I GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN XÀ PHỊNG HÀ NỘI 1.Q trình hình thành phát triển Cơng ty cổ phầnXà phịng Hà nội Cơng ty cổ phần Xà phòng Hà nội ngày (trước Nhà máy Xà phòng Hà nội) doanh nghiệp nhà nước trực thuộc Tổng cơng ty Hố chất Việt nam Cơng ty có nhiệm vụ chủ yếu sản xuất chất tẩy rửa tổng hợp Xà phịng giặt, Xà bơng, Kem đánh răng, Nước rửa chén Sunlight phục vụ cho nhu cầu tiêu dùng nhân dân Nhà máy Xà phòng Hà nội trước khởi công xây dựng từ năm 1958 vào hoạt động từ năm 1960 theo giấy phép số 232 QĐ Bộ Công nghiệp nặng cấp Công ty Xà phòng Hà nội ngày nằm đường Nguyễn Trãi, số233b, quận Thanh Xuân - Hà nội với diện tích mặt 50 000 m2, tiếp giáp Nhà máy Thuốc Thăng Long Công ty Cao su Sao vàng Hà nội Theo thiết kế ban đầu sản phẩm cơng ty gồm mặt hàng chính: -Xà phịng bánh 72% với cơng suất thiết kế hàng năm 000 -Xà phòng thơm với công suất thiết kế hàng năm 000 -Kem đánh với công suất thiết kế hàng năm 500 000 ống Ngồi Nhà máy cịn sản xuất loại mỹ phẩm có phân xưởng Glyxerin với công suất 000 tấn/năm phục vụ cho quốc phòng y tế Từ năm 1960 đến năm 1990 Nhà máy hoạt động đạo c/a Bộ công nghiệp nặng, sản xuất - kinh doanh theo tiêu kế hoạch Nhà nước Việc tiêu thụ hàng hoá Nhà nước bao tiêu nên sản phẩm nhà máy tiêu thụ khắp nước (đặc biệt tỉnh phía Bắc), nhà máy độc quyền sản phẩm Từ năm 1991 trở lại đây, có chuyển đổi từ kinh tế tập trung bao cấp sang kinh tế thị trường có điều tiết vĩ mơ Nhà nước, nhà máy giao quyền tự chủ quản lý, sử dụng vốn kinh doanh Năm 1993 để phù hợp với luật tổ chức công ty, Nhà máy Xà phịng Hà nội đổi tên thành Cơng ty Xà phòng Hà nội, thực tổ chức quản lý sản xuất theo mơ hình cơng ty Từ tháng 12 năm 1994, xu phát triển chung kinh tế nước, công ty liên doanh với hãng Uni Lever nước Anh Tồn cơng ty trước tách thành doanh nghiệp: DN 1: Công ty Xà phịng Hà nội DN 2: Cơng ty liên doanh Lever - Haso Cơng ty Xà phịng Hà nội đóng vai trị cơng ty mẹ, hàng năm thu khoản lợi nhuận vào giá trị vốn góp ban đầu (khoảng 36%) Theo Quyết định số 248/2003/QĐ-BCN ngày 31/12/2003 Bộ trưởng Bộ Công nghiệp chuyển Công ty Xà phịng Hà Nội thành Cơng ty cổ phần Xà phịng Hà Nội Mã chứng khốn giao dịch HASO 2.Tình hình tài Cơng ty Xà phịng Hà nội năm gần Trong năm gần đây, có chuyển đổi cấu kinh tế từ kinh tế kế hoạch hoá tập trung chuyển sang kinh tế hàng hoá nhiều thành phần đạo Nhà nước đẫn tới thay đổi lớn tồn thể kinh tế nói chung theo chế thị trường Trong hồn cảnh đó, Cơng ty Xà phịng Hà nội nói riêng có nhiều thay đổi đáng kể để thích nghi với chế thị trường Tháng 12/1994 công ty tham gia liên doanh với hãng