Mục lục PHẦN MỞ ĐẦU Trong kinh tế thị trường, doanh nghiệp dù nhà nước hay tư nhân mong muốn đầu tư tài họ đem lại hiệu lợi nhuận cao Để đạt mục đích doanh nghiệp phải đánh giá tình hình tài mình, sở tìm giải pháp để phát huy mạnh khắc phục khó khăn hạn chế tồn Vì để công ty đạt hiệu mong muốn, hạn chế rủi ro xảy ra, doanh nghiệp phải phân tích hoạt động kinh doanh mình, đồng thời dự đoán điều kiện kinh doanh thời gian tới, vạch chiến lược phù hợp Việc thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài giúp cho nhà doanh nghiệp thấy rõ thực trạng tài tại, xác định đầy đủ đắn nguyên nhân, mức độ ảnh hưởng nhân tố đến tình hình tài Từ có biện pháp hữu hiệu để ổn định tình hình tài Phân tích tình tài công cụ cung cấp thông tin cho nhà quản trị,nhà đầu tư…mỗi đối tượng quan tâm tới tài doanh nghiệp góc độ khác để phục vụ cho lĩnh vực quản lý đầu tư họ Vì vậy, phân tích tình hình tài doanh nghiệp công việc làm thường xuyên thiếu quản lý tài doanh nghiệp, có ý nghĩa thực tiễn chiến lược lâu dài Chính tầm quan trọng mà em chọn đề tài “Phân tích tình tài xây dựng số biện pháp nhằm cải thiện tình hình tài công ty cổ phần kết cấu thép số 5” để làm đề tài tốt nghiệp Bố cục báo cáo gồm phần: • Phần 1: Giới thiệu khái quát Doanh nghiệp • Phần 2: Phân tích tình hình tài công ty cổ phần kết cấu thép số • Phần 3: Biện pháp cải thiện tình hình tài Sinh viên Page PHẦN GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ DOANH NGHIỆP 1.1 Giới thiệu khái quát công ty Tên công ty: Công ty cổ phần kết cấu thép số Tên tiếng anh: STEEL STRUCTURE JOINT STOCK COMPANY Nº5 Địa công ty: Tổ 12 – Đường Cách mạng Tháng Tám – Phường Trung Thành Thành phố Thái Nguyên – Tỉnh Thái Nguyên Điện thoại : 0280.3832.104 – 0280.3832.328 – 0280.3836.178 Fax: 0280.3832.967 Email: Comess5@Gmail.com Loại hình doanh nghiệp : Công ty cổ phần Nhà nước Lĩnh vực kinh doanh : Sản xuất nhà thép tiền chế, bao gồm kết cấu móng tường đến toàn phần kết cấu thép Quy mô: Công ty vừa - Số lượng nhân viên : 196 người - Vốn điều lệ: 5.500.000.000 - Vốn tự có: 250.000.000 - Vốn huy động CBCNV công ty: tỷ đến tỷ - Vốn vay : 24.500.000.000 Các mốc quan trọng trình phát triển công ty Công ty cổ phần kết cấu thép số ( COMESS 5) thành lập ngày 09/01/2010 sở chuyển đổi mô hình quản lý từ chi nhánh kết cấu thép xây dựng số thuộc Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng – Tổng Công ty xây dựng công nghiệp Việt Nam theo trình tự pháp luật - Thành lập theo công văn số 1452/CV-VINAINCON ngày 12/11/2009 tổng Công ty xây dựng công nghiệp Việt Nam - Theo định số 542/QĐ-HĐQT ngày 28/12/2009 Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng - Theo nghị Đại hội đồng cổ đông thành lập Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng ngày 30/12/2009 - Giấy chứng nhận đăng ký doanh nghiệp Công ty cổ phần – Mã số doanh nghiệp: 4600425361 Do Sở kế hoạch đầu tư tỉnh Thái Nguyên cấp Đăng ký lần đầu ngày 09/01/2010 đăng ký thay đổi lần thứ ngày 26/07/2010 Công ty cổ phần kết cấu thép số tiền thân đơn vị thành viên Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng (COMESS) thuộc Tổng công ty xây dựng công nghiệp Việt Nam Là đơn vị tham gia xây dựng khu Gang thép từ năm 60, tảng liên hợp công nghiệp luyện kim Tổ quốc Page Công ty cổ phần kết cấu thép số đơn vị phận Tổng công ty phân công xây dựng khu công nghiệp Gang thép từ năm 1960 xây dựng mỏ luyện kim, mỏ Thiếc Sơn Dương, mỏ Bắc lũng, mỏ Than Núi Hồng năm 1979 Trong năm đổi theo chủ trương Đảng chuyển đổi kinh tế đất nước sang kinh tế thị trường Đơn vị đầu tư thiết bị, công nghệ, hệ thống quản lý, kết hợp với phát huy truyền thống, xây dựng đơn vị tốp Doanh nghiệp sản xuất cung cấp thép hàng đầu Việt Nam Công ty cổ phần kết cáu thép số đấu thầu thi công nhiều dự án khu công nghiệp, dự án nguồn vốn đầu tư kinh doanh…vv Đã sản xuất lắp dựng khung nhà thép cỡ lớn, trụ cầu, dầm cầu Các công trình Công ty thi công đảm bảo uy tín tiến chất lượng Công ty thi công địa