Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính LỜI MỞ ĐẦU 1. TÍNH CẤP THIẾT CỦA ĐỀ TÀI “Doanh nghiệp là một tổ chức kinh tế, có tên riêng, có tài sản, có trụ sở giao dịch ổn định, được đăng ký kinh doanh theo quy định của pháp luật nhằm mục đích thực hiện các hoạt động kinh doanh” (Luật doanh nghiệp 2005) Trong nền kinh tế thị trường, mỗi doanh nghiệp được coi là một tế bào, một mắt xích quan trọng của nền kinh tế. Hoạt động của các doanh nghiệp có mối quan hệ quan trọng với sự tăng trưởng và phát triển của nền kinh tế quốc dân. Trong quá trình hoạt động của mình, các doanh nghiệp không ngừng phát sinh mối quan hệ kinh tế với doanh nghiệp khác và các chủ thể kinh tếgần gũi khác. Chiếm phần đông trong các mối quan hệ đó là các mối quan hệ đi vay và cho vay, chiếm dụng và đi chiếm dụng vốn. Các mối quan hệ này là nguyên nhân phát sinh các khoản nợ và đặt ra yêu cầu thanh toán trong doanh nghiệp. Trong mọi hoạt động của mình, mục tiêu của doanh nghiệp luôn là tối đa hóa lợi nhuận, nâng cao giá trị doanh nghiệp. Để đạt được điều đó, các doanh nghiệp phải tìm tòi, thực hiện các biện pháp tổ chức quản lý sản xuất một cách có hiệu quả bên cạnh đó cần chú ý đến những rủi ro tài chính doanh nghiệp có thể gặp phải. Sức mạnh tài chính của doanh nghiệp thể hiện ở khả năng chi trả các khoản cần phải thanh toán. Doanh nghiệp dù có tổng tài sản lớn, thu được lợi nhuận cao nhưng tài sản tồn đọng ở các khoản phải thu, hàng tồn kho không đảm bảo khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn thì vẫn có thể lâm vào tình trạng phá sản. Ngược lại, doanh nghiệp thừa khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn mà nguyên nhân đến từ việc hạn chế khoản vay nợ và các khoản phải thu, làm cho doanh thu tiêu thụ không cao, tác động của đòn bẩy tài chính cùng với tỷ suất sinh lời thấp thì doanh nghiệp sẽ bị đối thủ chiếm mất vị thế trong thị trường. Chính vì thế, công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán đóng vai trò quan trọng trong việc phản ánh sự ổn định Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 1 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính an toàn về mặt tài chính và khả năng đạt được các mục tiêu của doanh nghiệp. Hiện nay, nền kinh tế đang trong thời kỳ suy thoái, chính sách mở cửa của chính phủ ngày càng rộng, để đáp ứng yêu cầu phải tự nâng cấp đổi mới mình, doanh nghiệp phải đối mặt với vấn đề khó khăn về vốn làm thúc đẩy sự phát triển của các khoản nợ, đồng thời đẩy ảnh hưởng của các mối quan hệ vay nợ và chiếm dụng tới sự tồn vong của doanh nghiệp và sự toàn vẹn của cả nền kinh tế. Xuất phát từ tính cấp thiết của đề tài, đồng thời qua thời gian thực tập và nghiên cứu thực tế tình hình tài chính của Công ty cổ phần xi măng Điện Biên, em nhận thấy các khoản nợ phải thu và nợ phải trả chiếm tỉ trọng lớn trong tổng tài sản và tổng nguồn vốn của doanh nghiệp. Tuy nhiên, công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán của công ty còn nhiều điểm hạn chế. Vì vậy, em đã cân nhắc và quyết định lựa chọn đề tài “ Một số giải pháp tăng cường quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biên” làm nội dung nghiên cứu của luận văn tốt nghiệp. 