Chủ đề: Những nội dung chính: • I.Khái niệm ngoại hối • II.Đặc điểm của thị trường ngoại hối • III.Các thành phần tham gia giao dịch • IV.Phân loại thị trường ngoại hối • V.Chức năng của thị trường ngoại hối • VI.Vị trí và vai trò của thị trường ngoại hối • VII.Hàng hóa của thị trường ngọai hối • VIII.Các loại kinh doanh ngoại hối 1.Kinh doanh ngoại tệ 2.Kinh doanh vàng ,bạc,đá quý I.Khái niệm ngoại hối (Foreign Exchange): Ngoại hối là một thuật ngữ dùng để chỉ các phương tiện sử dụng trong giao dịch quốc tế gồm: Ngoại tệ (Foreign Curency) Công cụ thanh toán bằng ngoại tệ Các loại chứng từ Có giá bằng ngoại tệ Đồng tiền quốc gia- bản tệ (Local Curency) Vàng (Gold) 3 4 5 1 2 II.Đặc điểm của thị trường ngoại hối Hoạt động liên tục suốt ngày đêm Thị trường ngoại hối mang tính chất quốc tế Tỷ giá hối đoái được xác định trên cơ sở cung-cầu ngoại tệ Hoạt động trên thị trường hối đối là giao dịch mua bán tự do chuyển đổi Khối lượng mua bán giao dịch trên thị trường hối đối là rất lớn về doanh số và số lượng giao dịch tối thiểu Những đồng tiền mạnh như:USD,EUR,JPY,CHF,GBP,AUD,…, giữ vị tríquan trong trên thị trường,đặt biệt là USD ThỊ trường hối đối phần lớn được mua bán qua thị trường OTC, thị trường vô hình,điện thoại,telex,internet. Giao dịch trên thị trường hối đối đều thực hiên thanh toán chuyển khoản qua hệ thống các NH Đặc điểm của thị trường ngoại hối III.Các thành phần tham gia giao dịch Căn cứ vào mục đích tham gia mua bán ngoại tệ Các nhà thương mại và đầu tư Các NHTM và NH đầu tư NHTW Các cá nhân Và hộ gia đình Căn cứ vào chức năng hoạt động thị trường Các nhà kinh doanh (dealer) Các nhà môi giới (brokers) Các nhà đầu cơ (Speculators) Các nhà kinh doanh chênh lệch giá (Arbitrageurs) IV.Phân loại thị trường ngoại hối Căn cứ vào tính Chất hoạt động Thị trường hối đoái giao ngay Thị trường tiền gửi Căn cứ vào phạm vi hoạt động Thị trường nội địa Thị trường Quốc tế Căn cứ vào nội dung giao dịch Thị trường kỳ hạn Thị trường quyền chọn Thị trường tương lai Thị trường hoán đổi tiền tệ Thị trường Giao ngay Căn cứ theo chức năng Các nhà tao giá sơ cấp Các nhà nhận chấp nhân giá Cá nhà cung cấp dịch vụ Các nhà môi giới Các nhà đầu cơ Các nhà tạo giá thứ cấp Người can thiệp thị trường V.Chức năng của thị trường ngoại hối Chức năng của thị trường ngoại hối Nơi NHWT thực hiện chính sách tiền tệ Phục vụ luân chuyển quốc tế Nơi hình thành tỷ giá Phục vụ thương mại quốc tế Nơi kinh doanh và phòng ngừa rủi ro [...]... quý tệ 1 .Kinh doanh ngoai tệ ịch ia o d ó G ic i đ oá hố n kì h ạ Giao dịch hối đoái giao ngay Gia od ịch hối quy đoá i ền chọ n Kinh doanh ngoại tệ Gi a o hối dịch trên đoái lệch g iá ịch Giao d ái hối đo l ai tương Giao dịch hối đoái hoán đổi 1.1:Giao dịch hối đối giao ngay (Ex spot transacsions) 1.1.1 Khái niệm: Giao dịch hối đối giao ngay là giao dich hai bên thực hiện mua-bán một lượng ngoại tệ... trường ngoại hối không có một trung tâm tài chính và giao dịch nào cả Tiền được giao dịch thông qua người môi giới hoặc trực tiếp theo từng cặp,ví du:USD/EUR,JPY/GBP ThỊ trường ngoại hối là thị trường liên NH và dựa trên giao dịch điện tử kết nối giữa hệ thống các NH Lại với nhauvaf hoạt động suốt 24 giờ trong ngày VIII.Các loai dịch vụ kinh doanh ngoại hối 1 2 Kinh Kinh doanh Doanh vàng,bạc, Ngoại. ..VI.Vai trò của thị trường ngoại hối Cân đối các nhu cầu mua bán ngoại tệ Tạo thu nhập cho người sở hữu ngoại tệ Phòng chống rủi ro tỷ giá VIII.Hàng hóa của thị trường ngoại hối Hà hó ng củ a a trư thị ng ờn oạ g hố i i Hàng hóa của thị trường ngoại hối là tiền Hoạt động