hình địa bàn khác toàn quốc Cùng với phát triển đất nước, Công ty cổ phần kết cấu thép số ngày lớn mạnh với tính chuyên nghiệp cao, số đơn vị kết cấu thép hàng đầu Việt Nam Với lợi lực lượng cán công nhân viên có bề dày kinh nghiệm, kết hợp với tiến khoa học công nghệ thiết bị tiên tiến, sản phẩm chế tạo kết cấu thép công ty chủ đầu tư tín nhiệm 1.2 Chức nhiệm vụ công ty 1.2.1 Các chức Công ty hoạt động với chức chủ yếu sản xuất, chế tạo sản phẩm kết cấu thép để cung ứng cho thị trường toàn quốc 1.2.2 Nhiệm vụ • • • • • Thực nghĩa vụ nhà nước, thực ngiêm túc pháp luật , bảo vệ tài sản, sản xuất, môi trường, giữ gìn trật tự, an ninh, an toàn xã hội, làm nghĩa vụ quốc phòng Tự chủ thiết lập mối quan hệ đối tác kinh tế, thiết lập mối liên doanh, liên kết nhằm tăng cường hiệu sản xuất kinh doanh Tìm hiểu thị trường, xác định rõ nhu cầu thị trường, tổ chức sản xuất theo nhu cầu khách hang thị trường Khai thác mở rộng thị trường có, xác định thị trường nước nước Phấn đấu nâng cao chất lượng , hạ giá thành, chi phí sản xuất biện pháp Chú trọng phát triển mặt hàng xuất khẩu, qua đố mở rộng sản xuất, tạo công ăn việc làm cho cán công nhân viên công ty Chăm lo đời sống vật chất tinh thần cho người lao động không ngừng đâò tạo, bồi dưỡng, nâng cao trình độ văn hóa, khoa học kỹ thuật, chuyên môn cho cán công nhân viên công ty Page 1.2.3 Các hàng hóa dịch vụ công ty kinh doanh • • • • • • • • • • 1.3 Sản xuất, gia công, lắp dựng mua bán sản phẩm kết cấu thép khí: nhà thép tiền chế, dầm thép tổ hợp, kết cấu thép phi tiêu chuẩn, cột điện cao – hạ thế, cột viba truyền hình, thiết bị xây dựng, loại cầu trục phục vụ công trình công nghiệp dân dụng Sản xuất, mua bán cầu trục đến 100 Xây dựng, lắp đặt công trình công nghiệp, dân dụng, giao thông, thủy lợi, sở hạ tầng Xây dựng đường dây trạm biến áp Lắp đặt sửa chữa thiết bị công nghệ, điện San lấp mặt Vận tải hàng hóa, vận chuyển hành khách ô tô theo hợp đồng Đại lý mua, bán, ký gửi hàng hóa Mua bán , xuất nhập kim khí: sắt thép, tôn lợp, thiết bị nâng cao cầu trục, cổng trục, vật liệu xây dựng, thiết bị điện nước, ánh sáng, thiết bị báo cháy, phòng chống cháy nổ, thieetsbij cấp thoát nước, thiết bị lọc bụi Tư vấn xây dựng: Lập dự án đầu tư, thiết kế, lập tổng dự án công trình công nghiệp dân dụng, chuyển giao công nghệ sản xuất kết cấu thép khí Đặc điểm công nghệ sản xuất hàng hóa công ty Công ty cổ phần kết cấu thép số có hệ thống nhà xưởng khí chế tạo khung nhà với độ Chế tạo lắp dựng kết cấu thép – dầm thép địa bàn Công suất sản xuất kết cấu thép chế tạo trung bình đạt 2.500 tấn/năm – 3.000 tấn/năm Dưới sơ đồ công nghệ sản xuất sản phẩm kết cấu thép Công ty cổ phần kết cấu thép số 5: Phôi Khu vực cắt phôi Khu vực gá tổ hợp Khu vực hàn tổ hợp Khu vực gá hoàn thiện Page Khu vực hàn hoàn thiện Nhà phun cát Khu vực làm + Sơn sản phẩm Nhập kho Hình 2.1 Sơ đồ công nghệ sản xuất sản phẩm kết cấu thép Như trên, ta thấy công ty trang bị loại máy móc thiết bị, thiết bị dây truyền sản xuất, chế tạo, lắp dựng kết cấu thép-dầm thép theo công đoạn: - Tạo phôi thiết bị cắt tự động, bán tự động - Sản phẩm tạo hình, dàn dựng hệ thống gá đinh tự động sàn dưỡng - Sản phẩm hàn máy hàn tự động lớp thuốc, hàn hồ quang bao bọc khí CO2 máy hàn khác phân xưởng - Kiểm tra chất lượng mối hàn phương pháp siêu âm - Sản phẩm làm phương pháp phun cát có áp lực phân xưởng làm - Sản phẩm sơn máy phun sơn, có độ dày lớp sơn đo độ dày bao phủ - Công đoạn cuối nhập hàng vào kho Ngoài chi tiết khí đươc gia công cố độ xác cao, Công ty gia công chi tiết có đường kính học độ dài Các công việc từ gia công phôi đến hoàn thiện thực với đầy đủ thiết bị kiểm tra công cụ hỗ trợ với đội ngũ cán công nhân lành nghề Đảm bảo độ xác chất lượng sản phẩm, thỏa mãn yêu cầu khách hàng 1.4 Cơ cấu tổ chức doanh nghiệp Để đáp ứng nhu cầu nhiệm vụ sản xuất kinh doanh, phù hợp với công nghệ sản xuất nhà máy tổ chức thành: phòng nghiệp vụ, phân xưởng tổ đội xây lắp Sơ đồ tổ chức máy quản lý