt động doanh nghiệp thờng xuyên, liên Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính tục nên tuần hoàn vốn lu động đợc lặp đi, lặp lại có tính chất chu kỳ tạo thành chu chuyển vốn lu động Sau chu kỳ tái sản xuất, vốn lu động lại hoàn thành vòng chu chuyển Trong trình kinh doanh, vốn lu động chu chuyển không ngừng, nên thời điểm định, vốn lu động thờng xuyên có phận tồn dới hình thái khác giai đoạn mà vốn qua Tóm lại, khái quát vốn lu động qua khái niệm sau: Vốn lu động số vốn ứng để hình thành nên tài sản lu động nhằm đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp đợc thực thờng xuyên, liên tục Trong trình tham gia vào hoạt động kinh doanh, bị chi phối đặc điểm tài sản lu động nên vốn lu động doanh nghiệp có đặc điểm sau: - Vốn lu động trình chu chuyển thay đổi hình thái biểu - Vốn lu động chuyển toàn giá trị lần đợc hoàn lại toàn sau kỳ kinh doanh - Vốn lu động hoàn thành vòng tuần hoàn sau chu kỳ kinh doanh 1.1.2 Nội dung phân loại vốn lu động: 1.1.2.1 Nội dung: Vốn lu động doanh nghiệp số vốn ứng để hình thành nên tài sản lu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp đợc thực thờng xuyên, liên tục Vốn lu động luân chuyển toàn giá trị lần đợc thu hồi toàn bộ, hoàn thành vòng luân chuyển kết thúc chu kỳ kinh doanh Vốn lu động điều kiện vật chất thiếu đợc trình tái sản xuất Muốn cho trình sản xuất đợc liên tục, doanh nghiệp phải có đủ tiền vốn đầu t cho hình thái khác vốn lu động, khiến cho hình thái có đợc mức tồn hợp lý đồng với Nh vậy, tạo điều kiện cho chuyển hoá hình thái vốn trình luân chuyển đợc thuận lợi, góp phần tăng tốc độ luân chuyển vốn lu động, tăng hiệu suất sử dụng vốn lu động ngợc lại Vốn lu động công cụ phản ánh, đánh giá trình vận động vật t Trong doanh nghiệp, vận động vốn phản ánh vận động vật t Số vốn lu động nhiều hay phản ánh số lợng vật t, hàng hoá dự trữ sử dụng Vũ Ngọc Mai K 43/11.09 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính khâu nhiều hay Vốn lu động luân chuyển nhanh hay chậm phản ánh số lợng vật t sử dụng tiết kiệm hay không, thời gian nằm khâu sản xuất lu thông có hợp lý hay không hợp lý Bởi vậy, thông qua tình hình luân chuyển vốn lu động kiểm tra đánh giá cách kịp thời mặt mua sắm, dự trữ, sản xuất tiêu thụ sản phẩm dịch vụ doanh nghiệp 1.1.2.2 Phân loại vốn lu động: Để quản lý tốt vốn lu động cần phải phân loại vốn lu động Dựa theo tiêu thức khác nhau, chia vốn lu động thành loại khác Thông thờng vốn lu động đợc phân loại nh sau: a Căn vào hình thái biểu khả khoản: Theo cách vốn lu động đợc chia thành: Vốn tiền vốn hàng tồn kho - Vốn tiền khoản phải thu: Vốn tiền gồm: Tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng, tiền chuyển Tiền loại tài sản có tính linh hoạt cao, doanh nghiệp dễ dàng chuyển đổi thành loại tài sản khác để trả nợ Do vậy, hoạt động kinh doanh đòi hỏi doanh nghiệp cần phải có lợng tiền cần thiết định Các khoản phải thu: Chủ yếu khoản phải thu từ khách hàng thể số tiền mà khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trình bán hàng, cung ứng dịch vụ dới hình thức bán trớc trả sau Ngoài ra, với số trờng hợp mua sắm vật t khan hiếm, doanh nghiệp phải ứng trớc tiền mua hàng cho ngời cung cấp, từ hình thành khoản tạm ứng - Vốn hàng tồn kho: Trong doanh nghiệp sản xuất vốn vật t hàng hoá gồm: Vốn vật t dự trữ, vốn sản phẩm dở dang, vốn thành phẩm Các loại đợc gọi chung vốn hàng tồn kho doanh nghiệp gồm: Vốn nguyên liệu chính: Là giá trị loại nguyên vật liệu dự trữ cho sản xuất, tham gia vào sản xuất, chúng hợp thành thực thể sản phẩm Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Vốn vật liệu phụ: Là giá trị loại vật liệu phụ dự trữ cho sản xuất, giúp cho việc hình thành sản phẩm, nhng không hợp thành thực thể sản phẩm, làm thay đổi màu sắc, mùi vị, hình dáng bề sản phẩm tạo điều kiện cho trình sản xuất kinh doanh thực thuận lợi Vốn nhiên liệu: Là giá trị loại nhiên liệu dự trữ dùng hoạt động sản xuất kinh doanh Vốn phụ tùng thay thế: Là giá trị loại vật t dùng để thay thế, sửa chữa tài sản cố định Vốn vật đóng gói: Là giá trị loại vật liệu bao bì dùng để đóng gói sản phẩm trình sản xuất tiêu thụ sản phẩm Vốn công cụ dụng cụ: Là giá trị loại công cụ dụng cụ không đủ tiêu chuẩn tài sản cố định dùng cho hoạt động kinh doanh Vốn sản phẩm chế: Là biểu tiền chi phí sản xuất kinh doanh bỏ cho loại sản phẩm trình sản xuất (Giá trị sản phẩm dở dang, bán thành phẩm) Vốn chi phí trả trớc: Là khoản chi phí thực tế phát sinh nhng có tác dụng cho nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh nên cha tính hết vào giá thành sản phẩm kỳ này, mà đợc tính dần vào giá thành sản phẩm kỳ nh chi phí cải tiến kỹ thuật, chi phí nghiên cứu thí nghiệm Vốn thành phẩm: Là giá trị sản phẩm đợc sản xuất xong, đạt tiêu chuẩn kỹ thuật, đợc nhập kho Trong doanh nghiệp thơng mại, vốn hàng tồn kho chủ yếu loại hàng hoá dự trữ Việc phân loại vốn lu động theo cách tạo điều kiện thuận lợi cho việc xem xét đánh giá mức độ tồn kho dự trữ khả toán doanh nghiệp Mặt khác, thông qua cách phân loại tìm biện pháp phát huy chức thành phần vốn biết đợc kết cấu vốn lu động theo hình thái biểu để định hớng điều chỉnh hợp lý có hiệu b Căn vào vai trò vốn lu động trình sản xuất kinh doanh Dựa vào trên, vốn lu động doanh nghiệp chia thành loại chủ yếu sau: Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính - Vốn lu động khâu dự trữ sản xuất gồm khoản: Vốn nguyên, vật liệu chính; Vốn vật liệu phụ; Vốn nhiên liệu; Vốn phụ tùng thay thế; Vốn vật đóng gói; Vốn công cụ dụng cụ nhỏ - Vốn lu động khâu trực tiếp sản xuất, gồm khoản sau: Vốn sản phẩm chế tạo; Vốn chi phí trả trớc - Vốn lu động khâu lu thông gồm: Vốn thành phẩm; Vốn tiền; Vốn toán (Bao gồm khoản phải thu khoản tiền tạm ứng trớc phát sinh trình mua vật t hàng hoá toán nội bộ); Các khoản vốn đầu t ngắn hạn chứng khoán, cho vay ngắn hạn Phơng pháp cho phép biết đợc kết cấu vốn lu động theo vai trò Từ đó, giúp cho việc đánh giá tình hình phân bổ vốn lu động khâu trình luân chuyển vốn, thấy đợc vai trò thành phần vốn trình kinh doanh Trên sở đó, đề biện pháp tổ chức quản lý thích hợp nhằm tạo kết cấu vốn lu động hợp lý, tăng đợc tốc độ luân chuyển vốn lu động 1.1.3 Nguồn hình thành vốn lu động Muốn thực đợc việc sản xuất kinh doanh có hiệu quả, doanh nghiệp phải cân nhắc thận trọng việc tổ chức huy động vốn lu động Vốn lu động đợc huy động từ nguồn nào, huy động để đáp ứng đầy đủ, kịp thời nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp Do cần phải phân loại nguồn hình thành vốn lu động doanh nghiệp Thông thờng có cách phân loại chủ yếu sau: 1.1.3.1 Phân loại theo quan hệ sở hữu vốn: Theo hình thức phân loại này, vốn lu động đợc hình thành từ hai nguồn: - Nguồn vốn chủ sở hữu: Là số vốn ngắn hạn thuộc quyền sở hữu doanh nghiệp, doanh nghiệp có đầy đủ quyền chiếm hữu, chi phối định đoạt Tuỳ theo loại hình doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế khác mà nguồn vốn chủ sở hữu có nội dung cụ thể nh vốn từ ngân sách Nhà nớc, vốn chủ sở hữu bỏ ra, vốn góp cổ phần - Nguồn vốn hình thành từ vay nợ: Là khoản vốn ngắn hạn đợc tài trợ nguồn vốn vay ngân hàng thơng mại, tổ chức tài khác nguồn vốn chiếm dụng ngời bán, ngời mua trả tiền trớc, vốn vay thông qua việc phát hành trái phiếu Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Qua cách nhìn nhận vốn lu động nh trên, nhà quản trị tài doanh nghiệp nhìn nhận đánh giá đợc kết cấu nguồn vốn lu động, phần vốn chủ, phần vốn vay Từ đa cấu tài trợ hợp lý để đảm bảo an toàn mặt tài cho doanh nghiệp, vừa tận dụng đợc khoản vay mà không sợ ảnh hởng tới tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 1.1.3.2 Phân loại vào thời gian huy động Nguồn vốn lu động đợc chia thành: vốn lu động thờng xuyên vốn lu động tạm thời - Nguồn vốn lu động thờng xuyên: Là nguồn vốn có tính chất ổn định dài hạn mà doanh nghiệp sử dụng để hình thành nên tài sản lu động thờng xuyên, cần thiết Đối với doanh nghiệp tơng ứng với quy mô kinh doanh quy trình công nghệ định đòi hỏi phải có lợng vốn lu động thờng xuyên cần thiết mức độ định Yêu cầu đặt doanh nghiệp cần phải huy động nguồn vốn để hoạt động kinh doanh doanh nghiệp tiến hành cách thuận lợi đạt hiệu cao Nguồn vốn lu động thờng xuyên cần thiết doanh nghiệp thờng đợc xác định nh sau: Nguồn vốn lu động xuyên = Nguồn vốn thờng Giá trị lại TSCĐ thờng doanh nghiệp xuyên doanh nghiệp đầu t dài hạn Trong đó: Nguồn vốn lu động thờng xuyên= Nguồn vốn chủ sở hữu + Nợ dài hạn Giá trị lại TSCĐ = Nguyên giá TSCĐ - Khấu hao luỹ kế Nguồn vốn lu động thờng xuyên doanh nghiệp nguồn vốn ổn định, vững Nguồn vốn cho phép doanh nghiệp chủ động đợc vốn lu động, cung cấp đầy đủ, kịp thời nhu cầu vốn lu động thờng xuyên cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp - Nguồn vốn lu động tạm thời: Là nguồn vốn có tính chất ngắn hạn (dới năm ), doanh nghiệp sử dụng nguồn vốn doanh nghiệp xuất nhu cầu vốn lu động đột xuất nh: giá thị trờng có biến động tăng mạnh, Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính doanh nghiệp đột xuất có đơn đặt hàng Nguồn vốn thờng bao gồm: khoản vay ngắn hạn, khoản phải trả ngời bán, khoản phải trả, phải nộp khác, 1.1.3.3 Phân loại theo nguồn hình thành: Căn theo nguồn hình thành chia nguồn vốn lu động thành: - Nguồn vốn điều lệ: Là số vốn lu động đợc hình thành từ nguồn vốn điều lệ ban đầu thành lập nguồn vốn lu động đợc bổ sung trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Nguồn vốn có khác biệt loại hình doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế khác - Nguồn vốn tự bổ sung: Là nguồn vốn doanh nghiệp tự bổ sung trình sản xuất kinh doanh, từ lợi nhuận để lại doanh nghiệp để tái đầu t - Nguồn vốn vay, bao gồm: Vốn vay ngắn hạn ngân hàng; vốn vay dới hình thức phát hành trái phiếu ngắn hạn; vốn vay chiếm dụng ngời bán chiếm dụng vốn đối tợng khác; ví dụ nh tín dụng thơng mại chiếm dụng ngời bán ngời mua trả tiền trớc Đây phận vốn quan trọng trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Việc phân chia giúp cho doanh nghiệp thấy đợc cấu nguồn tài trợ cho nhu cầu vốn lu động hoạt động kinh doanh nh Từ góc độ quản lý tài chính, nguồn tài trợ có chi phí sử dụng Vấn đề đặt cần xây dựng cấu tài trợ cho vốn lu động nh để tối thiểu hoá đợc chi phí sử dụng vốn, đồng thời đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp đợc diễn thờng xuyên liên tục 1.1.4 Xác định nhu cầu vốn lu động: 1.1.4.1 Nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp Hoạt động kinh doanh doanh nghiệp diễn thờng xuyên hàng ngày, việc mua sắm, dự trữ vật t cần thiết đến sản xuất tạo sản phẩm, bán sản phẩm, cung ứng dịch vụ thu đợc tiền bán hàng Quá trình kinh doanh doanh nghiệp diễn thờng xuyên liên tục tạo thành chu kỳ kinh doanh Chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp thờng đợc chia thành giai đoạn: Giai đoạn Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính mua sắm dự trữ vật t, giai đoạn sản xuất, giai đoạn bán sản phẩm thu tiền hàng Trong chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp phát sinh nhu cầu vốn lu động Nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp thể số vốn tiền tệ cần thiết doanh nghiệp phải trực tiếp ứng để hình thành lợng dự trữ hàng tồn kho khoản cho khách hàng nợ sau