ngoại hối là hoạt động giao dịch số lượng tiền nay rồi bán một số lượng tiền khác... ứng • nhanh chống nhu cầu ngoại tệ của các đối tượng tham gia trên thị trường khi cần mua bán ngoại tệ •Tạo điều kiên cho các NH hu được lợi nhuậnthông qua chênh lệch giá Nhược điểm Không đáp ứngđược nhu cầu mua vàbán ngoại tệ của nhữnKH nào cần Mua hoặccần bán ngoại tệ nhưngviệc chuyển giao ngoại tệ chưa thực hiên ngây ở hiện tại mà sẽ thực hiên ở tương lai 1.2:Giao dịch hối đối có kì hạn (Ex forward... c)Yết gí trực tiếp và gián tiếp Yết giá trực tiếp Yết giá gián tiếp Cho biết một Cho biết một đơn vị ngoại tệ đơn vị nội tệ bằng bao nhiêu bằng bao nhiêu đơn vị ngoại tệ Đơn vị ngoại tệ d)Yết giá kiểu Châu Âu và kiểu Mỹ Yết giá kiểu Châu Âu •USD là đồng tiền yết giá •Yết trực tiếp dưới gíac độ Châu Âu-USD là ngoại tệ Yết giá kiểu Mỹ •USD là đồng định giá •Yết trực tiếp dưới giác độ Châu Âu-USD là nội tệ... hạn dù bất lợi 2 bên vẫn thiện hợp đồng •Chỉ đáp ứng được nhu cầu khi KH cần mua hoặc cần bán ngoại tệ trong tương lai còn ở hiện tại thì không có nhu cầu mua hoặc bán ngoại tệ 1.3:Giao dịch hối đối hoán đổi (Swap operations) 1.3.1.Khái niệm: Giao dịch hoán đổi là giao dịch đồng thời muabán cùng một lượng ngoại tệ(chỉ có hai đồng tiền được sử dụng trong giao dịch,trong đó kì hạn thanh toán của hai... nhưngviệc chuyển giao ngoại tệ chưa thực hiên ngây ở hiện tại mà sẽ thực hiên ở tương lai 1.2:Giao dịch hối đối có kì hạn (Ex forward transactions) 1.2.1.Khái niệm: Giao dịch hối đối có kì hạn là giao dịch hai bên sẽ cam kết mua-bán một lượng ngoại tệ theo một mức tỷ giá xác định và việc thanh toán sẽ được thực hiện vào thời điểm xác định trong tương lai Ngày giá trị giao dịch kì hạn = ngày thỏa thuận + kì... những giao dịch mua-bán ngoại tệ có kỳ hạn và được xác định dựa trên cơ sở tỷ giá giao ngay và lãi suất trên thị trường tiền tệ • Công thứ tính: • F=S+[(1 +rd)/(1 +ry)] • Trong đó: • F:Tỷ giá có kỳ hạn • S:Tỷ giá giao ngay • rd :Lãi suất của đồng định giá;r Y:Lãi suất cho vay • n:Số ngày của hpj đồng có kỳ hạn Vi du: • Ngày 09/09/2010 tại ngân hàng X có 2 khách hàng đến giao dịch ngoại tệ,KH A muốn bán... mua của ngân hàng X 100000EUR và thanh toán số tiền VND là:100000*19885=1988500000VND 1.2.3.Ưu và nhược điểm Ưu điểm • Là 1 công cụ để phòng chống ruỉ ro do biến động tỷ giá hối đoái Cho các đối tượng tham gia trên thị trường hối đoái • Các nhà KD và ĐT khảo sát động tỷ giá trên thị trường, nếu dự đoán tăng trong tương lai thì quyết định mua kì hạn và ngược lai ,nhằm hạn chế sự thiệt hại về thu nhập... hệ mua-bán ngoại tệ giữa ngân hàng và khách hàng trên thị trường giao ngay,ngân hàng sẽ không thu lệ phí hoặc hoa hồng mà chỉ hưởng chênh lệch giữa tỷ giá bán và tỷ giá mua để bù đắp chi phí giao dịch và thu lợi nhuận • Công thức tính: • Chênh lệch(%)=[(Tỷ giá bán – Tỷ giá mua)*100]/Tỷ giá bán • Vd:Tỷ giá USD/VND =18850-80.Phí giao dịch khách hàng sẽ trả cho ngân hàng phải chịu khi mua-bán ngoại tệ là: . trường ngoại hối • VII.Hàng hóa của thị trường ngọai hối • VIII.Các loại kinh doanh ngoại hối 1 .Kinh doanh ngoại tệ 2 .Kinh doanh vàng ,bạc,đá quý I.Khái niệm ngoại hối (Foreign Exchange): Ngoại. chính: • I.Khái niệm ngoại hối • II.Đặc điểm của thị trường ngoại hối • III.Các thành phần tham gia giao dịch • IV.Phân loại thị trường ngoại hối • V.Chức năng của thị trường ngoại hối • VI.Vị trí. thị trường ngoại hối Hoạt động liên tục suốt ngày đêm Thị trường ngoại hối mang tính chất quốc tế Tỷ giá hối đoái được xác định trên cơ sở cung-cầu ngoại tệ Hoạt động trên thị trường hối đối là