Uni Lever nước Anh tồn cơng ty trước tách thành cơng ty: -Cơng ty Xà phịng Hà nội với số vốn hoạt động Nhà nước cấp -Công ty liên doanh Lever - Haso với số vốn tham gia liên doanh công ty khoảng 33.33 tỷ đồng Chỉ tiêu Đơn vị 2003 2004 Tổng doanh thu tính (Triệu đ) 20 875,008 75 335,934 Vốn kinh doanh (Triệu đ) 33 342,882 39 613,388 -Vốn cố định (Triệu đ) -Vốn lưu động (Triệu đ) 51,088 2,901 Lợi nhuận trước thuế (Triệu đ) Các khoản nộp NS (Triệu đ) 300,768 29 639,490 Lợi nhuận sau thuế (Triệu đ) 33,213 1,972 Thu nhập BQ/người (Ngàn đ) 644,300 960,691 Về tình hình tài chính: Năm 2003 tổng lợi nhuận sau thuế công ty đạt 33,213 triệu đồng, công ty nộp thuế thu nhập doanh nghiệp 17,884 363 triệu đồng Trong tổng lợi nhuận thu có 27,008 273 triệu đồng lợi nhuận từ hoạt động tài 68,428 triệu đồng lợi nhuận từ hoạt động bất thường Cũng năm2003, tổng tài sản tổng nguồn vốn công ty đạt mức 45,821 644 525 tỷ đồng nguồn vốn chủ sở hữu tính đến cuối kỳ đạt 39,597 751 447 tỷ đồng Như thấy Tỷ suất tài trợ công ty cao : NV CSH Tỉ suất tài trợ = 39, 597 751 447 = Tổng NV = 86,4% 45, 821 644 525 Để thấy rõ tình hình tài xem xét thơng qua bảng phân tích cấu NV cơng ty trang sau: Bảng phân tích cấu nguồn vốn năm 2003 Đầu năm Cuối kỳ CK so với ĐN Chỉ tiêu A Nợ phải trả Số tiền 254 071 901 Tỷ trọng 13,7% Số tiền 10 269 611 658 Tỷ trọng 20,6% Số tiền 015 539 757 I Nợ ngắn hạn 254 071 901 13,7% 499 193 658 19,1% 245 121 757 770 418 000 1,5% 770 418 000 I Nợ dài hạn Tỷ trọng III Nợ khác B Nguồn vốn chủ sở hữu 39 567 572 624 86,3% 39 597 751 447 79,4% 30 178 823 I Nguồn vốn – quỹ 39 567 572 624 86,3% 39 597 751 447 79,4% 30 178 823 II Nguồn kinh phí Cộng 45 821 644 525 49 867 366 105 100% 045 718 580 100% Qua bảng phân tích, nguồn vốn chủ sở hữu công ty cuối kỳ so với đầu kỳ có tăng lên số tuyệt đối tỉ trọng Tổng nguồn vốn lại giảm (từ 86,3% giảm xuống 79,4%) Nợ phải trả lại tăng lên 4, 015 539 757 triệu đồng Chứng tỏ kỳ công ty tăng cường việc chiếm dụng vốn Trong thực tế tài sản cố định đầu tư ngắn hạn công ty cuối kỳ so với đầu kỳ (theo số liệu BCĐKT) tăng lên 435, 329 961 triệu đồng chứng tỏ lượng vốn công ty vay để đầu tư xây dựng mua sắm tài sản cố định tăng lên Đây cố gắng lớn công ty nhằm đầu tư sở vật chất kỹ thuật, trang bị công nghệ cho sản xuất kinh doanh Về tình hình tài năm 2004, Tổng nguồn vốn tài sản sử dụng hoạt động sản xuất kinh doanh công ty tương đương với năm 2003 đầu tư đạt mức 49, 850 470 970 tỷ đồng Có thể thấy Tỷ suất tài trợ công ty đạt mức cao 39 565 106 749 Tỷ suất tài trợ = = 79,36% 49 850 470 970 Tuy nhiên cần phải xác định khả đáp ứng khoản nợ ngắn hạn công ty thông qua tỷ suất tốn hành cơng ty Với số liệu BCTC : Tổng tài sản lưu động tính đến cuối kỳ 12, 526 386 843 tỷ đồng, Tổng nợ ngân hàng tính đến cuối kỳ 9, 847 946 176 tỷ đồng Khả toán hành (NH) Tổng TS = 12 562 386 843 = Tổng Nợ NH = 1,27 847 946 176 Với khả tốn ngắn hạn cơng ty 1,27 chứng tỏ cơng ty có đủ khả tốn khoản nợ ngắn hạn, tình hình tài khả quan Tuy nhiên khả khai thác hiệu sử dụng vốn cơng ty cịn chưa cao, vốn tiền tồn đọng chưa sử dụng hết làm giảm vòng quay vốn Các số liệu cấu nguồn vốn công ty thể bảng sau: Bảng Cơ cấu nguồn vốn năm 2004 Đầu năm Chỉ tiêu Cuối kỳ CK so với ĐN Số tiền Tỷ trọng Số tiền Tỷ trọng I Nợ phải trả 11 005 575 249 21,8% 10 285 364 176 20,6% -720 211 073 Nợ ngắn hạn 10 235 157 249 20,3% 847 946 176 19,8% -360 211 073 50,22% Nợ dài hạn 70 418 000 0,8% -360 000 000 50,18% 1,5% 410 418 000 Số tiền Tỷ trọng 100,4% Nợ khác II Nguồn vốn chủ sở hữu 39 562 205 624 78,2% 39 565 106 794 79,4% +2 901 770 -0,4% Nguồn vốn - quỹ 39 562 205 624 78,2% 39 565 106 794 79,4% +2 901 170 -0,4% Nguồn kinh phí Cộng 50 567 780 873 100% 49 850 470 970 100% -717 309 903 100% Qua bảng phân tích, Tổng nguồn vốn cơng ty cuối kỳ so với đầu kỳ giảm 717, 039 903 triệu đồng nguồn vốn chủ sở hữu khơng tăng (chỉ tăng 2, 901 170 triệu đồng so với đầu kỳ) Các khoản nợ phải trả giảm 720, 211 073 triệu đồng, xét tỷ trọng giảm so với đầu kỳ 1,2% tổng nguồn Chứng tỏ công ty ý đến việc đầu tư cho nguồn vốn chủ sở hữu đồng thời trang trải cho khoản nợ đến hạn nhằm trì khả tốn cơng ty II PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CƠNG TY CỔ PHẦN XÀ PHỊNG HÀ NỘI 1.Phân tích biến động mối quan hệ khoản mục BCĐKT Để nắm bắt cách đầy đủ thực trạng tài tình hình tài sản cơng ty vấn đề cẩn thiết phải sâu phân tích mối quan hệ tình hình biến động khoản mục Bảng Cân đối Kế toán, thực chất mối quan hệ phản ánh quan hệ vấn đề sử dụng phát huy vốn cơng ty từ thấy cân đối hay cân đối tài sản nguồn vốn Cụ thể số liệu kỳ sản xuất kinh doanh năm 2005 giới thiệu Bảng Cân đối Kế tốn sau: Cơng ty Xà phịng Hà nội Bảng Cân đối Kế toán (Từ ngày 01/01/2005 đến ngày 31/12/2005) Tài sản Mã Số đầu năm Số cuối kỳ A TSLĐ & ĐTNH số 100 I Tiền mặt 110 589 709 522 128 348 172 Tiền mặt quỹ 111 31 987 004 11 593 388 Tiền gửi ngân hàng 112 557 722 518 116 754 784 13 950 058 877 16 311 401 278 Tiền chuyển 113 II Các khoản đầu tư tài NH 120 Đầu tư chứng khốn ngắn hạn 121 Đầu tư ngắn hạn khác 128 Dự phòng giảm giá đầu tư NH khác 129 III Các khoản phải thu 130 706 524 520 436 986 262 Phải thu khách hàng 131 439 051 432 175 670 098 Trả trước cho người bán 132 332 049 