sử dụng khoản tín dụng nhà cung cấp, xác định theo công thức sau: Nhu cầu VLĐ = Mức dự trữ + Phải thu từ hàng tồn kho khách hàng - Phải trả nhà cung cấp Số vốn lu động doanh nghiệp phải trực tiếp ứng tuỳ thuộc vào nhu cầu vốn lu động lớn hay nhỏ thời kỳ kinh doanh Trong công tác quản lý vốn lu động, vấn đề quan trọng phải xác định đợc nhu cầu vốn lu động, vấn đề quan trọng phải xác định đợc nhu cầu vốn lu động thờng xuyên cần thiết tơng ứng với quy mô điều kiện kinh doanh định Nhu cầu vốn lu động thờng xuyên cần thiết tối thiểu số vốn tính phải đủ để đảm bảo cho trình tái sản xuất đợc tiến hành cách liên tục Đồng thời phải thực chế độ tiết kiệm cách hợp lý Trong điều kiện nay, nhu cầu vốn lu động cho hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp phải tự tài trợ Do đó, việc xác định đắn hợp lý nhu cầu vốn lu động thờng xuyên có ý nghĩa quan trọng vì: - Nhu cầu vốn lu động thờng xuyên cần thiết đợc xác định đắn hợp lý sở để tổ chức tốt nguồn tài trợ - Đáp ứng kịp thời đầy đủ vốn lu động cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp tiến hành bình thờng liên tục Nếu nhu cầu vốn lu động xác định thấp gây nhiều khó khăn cho công tác tổ chức đảm bảo vốn, gây căng thẳng giả tạo vốn, làm gián đoạn trình tái sản xuất doanh nghiệp Mặt khác gây tổn thất nh sản xuất bị đình trệ, đủ vốn để thực hợp đồng kinh tế ký kết, khả trả nợ ngời lao động trả nợ nhà cung cấp đến hạn toán, làm giảm uy tín với bạn hàng Những khó khăn tài giải vay đột xuất với giá cao Điều làm tăng rủi ro tài giảm lợi nhuận doanh nghiệp Ngợc lại, nhu cầu vốn tính cao dẫn đến tình trạng thừa vốn gây ứ đọng vật t, hàng hoá, sử dụng vốn lãng phí, vốn chậm luân chuyển phát sinh nhiều chi phí Vũ Ngọc Mai 43/11.09 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính không hợp lý, làm giảm lợi nhuận doanh nghiệp Do đó, phải đặc biệt lu ý tới vấn đề tác động đến nhu cầu vốn lu động để xác định đợc đắn nhu cầu vốn lu động 1.1.4.2 Các nhân tố ảnh hởng tới nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp Nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp đại lợng không cố định phụ thuộc vào nhiều yếu tố Trong cần ý số yếu tố chủ yếu sau: - Tính chất ngành nghề kinh doanh mức độ hoạt động doanh nghiệp Nhu cầu vốn lu động trớc tiên phụ thuọc vào tính chất ngành nghề kinh doanh Cụ thể: doanh nghiệp sản xuất, nhu cầu vốn lu động xuất khâu trình sản xuất kinh doanh- khâu dự trữ sản xuất, khâu sản xuất, khâu lu thông; doanh nghiệp thơng mại xuất khâu lu thông Ngoài ra, nhu cầu vốn lu động phụ thuộc vào đặc điểm quy trình công nghệ doanh nghiệp, vào nhu cầu sản xuất kinh doanh nói chung Với doanh nghiệp có quy trình công nghệ sản xuất phức tạp, chu kỳ sản xuất kinh doanh thờng dài đòi hỏi số vốn khâu dự trữ chiếm tỷ trọng lớn Tác động quy mô kinh doanh tơng tự nh vậy; với doanh nghiệp có mức độ hoạt động lớn nghĩa quy mô kinh doanh lớn nhu cầu vốn lu động lớn, điều ngợc lại với doanh nghiệp có quy mô nhỏ - Nhân tố mua sắm vật t, dự trữ vật t tiêu thụ sản phẩm Để có đủ nguyên vật liệu phục vụ sản xuất, doanh nghiệp thờng sử dụng nhiều loại vật t nhà cung cấp khác nhauu Khoảng cách doanh nghiệp nhà cung cấp vật t hàng hoá, biến động giá loại vật t, hàng hoá mà doanh nghiệp phải sử dụng hoạt động sản xuất kinh doanh, khoảng cách doanh nghiệp thị trờng bán hàng, điều kiện phơng tiện vận tải, Tất yếu tố ảnh hởng trực tiếp đến nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp, ví dụ nh khoảng cách doanh nghiệp nhà cung cấp xa doanh nghiệp phải trữ nhiều nguồn nguyên nhiên liệu, mức dự trữ lớn Hoặc doanh nghiệp có nguồn cung ứng vật t ổn định, kỳ hạn giao hàng ngắn, đồng thời khả cung ứng thị trờng lớn mức dự trữ nhỏ ngợc lại - Nhân tố sách tiêu thụ sản phẩm doanh nghiệp tổ chức toán Vũ Ngọc Mai 43/11.09 10 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính biện pháp để giao hàng tập trung hơn, hạn chế chênh lệch thời điểm xuất giao hàng thời điểm thu tiền + Trong kỳ có kiện đặc biệt thời tiết không thuận lợi, xảy ma to với thời điểm nở, dẫn đến tình trạng non, thối làm giảm sản lợng, dẫn đến giảm doanh thu Mặc dù nguyên nhân khách quan nhng chuẩn bị kỹ làm cho công ty có thiệt hại đáng kể Ngời nông dân trồng không mang lại hiệu nh mong muốn, tiền hoàn lại cho công ty số vốn ứng trớc để trồng chăm sóc Số vốn mang rủi ro không đòi đợc cao Trong kỳ công ty cha có dự phòng thích hợp cho tình xấu này, ví dụ nh dự phòng khoản phải thu khó đòi, + Mặt hàng bông, kể hạt xơ mặt hàng dễ cháy nổ, công ty hạn chế mức dự trữ hàng tồn kho Tuy nhiên kỳ hàng tồn kho lại có tăng lên đáng kể Không điều làm tác động đến việc vốn bị ứ đọng mà công ty phải thêm khoản chi phí lu kho chi phí để thực biện pháp phòng chống cháy nổ cho vật t hàng hóa tồn kho + Trong kỳ vốn lu động tăng, nhng đồng vốn lu động bỏ cha thực đem lại hiệu Công ty bỏ thêm vốn nhng doanh thu kỳ lại giảm đi, dẫn đến làm giảm số vòng quay vốn lu động, tốc độ chu chuyển vốn lu động chậm lại Số ngày để vốn lu động thực vòng quay để tạo doanh thu lại tăng lên với mức tăng không nhỏ Công ty cần quan tâm đến hiệu sử dụng vốn lu động, tăng tốc độ luân chuyển vốn Muốn vậy, công ty cần phải quan tâm đến việc thu mua nguyên liệu đầu vào, đến sách tín dụng với khách hàng, đồng thời xác định mức ứng vốn thời gian ứng vốn hợp lý Trên khái quát kết đạt đợc nh vấn đề bất cập công ty công tác quản lý vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc Điều quan trọng sở thành tựu đạt đợc nh khó khăn bất cập, công ty phải đề đợc phơng hớng, đờng lối riêng cho để nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn kinh doanh