Đang tải... (xem toàn văn)
Tính cấp thiết của đề tài Hoạt động sản xuất kinh doanh ở bất kỳ doanh nghiệp nào đều gắn liền với hoạt động tài chính và hoạt động tài chính không thể tách rời quan hệ trao đổi tồn tại giữa các đơn vị kinh tế. Hoạt động tài chính có mặt trong tất cả các khâu của quá trình sản xuất kinh doanh, từ khâu tạo lập vốn đến khâu phân phối lợi nhuận thu được từ quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh. Nhiệm vụ của hoạt động tài chính là phải huy động đủ vốn đáp ứng cho nhu cầu sản xuất kinh doanh, đồng thời phải quản lý và sử dụng vốn có hiệu quả trên cơ sở chấp hành nghiêm chỉnh pháp luật, chính sách, chế độ quy định về tài chính của Nhà Nước. Quản trị tài chính là một bộ phận quan trọng của quản trị doanh nghiệp. Quản lý tài chính doanh nghiệp có rất nhiều nội dung, song có thể nói nội dung phân tích tài chính rất quan trọng đối với hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Để kinh doanh đạt hiệu quả mong muốn, hạn chế rủi ro xảy ra, tăng cường khả năng cạnh tranh trong nền kinh tế thị trường hiện nay, doanh nghiệp phải nắm bắt được hoạt động kinh doanh của mình, đồng thời dự đoán điều kiện kinh doanh trong thời gian tới, vạch ra chiến lược phù hợp. Thông qua việc tính toán, phân tích tài chính cho ta biết những điểm mạnh, điểm yếu về hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp cũng như những tiềm năng cần phát huy và nhược điểm cần khắc phục. Qua đó, các nhà quản lý tài chính có thể xác định được nguyên nhân gây ra và đề ra những giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài chính cũng như tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của đơn vị mình trong thời gian tới. Xuất phát từ nhận thức và ý nghĩa thực tiễn của việc phân tích tài chính doanh nghiệp, qua thời gian thực tập tại Công ty TNHH MTV Thuốc lá Thăng Long, em đã chọn thực hiện luận văn tốt nghiệp với đề tài: “Đánh giá tình hình tài chính và biện pháp cải thiện tình hình tài chính của Công ty TNHH MTV Thuốc lá Thăng Long”.
1 Học Viện Tài Chính 1 Nghiệp Luận Văn Tốt LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan công trình nghiên cứu Các số liệu, kết nêu luận văn trung thực, xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Tác giả luận văn Đỗ Văn Hùng SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 2 Nghiệp Luận Văn Tốt MỤC LỤC SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 3 Nghiệp Luận Văn Tốt DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Kí hiệu Giải thích DN DT DTT LNst SXKD TCDN TSCĐ TSDH TSNH TSLĐ VCĐ Doanh nghiệp Doanh thu Doanh thu Lợi nhuận sau thuế Sản xuất kinh doanh Tài doanh nghiệp Tài sản cố định Tài sản dài hạn Vốn cố định Tài sản ngắn hạn Tài sản lưu động VCSH Vốn cố định Vốn chủ sở hữu Vốn chủ sở hữu VKD VLĐ Vốn kinh doanh Vốn lưu động Vốn lưu động SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 4 Nghiệp Luận Văn Tốt DANH MỤC BẢNG BIỂU SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 5 Nghiệp Luận Văn Tốt LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp gắn liền với hoạt động tài hoạt động tài tách rời quan hệ trao đổi tồn đơn vị kinh tế Hoạt động tài có mặt tất khâu trình sản xuất kinh doanh, từ khâu tạo lập vốn đến khâu phân phối lợi nhuận thu từ trình hoạt động sản xuất kinh doanh Nhiệm vụ hoạt động tài phải huy động đủ vốn đáp ứng cho nhu cầu sản xuất kinh doanh, đồng thời phải quản lý sử dụng vốn có hiệu sở chấp hành nghiêm chỉnh pháp luật, sách, chế độ quy định tài Nhà Nước Quản trị tài phận quan trọng quản trị doanh nghiệp Quản lý tài doanh nghiệp có nhiều nội dung, song nói nội dung phân tích tài quan trọng hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Để kinh doanh đạt hiệu mong muốn, hạn chế rủi ro xảy ra, tăng cường khả cạnh tranh kinh tế thị trường nay, doanh nghiệp phải nắm bắt hoạt động kinh doanh mình, đồng thời dự đoán điều kiện kinh doanh thời gian tới, vạch chiến lược phù hợp Thông qua việc tính toán, phân tích tài cho ta biết điểm mạnh, điểm yếu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp tiềm cần phát huy nhược điểm cần khắc phục Qua đó, nhà quản lý tài xác định nguyên nhân gây đề giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh đơn vị thời gian tới Xuất phát từ nhận thức ý nghĩa thực tiễn việc