công ty : Hình 2.2 Sơ đồ cấu tổ chức công ty Page Đại hội cổ đông Hội đồng quản trị Ban kiểm soát Ban giám đốc Phòng hành TCLĐ Phòng tài kế toán Phòng sản xuất Đội xây dựng lắp ghép Phân xưởng quản đốc Tổ phôi Tổ gá tổ hợp Tổ hàn tổ hợp Tổ gá hoàn thiện Phòng KD thiết kế Tổ hàn hoàn thiện Tổ làm : Quan hệ trực tuyến : Quan hệ chức Theo sơ đồ cấu tổ chức công ty nhận thấy công ty có cấu tổ chức chức với chuỗi mệnh lệnh trực tuyến Kiểu cấu vừa phát huy lực chuyên môn phận vừa đảm bảo quyền huy hệ thống trực tuyến Mô hình có ưu điểm: giao số chức quyền hạn cho nhiều phận tăng cường chịu trách nhiệm cá nhân, mệnh lệnh thi hành phải chịu nhiều thị khác tạo động toàn công ty Bên cạnh chức phận tham mưu phối hợp để tư vấn cho lãnh đạo tránh tình trạng mệnh lệnh cục • Phòng tài vụ Có nhiệm vụ huy động đảm bảo nguồn vốn phù hợp cho hoạt động sản xuất kinh doanh; hạch toán kế toán báo cáo trung thực, đầy đủ hoạt động kinh doanh công ty theo quy định Nhà nước Bộ Tài chính; phân tích kết sản xuất kinh doanh theo tháng,quý,năm lập dự toán cho hoạt động sản xuất kinh doanh Nhận xét Page Sơ đồ máy quản lý công ty cổ phần kết cấu thép số 5(qua sơ đồ trên) ngiên cứu kỹ lưỡng cải tiến nhiều lần Đến máy quản lý nhà máy áp dụng đánh giá gọn nhẹ, hợp lý tối ưu Nó phù hợp với thực tế sản xuất kinh doanh chế thị trường nhà máy Page PHẦN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN KẾT CẤU THÉP SỐ 2.1 Phân tích khái quát tình hình tài Công ty 2.1.1 Phân tích Bảng cân đối kế toán a Phân tích theo chiều ngang Tài sản Tổng tài sản tiêu phản ánh quy mô doanh nghiệp bao gồm giá trị yếu tố vật chất, phi vật chất tài cấu thành công cụ hoạt động doanh nghiêp Nhìn vào bảng kết cấu tài sản công ty kết cấu thép số ta thấy tổng tài sản công ty tăng tăng (cả năm 2010, 2011 tăng gần 3% so với năm trước) qua thấy quy mô hoạt động công ty mở rộng từ từ Kết nhìn thấy bảng cân đối do: Hình 2.3.Sơ đồ kết cấu tài sản công ty qua năm • TSNH ĐTNH qua năm tăng Nếu năm 2010 tỷ lệ tăng 1,78% tương đương với 403 triệu VNĐ chủ yếu khoản phải thu tăng mạnh (154%) năm 2011 tỷ lệ tăng tăng 3% tương ứng với 672 triệu VNĐ mà chủ yếu tiền khoản tương đương tiền tăng 24622% ứng với tỷ VNĐ Và nguyên nhân làm giảm TSNH ĐTNH năm 2010 lại tiền khoản tương đương tiền, hàng tồn kho TSNH khác ( giảm 100%, 71% 46%) Năm 2011 TSNH ĐTNH bị giảm hàng tồn kho TSNH khác ( hàng tồn kho giảm 11% TSNH khác giảm 60%), bên cạnh có khoản phải thi giảm 3% ứng với 728 triệu VNĐ Page Lượng hàng tồn kho qua năm giảm, năm 2010 giảm 71% năm 2011 giảm 11% Lượng hàng tồn kho giảm quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh tăng điểm tương đối tốt công ty tăng thêm nguồn vốn vào hoạt động sản xuất đồng thời không bị ứ đọng vốn TSCĐ ĐTDH tăng ít, năm 2010 tăng 9% so với năm 2009 năm 2011 tăng 2,4% so với năm 2010 Mặc dù có gia tăng đáng kể TSCĐ (34% 49%) bên cạnh năm 2010 lượng TSDH khác bị sụt giảm 87% ứng với 543 triệu VNĐ Nhưng tới năm 2011 TSCĐhh lại giảm 161 triệu VNĐ ứng với 5% so với năm 2010 Qua chứng tỏ năm 2010 công ty cải thiện nhiều sở vật chất công ty xây mở rộng thêm nhà xưởng hỗ trợ cho viêc sản xuất đồng thời cải thiện số máy tính, trang thiết bị cho khối văn phòng Nhưng tới năm 2011 công ty lại rút bớt khoản tiền đầu tư vào TSCĐ để tăng lượng tiền mặt công ty lên TÀI SẢN (VNĐ) 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 2010 Giá trị (VN TSLĐ ĐTNH 22.571.115.000 22.974.128.721 23.645.974.411 403.013 Tiền khoản tương đương tiền 2.305.112.564 8.163.467 2.018.186.439 (2.296.949 Tiền mặt 2.305.112.564 8.163.467 2.018.186.439 (2.296.949 Các khoản phải thu 7.524.817.334 19.115.539.080 18.386.641.643 11.590.721 Hàng tồn kho 12.060.354.540 3.496.664.257 3.101.877.912 (8.563.690 Hàng tồn kho 12.578.321.560 3.943.185.175 3.484.983.923 (8.635.136 Dự phòng giảm giá hàng tồn kho (517.967.020) (446.516.918) (383.106.011) 71.450 4.TSNH khác 660.830.502 353.761.917 139.268.417 (307.068 TSCĐ ĐTDH 3.242.845.000 3.544.695.438 