2. MỤC ĐÍCH NGHIÊN CỨU Phân tích và đánh giá hiệu quả công tác quản lý nợ và hiệu quả thanh toán trong hoạt động sản xuất kinh doanh tại Công ty Cổ phần Xi măng Điện Biên. Đề xuất một số giải pháp có tính tham khảo nhằm góp phần cải thiện công tác quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán doanh tại công ty. 3. PHẠM VI VÀ ĐỐI TƯỢNG NGHIÊN CỨU Phạm vi nghiên cứu của đề tài là phòng tài chính kế toán Công ty cổ phần xi măng Điện Biên. Đối tượng nghiên cứu của đề tài là công tác quản lý nợ của Công ty Cổ phần Xi măng Điện Biên. 4. PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU Phương pháp thu thập số liệu Phương pháp thu thập số liệu chủ yếu sử dụng trong luận văn là thu thập số liệu từ tài liệu tham khảo, bao gồm báo cáo tài chính và hệ thống kế toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biện, bên cạnh đó là thông tin thu thập từ các trang báo điện tử về thị trường chứng khoán Việt Nam hiện nay. Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 2 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Phương pháp phân tích số liệu Luận văn sử dụng các phương pháp phân tích chủ yếu sau: Phương pháp so sánh, phương pháp phân tích qua hệ số, phương pháp đồ thị, phương pháp biểu đồ, phương pháp các tình huống giả định 5. KẾT CẤU CỦA LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP Nội dung của đề tài gồm 3 chương: Chương 1: Lý luận chung về nợ, quản lý nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biên Chương 3: Một số giải pháp chủ yếu góp phần nâng cao công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biên Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 3 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính CHƯƠNG I: LÝ LUẬN CHUNG VỀ NỢ, QUẢN LÝ NỢ VÀ KHẢ NĂNG THANH TOÁN CỦA DOANH NGHIỆP 1.1. Khái quát về nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp 1.1.1. Nợ và phân loại nợ trong doanh nghiệp 1.1.1.1.Sự hình thành và tính tất yếu phát sinh các khoản nợ trong doanh nghiệp Doanh nghiệp là một tổ chức kinh tế có tên riêng, có tài sản, trụ sở giao dịch ổn định, thực hiện đăng ký kinh doanh theo quy định của pháp luật nhằ mục đích, thực hiện đăng ký kinh doanh theo quy định của pháp luật nhằm mục đích thực hiện các hoạt động kinh doanh. Trong đó, kinh doanh là việc thực hiện liên tục một, một số hoặc tất cả các công đoạn của quá trình đầu tư, từ sản xuất đến tiêu thụ sản phẩm hoặc cung ứng dịch vụ trên thị trường nhằm mục đích sinh lời. Quá trình hoạt động của doanh nghiệp cũng là quá trình tạo lập, phân phối và sử dụng các quỹ tiền tệ hợp thành hoạt động tài chính doanh nghiệp.Hoạt động tài chính là một mặt của hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp nhằm đạt tới các mục tiêu của doanh nghiệp đề ra. Trong quá trình đó, làm phát sinh, tạo ra sự vận động của các dòng tiền bao hàmdòng tiền vào, dòng tiền ra gắn liền với hoạt động đầu tư và hoạt động kinh doanh thường xuyên hàng ngày của doanh nghiệp. Bên trong quá trình tạo lập, sử dụng quỹ tiền tệ của doanh nghiệp là các mối quan hệ kinh tế dưới hình thức giá trị hợp thành các quan hệ tài chính của doanh nghiệp, trong đó, quan hệ tài chính giữa doanh nghiệp với các chủ thể kinh tế và các tổ chức xã hội khác rất phổ biến. Quan hệ tài chính giữa doanh nghiệp và các chủ thể kinh tế khác là mối quan hệ rất đa dạng và phong phú được thể hiện trong việc thanh toán, thưởng phạt vật chất khi doanh nghiệp và các chủ thể kinh tế khác cung cấp hàng hóa, dịch vụ cho nhau. Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 4 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Trong kinh doanh, quan hệ kinh tế giữa doanh nghiệp và các chủ thể kinh tế khác như Nhà nước, khách hàng, nhà cung cấp, các ngân hàng, tổ chức tín dụng… luôn phát sinh chính vì thế đã làm nảy sinh các mối quan hệ vay và cho vay, chiếm dụng vốn và đi chiếm dụng vốn của doanh nghiệp. Các mối quan hệ này là nguồn gốc phát sinh các khoản nợ của doanh nghiệp. Nợ của doanh nghiệp bao gồm các khoản nợ phải thu và các khoản nợ phải trả. Tình hình nợ của doanh nghiệp được phản ánh thông qua mối quan hệ giữa các khoản nợ phải thu và các khoản nợ phải trả. Sự phát sinh các khoản nợ là tất yếu trong quá trình hoạt động của doanh nghiệp. Thông qua việc đi vay hoặc chiếm dụng vốn của các chủ thể kinh tế khác, doanh nghiệp huy động được nguồn vốn để sản xuất kinh doanh. Trong nhiều trường hợp đây là nguồn vốn quan trọng để doanh nghiệp tiến hành hoạt động sản xuất cũng như mở rộng quy mô kinh doanh. Bên cạnh đó, doanh nghiệp cũng có thể bán chịu cho khách hàng để tăng khả năng tiêu thụ sản phẩm. Trong quá trình hoạt động của doanh nghiệp, việc phát sinh các khoản nợ là điều bình thường, tuy nhiên, điều cần lưu ý là xem xét tính chất hợp lý của từng khoản nợ để có giải pháp quản lý phù hợp tránh hiện tượng xuất hiện nợ xấu, nợ khó đòi hoặc giảm khả năng thanh toán gây ảnh hưởng xấu đến tình hình tài chính của doanh nghiệp. 1.1.1.2.Phân loại nợ trong doanh nghiệp  Phân loại theo tính chất của khoản nợ Các khoản nợ của doanh nghiệp được chia thành hai loại: nợ phải thu và nợ phải trả. - Nợ phải thu Nợ phải thu thể hiện số tiền doanh nghiệp phải thu của các đối tượng có liên quan như khách hàng, người bán, các khoản thuế được khấu trừ, các khoản phải thu nội bộ và các khoản phải thu khác. Các khoản phải thu từ khách hàng thể hiện số tiền khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trong quá trình bán hàng, cung ứng dịch vụ dưới hình thức bán trước trả sau. Ngoài ra, trong một số trường hợp mua sắm vật tư khan hiếm, doanh nghiệp còn có thể Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 5 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính phải ứng trước tiền mua hàng cho người cung ứng, từ đó hình thành nên khoản tạm ứng (trả trước cho người bán). Để đẩy mạnh tiêu thụ sản phẩm, tăng doanh thu và lợi nhuận bán hàng nhiều doanh nghiệp đã sử dụng biện pháp bán chịu cho khách hàng. Khi bán chịu hàng hóa dịch vụ cho khách hàng, điều đó đồng nghĩa với việc doanh nghiệp đã cấp một khoản tín dụng cho khách hàng. Như vậy, việc bán chịu khiến doanh nghiệp phải ứng thêm vốn làm tăng nhu cầu vốn, tăng chi phí quản lý, chi phí thu hồi nợ, tăng rủi ro tài chính. Điều đó đòi hỏi doanh nghiệp phải xem xét các yếu tố tác động tới nợ phải thu và cần tính toán, cân nhắc để lựa chọn một chính sách bán chịu thích hợp và có lợi nhất. Một trong những yếu tố quan trọng cần xác định trong việc bán chịu là thời gian cho khách hàng nợ (thời gian bán chịu). Trên cơ sở xác định được độ dài của thời gian này có thể dự kiến được khoản nợ phải thu trung bình từ khách hàng theo công thức sau: N pt = K pt x S d Trong đó: N pt : Nợ phải thu dự kiến kỳ kế hoạch K pt : Thời hạn trung bình cho khách hàng nợ (kỳ thu tiền trung bình) S d : Doanh thu bán hàng bình quân một ngày trong kỳ kế hoạch. - Nợ phải trả Nợ phải trả là thể hiện bằng tiền những nghĩa vụ mà doanh nghiệp có trách nhiệm phải