phân tích tài doanh nghiệp, qua thời gian thực tập Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long, em chọn thực luận văn tốt nghiệp với đề tài: SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 6 Nghiệp Luận Văn Tốt “Đánh giá tình hình tài biện pháp cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long” Đối tượng phạm vi nghiên cứu Luận văn có đối tượng nghiên cứu thực trạng công tác phân tích tài doanh nghiệp Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Phạm vi nghiên cứu nội dung phân tích tài doanh nghiệp gắn liền với tình hình tài thực tế Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Các nguồn số liệu lấy từ sổ sách kế toán, báo cáo tài năm 2011, 2012 2013 Mục đích nghiên cứu Xem xét đánh tình hình tài công ty năm 2013 sở so sánh với năm 2013 2012 thông qua kết đạt năm Đề xuất số giải pháp tài nhằm góp phần nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh đơn vị thời gian tới Tăng cường kỹ tư kỹ phân tích tài cho thân với tư cách sinh viên chuyên ngành tài doanh nghiệp Phương pháp nghiên cứu Phương pháp chủ yếu sử dụng phương pháp so sánh tổng hợp số liệu thu thập trình thực tập để thấy mức độ ảnh hưởng xu hướng biến động tiêu, từ đưa nhận xét Ngoài ra, luận văn sử dụng số phương pháp khác như: phương pháp thay liên hoàn, phương pháp phân tích tỷ số, phương pháp liên hệ Tên đề tài: “Đánh giá tình hình tài biện pháp cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long” SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 7 Nghiệp Luận Văn Tốt Đề tài nghiên cứu bao gồm chương: Chương 1: Những lý luận chung đánh giá tình hình tài Chương Đánh giá thực trạng tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Chương 3: Một số giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Mặc dù cố gắng, song trình độ lý luận nhận thức có hạn nên đề tài nghiên cứu không tránh khỏi sai sót hạn chế Em mong nhận sư góp ý thầy cô, ban lãnh đạo Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long bạn để đề tài nghiên cứu hoàn thiện Em xin trân thành cảm ơn GVHD Tiến sĩ PhạmThị Thanh Hòa, ban lãnh đạo Công ty anh chị phòng Tài chính-Kế toán Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long, thầy,cô giáo trường Học Viện Tài Chính giúp đỡ em hoàn thành đề tài nghiên cứu Hà Nội,ngày tháng năm 2014 Sinh viên Đỗ Văn Hùng SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 8 Nghiệp Luận Văn Tốt SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 Học Viện Tài Chính 9 Nghiệp Luận Văn Tốt CHƯƠNG I: LÝ LUẬN CHUNG VỀ ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP VÀ QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH CỦA DOANH NGHIỆP 1.1.1 Tài doanh nghiệp định tài doanh nghiệp 1.1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp Doanh nghiệp tổ chức kinh tế thực hoạt động sản xuất, cung ứng hàng hóa cho người tiêu dùng qua thị trường nhằm mục đích sinh lời Quá trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp trình kết hợp yếu tố đầu vào nhà xưởng, thiết bị, nguyên vật liệu… sức lao động để tạo yếu tố đầu hàng hóa tiêu thụ hàng hóa để thu lợi nhuận Trong kinh tế thị trường để có yếu tố đầu vào đòi hỏi doanh nghiệp phải có lượng vốn tiền tệ định Với loại hình pháp tổ chức, doanh nghiệp có phương thức thích hợp tạo lập số vốn tiền tệ ban đầu, từ số vốn tiền tệ doanh nghiệp mua sắm máy móc, thiết bị, nguyên vật liệu… Sau sản xuất xong, doanh nghiệp thực bán hàng hóa thu tiền bán hàng Từ số tiền bán hàng doanh nghiệp sử dụng để bù đắp khoản chi phí vật chất tiêu hao, trả tiền công cho người lao động, khoản chi phí khác, nộp thuế cho Nhà nước phần ại lợi nhuận sau thuế Từ số lợi nhuận sau thuế này, doanh nghiệp tiếp tục phân phối cho mục đích có tính tích lũy tiêu dùng Khái niệm: Tài doanh nghiệp trình tạo lập, phân phối sử dụng quỹ tiền tệ hợp thành hoạt động tài doanh nghiệp, làm SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 10 Học Viện Tài Chính 10 10 10 Nghiệp Luận Văn Tốt phát sinh,tạo vận động dòng tiền (cash flows) bao hàm dòng tiền vào, dòng tiền gắn liền với hoạt động đầu tư hoạt động kinh doanh thường xuyên ngày doanh nghiệp Tài doanh nghiệp khâu sở hệ thống tài kinh tế, phạm trù kinh tế khách quan gắn liền với đời kinh tế hàng hóa tiền tệ Xét chất, tài doanh nghiệp quan hệ kinh tế hình thức giá trị nảy sinh gắn liền với việc tạo lập sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp trình hoạt động doanh nghiệp Xét hình thức, tài doanh nghiệp quỹ tiền tệ trình tạo lập, phân phối, sử dụng hoạt động gắn liền với hoạt động doanh nghiệp Bên trình tạo lập,sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp quan hệ kinh tế hình thức giá trị hợp thành quan hệ tài doanh nghiệp bao hàm quan hệ tài chủ yếu sau: - Quan hệ tài doanh nghiệp nhà nước: Quan hệ thể chủ yếu chỗ doanh nghiệp thực nghĩa vụ tài với nhà nước như: nộp thuế,lệ phí vào ngân sách…Đối với doanh nghiệp thể việc: Nhà nước đầu tư vốn ban đầu vốn bổ sung cho doanh nghiệp cách khác - Quan hệ tài doanh nghiệp với chủ thể kinh tế tổ chức xã hội khác Quan hệ tài doanh nghiệp với chủ thể kinh tế khác đa dạng phong phú thể việc toán, thưởng phạt vật chất doanh nghiệp chủ thể kinh tế khác cung cấp hàng hóa, dịch vụ cho (bao hàm các dịch vụ tài chính) 10 SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 91 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp hoảng kinh tế kéo dài bất ổn trị thị trường Châu Phi, Bắc Triều Tiên Ngoài ra, nguyên nhân khách quan Tổng công ty chuyển đổi phần sản lượng xuất thuốc điếu sang hình thức xuất nguyên phụ liệu Theo Bộ Công Thương, năm 2014, doanh nghiệp ngành thuốc tiếp tục đối mặt với nhiều khó khăn Bên cạnh tình trạng thuốc lậu diễn biến phức tạp Luật Phòng, chống tác hại thuốc Thông tư liên tịch số 05/2013/TTLT-BYT-BCT việc Hướng dẫn việc ghi nhãn, in cảnh báo sức khỏe bao bì thuốc triển khai ngày sâu rộng ảnh hưởng tới sản xuất tiêu thụ ngành tất phân khúc sản phẩm 3.1.2 Mục tiêu định hướng phát triển công ty năm tới Trước bối cảnh kinh tế vĩ mô vi mô trước mắt, thời gian tới toàn thể cán công nhân viên công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long dốc sức hướng tới mục tiêu giữ vững tăng cường vị uy tín lâu năm thị trường nước nước Và để đạt điều này, ban lãnh đạo công ty quán triệt sâu sắc mục tiêu hoạt động cụ thể phấn đấu tăng doanh thu, tăng lợi nhuận, đảm bảo sản xuất kinh doanh có lãi, nâng cao thu nhập bình quân đầu người cho công nhân viên công ty Dưới số định hướng phát triển công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long năm tới: - Tăng cường sức mạnh tự chủ tài để mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh cách cải thiện lợi nhuận từ hoạt động sản xuất kinh doanh Từ tăng cường khả tích lũy từ nguồn vốn bên - Xây dựng quan hệ, uy tín tốt đẹp với đối tác khách hàng; tiếp tục củng cố quan hệ với khách hàng quen thuộc; phát triển làm ăn với SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 92 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp khách hàng khách hàng tiềm Không ngừng nâng cao chất lượng sản phẩm, đẩy nhanh trình tiêu thụ sản phẩm, mở rộng thị trường nước giới - Đầu tư, đổi dây chuyền công nghệ, máy móc sản xuất thiết bị quản lý theo hướng đại đồng - Nâng cao trình độ quản lý cán cấp cao trình độ tay nghề công nhân viên công ty, đổi cách thức quản lý để bắt kịp với xu hướng động kinh tế thị trường 3.2.GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY TNHH MTV THUỐC LÁ THĂNG LONG 3.2.1- Lập kế hoạch huy động sử dụng vốn cụ thể, phù hợp với tình hình Công ty Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh kinh tế thị trường đòi hỏi phải có lượng vốn tiền tệ định, tiền đề cần thiết để doanh nghiệp hình thành phát triển Do vậy, chủ động xây dựng kế hoạch huy động sử dụng vốn kinh doanh điều cần thiết thiếu việc nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh công ty Do đặc điểm kinh doanh công ty thuộc lĩnh vực sản xuất, chế biến tiêu thụ thuốc nhu cầu nguyên vật liệu, máy móc thiết bị… lớn, đặc biệt, công ty có chủ động việc dự trữ hàng tồn kho nhu cầu vốn phải đảm bảo cho vừa trì lượng hàng lưu kho hợp lý mà không ảnh hưởng đến khả toán công ty Mặt khác, năm vừa qua, hệ số nợ công ty mức cao, hệ số vốn chủ sở hữu thấp, vốn kinh doanh công ty chủ yếu huy động từ bên vốn đầu tư chủ sở hữu có thay đổi không đáng kể, tỷ trọng giá trị vốn chủ sở hữu phụ thuộc vào lợi nhuận thu đươc năm Mặc dù công ty đối mặt với việc toán SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 93 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp khoản nợ ngắn