493 294 725 406 Thuế GTGT khấu trừ 133 363 783 781 880 753 964 Phải thu nội 134 -Vốn KD đơn vị trực thuộc 135 -Phải thu nội khác 136 Các khoản phải thu khác 138 593 579 445 85 836 794 Dự phịng khoản phải thu khó địi 139 -21 939 631 IV Hàng tồn kho 140 556 109 296 799 472 903 Hàng mua đường 141 Nguyên liệu, vật liệu tồn kho 142 967 487 963 439 954 647 Cơng cụ, dụng cụ kho 143 Chi phí SXKD dở dang 144 Thành phẩm tồn kho 145 988 857 404 520 015 216 Hàng hoá tồn kho 146 599 763 929 839 503 040 Hàng gửi bán 147 Dự phòng giảm giá hàng tồn kho 149 V TSLĐ khác 150 97 715 539 946 593 941 Tạm ứng 151 97 715 539 80 594 741 Chi phí trả trước 152 Chi phí chờ kết chuyển 153 Tài sản thiếu chờ xử lý 154 Các khoản chấp ký cược ký quỹ 155 865 999 200 NH 160 VI Chi nghiệp 161 Chi nghiệp năm trước 162 Chi nghiệp năm 200 B TSCĐ & ĐTDH 210 649 955 857 333 219 689 I TSCĐ 211 649 955 857 333 219 689 TSCĐ hữu hình 212 131 386 800 080 293 225 -Nguyên giá 213 -4 481 431 023 -3 747 073 536 -Giá trị hao mòn luỹ kế 214 TSCĐ thuê tài 215 -Ngun giá 216 -Giá trị hao mịn luỹ kế 217 TSCĐ vơ hình 218 -Ngun giá 219 -Giá trị hao mòn luỹ kế 220 II Các khoản đầu tư tài DH 221 Đầu tư chứng khốn DH 222 Góp vốn liên doanh 228 Các khoản đầu tư DH khác 229 Dự phòng giảm giá đầu tư DH 230 III Chi phí XDCB dở dang 240 IV Các khoản ký quỹ, ký cược DH Tổng cộng Tài sản 250 37 324 084 127 40 162 667 344 33 340 000 000 33 330 000 000 10 000 000 33 330 000 000 33 330 000 000 334 128 270 499 447 655 51 274 143 004 56 474 068 622 Nguồn vốn Mã Số đầu năm Số cuối kỳ A Nợ phải trả số 300 11 711 937 380 15 830 031 272 I Nợ ngắn hạn 310 11 301 519 380 13 174 236 862 Vay ngắn hạn 311 Nợ dài hạn đến hạn trả 312 Phải trả người bán 452 219 325 200 000 000 313 748 062 934 297 390 535 Người mua trả tiền trước 314 747 204 399 597 704 715 Thuế khoản phải nộp NN 315 064 794 869 424 203 336 Phải trả công nhân viên 316 108 764 740 490 247 196 Phải trả cho đơn vị nội 317 Các khoản phải trả khác 318 180 473 113 164 691 044 II Nợ dài hạn 320 410 418 000 655 794 410 Vay dài hạn 321 410 418 000 655 794 410 Nợ dài hạn 322 III Nợ khác 330 Chi phí phải trả 331 Tài sản thừa chờ xử lý 331 Nhận ký quỹ, ký cược dài hạn 333 B Nguồn vốn chủ sở hữu 400 39 562 205 624 40 644 037 350 I Nguồn vốn - quỹ 410 39 562 205 624 40 644 037 350 Nguồn vốn kinh doanh 411 39 613 388 465 39 613 388 465 Chênh lệch đánh giá lại tài sản 412 Chênh lệch tỷ giá 413 Quỹ đầu tư phát triển 414 951 665 954 665 Quỹ dự phịng tài 415 886 000 886 000 Quỹ dự phòng trợ cấp việc làm 416 10 Qua bảng phân tích cơ cấu tài sản ta thấy tài sản cố định & đầu tư dài hạn công ty cuối kỳ so với đầu kỳ tăng lên lượng 838, 538 217 triệu đồng số tương đối không thay đổi (đầu năm 72,8%, cuối năm 71,1%) Trong tài sản cố định khoản đầu tư tài dài hạn lại giảm Chứng tỏ lượng tăng lên tài sản cố định & đầu tư dài hạn chủ yếu tăng lên chi phí đầu tư xây dựng Về tài sản lưu động & đầu tư ngắn hạn cuối kỳ so với đầu năm tăng lên lượng tuyệt đối 361, 342 401 triệu đồng số tuyệt đối lại không thay đổi (đầu năm đạt 27,2%, cuối năm đạt 28,9%) hàng tồn kho tài sản lựu động khác thay đổi ít, khoản phải thu thay đổi đáng kể (về số tuyệt đối giảm 269, 538 258 triệu đồng) làm cho lượng tiền quỹ công ty tăng lên (tăng 700,06%) Có thể thấy tình hình tài sản công ty tốt thông qua việc tăng lên đặn vốn lưu động vốn cố định Một vấn đề đáng quan tâm công ty cố gắng tăng chi phí đầu tư xây dựng nhằm thay đổi dây chuyền, trang thiết bị cho sản xuất để nâng cao chất lượng sản phẩm, khẳng định chỗ đứng công ty thị trường 2.3 Phân tích khả cân đối vốn - nguồn vốn công ty Trong hoạt động sản xuất kinh doanh, ngồi việc huy động vốn cho q trình hoạt động công ty cần phải ý đến khả cân đối vốn - nguồn vốn cho hợp lý, tránh tình trạng cân đối để giữ vững khả tốn tốc độ luân chuyển vốn tạo điều kiện cho trình kinh doanh Phân tích khả cân đối vốn - nguồn vốn để trả lời câu hỏi: -Vốn công ty huy động nào? Xuất phát từ đâu? -Nguồn vốn sử dụng vào việc gì? 22 Để trả lời câu hỏi ta cần phải phân tích Bảng kê diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn thực tế công ty với nguyên tắc lập bảng kê sau: Bảng cân đối kế toán Nguồn vốn Tài sản Tính tốn thay đổi Diễn biến NV: -Tăng NV -Giảm TS Sử dụng vốn: -Tăng TS Giảm NV Cùng với số liệu BCĐKT phần trước biểu đồ nguyên tắc lập bảng kê diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn em lập bảng kê sau: Bảng kê diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn Diễn biến nguồn Số tiền Tỷ trọng 269 538 258 (%) 29,1 316 736 168 4,06 10 000 000 0,12 Vay thêm ngắn hạn ngân hàng 872 717 482 24,1 Vay thêm dài hạn ngân hàng 245 736 410 28,76 Khách hàng toán cho nhà cung cấp Giảm số TSCĐ 3.Giảm đầu tư dài hạn ngồi 23 Trích lập quỹ DN Cộng Sử dụng vốn 081 831 726 796 560 044 Số tiền 13,86 100% Tỷ trọng 538 638 650 (%) 45,4 Dự trữ vật tư hàng hoá 243 363 607 3,11 Đầu tư tài sản cố định 848 878 402 10,89 Tăng đầu tư XDCB Cộng 165 319 385 796 560 044 40,6 100% Lập quỹ tiền Qua bảng kê ta nhận thấy tổng diễn biến nguồn vốn công ty 796, 560 044 triệu đồng hình thành từ việc cơng ty giảm đầu tư dài hạn ngoài, lý, nhượng bán số tài sản cố định chủ yếu việc toán khách hàng cho cơng ty (chiếm 29,1% tổng diễn