thanh toán cho các tác nhân kinh tế khác như: nợ vay, các khoản phải trả cho người bán, cho Nhà nước, cho người lao động trong doanh nghiệp… + Nợ vay là một nguồn tài trợ đặc biệt cho doanh nghiệp. Thông thường, doanh nghiệp có thể vay vốn của các ngân hàng thương mại và tổ chức tín dụng. Trong hoạt động kinh doanh, khi nhu cầu vốn lưu động của doanh nghiệp tăng cao hoặc khi doanh nghiệp có những dự án đầu tư mới mà nguồn vốn bên trong của doanh nghiệp không đủ tài trợ thì vay nợ giúp doanh nghiệp có thể bù đắp nguồn vốn thiếu hụt. Khi vay nợ, doanh nghiệp phải ký hợp đồng tín dụng và có nghĩa vụ hoàn trả khoản tiền vay theo thời gian quy Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 6 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính định đồng thời chấp hành đầy đủ các điều kiện trong hợp đồng tín dụng. Lãi suất của khoản vay là lãi suất thỏa thuận theo cơ chế thị trường và phù hợp với các quy định của ngân hàng Nhà nước, quy định của Luật các tổ chức tín dụng về lãi suất cho vay khi ký kết hợp đồng tín dụng. + Nợ chiếm dụng trong hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp có thể mua chịu nguyên vật liệu hay hàng hóa của nhà cung cấp. Các khoản nợ phải trả do chiếm dụng hay mua chịu như vậy thường là một loại tín dụng ngắn hạn quan trọng với doanh nghiệp vì thực chất, khi được chấp nhận mua chịu, điều đó cũng có nghĩa là nhà cung cấp đã cấp vốn tín dụng thương mại cho doanh nghiệp làm giảm nhu cầu vốn lưu động của doanh nghiệp. Mua chịu là một nguồn tài trợ tín dụng đương nhiên phát sinh do hoạt động kinh doanh. Việc sử dụng tín dụng của nhà cung cấp bao gồm những điểm lợi và bất lợi. Lợi ích từ tín dụng thương mại của nhà cung cấp rất lớn: đó là nguồn tài trợ ngắn hạn cho hoạt động của doanh nghiệp dựa trên sự tự nguyện và đàm phán giữa doanh nghiệp và nhà cung cấp đồng thời, hiệu quả đưa đến nhanh khi nhà cung cấp biết rõ khách hàng, có thể đánh giá được khả năng thu hồi nợ, mức độ tín nhiệm cũng như những rủi ro có thể gánh chịu. Tuy nhiên, doanh nghiệp phải rất cẩn trọng trong việc sử dụng mua chịu như một nguồn tài trợ vì chi phí sử dụng vốn rất cao (Lãi suất tín dụng thương mại cao). Có thể tính chi phí tín dụng thương mại theo công thức sau: Chi phí của TDTM = Tỷ lệ chiết khấu (%) x 360 1- tỷ lệ chiết khấu (%) Thời gian mua chịu - Thời gian hưởng chiết khấu Doanh nghiệp phải xem xét kĩ lưỡng các điều kiện tín dụng do nhà cung cấp đưa ra và tình hình tài chính doanh nghiệp. Trên cơ sở đó có thể dự kiến khoản nợ phải trả cho nhà cung cấp theo công thức sau: Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 7 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Nợ phải trả nhà cungcấp = Kỳ trả tiền trung bình x Giá trị nguyên vật liệu hoặc hàng hóa mua vào bình quân một ngày trong kỳ kế hoạch (loại mua chịu) Phân loại theo thời hạn của khoản nợ Căn cứ vào thời hạn của khoản nợ (thời hạn cam kết hoàn trả), các khoản nợ của doanh nghiệp được chia thành: nợ ngắn hạn và nợ dài hạn. - Nợ ngắn hạn Nợ ngắn hạn của doanh nghiệp gồm hai bộ phận: nợ phải trả ngắn hạn và nợ phải thu ngắn hạn. Nợ phải trả ngắn hạn là các khoản vay có thời hạn cam kết hoàn trả trong vòng một chu kỳ sản xuất, kinh doanh bình thường hoặc trong vòng một năm (không quá 12 tháng). Nợ phải trả ngắn hạn bao gồm: vay và nợ ngắn hạn và các khoản phải trả ngắn hạn do chiếm dụng (phải trả cho