hạn, nợ phải trả chủ yếu lại tập trung nợ dài hạn nên việc tập trung vốn cho sản xuất kinh doanh bị ảnh hưởng Để khắc phục tình trạng trên, công ty cần chủ động xây dựng kế hoạch huy động vốn sử dụng vốn hợp lý thông qua việc trọng đến vấn đề sau: Trước hết, công ty cần áp dụng phương pháp % doanh thu để dự toán nhu cầu vốn kinh doanh ngắn hạn, xác định nhu cầu vốn tối thiểu cho hoạt động kinh doanh công ty, tránh tình trạng thiếu vốn làm gián đoạn hoạt động kinh doanh, không đảm bảo thời hạn toán với nhà cung cấp thời gian cung cấp sản phẩm cho khách hàng, làm ảnh hưởng đến uy tín công ty Mặt khác, việc dự toán nhu cầu vốn giúp cho công ty xác định số vốn cần thiết cho hoạt động SXKD mà tránh tình trạng thiếu vốn, ứ đọng vốn, làm giảm hiệu sử dụng vốn Xây dựng kế hoạch huy động vốn, ưu tiên tài trợ từ nguồn vốn nội sinh lợi nhuận để lại kỳ kế hoạch đến nguồn tài trợ ngoại sinh bắng cách vay tăng vốn tự có Lựa chọn nguồn tài trợ thích hợp, xác định khả vốn có công ty, số vốn tối thiểu cần thiết phải huy động, cấu huy động từ nguồn để chi phí sử dụng vốn tiết kiệm Thực tế Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long năm vừa qua, vốn huy động chủ yếu từ nguồn vay ngắn hạn, phần lại vốn đầu tư chủ sở hữu Việc sử dụng nợ vay đặc biệt vay nợ ngắn hạn có nhiều thuận lợi song chứa đựng nhiều rủi ro toán Mặc dù công ty đối mặt với áp lực chi trả lãi nợ vay ngắn hạn, chi phí sử dụng vốn lại cao sử dụng vay nợ dài hạn lãi suất cho vay ngắn hạn biến động nhỏ lãi suất cho vay dài hạn, việc sử dụng vốn không linh hoạt Ngoài ra, để hạn chế rủi ro tăng mức độ tự chủ hoạt động kinh doanh, công ty nên xem xét tăng vốn chủ sở hữu cách tăng nguồn vốn đầu tư chủ sở hữu Tóm lại, việc chủ động lập kế hoạch huy động vốn điều cần thiết, điều quan SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 94 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp trọng công ty phải xây dựng cấu huy động hợp lý nhất, phù hợp với doanh nghiệp thời kỳ 3.2.2 Quản lý tốt hàng tồn kho Hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói chung hiệu sử dụng vốn lưu động nói riêng phụ thuộc vào việc sử dụng tiết kiệm tăng nhanh tốc độ luân chuyển vốn Bên cạnh việc tăng cường công tác thu hồi nợ nhằm hạn chế vốn bị chiếm dụng tăng cường dòng tiền vào cho công ty, công tác quản lý hàng tồn kho quan trọng phần tài sản có tính khoản thấp, phần vốn không mang lại thu nhập cho doanh nghiệp Đặc biệt với tình hình Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long hàng tồn kho phải quan tâm chiếm tỷ trọng lớn tài sản ngắn hạn công ty( khoảng 90%) Cho dù, việc dự trữ hàng tồn kho có mặt tích cực tránh biến động giá cần có tính toán kỹ lưỡng sở dự báo nhu cầu thị trường tình hình thực tế đơn vị có cho phép sử dụng phần vốn vào việc hay không Muốn việc dự trữ hàng tồn kho vừa có tác dụng tích cực, vừa không rào cản lớn tốc độ luân chuyển vốn, công ty cần tính đến lượng đặt hàng tối ưu lượng hàng lưu kho bình quân, kết hợp với chi phí lưu kho, chi phí đặt hàng để có mức lựa chọn hợp lý Việc thực tốt công tác quản lý hàng tồn kho làm cho vốn lưu động luân chuyển nhanh hơn, nâng cao hiệu sử dụng vốn, bên cạnh giúp cho công ty có kế hoạch dự trữ hàng tồn kho hợp lý hạn chế việc giá vốn hàng bán ảnh hưởng xấu đến lợi nhuận kỳ Tuy nhiên, hàng tồn kho chiếm giá trị lớn trường hợp Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long công ty cần trọng đến việc trích lập dự phòng giảm giá hàng tồn kho Mặc dù việc trích lập dự phòng SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 95 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp làm giảm lợi nhuận kỳ việc làm cần thiết để đảm bảo an toàn cho công ty trường hợp thị trường có nhiều biến động bất lợi 3.2.3 Tích cực việc thu hồi nợ toán khoản nợ, nâng cao khả toán Trong năm 2013, công ty có nhiều cố gắng công tác thu hồi nợ, rút ngắn thời gian thu tiền bình quân, khoản phải thu chủ yếu phải thu khách hàng giảm trả trước cho người bán chiếm tỷ trọng đáng kể tài sản ngắn hạn công ty Như vậy, số vốn mà doanh nghiệp bị chiếm dụng giảm đáng kể Do đó, để thu nhanh chóng số vốn bị ứ đọng, hạn chế rủi ro toán, công ty cần trọng tới số biện pháp sau: Đối với khoản phải thu, chủ yếu phải thu khách hàng: Do chiến lược mở rộng mạng lưới tiêu