nói chung vốn lu động nói riêng Xuất phát từ phân tích thực trạng tổ chức, sử dụng vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc, chơng III xin đề cập đến giải pháp chủ yếu để nâng cao hiệu tổ chức, sử dụng vốn lu động công ty Vũ Ngọc Mai 43/11.09 66 K Luận văn tốt nghiệp Vũ Ngọc Mai 43/11.09 Học Viện Tài Chính 67 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Chơng III Một số giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc 3.1 Định hớng phát triển công ty thời gian tới Nền kinh tế thị trờng với đặc trng cạnh tranh khốc liệt quy luật đào thải khắt khe Đặc biệt giai đoạn này, Việt Nam mở cửa, gia nhập vào tổ chức WTO, khó khăn thách thức bớc cản đờng cho doanh nghiệp không chứng minh đợc tiềm lực khả Đó lợi cho doanh nghiệp lớn mạnh, đồng thời thách thức lớn cho hầu hết doanh nghiệp Trớc thực tế đó, doanh nghiệp kinh tế nói chung doanh nghiệp ngành nói riêng phải không ngừng hoàn thiện mình, không ngừng phát triển chiều rộng lẫn chiều sâu Tuy nhiên, để đạt đợc kết quả điều dễ dàng Nó đòi hỏi doanh nghiệp phải thực động, nhạy bén không ngừng nỗ lực, tự làm mình, quan trọng phải xác định đợc cho đờng đắn- đờng hớng, chiến lợc lâu dài doanh nghiệp Trong thời gian qua, Công ty cổ phần Bông Miền Bắc có bớc phát triển vợt bậc, mở rộng quy mô kinh doanh với tốc độ tăng trởng tơng đối nhanh Đó kết tổng hợp nhiều nhân tố, nhân tố hạt nhân đợc ban lãnh đạo công ty coi trọng xây dựng cách kỹ định hớng phát triển công ty Cụ thể nh sau: Thứ nhất, công ty định hớng xây dựng vùng nguyên liệu ổn định phát triển từ việc khảo sát điều kiện khí hậu thời tiết, đất đai tập quán canh tác nhân dân địa phơng; chuyển giao cho nhân dân kỹ thuật trồng bông; xây dựng mối quan hệ tạo lòng tin nông dân; xây dựng đội ngũ cán kỹ thuật giỏi, yêu nghề, bám điểm Thứ hai, công ty xác định mở rộng sản xuất kinh doanh mặt hàng vật t nông nghiệp để phục vụ việc trồng nh: phân bón, bao bì, Bên cạnh 68 Vũ Ngọc Mai K 43/11.09 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính đó, công ty lên kế hoạch đa dạng hoá sản phẩm Công ty không cán tách hạt thành sơ thành phẩm mà mở rộng sản xuất thêm mặt hàng đợc chế biến từ xơ, ví dụ nh: chăn, ga, gối, đệm, Và để đẩy mạnh tiêu thụ sản phẩm công ty không ngừng mở rộng quy mô sản xuất mở rộng thị trờng Ngoài việc củng cố thị trờng truyền thống, công ty nỗ lực tìm cho thị trờng tiềm Thứ bai, cải thiện tình hình nguyên liệu đầu vào, không để phụ thuộc vào điều kiện tự nhiên khí hậu Công ty không ngừng củng cố mối quan hệ với ngời dân cung cấp hạt, đồng thời nhân dân tìm cách cải tiến, để đầu vào hạt không bị ảnh hởng nhiều, hạn chế đợc tổn thất bất ngờ thiên nhiên gây Thứ t, hoàn thiện hệ thống máy móc, đại hoá trang thiết bị để tăng suất, nâng cao chất lợng sản phẩm, phấn đấu giảm chi phí, hạ giá thành sản phẩm từ đáp ứng đợc nhu cầu thị trờng ngày khó tính Thứ năm, không ngừng nâng cao chất lợng đời sống ngời lao động vật chất tinh thần Đồng thời trọng đào tạo bồi dỡng nâng cao trình độ tay nghề đội ngũ công nhân kỹ thuật cán nghiệp vụ Không ngừng hoàn thiện văn hoá doanh nghiệp Thứ sáu, Thắt chặt công tác quản lý, nâng cao hiệu sử dụng Vốn kinh doanh nói chung hiệu sử dụng vốn lu động nói riêng Cụ thể, năm 2009, công ty phấn đấu để đạt tiêu cụ thể là: - Mở rộng diện tích trồng năm 2010 5000 - Doanh thu: 25.013.249 ngđ - Lợi nhuận: 986.140 ngđ - Thực tốt sách Nhà nớc với phơng châm: + Tập trung chủ yếu sản xuất, kinh doanh giống sản phẩm từ + Quay vòng vốn nhanh, tăng hiệu quẩ sử dụng vốn vay, giảm vốn vay - ổn định tình hình tài Vũ Ngọc Mai 43/11.09 69 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính - Phát huy sức mạnh tập thể, phối hợp kinh doanh có hiệu từ ban giám đốc đến toàn thể đội ngũ cán công nhân viên - Tiếp tục đầu t, mua sắm máy móc thiết bị, tăng lợng tài sản để phục vụ cho việc mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh - Quản lý tốt tài sản nguồn vốn Sắp xếp đội ngũ cán công nhân viên cho phù hợp với khả trình độ - Đảm bảo chất lợng sản phẩm, tăng cờng sức cạnh tranh sản phẩm thị trờng 3.2 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc Dựa việc phân tích tình hình thực tế hoạt động sản xuất kinh doanh công ty cổ phần Bông Miền Bắc, đồng thời vào thuận lợi khó khăn công ty yếu tố khác thị trờng mang lại, với đánh giá u nhợc điểm trình quản lý sử dụng vốn lu động công ty thời gian qua, phơng hớng phát triển thời gian tới Kết hợp với kiến thức tích luỹ đợc trình học tập nghiên cứu, em xin mạnh dạn đa số ý kiến đề xuất nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động thời gian tới công ty 3.2.1 Chủ động việc xác định nhu cầu vốn lu động lên kế hoạch tổ chức huy động vốn lu động Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh tất yếu nảy sinh nhu cầu vốn Khi quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh công ty đợc mở rộng kéo theo nhu cầu bổ sung vốn lu động; vấn đề cần quan tâm lúc là: - Nhu cầu vốn lu động cần tăng thêm bao nhiêu? - Nguồn tài trợ từ đâu? Thực nh nào? Giải thỏa đáng vấn đề giúp công ty đảm bảo vốn cho hoạt động kinh doanh với chi phí hợp lý Đây tiền đề cho việc nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp kinh tế thị trờng Thực tế công ty Bông Miền Bắc công tác xác định nhu cầu, tổ chức huy động, sử dụng vốn lu động nh phân tích chơng II bộc lộ nhiều bất cập, thiếu sót, làm giảm hiệu sử dụng vốn lu động nh: Cha coi trọng mực Vũ Ngọc Mai 43/11.09 70 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính công tác xác định nhu cầu vốn lu động, phơng pháp xác định đơn giản cha thực sát thực Để khắc phục tình trạng trên, công