người bán, người mua trả tiền trước, thuế và các khoản phải nộp Nhà nước, phải trả người lao động, chi phí phải trả, phải trả nội bộ, phải trả theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây dựng, các khoản phải trả ngắn hạn khác, dự phòng phải trả ngắn hạn). Vay và nợ ngắn hạn bao gồm các khoản tiền vay ngắn hạn của ngân hàng, tổ chức tín dụng, vay của các tổ chức cá nhân trong và ngoài doanh nghiệp, nợ ngắn hạn khác. Nợ vay ngắn hạn là nguồn vốn tạm thời tài trợ cho hoạt động của doanh nghiệp. Doanh nghiệp có thể sử dụng để đáp ứng các yêu cầu có tính chất tạm thời phát sinh trong hoạt động kinh doanh của mình như nhu cầu vốn lưu động gia tăng trong hoạt động kinh doanh. Thông thường, để vay được nguồn vốn ngắn hạn từ ngân hàng và các tổ chức tín dụng, doanh nghiệp cần chấp hành đầy đủ các nguyên tắc quy định hiện hành về tín dụng ngắn hạn. Thời hạn cho vay cụ thể được ngân hàng xác định phù hợp với chu kỳ sản xuất kinh doanh và khả năng trả nợ của doanh nghiệp. Lãi suất cho vay là lãi suất thỏa thuận theo cơ chế thị trường và phù hợp với các quy định hiện hành của Ngân hàng Nhà nước và quy định của pháp luật. Nợ phải thu ngắn hạn là các khoản doanh nghiệp phải thu của các đối tượng khác trong thời hạn ngắn (thường là nhỏ hơn 1 năm). Các khoản phải Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 8 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính thu ngắn hạn thường bao gồm: phải thu ngắn hạn của khách hàng, trả trước cho người bán, phải thu nội bộ ngắn hạn, phải thu theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây dựng, các khoản phải thu khác, dự phòng phải thu ngắn hạn khó đòi… - Nợ dài hạn Nợ dài hạn của doanh nghiệp gồm hai bộ phận: nợ phải trả dài hạn và nợ phải thu dài hạn. Nợ phải trả dài hạn là những khoản vay của doanh nghiệp có thời hạn cam kết hoàn trả trên một năm. Nợ phải trả dài hạn bao gồm: vay và nợ dài hạn và các khoản phải trả dài hạn do chiếm dụng (phải trả dài hạn người bán, phải trả dài hạn nội bộ, phải trả theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây dựng, các khoản phải trả dài hạn khác, dự phòngtrợ cấp mất việc làm, thuế thu nhập doanh nghiệp hoãn lại phải trả, dự phòng phải trả dài hạn…). Vay và nợ dài hạn có thể là các khoản vay trung và dài hạn của các ngân hàng, tổ chức tín dụng, vay thông qua phát hành trái phiếu… Trong đó, vay dài hạn ngân hàng là nguồn vốn quan trọng nhất là một trong những nguồn vốn quan trọng nhất, không những đối với sự phát triển của các doanh nghiệp mà còn đối với toàn bộ nền kinh tế. Vay dài hạn cùng với vốn chủ sở hữu hình thành nên nguồn vốn thường xuyên của doanh nghiệp. Đây là nguồn vốn có tính chất ổn định mà doanh nghiệp có thể sử dụng vào hoạt động kinh doanh để mua sắm, hình thành tài sản cố định và một bộ phận tài sản lưu động thường xuyên cần thiết cho hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Nợ phải thu dài hạn là các khoản doanh nghiệp phải thu của các đối tượng khác trong thời hạn dài (thường là trên 1 năm). Các khoản phải thu dài hạn thường bao gồm: phải thu dài hạn của khách hàng, vốn kinh doanh ở đơn vị trực thuộc, phải thu dài hạn nội bộ, phải thu dài hạn khác, phải thu dài hạn khó đòi… 1.1.1.3.Các chỉ tiêu phản ánh tình hình nợ và quản lý nợ trong doanh nghiệp.  