thụ để gia tăng thị phần nên việc thu hồi lại vốn thường bị kéo dài Vì vậy, ký kết hợp đồng với khách hàng, công ty cần thảo luận thống điều khoản thời hạn toán, hình thức toán cách cụ thể, chặt chẽ Căn vào kế hoạch thu hồi nợ, xác định giá trị thời điểm dòng tiền vào, từ điều chỉnh kế hoạch trả nợ Có giúp cho khả toán công ty đảm bảo, vốn luân chuyển nhịp nhàng, hiệu sử dụng vốn nâng cao Mặt khác, để thu hút khách hàng, trình bán hàng công ty nên thực chế độ ưu đãi với khách hàng chiết khấu giảm giá hợp đồng có giá trị lớn, chiết khấu toán khách hàng toán trước hạn… Điều vừa góp phần kích thích tiêu thụ sản phẩm, vừa giảm bớt phần nợ cần thu hồi Tuy nhiên, công ty cần xác định tỷ lệ chiết khấu, giảm giá hợp lý để phát huy hiệu cao Tỷ lệ cần xem xét mối quan hệ với lãi suất vay vốn ngân hàng Bởi vì, cho SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 96 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp phép khách hàng trả chậm thời gian công ty phải vay vốn để đảm bảo hoạt động SXKD diễn liên tục Công ty nên có lựa chọn đối tượng khách hàng cho trả chậm cách nghiên cứu kỹ lưỡng khả toán khách hàng, yêu cầu đặt cọc bảo lãnh cần thiết Trong điều kiện thị trường cạnh tranh khốc liệt nay, bên cạnh sách khoản phải thu khách hàng, công ty cần nâng cao uy tín tạo mối quan hệ tốt đẹp nhà cung cấp để tránh bị chiếm dụng vốn vào khoản mục trả trước cho người bán Đối với khoản nợ công ty: Nợ phải trả chiếm tỷ trọng lớn tổng nguồn vốn Điều giúp cho doanh nghiệp tăng khả đảm bảo toán, biểu cụ thể qua hệ số toán có gia tăng Chiếm dụng vốn từ nhà cung cấp đem lại nhiều thuận lợi cho công ty đòi hỏi công ty phải có kế hoạch toán cho người bán cụ thể, gây dựng uy tín lòng tin nhà cung cấp công ty Có vậy, công ty giảm phần vốn bị chiếm dụng khoản mục trả trước cho người bán Ngoài ra, công ty huy động thêm vốn chủ sở hữu tìm đến nguồn tài trợ có chi phí thấp không nên huy động vốn từ vay dài hạn để trả nợ trước mắt Vì vậy, công ty rơi vào tình trạng cân mặt tài chính, gánh nặng nợ tiếp tục tồn dài hạn 3.2.4.Xác định lượng tiền tồn quỹ mục tiêu Năm 2013, công ty dự trữ lượng vốn tiền gây nên mạo hiểm định không đảm bảo khả toán khoản nợ cấp thiết tới hạn Vì vấn đề đặt cho năm phải xác định lượng tiền tồn quỹ mục tiêu thật hợp lý Để xác định xác lượng tiền tồn quỹ cần có phương pháp cụ thể mang tính định lượng, sử dụng mô hình Bamoul mô hình Miller SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 97 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp – Orr Để xác định lượng vốn tiền hợp lý công ty nên dựa nhân tố sau: Tình hình thực tế năm 2013: công ty dự trữ tiền để tiết kiệm chi phí tận dụng tối đa lượng tiền, làm khả toán công ty bị đẩy vào chênh vênh, đối mặt với rủi ro lúc Năm 2014 tới, công ty nên dự trữ thường xuyên lượng vốn tiền với quy mô lớn tính toán để đảm bảo hệ số khả toán không thấp Có thể dựa vào hệ số khả toán trung bình ngành bảng cân đối kế toán dự kiến để tính toán lượng tiền cho an toàn Đối với tình hình thực tế công ty, năm 2014, công ty trì lượng vốn tiền chiếm khoảng 8% -10% tài sản ngắn hạn Các kế hoạch kinh doanh năm 2014: nên trì lượng tiền thường xuyên quỹ nhiên lượng tiền biến thiên khoảng an toàn định Khi công ty có nhu cầu chi dùng cho kế hoạch sản xuất kinh doanh nên dự trữ sẵn lượng tiền lớn hơn, ngược lại, sản xuất kinh doanh ổn định công ty nên trì lượng tiền hơn, đảm bảo nhu cầu phát sinh hàng ngày Ngoài ra, công ty linh hoạt tiền mặt tiền gửi ngân hàng tăng cường toán qua ngân hàng để đảm bảo an toàn toán 3.2.5.Tìm biện pháp tăng lợi nhuận, tạo đà nâng cao hiệu sử dụng vốn Nâng cao chất lượng sản phẩm Chất lượng sản phầm nhân tố định đến phát triển bền vững doanh nghiệp Trong kinh tế thị trường cạnh tranh gay gắt nay, để tiếp tục trì vị thị trường mở rộng hoạt động doanh nghiệp phải không ngừng nâng cao chất lượng sản SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 98 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp phẩm, từ doanh thu tăng cao, mang lại lợi nhuận cho doanh nghiệp Để làm điều công ty cần có biện pháp sau: - Tiến hành kiểm tra nguyên vật liệu đầu vào trước đưa vào sản xuất, trình mua vật liệu công ty cần kiểm tra chất lượng nguyên vật liệu tránh tình trạng mua phải nguyên vật liệu không chất