biến nguồn) Ngồi diễn biến nguồn cơng ty cịn huy động từ việc vay ngắn hạn ngân hàng1 872, 717 482 triệu đồng (chiếm 24,1%) vay dài hạn ngân hàng 245, 736 410 triệu đồng (chiếm 45,4%), dự trữ thêm vật tư hàng hoá 243, 363 607 triệu đồng Đáng kể số vốn công ty dành cho ĐT XDCB 165, 560 044 triệu đồng chiếm tới 40,6% tổng NV sử dụng Có thể thấy việc sử dụng vốn công ty hợp lý, điều liện kinh doanh phát triển việc dự trữ VT - HH lập quỹ tiền để tăng khả toán cần thiết Việc cơng ty tăng chi phí ĐT XDCB nỗ lực lớn nhằm ĐT sở vật chất kỹ thuật, trang bị công nghệ cho sản xuất Điều giải thích cho lượng vốn vay NH DH ngân hàng công ty chiếm tổng nguồn cơng ty Phân tích tình hình cơng nợ khả tốn cơng ty 24 Trong kỳ sản xuất kinh doanh công ty năm 2005 tình hình tài cơng ty thể rõ nét qua tiêu khả tốn Nó phản ánh mối quan hệ khoản có khả tốn với khoản phải tốn kỳ cơng ty Thơng qua tình hình thực tế BCĐKT năm 2005 cơng ty đưa số tiêu phản ánh khả tốn cơng ty sau: Chỉ tiêu Hệ số Cơng thức tính Tổng TS Đầu năm 51 274 143 004 toán tổng quát Khả Khả nhanh 56 474 068 622 =4,37 Nợ NH + Nợ DH TSLĐ & ĐTNH =3,57 11 711 937 380 15 830 031 272 13 950 058 877 16 311 401 278 toán tạm thời Cuối kỳ =1,23 =1,24 Tổng nợ NH 11 301 519 380 13 174 236 862 TSLĐ - Vốn VTHH 393 949 581 511 928 375 toán =0,66 Tổng nợ NH 11 301 519 380 =0,72 13 174 236 162 Hệ số toán tổng quát đầu năm đạt 4,37 , cuối kỳ đạt 3,57 chứng toả khả tốn cơng ty tốt khoản huy động từ bên đảm bảo Tính đến cuối kỳ đồng vốn vay công ty 3,57 đồng TS đảm bảo Về khả tốn tạm thời: Vì toán tạm thời thể mức độ đảm bảo tài sản lưu động với nợ ngắn hạn Nợ ngắn hạn khoản nợ 25 phải toán kỳ, công ty phải sử dụng tài sản thực có để tốn cách chuyển đổi phận tài sản thành tiền Tính từ đầu kỳ đến cuối kỳ khả toán tạm thời không thay đổi đạt 1,23 Đây chưa phải kết cao coi an tồn cơng ty cần giải phóng khoảng 80% (1 / 1,23) lượng tài sản luu động đầu tư ngắn hạn có tốn hết khoản nợ Tuy công ty cần ý đưa tiêu lên cao Về khả toán nhanh: đầu năm đạt 0,66 cuối năm đạt 0,72 Nhìn chung khả trả nợ cơng ty tương đối tốt, thể chủ động công ty việc trang trải khoản chi phí cần tốn phát sinh kỳ kinh doanh Thông qua khoản phải thu nợ phải trả Thuyết minh Báo cáo Tài kỳ ta lập bảng phân tích tình hình tốn cơng ty sau: 26 Bảng phân tích khoản phải thu, phải trả Đầu năm Chỉ tiêu I Các khoản phải thu - Phải thu từ khách hàng - Trả trước cho người bán - Phải thu tạm ứng Số tiền Cuối kỳ Tỷ trọng(%) Số tiền Tỷ trọng(%) Số tiền Tỷ trọng(%) 435 359 22,4 175 670 87,55 740 310 145 4,92 098 8,13 953 93,6 314 879 493 1,52 294 725 406 2,22 -20 154 087 82,48 