ty cần có giải pháp chủ yếu sau: Thứ nhất: Tiến hành xác định nhu cầu vốn lu động cho sản xuất quý, năm Công tác gắn với mục tiêu, phơng hớng hoạt động kỳ Thực tế công ty xác định nhu cầu vốn lu động theo phơng pháp trực tiếp, vào yếu tố ảnh hởng trực tiếp đến nhu cầu Cụ thể là: Về vốn đầu t sản xuất, công ty vào hợp đồng ký kết với ngời nông dân từ đầu vụ để xác định diện tích sản xuất Từ đó, xác định mức đầu t bình quân đơn vị diện tích giống, phân bón, thuốc bảo vệ thực vật, Vốn khâu thu mua hạt lại đợc vào việc ớc lợng sản lợng thu hoạch, từ lập kế hoạch thu mua hạt cụ thể Phơng pháp có u điểm tính toán xác định nhu cầu vốn lu động tơng đối sát phù hợp với điều kiện doanh nghiệp Tuy nhiên, việc xác định diện tích dựa hoàn toàn vào hợp đồng không đợc xác, việc ớc sản lợng vụ vấn đề đơn giản, đòi hỏi nhiều công sức, phức tạp nhiều thời gian Có nhiều phơng pháp xác định nhu cầu vốn lu động nhng em xin đa phơng pháp gián tỷ lệ % doanh thu phơng pháp có u điểm đơn giản không tốn nhiều chi phí Các bớc xác định nhu cầu vốn lu động theo phơng pháp đợc xác định nh sau: - Tính số d bình quân khoản mục bảng cân đối kế toán 489.867 + 1.151.743 Hàng tồn kho bình quân kỳ = = 820.805( ngđ) 4.068.490 + 1.572.933 Nợ phải thu bình quân kỳ = = 2.820.721 ( ngđ) 1.860.236 + 1.281.457 Nợ phải trả bình quân kỳ = = 1.442.112 ( ngđ) Vũ Ngọc Mai 43/11.09 71 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính - Chọn khoản mục chịu tác động trực tiếp có mối quan hệ chặt chẽ với doanh thu tính tỷ lệ % khoản mục doanh thu thực kỳ 820.805 Tỷ lệ hàng tồn kho so với doanh thu = *100% = 4,92% 16.657.499 2.820.721 Tỷ lệ khoản phải thu so với doanh thu = *100% = 16,92% 16.657.499 1.442.112 Tỷ lệ khoản phải trả so với doanh thu = *100% = 8,65% 16.657.499 - Dùng tỷ lệ % để ớc tính nhu cầu vốn lu động sở quy mô kinh doanh dự kiến kỳ kế hoạch Tỷ lệ nhu cầu vốn so với doanh thu =4,92% +16,92%- 8,65% = 13,19% Doanh thu dự kiến kỳ sau 25.013.249 ngđ Xác định nhu cầu vốn lu động kỳ tới Vnc = 13,19% * 25.013.249 = 3.299.248 (ngđ) Việc lập kế hoạch nhu cầu vốn thiết phải dựa vào phân tích, tính toán, đánh giá tiêu kinh tế tài kỳ trớc với dự tính tình hình kinh doanh, khả tăng trởng kỳ dự kiến biến động thị trờng Hơn nữa, khoản vốn ứng trớc cho ngời nông dân sản xuất chiếm phần không nhỏ tổng số vốn lu động, công ty phải có khảo sát, đánh giá cụ thể sản lợng để cung ứng lợng vốn phù hợp Công ty phải vào điều kiện đất đai, khí hậu, tình hình sâu bệnh, để xác định nhu cầu ứng vốn vùng, đảm bảo cho vốn đợc sử dụng mục đích Khoản ứng trớc không đợc tính khoản chi phí nhng có ảnh hởng trực tiếp đến vốn, khoản vốn ứng trớc mang rủi ro cao Nếu vụ, trồng không đạt đợc suất nh mong muốn, khoản vốn khó thu hồi Theo báo cáo thực tế, khoản vốn có đến 5- 10 % thất thoát không thu hồi đợc Để hạn chế rủi ro việc thu hồi nguồn vốn Vũ Ngọc Mai 43/11.09 72 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính ứng trớc này, trớc hết công ty phải đánh giá tơng đối xác mức độ đầu t cần thiết (về giống, phân bón, thuốc bảo vệ thực vật, ) Ngoài ra, yếu tố nhân viên kỹ thuật quan trọng Nhân viên kỹ thuật đợc đóng trạm đòi hỏi phải có biện pháp kiểm soát tốt, đầu t tận tay ngời nông dân, đảm bảo vốn đến nơi cần đến Mặt khác, cán kỹ thuật phải ngời yêu cầu ngời nông dân thực tốt chu trình sản xuất theo kỹ thuật đợc hớng dẫn, vừa đảm bảo không lãng phí vốn mà lại nâng cao suất trồng Thứ hai: Dựa nhu cầu vốn lu động cần thiết, công ty tổ chức huy động vốn cho hợp lý, đáp ứng đợc nhu cầu vốn đảm bảo đợc an toàn tài cho công ty với mục tiêu tiết kiệm đến mức thấp chi phí sử dụng vốn Cụ thể nh sau: - Đối với khoản chiếm dụng: Đây nguồn vốn doanh nghiệp đợc sử dụng mà chịu chi phí sử dụng vốn, để khai thác tốt nguồn công ty cần phải ý: Gắn bó mật thiết trình thu mua, kế hoạch sản xuất, tiêu thụ sản phẩm để đảm bảo cung cấp đủ số lợng thời gian nguyên vật liệu cần thiết Lập kế hoạch dự toán thu chi tiền, đảm bảo khả toán thời điểm, quan trọng phải tôn trọng kỷ luật toán với hộ nông dân, trả hạn số lợng cam kết Thực tốt điều củng cố niềm tin với hộ trồng bông, với bạn hàng - Các khoản vay khác: Với khoản vay ngân hàng: Ưu điểm lớn vay ngân hàng có khả đáp ứng cho công ty khối lợng lớn Tuy nhiên, vay ngân hàng có nhợc điểm công ty phải có tài sản chấp, sử dụng nguồn vốn đáp ứng đợc nhu cầu tài trợ trớc mắt, thiếu linh hoạt Với khoản vay cán công nhân viên công ty: Huy động nguồn vốn nhàn rỗi từ thành viên công ty cá nhân bên định tích cực, từ cổ phần hóa công ty phải tự lo toàn số vốn để đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh Việc công ty tổ chức huy động vốn từ cá nhân nh tạo cho công ty nhiều thuận lợi, ví dụ nh việc chấp vay, thời hạn toán tơng đối linh hoạt Thông thVũ Ngọc Mai 43/11.09 73 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính ờng công ty vay khoảng thời gian từ 3- tháng vào thời kỳ thu mua hạt chế biến xơ, phù hợp với quy trình bán hàng công ty Tuy nhiên, hình thức vay vốn hạn chế, công ty toán lần toàn số nợ cho đối tợng công ty toán đủ tiền, điều gây lãng phí khoản lãi suất phải trả Để sử dụng nguồn vốn có hiệu hơn, công ty nên thỏa thuận với cá nhân điều khoản trả nợ cho linh hoạt Công ty trả nợ phân cho cá nhân công ty có tiền, làm giảm mức d nợ tối đa công ty Công ty nên cân nhắc u nhợc điểm hình thức vay, kết hợp với mục tiêu, phơng hớng công ty kỳ định để có định hợp lý 3.2.2 Nâng cao hiệu công tác quản lý hàng tồn kho: Một vấn đề quan trọng để tăng tốc độ luân chuyển vốn lu động phải thực tốt công tác quản lý vốn tồn kho dự trữ Tổ chức tốt việc dự trữ mặt đảm