lượng, quy cách đề gây ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất - Công ty cần xác định mức tiêu hao vật liệu hợp lý thường xuyên kiểm tra giám sát chặt chẽ khâu sản xuất để đảm bảo định mức quy định, việc ảnh hưởng lớn đến chất lượng sản phẩm tiêu thụ giá bán sản phẩm thị trường Chính mà công ty cần nghiên cứu kỹ vấn đề trước sản xuất sản phẩm hàng loạt - Phải giám sát chặt chẽ khâu sản xuất để từ phát loại sản phẩm không đạt yêu cầu chất lượng, mẫu mã, thông số kỹ thuật từ đề phương hướng giải nhanh chóng nhằm khắc phục yếu - Tăng cường công tác kiểm tra chất lượng sản phẩm trước đưa hàng tiêu thụ tránh tình trạng hàng tiêu thụ không quy cách phẩm chất bị khách hàng trả lại Mặt khác việc kiểm tra chất lượng trước đưa tiêu thụ điều cần thiết tạo lòng tin cho người tiêu dùng sử dụng sản phẩm công ty, giao hàng không quy cách phẩm chất khách hàng trả lại hàng điều làm ảnh hưởng đến doanh thu, từ ảnh hưởng đến lợi nhuận công ty làm giảm uy tín kinh doanh công ty thị trường Mở rộng thị trường tiêu thụ Trong năm qua công ty đã tăng được doanh thu tiêu thụ, nhiên tốc độ tăng còn nhỏ và chậm so với tốc độ tăng lên của các yếu tố đầu vào SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 99 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp Vì vậy năm tới để gia tăng lợi nhuận, công ty cần phấn đấu nữa để tăng sản lượng và doanh thu tiêu thụ Nếu sản phẩm có thị trường tiêu thụ rộng lớn, khả cạnh tranh cao, sức mua lớn , thì công ty sẽ có điều kiện tăng doanh thu nhanh chóng Vì vậy năm 2014, bên cạnh việc giữ ưu thế cạnh tranh, tăng sản lượng tiêu thụ tại thị trường nước lẫn nước Để làm được điều này, công ty cần: - Tiếp tục sàng lọc, lựa chọn tiến tới hoàn thiện hệ thống nhà phân phối, hiệp hội nhà phân phối có đủ lực, có tâm huyết, gắn bó cùng công ty - Thêm vào đó, công ty cần có các biện pháp nhằm tìm kiếm thị trường để xuất thuốc Có thị trường xuất điều kiện khả thi để khảo sát, mở rộng công suất sản xuất nhà máy - Đầu tư đúng mức cho công tác chăm sóc khách hàng, xử lí nhanh các thủ tục giao nhận hàng tại nhà máy và các khiếu nại liên quan của khách hàng Tăng cường công tác quản lý chi phí, hạ giá thành sản phẩm Có thể nói việc tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm biện pháp biện pháp quan trọng để tăng lợi nhuận cho công ty Nếu giá bán mức thuế cố định lợi nhuận đơn vị tăng lên hay giảm giá thành định Bởi công ty phải phấn đấu không ngừng để giảm giá thành sản phẩm, thực tiết kiệm chi phí tất khâu, nâng cao suất lao động, 3.3 Điều kiện thực giải pháp 3.2.1 Kiến nghị Tổng công ty Công ty TNHH thành viên Thuốc Thăng Long công ty trực thuộc Tổng Công ty Thuốc Việt Nam Sự phát triển uy tín công ty góp phần ảnh hưởng đến phát triển uy tín tổng công ty Vì SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 100 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp vậy, để đạt hiệu tốt sản xuất kinh doanh, dựa vào tình hình thực tế công ty đưa số kiến nghị sau: - Tổng công ty tạo điều kiện để công ty vay ưu đãi để đổi máy móc thiết bị, công nghệ xây lắp, phương thức quản lý điều hành đáp ứng yêu cầu sản xuất để đủ sức cạnh tranh tham gia đấu thầu chế - Giúp đỡ công ty việc liên kết với công ty thuộc tổng công ty công ty bên vấn đề cung ứng nguyên liệu đầu vào sản phẩm đầu công ty - Có giám sát đạo sâu sắc từ phía lãnh đạnh tổng công ty, giúp công ty lựa chọn hướng cho có hiệu 3.2.2 Kiến nghị với nhà nước - Nhà nước cần hoàn thiện chế sách, tạo môi trường thuận lợi cho doanh nghiệp hoạt động cạnh tranh lành mạnh Đặc biệt phải thực liệt biện pháp phòng chống tình trạng buôn lậu thuốc diễn - Nhà nước cần thực nhiều biện pháp nhằm đưa kinh tế thoát khỏi giai đoạn khó khăn, thực kiềm chế lạm phát, giảm thuế thu nhập doanh nghiệp, chung tay giúp doanh nghiệp vượt qua giai đoạn khó khăn - Nhà nước cần hoàn thiện hệ thống thông tin kinh tế dự báo thị trường để doanh nghiệp có định kịp thời sáng suốt hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn Trên ý kiến đề xuất em đề sau trình thực tập Công ty TNHH thành viên Thuốc Thăng Long với việc áp dụng kiến thức học nhằm góp phần tăng cường công tác quản trị VLĐ công ty thời gian tới Hy vọng tương lai, với SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 101 