3.630.296.495 301.850 TSCĐ 2.572.380.361 3.460.405.290 3.630.296.495 888.024 a TSCĐhh 2.475.737.471 3.011.525.098 2.849.782.604 535.787 5.214.091.100 5.639.748.842 (2.202.566.002) (2.789.996.238) 96.642.890 448.880.192 780.513.891 352.237 625.182.372 82.290.148 - (542.892 45.282.267 - - 25.813.960.000 26.518.824.159 27.276.270.906 Nguyên giá Giá trị hao mòn luỹ kế b Chi phí xây dựng dở dang TSDH khác Các khoản đầu tư tài dài hạn Tổng tài sản 704.864 Bảng 2.1.Cơ cấu tài sản NGUỒN VỐN 31/12/2009 31/12/2010 31/12/2011 2010 Giá trị (VN Nợ phải trả 22.602.924.000 21.726.936.166 21.711.436.405 Page (875.987.8 Nợ ngắn hạn 22.323.611.145 21.174.936.166 19.439.436.405 (1.148.674 279.312.860 552.000.000 2.272.000.000 272.687 Nguồn vốn chủ sở hữu 3.211.036.000 4.791.887.993 5.564.834.501 1.580.851 1.Vốn chủ sở hữu 3.171.580.643 4.792.387.993 5.548.065.880 1.620.807.3 Vốn đầu tư chủ sở hữu 2.772.897.562 4.166.000.000 4.275.199.372 1.393.102 398.683.081 626.387.993 1.272.866.508 227.704 39.455.357 (500.000) 16.768.621 (39.955 25.813.960.000 26.518.824.159 27.276.270.906 704.864 Nợ dài hạn Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối Quỹ khen thưởng, phúc lợi Tổng nguồn vốn Bảng 2.2.Bảng cấu tài sản công ty qua năm 2009,2010 2011 Hình 2.4 Sơ đồ kết cấu nguồn vốn Page 10 Tỷ suất thu hồi tài sản % 4,18 2,39 4,73 Tỷ suất thu hồi vốn chủ sở hữu % 31,21 15,65 24,58 Qua phân tích tình hình tài công ty Cổ phần kết cấu thép số 5, rút số nhận xét sau: - - - - - Quy mô vốn công ty mở rộng, giá trị tài sản tăng qua năm Nguồn tài trợ cho số tài sản cố định công ty chủ yếu nguồn vốn chủ sở hữu, nhiên công ty vay nợ nhiều công ty cần trọng đến vấn đề sử dụng vốn huy động vốn vay Kết cấu vốn nguồn vốn chưa hợp lí, công ty cần tăng vốn chủ sở hữu để tăng tính độc lập mặt tài Các số toán có xu hướng tăng dần thấp chứng tỏ hiệu toán chưa cao, đặc biệt số toán tức thời công ty năm 2010 nhỏ Nếu hoạt động kinh doanh ổn định công ty không trì chắn khoản nợ gây khó khăn cho công ty, làm cho công ty giảm khả toán Số vòng quay hàng tồn kho lớn ngày tăng, kì thu nợ kéo dài, hiệu suất sử dụng tài sản chưa cao… gây khó khăn cho việc mở rộng quy mô sản xuất Công ty cần tăng cường công tác quản lí sử dụng tài sản cho hiệu để nâng cao hiệu sử dụng tài sản, giảm tối đa số vốn thiệt hại, đồng thời công ty khách hàng chiếm dụng vốn nhiều Mặc dù công ty có chủ trương thu hồi số nợ số giảm chưa đáng kể Công ty cần nỗ lực công tác thu hồi khoản nợ Các số sinh lợi tốt năm 2010 bị giảm, tới năm 2011 lại tăng trở lại dấu hiệu tốt cho hoạt động kinh doanh công ty năm tới, tạo niềm tin cho nhà đầu tư Tuy nhiên số tăng chủ yếu công ty có biện pháp tiết kiệm chi phí sản xuất làm cho lợi nhuận tăng biện pháp để thu hút chủ đầu tư, doanh nghiệp khách hàng chưa đem lại hiệu Công ty cần tăng cường biện pháp quảng bá tên tuổi công ty cho phù hợp để đẩy nhanh tốc độ tiêu thụ Mặc dù khả toán tức thời không cao công ty đảm bảo toán khoản lãi vay thuế phải nộp cho ngân sách nhà nước Dòng tiền giảm thể thất thoát vốn, đe dọa phát triển công ty Công ty cần có biện pháp thắt chặt quản lí dòng tiền hình thức giảm khoản phải thu Tóm lại tình hình tài công ty chưa tốt Sự suy giảm tài làm cho công ty gặp khó khăn hoạt động kinh doanh Nhưng với uy tín công Page 32 ty nhà cung cấp, thay đổi cách quản lí, huy động vốn sử dụng vốn hợp lí chắn tình hình tài công ty cải thiện rõ rệt PHẦN 3: ĐỀ XUẤT MỘT SỐ BIỆN PHÁP CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN KẾT CẤU THÉP SỐ 3.1 BIỆN PHÁP 1: GIẢM HÀNG TỒN KHO Trong khoản mục TSNH ĐTNH, khoản phải thu chiếm tỷ trọng lớn 83,20% năm 2010 chếm 77,75% vào năm 2011 Khả toán tức thời công ty năm 2010 đặc biệt thấp 0,00037 năm 2011 0,103 Chỉ số thấp so với trung bình nghành Chỉ số toán tức thời thấp, đặc biệt năm 2010 khiến cho doanh nghiệp khó linh động việc toán nhanh khoản tiền lớn tiền chi phí phát sinh hoạt động kinh doanh Như vậy, từ việc để xảy tình trạng khoản phải thu