bảo đợc tính liên tục trình kinh doanh, mặt khác giảm tới mức thấp đợc số vốn cần thiết cho khâu Trong công tác công ty cần có ý sau: - Một đặc điểm cần lu ý là: Công ty có địa bàn sản xuất chủ yếu tỉnh vùng núi phía Bắc, nơi có điều kiện giao thông khó khăn dẫn đến việc vận chuyển hạt từ nơi sản xuất xởng chế biến nhiều không đợc thuận lợi Nhiều trờng hợp xảy nh: hạt đợc thu mua nông dân nhng điều kiện thời tiết xấu, không chuẩn bị kịp phơng tiện vận chuyển nên vận chuyển xởng đợc mà phải bảo quản nơi thu mua thời gian định Điều có nghĩa phát sinh thêm chi phí lu kho, bảo quản điểm thu mua( không đợc bảo quản tốt làm giảm chất lợng hạt rủi ro cháy nổ cao), đồng thời làm gián đoạn chu trình chế biến xởng Do vậy, công ty phải lu ý khâu chuẩn bị bao bì, chuẩn bị phơng tiện vận chuyển chu đáo Muốn vậy, công ty phải ớc đợc sản lợng tơng đối xác để phục vụ tốt cho công tác chuẩn bị - Công ty cần phải thực tốt việc đảm bảo liên tục, đồng khâu từ khâu sản xuất, thu mua, chế biến bán hàng Chỉ cần số khâu có gián đoạn ảnh hởng đến tất khâu lại Công ty cần có dự trù trớc sản lợng hạt thu mua kỳ để chuẩn bị kế hoạch Vũ Ngọc Mai 43/11.09 74 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính vận chuyển hạt xởng Bông hạt chuyển xởng, phân loại đợc đến đâu nên thực cán tách đến vừa đảm bảo nâng cao suất lại an toàn cho chế biến Và đồng thời công ty cần phải có kế hoạch vận chuyển xơ thành phẩm, không để thành phẩm tồn kho nhiều - Hạn chế đến mức tối đa tình trạng ứ đọng hàng hóa dẫn đến hàng hóa chất lợng gây ứ đọng vốn cách thận trọng, chặt chẽ việc ký kết hợp đồng mua hạt với ngời nông dân hợp đồng cung cấp hàng hóa với bạn hàng - Đầu t đổi máy móc trang thiết bị, xây dựng dây chuyền sản xuất đại đáp ứng đầy đủ tiêu chuẩn kỹ thuật, nâng cao suất lao động, từ tác động đến việc giảm giá thành sản phẩm, tăng tính cạnh tranh doanh nghiệp thị trờng tăng hiệu sử dụng vốn lu động công ty 3.2.3 Tăng cờng công tác bán hàng quản lý thu hồi nợ Nh phân tích ta thấy công ty bị chiếm dụng vốn nhiều, đồng thời khoản phải thu khách hàng lớn Vốn công ty bị chiếm dụng, khả sinh lời công ty phải vay khoản vốn để đáp ứng nhu cầu vốn lu động phải trả khoản lãi không nhỏ Đây khoản vốn tránh khỏi hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Song, để giảm bớt khoản vốn bị chiếm dụng công ty cần tích cực đẩy mạnh biện pháp thu hồi nợ Cụ thể nh sau: - Trớc hết công ty cần xây dựng tốt mối quan hệ với bạn hàng, mặt để tiêu thụ đợc hàng hóa, mặt thu hồi đợc tiền hàng cách nhanh chóng Đặc biệt khách hàng thờng xuyên, mua với khối lợng lớn, khách hàng có quan hệ tốt toán với công ty đợc giao hàng trớc thời hạn, chí hỗ trợ phần chi phí vận chuyển - Thực biện pháp khuyến khích khách hàng toán trớc thời hạn nh: Thực giảm giá hàng bán, chiết khấu bán hàng, Công ty thỏa thuận với khách hàng điều khoản hợp đồng, ví dụ nh công ty dệt Nam Định Thông thờng điều khoản hợp đồng công ty giao đợc lợng hàng định đợc toán( thờng 60% tổng lợng hàng hợp đồng) Công ty nên có thỏa thuận để đợc toán sớm hơn, muốn công ty cần phải có sách khuyến khích cụ thể nh cam kết giao hàng chất lợng tốt, thực chiết khấu toán, Bên cạnh đó, công ty 75 Vũ Ngọc Mai K 43/11.09 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính phải thực rút ngắn thời gian vận chuyển lô hàng, giao hàng cách tập trung để rút ngắn thời gian chuyển giao hàng toán - Đối với khoản nợ cũ khó đòi, công ty phải mở sổ theo dõi chi tiết thời hạn số tiền toán, thờng xuyên đôn đốc khách hàng trả nợ hạn Thực phân loại nợ để biết đợc khoản nợ đến hạn trả, từ có biện pháp thu hồi thích hợp: gửi giấy báo, gia hạn nợ, lý tài sản đảm bảo, nhờ can thiệp pháp luật, - Khi ký hợp đồng, đặc biệt với khách hàng mới, công ty phải kiểm tra tình hình tài khách hàng, từ chối khách hàng có tình hình tài yếu kém, tình hình kỷ luật toán không tốt Trong hợp đồng công ty phải ghi rõ điều khoản thời hạn toán, phơng thức toán, hình thức phạt khách hàng vi phạm kỷ luật toán biện pháp khuyến khích khách hàng thực toán sớm nh giảm giá hàng bán, chiết khấu toán, - Bên cạnh đó, công ty phải lập dự phòng phải thu khó đòi Căn vào thời hạn, tính chất khoản nợ đê lập dự phòng cho phù hợp Việc lập dự phòng cần thiết tin tởng vào uy tín, khả toán khách hàng nhng kinh doanh rủi ro tránh khỏi Do vậy, công ty phải lập dự phòng để tránh rủi ro cho công ty không thu hồi đợc khoản nợ hạn, giảm bớt khó khăn tài cho công ty Thực tế cho thấy việc thất thoát khoản đầu t ứng trớc cho nông dân trồng điều tránh khỏi, theo thống kê khoản bị thất thoát từ 5- 10%, chí gặp điều kiện thời tiết bất lợi, không cho sản lợng nh mong muốn mức độ thất thoát lên tới 10-25% Do công ty cần tăng cờng quản trị phần vốn Công ty cần phải có biện pháp kiểm soát cụ thể ngời nông dân, kiểm tra xem nông dân sử dụng số tiền đầu t có với mục đích trồng chăm sóc không, nâng cao trình độ canh tác, kỹ thuật chăm sóc cho nông dân để nâng cao suất hạt, góp phần làm giảm rủi ro thất thoát vốn Bên cạnh đó, công ty có biện pháp kiểm soát tốt cán kỹ thuật đóng địa bàn, nâng cao trách nhiệm cán bộ, tổn thất gây điều kiện khách quan cán kỹ thuật phải tự chịu trách nhiệm Công ty cần phải xây dựng quy Vũ Ngọc Mai 43/11.09 76 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính chế tài cụ thể việc trích lập dự phòng, từ bù đắp kịp thời việc thất thoát khoản vốn này, giúp công ty không bị gián đoạn sản xuất không chủ động đợc vốn 3.2.4 Không ngừng cải tiến tăng suất, nâng cao chất lợng, mẫu mã sản phẩm Mở rộng thị trờng đồng thời nâng cao chất lợng sản phẩm đợc coi biện pháp hàng đầu để đẩy mạnh việc tiêu thụ sản phẩm doanh nghiệp nhằm hớng tới mục tiêu cuối tạo đợc uy tín nâng cao đợc lợi nhuận cho doanh nghiệp, từ nâng cao hiệu sử dụng đồng vốn Đối với công ty cổ phần Bông Miền Bắc vấn đề cần quan tâm Dựa tình hình thực tế công ty tham khảo biện pháp sau đây: - Đầu t nghiên cứu phát triển suất thông qua việc nghiên cứu đa vào sản xuất loại giống tốt có suất cao, cải tiến quy trình công nghệ kỹ thuật trồng bông, chuyển giao kỹ thuật cho nông dân trồng nhằm tạo suất cao Điều có ý nghĩa vô quan trọng , định đến việc ổn định vùng nguyên liệu cho công ty sở tăng thu nhập cho ngời trồng bông, tạo tiền đề để sản xuất công ty phát triển bền vững - Đầu t cho việc nâng cao tay nghề cách cử cán nghiên cứu, học hỏi kỹ thuật sản xuất đại, phù hợp với điều kiện công ty Nông dân trồng chủ yếu đồng bào dân tộc thiểu số sinh sống tỉnh miền núi phía Bắc, việc tiếp thu kiến thức kỹ thuật trồng kém, kỹ thuật canh tác không cao theo tập quán canh tác cũ kỹ, lạc hậu Điều đòi hỏi công ty phải mở lớp phổ biến kỹ thuật cho nông dân trồng cho hiệu quả, tổ chức đợt tập huấn ngắn ngày phục vụ cho việc thay đổi công nghệ đa vào chế biến - Khuyến khích cán công nhân viên đời sống vật chất tinh thần, tạo sách lơng theo bậc thợ theo sản phẩm hợp lý để cán công nhân viên thực quan tâm đến công việc, phát huy khả Quan tâm đến vấn để nghỉ ngơi để tái sản xuất sức lao động, tạo phấn khởi cán công nhân viên sản xuất, bồi đắp thêm lòng yêu nghề, nhiệt huyết với nghề Xây dựng văn hoá doanh nghiệp, tạo môi trờng làm việc lành mạnh, kích thích tinh thần làm việc nhân viên công ty Vũ Ngọc Mai 43/11.09 77 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính - Công ty phải thực cải tiến máy móc thiết bị nhằm nâng cao chất lợng xơ, đồng thời làm tăng suất cán tách, giảm bớt thời gian vật t tồn sản xuất, rút ngắn thời gian vốn chết sản xuất, nhanh chóng đẩy đồng vốn vào lu thông Từ tạo điều kiện cho công tác vận chuyển hàng,bán hàng đợc diễn thuận lợi, nhanh chóng thu đợc tiền hàng, thúc đẩy quay vong vốn nhanh 3.2.5 Đầu t mở rộng thị trờng - Trong điều kiện sản lợng nớc đáp ứng đợc từ 5- 10% nhu cầu ngành dệt may nớc Chính việc mở rộng địa điểm trồng vùng miền góp phần không nhỏ giúp thỏa mãn nhu cầu ngày cao khách hàng Công ty cần xâm nhập, tiếp cận, tìm hiểu phân tích điều kiện đất đai tập quán canh tác, để xác định rõ địa điểm thích hợp cho việc trồng Vì công ty cần có phận chuyên phụ trách công việc này, phận phải đợc trang bị đầy đủ kiến thức địa chính, kinh tế, thông thạo thực hành Trong điều kiện tại, việc áp dụng biện pháp gặp nhiều khó khăn nh: Công ty thiếu cán làm công tác thị trờng có lực thực sự, cha có khả mở nhiều đại lý, việc xử lý khoản nợ hạn cha thể áp dụng biện pháp cứng rắn Nhng tơng lai không xa, với điều kiện thích hợp, công ty cân nhắc sử dụng biện pháp đó, đặc biệt biện pháp mở rộng thị trờng thực tế, công ty nên có đầu t thích đáng cho hoạt động Bên cạnh đó, có cạnh tranh khốc liệt nông nghiệp khác nh ngô, khoai, sắn, Các sản phẩm nông nghiệp có xu hớng tăng giá thời gian gần đây, không chứng tỏ đợc lợi mang lại cho ngời nông dân việc mở rộng địa bàn trồng khó khăn Do vậy, công ty phải tích cực tuyên truyền đến ngời nông dân, đồng thời tạo điều kiện giúp đỡ ngời nông dân trồng để tăng suất Từ tạo thu nhập ổn định, dần nâng cao đời sống ngời dân - Do đặc điểm việc chế biến sản xuất theo thời vụ nên có khoảng thời gian định tài sản tiền vốn công ty không phát huy đợc hết tác dụng Thông thờng thời gian nhàn rỗi chiếm khoảng tháng, thời gian trồng chuẩn bị thu mua hạt máy móc không đợc sử Vũ Ngọc Mai 43/11.09 78 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính dụng đến, gây lãng phí Do vậy, công ty cần co biện pháp cụ thể, thiết thực nh đa dạng hóa sản phẩm Không cung cấp mặt hàng xơ mà công ty cải tiến máy móc, thiết bị, đầu t máy móc để sản xuất nhiều mặt hàng khác đợc làm từ xơ mà công ty chế biến ra; ví dụ vải, chăn, ga, gối, đệm, Điều vừa giúp công ty tận dụng đợc mặt hàng sản xuất, sử dụng hiệu đồng vốn tài sản đồng thời tăng thu nhập, bù đắp phần cho sản xuất chính, tăng sức cạnh tranh công ty thị trờng Ngoài ra, công ty kinh doanh thêm mặt hàng nh bao bì, phân bón, để phục vụ cho sản xuất công ty Đây nguyên vật liệu, công cụ thiếu công ty trình sản xuất thu mua Do vậy, công ty tự chế biến kinh doanh giảm đợc nhiều chi phí khâu sản xuất, thu mua hạt vận chuyển xơ đến cho khách hàng Đồng thời với việc giảm đợc chi phí việc giảm đợc giá thành sản phẩm, từ nâng cao sức cạnh tranh xơ thị trờng Việt Nam nói riêng thị trờng Thế giới nói chung 3.2.6 Phấn đấu tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm Đối với doanh nghiệp, tiết kiệm chi phí để hạ giá thành sản phẩm mục tiêu phấn đấu để tăng hiệu sử dụng vốn nói chung vốn lu động nói riêng Khi tiết kiệm đợc chi phí, hạ giá thành sản phẩm, công ty giảm đợc lợng vốn lu động bỏ vào khâu sản xuất với quy mô kinh doanh nh cũ, với quy mô kinh doanh đợc mở rộng mà không cần phải tăng vốn hay đau đầu tìm nguồn tài trợ Mặt khác, tiết kiệm đợc chi phí, giá thành sản phẩm giảm xuống đồng nghĩa với việc tỷ suất lợi nhuận/đồng vốn doanh nghiệp tăng lên, làm tăng hiệu sử dụng vốn lu động Để thực hiệu công tác tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm thời gian tới công ty cần tiến hành biện pháp: - Quản lý chặt chẽ khoản chi phí công ty Việc quản lý chi phí công ty phải đợc thực sở xây dựng định mức tiêu hao hợp lý, đặc biệt chi phí nhân công trực tiếp sản xuất công ty Việc quản lý chi phí phải thực chặt chẽ thông qua hệ thống hoá đơn, chứng từ, đặc biệt với khoản mục chi phí quản lý doanh nghiệp, khoản chi phải sở Vũ Ngọc Mai 43/11.09 79 K Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính hoá đơn, chứng từ hợp lệ không vựơt mức khống chế tối đa theo tỷ lệ phần trăm doanh thu - Trong khâu sản xuất cần bố trí công đoạn sản xuất cách hợp lý Đồng thời công ty cần trọng đến việc đầu t đổi máy móc thiết bị đại, tăng suất hoạt động, cắt giảm đợc khoản hao phí nguyên vật liệu máy móc lỗi thời, lạc hậu gây nên - Đối với cán công nhân viên cần áp dụng biện pháp để tăng hiệu suất chất lợng làm việc Trớc tiên, việc bố trí xếp lao động phải thực cách hợp lý, đặc biệt phải quan tâm đến vai trò cán kỹ thuật đóng điểm Hàng năm, công ty phải bỏ khoản chi phí không nhỏ cho cán Vũ Ngọc Mai 43/11.09 80 K [...]