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp nỗ lực toàn thể cán công nhân viên, công ty thu nhiều thành công hoạt động sản xuất kinh doanh mình, tạo chỗ đứng ngày vững thị trường, góp phần vào công xây dựng phát triển kinh tế xã hội đất nước SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 102 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp KẾT LUẬN Việt Nam đà phát triển hội nhập, với kinh tế thị trường non trẻ nên việc đánh giá tình hình tài doanh nghiệp đưa giải pháp tài nhằm nâng cao hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần thiết phải tiến hành thường xuyên Đánh giá tình hình tài doanh nghiệp hoạt động quan trọng công tác quản lý doanh nghiệp Nó ảnh hưởng tới định quản lý đến hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Giữ vai trò then chốt tập đoàn than- khoáng sản Việt Nam, Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long tìm cho hướng để mở rộng quy mô kinh doanh, nâng cao hiệu hoạt động sản xuất khẳng định vị trí kinh tế thị trường Trong trình thực tập Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long, giúp đỡ nhiệt tình TS Phạm Thị Thanh Hòa, dựa kiến thức trang bị Học viện Tài chính, kết hợp với trình khảo sát thực tế, em xin đưa số giải pháp có tính chất tham khảo với mong muốn góp phần hoàn thiện công tác tổ chức quản lý hoạt động tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Do nhiều hạn chế mặt thời gian trình độ nhận thức nên trình phân tích số liệu đánh giá không tránh khỏi thiếu sót Nên em mong nhận đóng góp quý thầy cô bạn để em tiếp tục hoàn thiện luận văn Một lần nữa, em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến TS Phạm Thị Thanh Hòa quý thầy cô khoa Tài Chính Doanh Nghiệp tận tình hướng dẫn, bảo em suốt trình làm đề tài Em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới ban lãnh đạo, anh chị phòng Tài chính- kế toán công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long bảo, tạo điều kiện thuận lợi cho em thời gian thực tập công ty Em xin chân thành cảm ơn ! SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 103 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp TÀI LIỆU THAM KHẢO Báo cáo tài năm 2012, 2013 Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Giáo trình “ Phân tích tài doanh nghiệp”- Học viện Tài chính, xuất năm 2009, nhà xuất Tài Giáo trình “Tài doanh nghiệp”- Học viện Tài chính, xuất năm 2013, nhà xuất Tài Luật doanh nghiệp 2005 Luận văn cuối khóa anh chị sinh viên Học Viện Tài Chính khóa trước Tạp chí nghiên cứu khoa học sinh viên – Học viện Tài Trang web mạng internet vài nguồn tài liệu tham khảo khác SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 104 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp NHẬN XÉT CỦA NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC Họ tên người hướng dẫn khoa học : TS Phạm Thị Thanh Hòa Nhận xét luận văn cuối khóa Sinh viên : Đỗ Văn Hùng Lớp Khoa : CQ48/11.16 : Tài doanh nghiệp – Học viện Tài Tên đề tài: “Đánh giá tình hình tài số giải pháp cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long” Nhận xét: Điểm: - Bằng số: - Bằng chữ: Hà Nội, ngày tháng năm 2014 Người nhận xét SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 105 Học Viện Tài Chính Luận Văn Tốt Nghiệp NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN PHẢN BIỆN Họ tên giáo viên phản biện : ……………………………… Nhận xét luận văn cuối khóa Sinh viên : Đỗ Văn Hùng Lớp Khoa : CQ48/11.16 : Tài doanh nghiệp – Học viện Tài Tên đề tài: “Đánh giá tình hình tài số giải pháp cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long” Nhận xét: Điểm:- Bằng số: - Bằng chữ: Hà Nội, ngày tháng năm 2014 Người nhận xét SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 [...]