mức cao kéo theo hàng loạt yếu tố không tích cực ảnh hưởng tới trình hoạt động sản xuất kinh doanh Vì cần phải giảm khoản phải thu đế sử dụng vào hoạt động tài toán khoản nợ đến hạn, đầu tư tài chính, tăng vòng quay vốn lưu động … 3.1.1 Mục đích, mục tiêu bước xây dựng biện pháp * Mục đích Công ty xây dựng cho sách bán hàng linh động khâu toán cho phép khách hàng nợ phần khuyến khích họ toán khoản triết khấu hợp lý đảm bảo vừa có lợi cho công ty, vừa có lợi cho khách hàng *Mục tiêu biện pháp - Giảm tỷ trọng khoản phải thu khách hàng - Biện pháp thu hồi khoản phải thu để công ty có vốn hoạt động - Công ty tránh bị khách hàng chiếm dụng vốn - Tăng khả toán tức thời *Căn cuả biện pháp Trong thời gian vừa qua với tình hình kinh tế toàn cầu khó khăn, kinh tế giới khủng hoảng nghiêm trọng, kinh tế Việt Nam không nằm bão khủng hoảng Các doanh nghiệp nước gặp nhiều khó khăn nguồn vốn, phần ngân hàng thắt chặt sách cho vay, phần khác công trình hoàn thành không chủ đầu tư toán dẫn tới doanh nghiệp thiếu vốn để đầu tư mở rộng sản xuất, khả quay vòng vốn doanh nghiệp thấp Đặc điểm nghành sản xuất công ty kết cấu thép số sản xuất, chế tạo lắp dựng kết cấu thép – dầm thép công ty cần nhu cầu nguồn nhân lực, máy móc thiết Page 33 bị vốn lớn Với tình hình kinh tế khó khăn chung nghành kết cấu thép gặp nhiều khó khăn nguồn vốn phục vụ cho sản xuất kinh doanh Khoản phải thu khách hàng công ty lớn năm 2010 19 tỷ VNĐ đến năm 2011 có giảm 18 tỷ VNĐ Điều chứng tỏ số vốn mà công ty bị chiếm dụng lớn, kỳ thu nợ công ty kéo dài dẫn tới khó khăn nguồn vốn đầu tư cho sản xuất kinh doanh khả toán khoản nợ ngắn hạn, đặc biệt khả toán tức thời công ty thấp Với tình hình tài công ty khó khăn vậy, sở để đề xuất giải pháp cải thiện tình hình tài cách giảm khoản phải thu khách hàng qua tăng khả toán khoản nợ đến hạn có nguồn vốn tái đầu tư *Xây dựng biện pháp Để giúp cho việc quản lý hiệu khoản phải thu công ty phải biết cách theo dõi khoản phải thu sở rút ngắn kỳ thu nợ bình quân đưa mức chiết khấu bán hàng thích hợp thu hút khách hàng toán *Nội dung biện pháp - Quán triệt mục tiêu thu hồi vốn từ khoản phải thu khách hàng tới thành viên phòng ban cán công nhân viên công ty - Xây dựng sách chiết khấu toán tương ứng với công trình, công trình toán sớm chiết khấu lớn Mức chiết khấu đề xuất tính sau: Việc phân tích đánh giá chiết khấu có hợp lý hay không để định nên chiết khấu mức dựa vào việc tính NPV FV dòng tiền 3.2 BIỆN PHÁP 2: ĐIỀU CHỈNH CƠ CẤU VỐN 3.2.1 Cơ sở biện pháp Cơ cấu vốn bất hợp lý yếu tố ảnh hưởng lớn tới tình hình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Việc thay đổi cấu vốn cho phù hợp giúp doanh nghiệp giải vấn đề toán mà tạo dựng uy tín cho doanh nghiệp kỳ kinh doanh Nguồn vốn chủ sở hữu công ty thấp thể việc khó khăn huy động vốn vấn đề lo lắng doanh nghiệp 3.2.2 Mục đích biện pháp Nâng cao khả toán, giảm thiểu rủi ro tài Đưa tình hình tài công ty trở lên tốt hơn, nâng cao uy tín công ty với bạn hàng 3.2.3 Nội dung biện pháp Để tăng nguồn vốn chủ sở hữu công ty huy động nguồn vốn vay từ cán công nhân viên công ty với mức lãi suất thỏa đáng để mặt làm tăng trách nhiệm người lao động với công việc mình, mặt khác huy động vốn nhàn rỗi công nhân viên để đầu tư cho sản xuất kinh doanh, giữ lại lợi nhuận mức cao Page 34 Nguồn vốn dài hạn công ty tăng thêm giải pháp phát hành trái phiếu vay thêm khoản vay dài hạn thuê tài Công ty nhượng bán TSCĐ, thu hẹp hoạt động đầu tư tài , thực khấu hao nhanh nhằm tăng vốn lưu động Dựa tình hình thực tế công ty em xin lựa chọn giải pháp : - Phát hành trái phiếu - Huy động vốn vay cán bộ, nhân viên công ty với mức lãi suất 10%/năm • Dự kiến thu thực biện pháp Phát hành 3.000 trái phiếu với mệnh giá 1.000.000.000VNĐ Huy động nguồn vốn vay cán bộ,nhân viên công ty 3.000.000.000VNĐ Tổng số vốn thu là: 3.000.000.000+3.000.000.000=6.000.000.000VNĐ • Dự tính chi phí thực biện pháp Khoản chi Số tiền ( triệu VNĐ) Chi phí cho họp hội thảo,thảo luận