97 715 539 80 594 741 71,16 - Phải thu nội 558 515 654 406 469 831 100 Nợ dài hạn 410 418 000 3,5 - Vay dài hạn 410 418 000 Nợ ngắn hạn - Vay ngắn hạn 221,24 -17 120 798 2,1 76 060 217 627 050 462 - Phải thu khác Tổng II Các khoản phải trả CK so với ĐN 1,67 100 -4 428 455 437 -2 779 419 369 *** 655 794 410 16,77 245 376 410 649,09 3,5 655 791 410 16,77 245 376 410 647,09 11 301 519 380 96,5 13 174 236 862 83,23 872 717 482 116,57 452 219 325 29,5 200 000 000 1,26 -3 252 219 325 5,79 748 062 934 6,4 297 390 535 33,46 549 327 601 708,1 - Nợ dài hạn khác - Phải trả cho người bán 27 - Người mua trả trước - Phải trả CNV 747 204 399 23,5 594 704 751 16,4 -152 499 648 94,4 108 764 740 0,92 490 247 196 3,09 381 482 456 450,7 064 794 869 34,17 424 203 336 27,95 359 408 467 108,84 180 473 113 11 711 937 380 1,48 100 164 691 044 15 830 031 272 1,07 100 -15 782069 118 093 892 91,25 *** - Phải trả thuế - Các khoản phải nộp NS - Phải trả nội - Phải trả khác Tổng 28 Bảng phân tích cho thấy khoản phải thu công ty cuối kỳ sovới đầy kỳ giảm 57% chứng tỏ công tác thu hồi nợ để có vốn cho sản xuất kinh doanh tốt Đầu năm, khoản phải thu từ khách hàng chiếm 22,4% (1 435, 359 145 triệu đồng), khoản trả trước cho người bán chiếm 4,92%, đáng kkể khoản phải thu khác chiếm tới 71,16% (4 558, 515 654 triệu đồng) tổng số phải thu cơng ty Tính tới cuối kỳ công tác thu hồi nợ tốt, khoản phải thu khác giảm xuống 2,1% (76, 060 217 triệu đồng), bên cạnh khoản phải thu từ khách hàng lại tăng lên 175, 670 098 triệu đồng Đối với khoản phải trả: đầu năm 11 711, 937 380 triệu đồng, qua kỳ sản xuất kinh doanh số tăng thêm 118, 093 892 triệu đồng, cuối kỳ khoản phải trả 15 830, 031 272 triệu đồng Nợ dài hạn công ty đầu năm 410, 418 triệu đồng (khoảng 3,5%), Nợ ngắn hạn 11 301, 519 380 triệu đồng chiếm tỷ trọng cao khoản phải nộp ngân sách 064, 794 869 triệu đồng (chiếm 34,7%) Tính tới cuối kỳ nợ dài hạn lên tới 655, 794 410 triệu đồng (tăng 647,09% so với đầu năm) Nợ ngắn hạn tăng lên 13 174, 236 862 triệu đồng (tăng lên tới 116,57%) Các khoản phải nộp ngân sách từ 34,7% đầu kỳ đến cuối kỳ giảm cịn 27,95% Như vậy, tính tới cuối kỳ công ty bị chiếm dụng 627, 050 462 triệu đồng khách hàng đối tượng chiếm dụng nhiều vốn công ty Tổng số vốn công ty chiếm dụng đơn vị khác 15 830, 031 272 triệu đồng (gấp 4,36 lần so với số vốn công ty chiếm dụng) Tỷ lệ khoản phải thu so với phải trả ĐN: Tổng số nợ phải thu = Tổng số nợ phải trả 406 469 831 CK: 627 050 462 = 54,7% 11 711 937 380 = 22,9% 15 830 031 272 29 Với kết cho thấy ĐN CN công ty chủ yếu chiếm dụngvốn đơn vị khác, chiếm tỷ trọng cao khoản