... hạn gián tiếp Sự phát triển của thị trường làmđa dạng hóa các công cụ và các hình thức huy động vốn cho doanh nghiệp, chẳng hạn như sự xuất hiện và phát triển các hình thức thuê tài chính, sự hình thành và phát triển của thị trường chứng khoán,… 1.2 ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA DOANH NGHIỆP 1.2.1 Khái niệm, mục tiêu đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp 1.2.1.1.Khái niệm, mục tiêu đánh giá. .. doanh của DN Mục tiêu đánh giá thực trạng TCDN Đánh giá tình hình tài chính là công việc rất cần thiết và quan trọng của nhà quản trị trong việc điều hành, quản lý công ty, là công cụ đắc lực giúp cho nhà quản trị có được các quyết định đúng đắn trong kinh doanh Trên góc độ của nhà quản trị tài chính thì việc đánh giá tình hình tài chính của DN cần phải đặt được những mục tiêu như sau: - Đánh giá được... quan và chủ quan; vì vậy, rất khó xácđịnh chính xác mứcđộảnh hưởng của các nhân tố tới giá cổ phiếu trên thị trường Tuy nhiên, xét trong dài hạn và trong điều kiện tài chính hoàn hảo, giá của cổ phiếu tương đương với giá trị của công ty Khi đó, giá cổ phiếu của công ty trên thị trường phảnánh giá trị công ty theo đánh giá của các chủ sở hữu và có xem xétđến những phức tạp của yếu tố thời gian và rủi... tích diễn biến nguồn tiền và sử dụng tiền 1.2.2.4 .Tình hình công nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp Tình hình công nợ Việc đánh giá tình hình công nợ và khả năng thanh toán là một nội dung quan trọng khi đánh giá tình hình tạo lập và sử dụng vốn của DN Thông qua nội dung này chúng ta có thể phần nào đánh giá được hiệu quả trong chính sách phân bổ vốn của DN Ngược lại chính sách phân bổ vốn ảnh... độ đầu tư vào các loại tài sản của doanh nghiệp: Tỷ suất đầu tư vào tài sản ngắn hạn = Tài sản ngắn hạn Tổng tài sản Tỷ suất đầu tư vào tài sản dài hạn = Tài sản dài hạn Tổng tài sản Căn cứ vào ngành kinh doanh và tình hình kinh doanh cụ thể của doanh nghiệp để dánh giá mức độ hợp lý trong việc đầu tư vào các loại tài sản của doanh nghiệp 1.2.2.3 .Tình hình huy động và sử dụng vốn bằng tiền của doanh... nhàđầu tư cần thiết hiểuđược giá trị của doanh nghiệp và cơ sở hình thành giá trị doanh nghiệpđể có những quyếtđịnh tài chính úngđắn iii Mục tiêu của quản trị tài chính doanh nghiệp Đứng ở gócđộ nhà quản trị tài chính doanh nghiệp, mục tiêu cuối cùng trong quản trị tài chính doanh nghiệplà ra quyếtđịnh tài chính nhằm tốiđa hóa giá trị của chủ sở hữu, hay cổđông trong công ty Để làm rõ mục tiêu này, chúng... của doanh nghiệp cũng là quá trình vận động, chuyển hóa hình thái của vốn tiền tệ Vì vậy, thong qua việc xem xét tình hình thu, chi tiền tệ hằng ngày, và nhất là thong qua việc phân tích đánh giá tình hình tài chinh doanh nghiệp và việc thực hiện các chỉ tiêu tài chính, các nhà quản trị tài chính có thể kiểm soát kịp thời và toàn diện các mặt hoạt động của doanh nghiệp, từ đó chỉ ra những tồn tại và. .. lý của DN Phân tích, đánh giá tình hình tài chính làm nổi bật điều quan trọng của dự đoán tài chính, mà dự đoán là nền tảng cho hoạt động quản lý, làm sang tỏ không chỉ chính sách tài chính mà còn là cơ sở không thể thiếu được để ban lãnh đạo DN đưa ra quyết định, điều hành, kiểm soát việc thực hiện các biện pháp kinh doanh trung và dài hạn của DN 25 SV: Đỗ Văn Hùng Lớp: CQ48/11.16 26 Học Viện Tài Chính. .. lành mạnh về mặt TC của DN - Về tình hình công nợ: Đánh giá sự biến động của các khoản phải thu và các khoản phải trả từ đó đánh giá được sự tự chủ về mặt TC, tính hợp lý trong việc áp dụng các chính sách tín dụng thương mại đối với bạn hàng và việc chấp hành kỷ luật thanh toán của DN Chúng ta xem xét tình hình công nợ của DN thông qua 2 chỉ tiêu sau: Tỷ lệ giữa khoản phải thu và TS Tổng nợ phải thu... doanh Lạm phát cũng làm cho nhu câu vốn kinh doanh tăng lên và tình hình tài chính không ổnđịnh - Chính sách kinh tế và tài chính của Nhà nước đối với doanh nghiệp: Như các chính sách khuyến khích đầu tư, chính sách thuế, chính sách xuất khẩu, nhập khẩu, chếđộ khấu hao tài sản cốđịnh,… đây là các yếu tố tácđộng lớnđến các vấnđề tài chính của doanh nghiệp - Mức độ cạnh tranh: Nếu doanh nghiệp hoạtđộng ... phương pháp khác như: phương pháp thay liên hoàn, phương pháp phân tích tỷ số, phương pháp liên hệ Tên đề tài: Đánh giá tình hình tài biện pháp cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng. .. tài Chương Đánh giá thực trạng tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Chương 3: Một số giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài Công ty TNHH MTV Thuốc Thăng Long Mặc dù cố gắng, song trình... chuyển Nhà máy Thuốc Thăng long thuộc Tổng công ty Thuốc Việt Nam thành: Tên công ty: CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HẠN MỘT THÀNH VIÊN THUỐC LÁ THĂNG LONG Tên viết tắt: CÔNG TY THUỐC LÁ THĂNG LONG Tên giao