Lãi vay phải trả cho công nhân viên 300 Lãi vay phải trả từ phát hành trái phiếu 300 Tổng cộng 603 Ghi Số lãi phải trả cho số tiền vay ngắn hạn chưa thực biện pháp chuyển sang vay dài hạn: = 6.000.000.000 x 13,5% = 810.000.000 VNĐ - Chi phí vốn chênh lệch trước sau thực biện pháp = 810.000.000 – 603.000.000 = 207.000.000 VNĐ *Đánh giá hiệu biện pháp Với khoản vay dài hạn công ty tăng lợi nhuận 207.000.000VNĐ Lợi nhuận trước thuế tăng: 1.542.868.495 + 207.000.000 = 1.749.868.495 VNĐ Lợi nhuận sau thuế tăng: 1.480.866.508 VNĐ *Ảnh hưởng biện pháp đến số tiêu tài - Hệ số khả toán hành: TSNH 23.645.974.411 Khả TTHH = = = 1,76 Tổng nợ NH 13.439.436.405 Cao trước thực hiện: 1,76 – 1,22 = 0,54 - Hệ số khả toán nhanh : TSNH-HTK 23.645.974.411-3.101.877.912 Khả TTN = = = 1,52 - Page 35 Tổng nợ NH 13.439.436.405 Cao trước thực hiện: 1,52 – 1,05 = 0,47 - Hệ số khả toán tức thời: Vốn tiền 2.018.186.439 Khả TTTT = = = 0,15 Tổng nợ NH 13.439.436.405 Cao trước thực hiện: 0,15 – 0,103 = 0,047 ĐVT Chỉ tiêu Trước biện pháp Sau biên pháp Chênh lệch VNĐ Chênh lệch % Doanh thu Tỷ đ 70,757 70,757 LN sau thuế Tỷ đ 1,27 1,48 0,21 Khả toán hh Lần 1,22 1,76 0,54 16,53 44,26 Khả toán nhanh Lần 1,05 1,52 0,47 44,76 Khả toán tt Lần 1,103 0,15 0,047 45,63 Lợi nhuận biên ROS % 1,80 2,09 0,29 16,11 Tỷ suất thu hồi VCSH(ROE) % 24,58 28,58 16,27 Tỷ suất thu hồi tổng tài sản ROA % 4,73 5,5 0,77 16,27 Page 36 PHẦN KẾT LUẬN Phân tích thực trạng tài có vai trò quan trọng doanh nghiệp Thông qua công tác này, doanh nghiệp xác định điểm mạnh cần phát huy điểm yếu cần khắc phục Từ doanh nghiệp xây dựng cho chiến lược phù hợp để tồn phát triển môi trường đầy cạnh tranh khốc liệt Kết phân tích tình hình tài công ty kết cấu thép số gồm: - Cơ cấu nguồn vốn tài sản - Báo cáo kết hoạt động kinh doanh - Khả quản lý tài sản, nguồn vốn - Khả sinh lời - Khả toán Qua kết phân tích cho ta thấy yếu tố hạn chế có ảnh hưởng tới tình hình tài công ty khoản phải thu lớn Chính chung ta có biên pháp: Biện pháp 1-Giảm khoản phải thu Biện pháp 2-Điều chỉnh cấu vốn Nếu thực biện pháp tình hình tài công ty tốt nhiều Page 37 Page 38 PHỤ LỤC BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN Đơn vị : đồng Số cuối kỳ Tài sản Mã số Số cuối kỳ 31/12/2010 Số cuối kỳ 31/12/2011 31/12/2009 A, TÀI SẢN LƯU ĐỘNG VÀ ĐẦU TƯ NGẮN HẠN I, Tiền 1, Tiền mặt quỹ (gồm ngân phiếu) 2, Các khoản tương đương tiền II, Các khoản đầu tư tài ngắn hạn III, Các khoản phải thu 1, Phải thu khách hàng 2, Trả trước cho người bán 3, Phải thu nội 4, Phải thu theo tiến độ kế hoạch hợp đồng KD 5, Các khoản phải thu khác 6, Dự phòng phải thu khó đòi IV, Hàng tồn kho 100 22.571.115.000 22.974.128.721 23.645.974.411 110 111 2.305.112.564 2.305.112.564 8.163.467 8.163.467 2.018.186.439 2.018.186.439 112 - - 120 - - 19.115.539.080 20.337.799.657 - 18.386.641.643 19.179.235.448 1.152.948.496 - 78.879.103 (1.301.139.680) 36.627.760 (1.982.170.061) 12.060.354.54 12.572.380.50 (517.967.020) 3.496.664.257 3.101.877.912 1, Hàng tồn kho 141 3.943.181.175 3.484.983.923 2, Dự phòng giảm giá hàng tồn kho V, Tài sản lưu động khác 1, Chi phí trả trước 2, Các khoản phải thu 3, Thuế khoản khác phải thu Nhà Nước 4, Tài sản ngắn hạn khác B, TÀI SẢN CỐ ĐỊNH VÀ ĐẦU TƯ DÀI HẠN I.Các khoản phải thu dài hạn II, Tài sản cố định 149 (446.516.918) (383.106.011) 660.830.502 353.761.917 - 139.268.417 38.785.274 - 353.761.917 3.544.695.438 100.483.143 3.630.296.495 - - 3.460.405.290 3.630.296.495 130 131 132 133 134 7.542.817.334 138 139 140 150 151 152 154 158 200 3.242.845.000 210 220 2.572.380.361 Page 39 1, Tài sản cố định hữu hình - Nguyên giá - Giá trị hao mòn luỹ kế 2, Tài sản cố định vô hình 3, Chi phí xây dựng dở dang III, Bất động sản đầu tư IV, Các khoản đầu tư dài hạn V, Tài sản dài hạn khác 221 222 223 227 230 1, Chi phí trả trước dài hạn 2.457.737.471 3.011.525.098 5.214.091.100 (2.202.566.002) 448.880.192 2.849.782.604 5.639.748.842 (2.789.966.238) 780.513 - - 84.290.148 - 261 