... Chính công tác tổ chức, sử dụng vốn lu động và quan trọng hơn là phải đa ra những căn cứ, giải pháp hữu hiệu nhất để nâng cao hiệu quả của công tác quản lý tổ chức và sử dụng vốn lu động 1.2.4 Biện pháp nâng cao hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp Trên cơ sở xem xét vấn đề hiệu quả tổ chức, sử dụng vốn lu động; ta có thể đa ra một số giải pháp cơ bản để nâng cao hiệu quả tổ chức sử dụng. .. đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lu động, doanh nghiệp sẽ đề ra đợc những biện pháp thiết thực để tăng cờng quản lý, sử dụng tiết kiệm các yếu tố sản xuất nhằm đạt hiệu quả kinh doanh cao hơn Để đánh giá hiệu quả sử dụng vốn lu động ta có thể sử dụng các chỉ tiêu sau: 1.2.2.1 Tốc độ luân chuyển vốn lu động: Việc sử dụng hợp lý, tiết kiệm vốn lu động đợc biểu hiện trớc hết ở tốc độ luân chuyển vốn lu động. .. cầu vốn lu động cho kỳ kế hoạch 1.2 Hiệu quả sử dụng vốn lu động 1.2.1 Sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp Sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp xuất phát từ những lý do chủ yếu sau: 12 Vũ Ngọc Mai K 43/11.09 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Một là, xuất phát từ vai trò và tầm quan trọng của vốn lu động trong hoạt động sản... khác nhau Trong quá trình vận động đó, VLĐ chịu tác động của nhiều nhân tố làm ảnh hởng đến hiệu quả sử dụng VLĐ của doanh nghiệp Việc tổ chức quản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp chịu ảnh hởng bởi rất nhiều nhân tố cả khách quan và chủ quan Có những nhân tố tác động tích cực đến hiệu quả sử dụng vốn vốn lu động, ngợc lại cũng có những nhân tố tác động tiêu cực Để phát huy... còn diễn ra tràn lan, hiệu quả kinh doanh của các doanh nghiệp còn đạt thấp Xuất phát từ những lý do trên, cho thấy sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả công tác quản lý và sử dụng vốn lu động trong các doanh nghiệp Nhiều công ty lớn trên thế giới đã rút ra đợc rằng, cách tốt nhất để tăng giá trị cổ phần chính là quan tâm đến quản lý vốn lu động Việc tổ chức quản lý sử dụng vốn lu động tốt là nhân tố... ty để đạt mục tiêu cao nhất là hiệu quả kinh doanh và quyền lợi của chính họ Mặc dù ở những năm đầu sau cổ phần hoá song công ty đã đạt đợc những kết quả rất khả quan: Kết quả sản xuất năm 2007 (3 năm sau cổ phần hoá) với sản lợng bông cao nhất từ trớc đến nay 1800 tấn bông hạt, 600 tấn bông xơ công ty đã góp phần cung cấp nguyên liệu bông đầu vào cho các công ty sợi, đáp ứng đợc một phần nhu cầu bông. .. chuyển vốn lu động càng nhanh, hiệu quả sử dụng vốn lu động của doanh nghiệp càng cao và ngợc lại 1.2.2.2 Mức tiết kiệm vốn lu động( Số vốn lu động tiết kiệm đợc do tăng tốc độ luân chuyển vốn) Nhờ tăng tốc độ luân chuyển vốn lu động, doanh nghiệp có thể tiết kiệm đợc một lợng vốn lu động cho hoạt động kinh doanh trong kỳ này so với kỳ trớc Số vốn lu động tiết kiệm đợc do tăng tốc độ luân chuyển vốn lu động. .. phải hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu quả Nh trên ta đã phân tích, việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, đặc biệt là vốn lu động là một vấn đề hết sức quan trọng Tuy nhiên, trong thực tế Việt Nam những năm vừa qua, hiệu quả sử dụng vốn nói chung và vốn lu động nói riêng cha cao Hiện tợng các doanh nghiệp khó khăn, luôn trong vòng luẩn quẩn thiếu vốn, phải vay mợn các ngân hàng và chiếm dụng vốn lẫn... thì vốn lu động có thể chiếm tới 70%- 80% trong tổng vốn kinh doanh của doanh nghiệp Do đó, việc nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động sẽ làm cho hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh nói chung tăng lên, giảm thiểu đợc chi phí, góp phần đạt đợc mục tiêu lợi nhuận của doanh nghiệp Hai là, xuất phát từ yêu cầu của nền kinh tế thị trờng đòi hỏi các doanh nghiệp phải luôn bảo toàn và phát huy hiệu quả sử dụng vốn. .. hồi vốn sẽ chậm + Trình độ tổ chức quản lý Là nhân tố có ảnh hởng lớn đến hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh nói chung và vốn lu động nói riêng của doanh nghiệp Trình độ quản lý tổ chức của doanh nghiệp mà yếu kém dẫn đến việc thất thoát hàng hoá; từ đó dẫn đến sử dụng lãng phí vốn lu động, hiệu quả sử dụng vốn lu động thấp; quản lý yếu kém khiến kinh doanh thua lỗ kéo dài, thu nhỏ hơn chi, dẫn đến mất vốn ... doanh nghiệp vốn lu động 2.2.1.2 Tình hình sử dụng vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc: a Cơ cấu vốn lu động công ty cổ phần Bông Miền Bắc: Trớc sâu vào lĩnh vực tình hình sử dụng vốn, ta cần... hình thức công ty cổ phần, công ty cổ phần Bông Miền Bắc có nguồn hình thành vốn nh sau: - Nguồn vốn chủ sở hữu: Là số vốn góp cổ đông nắm giữ cổ phiếu công ty phần lợi nhuận công ty giữ lại... Chính công tác tổ chức, sử dụng vốn lu động quan trọng phải đa cứ, giải pháp hữu hiệu để nâng cao hiệu công tác quản lý tổ chức sử dụng vốn lu động 1.2.4 Biện pháp nâng cao hiệu tổ chức, sử dụng vốn