Hệ số các khoản phải thu Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 9 Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính Hệ số các khoản phải thu = Các khoản phải thu Tổng tài sản Các khoản phải thu ở đây bao gồm: các khoản phải thu ngắn hạn (như: phải thu của khách hàng, trả trước cho người bán, phải thu tạm ứng, phải thu khác, dự phòng phải thu khó đòi) và các khoản phải thu dài hạn. Hệ số các khoản phải thu phản ánh mức độ bị chiếm dụng vốn của doanh nghiệp. Thông thường, nếu hệ số các khoản phải thu càng cao, thể hiện doanh nghiệp đang bị chiếm dụng vốn càng nhiều. Tuy nhiên cũng cần xem xét đến đặc điểm kinh doanh cũng như chính sách tín dụng thương mại riêng của từng doanh nghiệp để có đánh giá một cách đầy đủ và chính xác.  Hệ số các khoản phải trả Hệ số các khoản phải trả = Các khoản phải trả Tổng tài sản Các khoản phải trả ở dây bao gồm: các khoản phải trả ngắn hạn (như: phải trả người bán, phải trả người lao động, thuế và các khoản phải nộp Nhà nước, các khoản phải trả ngắn hạn khác) và các khoán phải trả dài hạn. Hệ số các khoản phải trả phản ánh mức độ đi chiếm dụng vốn của doanh nghiệp. Thông thường, nếu hệ số các khoản phải trả càng cao, thể hiện doanh nghiệp đang chiếm dụng được càng nhiều vốn. Tuy nhiên, cần cân nhắc đến đặc điểm kinh doanh và tình hình chấp hành kỷ luật thanh toán của doanh nghiệp để có đánh giá một cách đầy đủ và chính xác.  Số vòng thu hồi nợ Số vòng thu hồi nợ (hay số vòng quay các khoản phải thu) là chỉ tiêu phản ánh tốc độ luân chuyển các khoản phải thu thông qua số lần luân chuyển nợ phải thu thực hiện được trong một kỳ nhất định thường là một năm. Số vòng thu hồi nợ càng lớn thì thời hạn thu nợ bình quân càng được rút ngắn, hiệu quả sử dụng vốn lưu động càng cao. Chỉ tiêu này được tính bằng công thức: = Doanh thu thuần bán hàng và cung cấp dịch vụ Vũ Đức Hoàng Lớp CQ47/11.04 10 [...]... tăng cường công tác quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán của doanh nghiệp Trong thực tế mỗi doanh nghiệp có đặc điểm khác nhau, nên mỗi doanh nghiệp cần căn cứ vào phương hướng biện pháp cụ thể có tính khả thi nhằm nâng cao hiệu quả công tác tổ chức quản lý nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG CÔNG TÁC QUẢN LÝ NỢ VÀ KHẢ NĂNG THANH TOÁN CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XI MĂNG ĐIỆN... định của doanh nghiệp 1.3 Phương hướng, biện pháp tăng cường công tác quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán của doanh nghiệp 1.3.1 Một số nhân tố chủ yếu ảnh hưởng đến công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp 16 Vũ Đức Hoàng CQ47/11.04 Lớp Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính 1.3.1.1.Các nhân tố khách quan Xét về mặt khách quan, công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán của. .. HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XI MĂNG ĐIỆN BIÊN 2.1.1 Quá trình thành lập và phát triển của công ty cổ phần xi măng Điện Biên  Tên công ty, địa điểm, vốn điều lệ, hình thức sở hữu - Tên tiếng Việt: CÔNG TY CỔ PHẦN XI MĂNG ĐIỆN BIÊN - Tên tiếng Anh đầy đủ: Dien Bien Cement Joint Stock Company - Tên công ty viết tắt: DBCC - Trụ sở đặt tại: Số nhà 15, tổ dân phố 12, Phường Mường Thanh Thành... toán của doanh nghiệp Tuỳ thuộc vào điều kiện cụ thể mà từng doanh nghiệp có thể nghiên cứu, xem xét ảnh hưởng của từng nhân tố nhằm đưa ra các giải pháp hữu hiệu nhằm tăng cường công tác quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán của doanh nghiệp một cách hiệu quả 1.3.2 Một số biện pháp tăng cường quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán của doanh nghiệp 1.3.2.1 Tăng cường tổ chức quản lý nợ phải... toán lãi vay 1.1.2.2.Các chỉ tiêu đánh giá khả năng thanh toán của doanh nghiệp * Hệ số khả năng thanh toán hiện thời Hệ số khả năng thanh toán hiện thời (hay hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn) được tính bằng cách lấy tổng tài sản lưu động (tài sản ngắn hạn) chia cho số nợ ngắn hạn của doanh nghiệp: Hệ số khả năng thanh Tổng tài sản ngắn hạn = Nợ ngắn hạn toán hiện thời Tổng tài sản lưu động bao... gốc và lãi các khoản nợ vay cũng như các khoản phải trả hiện có của doanh nghiệp Đây là một trong những tiêu chí quan trọng để đánh giá rủi ro tài chính của doanh nghiệp Thông thường, khả năng thanh toán của một doanh nghiệp được đánh giá qua các tiêu chí: hệ số khả năng thanh toán hiện thời, hệ số khả năng thanh toán nhanh, hệ số khả năng thanh toán tức thời, hệ số khả năng thanh toán lãi vay 1.1.2.2.Các... đảm bảo thanh toán tiền lãi vay đúng hạn Hệ số khả năng thanh toán lãi vay được xác định theo công thức sau: Hệ số này cho biết khả năng thanh toán lãi tiền vay trong kỳ của doanh nghiệp và cũng phản ánh mức độ rủi ro có thể gặp phải đối với các chủ nợ Vũ Đức Hoàng CQ47/11.04 14 Lớp Luận văn tốt nghiệp Học Viện Tài Chính 1.2 Sự cần thiết phải tăng cường quản lý nợ và nâng cao khả năng thanh toán của doanh... xuất của nhà máy xi măng Các phân xưởng lò nung, nguyên liệu, cơ điện, thành phẩm, khai thác đá: hoạt động theo chức năng phụ trách của mình, dưới sự giám sát điều hành của các phòng ban của công ty Tổ chức bộ máy tài chính - kế toán: Nguồn: Kế toán trưởng của Công ty cổ phần xi măng Điện Biên Kế toán trưởng: Là người đứng đầu bộ máy kế toán là người điều hành giám sát toàn bộ hoạt động của bộ máy kế toán. .. sát hơn khả năng thanh toán của doanh nghiệp còn có thể sử dụng chỉ tiêu hệ số vốn bằng tiền hay còn gọi là hệ số khả năng thanh toán tức thời, được xác định bằng công thức sau: Hệ số khả năng thanh toán tức thời phản ánh khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn bằng số tiền hiện có và tài sản có thể chuyển đổi nhanh thành tiền trong doanh nghiệp Ở đây, tiền bao gồm tiền mặt, tiền gửi ngân hàng và tiền... đến uy tín của doanh nghiệp trong mắt các nhà đầu tư và đối tác Đồng thời, nếu doanh nghiệp có khả năng đạt được lợi nhuận cao nhưng không đảm bảo khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn thì vẫn có thể lâm vào tình trạng phá sản Chính vì thế, nâng cao khả năng thanh toán của doanh nghiệp là một trong những nhiệm vụ cần lưu ý trong công tác quản trị tài chính doanh nghiệp Bên cạnh đó, các nhà quản trị . và khả năng thanh toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biên Chương 3: Một số giải pháp chủ yếu góp phần nâng cao công tác quản lý nợ và khả năng thanh toán tại Công ty cổ phần xi măng Điện Biên Vũ. CẤU CỦA LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP Nội dung của đề tài gồm 3 chương: Chương 1: Lý luận chung về nợ, quản lý nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng công tác quản lý nợ và khả năng. Tài Chính CHƯƠNG I: LÝ LUẬN CHUNG VỀ NỢ, QUẢN LÝ NỢ VÀ KHẢ NĂNG THANH TOÁN CỦA DOANH NGHIỆP 1.1. Khái quát về nợ và khả năng thanh toán của doanh nghiệp 1.1.1. Nợ và phân loại nợ trong doanh nghiệp 1.1.1.1.Sự