84.290.148 - 2, Tài sản dài hạn khác 268 - - TỔNG CỘNG TÀI SẢN 250 26.518.824.159 27.276.270.906 A, NỢ PHẢI TRẢ 300 21.726.936.166 21.711.436.405 I, Nợ ngắn hạn 1, Vay nợ ngắn hạn 2, Phải trả cho người bán 3, Người mua trả tiền trước 4, Thuế khoản phải nộp Nhà nước 5, Phải trả người lao động 6, Chi phí phải trả 7, Phải trả nội 8, Phải trả theo tiến độ kế hoạch HĐ xây dựng 9, Các khoản phải trả phải nộp khác 10,Dự phòng phải trả ngắn hạn II, Nợ dài hạn 1, Phải trả dài hạn người bán 2, Phải trả dài hạn khác 4, Vay nợ dài hạn 7, Dự phòng phải trả dài hạn B, NGUỒN VỐN CHỦ SỞ HỮU I, Nguồn vốn - quỹ 1, Nguồn vốn kinh doanh 310 311 312 313 314 21.174.936.166 12.802.081.100 4.563.585.210 494.919.190 1.025.944.491 19.439.436.405 12.374.438.650 2.156.966.734 501.449.784 374.481.201 315 316 317 318 1.168.442.437 266.628.691 - 1.847.035.576 807.833.152 - 319 518.929.047 594.277.417 320 334.406.000 782.953.891 552.000.000 552.000.000 4.791.887.993 2.272.000.000 2.272.000.000 5.564.834.501 4.792.387.993 4.166.000.000 5.548.065.880 4.166.000.000 96.642.890 240 250 260 320 321 323 324 337 400 410 411 625.182.372 25.813.960.00 22.602.924.00 22.323.611.145 279.312.860 3.211.036.000 2.772.897.562 Page 40 3, Vốn khác chủ sở hữu 413 - - 7, Quỹ đầu tư phát triển 8, Quỹ dự phòng tài 9, Quỹ khác thuộc vốn chủ sở hữu 10, Lợi nhuận chưa phân phối II, Nguồn vốn kinh phí & quỹ khác 1, Quỹ khen thưởng, phúc lợi 2, Nguồn kinh phí 3, Nguồn kinh phí hình thành TSCĐ 416 417 418 - 74.752.131 34.447.241 - TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 430 419 398.683.081 626.387.993 1.272.866.508 420 39.455.357 (500.000) 16.768.621 421 39.455.357 (500.000) 16.768.621 - - 26.518.824.159 27.276.270.906 422 423 25.813.960.00 Phụ lục 2: Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Đơn vị: đồng Mã Chỉ tiêu số 01 Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ 02 Các khoản giảm trừ 31/12/ 2010 42.638.811.990 70.757.070.251 31/12/ 2011 65.015.354.056 Page 41 10 11 20 21 22 24 25 30 31 32 40 50 51 60 doanh thu Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp bán hàng cung cấp dịch vụ Doanh thu hoạt động tài Chi phí tài Chi phí bán hàng Chi phí quản lý doanh nghiệp Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh Thu nhập khác Chi phí khác Lợi nhuận khác Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế Chi phí thuế TNDN hành Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp 42.638.811.990 70.757.070.251 65.015.354.056 34.263.634.630 8.357.177.358 63.375.697.368 7.381.390.883 58.213.012.849 6.802.341.207 407.263.092 19.212.498 7.284.828 1.920.204.833 1.160.573.688 4.477.506.170 1.455.016.088 629.164.600 3.702.734.442 2.254.544.836 981.439.840 2.827.319.369 1.224.155.759 1.613.688.251 746.312.990 426.712.868 (113.119.759) 1.111.036.000 70.819.756 (70.819.756) 1.542.868.495 364.445.266 269.289.586 95.155.680 841.477.670 155.545.040 270.001.987 215.089.677 955.490.960 1.272.866.508 626.387.993 Page 42 Page 43 Page 44 Page 45 Page 46 [...]... tài chính của công ty sẽ được cải thiện rõ rệt PHẦN 3: ĐỀ XUẤT MỘT SỐ BIỆN PHÁP CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN KẾT CẤU THÉP SỐ 5 3.1 BIỆN PHÁP 1: GIẢM HÀNG TỒN KHO Trong khoản mục TSNH và ĐTNH, khoản phải thu chiếm tỷ trọng lớn nhất 83,20% năm 2010 và chếm 77, 75% vào năm 2011 Khả năng thanh toán tức thời của công ty năm 2010 là đặc biệt thấp 0,00037 và năm 2011 là 0,103 Chỉ số này... % 31,21 15, 65 24 ,58 Qua phân tích tình hình tài chính công ty Cổ phần kết cấu thép số 5, có thể rút ra một số nhận xét sau: - - - - - Quy mô vốn của công ty đang được mở rộng, giá trị tài sản tăng đều qua các năm Nguồn tài trợ cho số tài sản cố định của công ty vẫn chủ yếu là nguồn vốn chủ sở hữu, tuy nhiên hiện nay công ty vay nợ quá nhiều do đó công ty cần chú trọng đến vấn đề sử dụng vốn và huy động... 313 .59 3.109 426.712.868 (113.119. 759 ) 1.111.036.000 364.4 45. 266 269.289 .58 6 95. 155 .680 841.477.670 0 70.819. 756 (70.819. 756 ) 1 .54 2.868.4 95 50. 852 . 157 ( 157 .423.282) 208.2 75. 439 (269 .55 8.330) 162, 15 -36,89 184,11 -24,26 155 .54 5.040 2 15. 089.677 270.001.987 59 .54 4.637 38,28 Page 19 % Ch nghiệp 13, Lợi nhuận sau thuế 955 .490.960 626.387.993 1.272.866 .50 8 (329,102.967) Bảng 2.10.Bảng báo cáo kết quả hoạt động sản xuất... 34.263.634.630 8.3 75. 177. 358 407.263.092 65. 0 15. 354 . 056 65. 0 15. 354 . 056 58 .213.012.849 6.802.341.207 7.284.828 1.160 .57 3.688 4.477 .50 6.170 52 ,47 52 ,47 69,89 -18,77 -98,21 981.439.840 2.827.319.369 629.164.600 3.702.734.442 (179.133.848) (1. 650 .186.801) - 15, 43 -36, 85 1.920.204.833 1.224. 155 . 759 2. 254 .54 4.836 746.321.990 1. 455 .016.088 1.613.688. 251 334.340.103 (477.833.769) 17,41 -39,03 313 .59 3.109 426.712.868... nhuận sau thuế 1.224. 155 . 759 746.321.990 (113.119. 759 ) 1.111.036.000 955 .490.960 % Chênh lệch 09/08 % -18,77 (57 9.049.676) -8 ,51 1.613.688. 251 (1 ,57 2,836, 151 ) (477,833,769) -39,03 867.366.261 116,2 95. 155 .680 841.477.670 (70.819. 756 ) 1 .54 2.868.4 95 208,2 75, 439 (269 ,55 8,330) 184,11 -24,26 279,0 95, 1 95 701.390.8 25 293,3 83, 35 626.387.993 1.272.866 .50 8 (329,102,967) -34,44 646.478 .51 5 103,2 Bảng 2.9 Các... 34.263.634.630 8.3 75. 177. 358 407.263.092 100 80,36 19,64 0, 95 65. 0 15. 354 . 056 58 .213.012.849 6.802.341.207 7.284.828 100 89 ,53 10,46 0,010 70. 757 .070. 251 63.3 75. 679.368 7.381.390.883 19.212.498 100 89 ,53 10,40 0,027 1.160 .57 3.688 4.477 .50 6.170 2,72 10 ,50 981.439.840 2.827.319.369 1 ,50 4,34 629.164.600 3.702.734.442 0,89 5, 23 1,920,204,833 1.224. 155 . 759 4 ,50 2,87 2. 254 .54 4.836 746.321.990 3,46 1,14 1. 455 .016.088... 0.96 2.39 15. 65 2011 1.80 4.73 24 .58 Khả năng sinh lời của công ty đang được cải thiện mà nguyên nhân là do công ty sử dụng tốt hơn các nguồn tài trợ và và NVCSH Chính điều này đã giúp công ty tiết kiệm được chi phí và tăng lợi nhuận sau thuế lên rất nhiều Mức sinh lời của công ty tương đối tốt rồi nhưng công ty cần đẩy mạnh các biện pháp sử dụng vốn hiệu quả, đẩy mạnh công tác hàn thiện công trình,... công ty Công ty cần có biện pháp thắt chặt và quản lí dòng tiền dưới hình thức giảm các khoản phải thu Tóm lại tình hình tài chính của công ty hiện nay là chưa tốt Sự suy giảm về tài chính có thể làm cho công ty gặp khó khăn trong hoạt động kinh doanh Nhưng nếu với uy tín của công Page 32 ty đối với các nhà cung cấp, sự thay đổi cách quản lí, huy động vốn và sử dụng vốn hợp lí chắc chắn tình hình tài. .. này cũng chứng tỏ công ty có khả năng thanh toán tốt nhưng khó có thể trang trải các khoản nợ ngắn hạn do VCSH của công ty còn rất ít - b Kết cấu tài sản và nguồn vốn công ty Kết cấu tài sản TÀI SẢN (VNĐ) TSLĐ và ĐTNH 1 Tiền và các khoản tương đương tiền Tiền mặt 2 Các khoản phải thu 31/12/2009 22 .57 1.1 15. 000 2.3 05. 112 .56 4 2.3 05. 112 .56 4 7 .52 4.817.334 Tỷ trọng % 88,13 8,93 8,93 29, 15 31/12/2010 22.974.128.721... văn phòng Qua phân tích về tình hình tài sản ta có thể thấy được sự gia tăng của tổng tài sản chủ yếu là do sự tăng lên của các khoản phải thu, TSCĐ và TSDH Tuy nhiên việc phân tích tình hình tài sản chỉ cho ta thấy được sự biến động của toàn bộ giá trị tài sản có tại công ty mà thôi Do đó để thấy rõ sự biến động của nguồn hình thành nên những tài sản đó ta phải đi vào phân tích tình hình nguồn vốn ... Page PHẦN PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN KẾT CẤU THÉP SỐ 2.1 Phân tích khái quát tình hình tài Công ty 2.1.1 Phân tích Bảng cân đối kế toán a Phân tích theo chiều ngang Tài. .. 26/07/2010 Công ty cổ phần kết cấu thép số tiền thân đơn vị thành viên Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng (COMESS) thuộc Tổng công ty xây dựng công nghiệp Việt Nam Là đơn vị tham gia xây dựng khu... thép số ( COMESS 5) thành lập ngày 09/01/2010 sở chuyển đổi mô hình quản lý từ chi nhánh kết cấu thép xây dựng số thuộc Công ty cổ phần kết cấu thép xây dựng – Tổng Công ty xây dựng công nghiệp Việt