phải nộp ngân sách Tuy nhiên để có nhận xét đắn tình hình tốn (phải thu, phải trả) cơng ty ngồi việc phân tích số liệu BCĐKT, BTMBCTC BCKQKD cịn phải sử dụng tài liệu hạch toán hàng ngày để xác định nguyên nhân khoản phải thu, phải trả, biện pháp mà cơng ty áp dụng để tốn thu hồi khoản nợ để có sở đánh giá đắn tình hình tài trước mắt triển vọng thời gian tới cơng ty Phân tích hiệu khả sinh lờicủa Cơng ty cổ phầnXà phịng Hà nội Suy cho thỉ tiêu phản ánh hiệu khả sinh lời qúa trình hoạt động sản xuất kinh doanh mối quan tâm lớn đối tác có quan hệ tài với công ty Và mối quan hệ công ty đơn vị khác khơng ngồi mục đích (trừ trường hợp cơng ty hoạt động khơng mục tiêu lợi nhuận) Do mà hiệu hay nói cách khác lợi nhuận mà cơng ty tạo sở khả có triển vọng tương lai công ty nhân tố định cho tồn phát triển Đối với Cơng ty cổ phần Xà phịng Hà nội, kỳ sản xuất kinh doanh năm 2005 có nhiều khó khăn chủ quan khách quan nên hiệu đem lại khơng cao Vì sản phẩm công ty kem giặt cao cấp sản lượng xuất sang Trung Quốc chiếm tới 75% sản lượng sản xuất khủng hoảng kinh tế vừa qua gây ảnh hưởng lớn tới trình tiêu thụ, thêm vào máy móc thiết bị công ty cũ lạc hậu, đối thủ cạnh tranh quảng cáo ạt với đội ngũ marketing họ có nhiều kinh ngiệm gây nhiều khó khăn cho cơng ty 30 Trong năm 2005 có nhiều khó khăn tổng doanh thu tiêu thụ công ty đạt 140 814, 078 387 triệu đồng khơng có doanh thu hàng xuất (mà trước doanh thu hàng xuất sang Trung Quốc công ty chiếm 75% doanh thu tiêu thụ), lợi nhuận thu từ hoạt động kinh doanh hoạt động tài cơng ty không đạt kết cao Các số liệu cụ thể minh họa qua báo cáo kết kinh doanh năm sau: Báo cáo kết kinh doanh Từ ngày 01/01/2005 đến ngày 31/12/2005 (Theo phương pháp trực tiếp, Phần báo cáo Lãi - lỗ) Chỉ tiêu -Tổng doanh thu Trong DT hàng xuất -Các khoản giảm trừ Mã số 01 Kỳ Luỹ kế 140 814 078 387 140 814 078 387 20 783 170 20 783 170 02 03 +Chiết khấu 04 +Giảm giá 05 +Hàng bán bị trả lại 06 +Thuế TTĐB, thuế XK 07 20 783 170 20 783 170 Doanh thu 10 104 793 295 217 104 793 295 217 Giá vốn hàng bán 11 103 644 694 530 103 644 694 530 Lợi nhuận gộp 20 148 600 687 148 600 687 Chi phí bán hàng 21 640 252 641 640 252 641 Chi phí QLDN 22 050 821 229 050 821 229 Lợi nhuận từ HĐKD 30 -1 542 473 183 -1 542 473 183 -Thu nhập HĐTC 31 022 408 255 022 408 255 -Chi phí HĐTC 32 314 908 677 314 908 677 31 Lợi nhuận từ HĐTC 40 707 499 578 707 499 578 -Các khoản TN bất thường 41 23 939 631 23 939 631 -Chi phí bất thường 42 107 134 300 107 134 300 Lợi nhuận bất thường 50 -83 194 669 -83 194 669 Tổng lợi nhuận trước thuế 60 081 831 726 081 831 726 10 Thuế TNDN phải nộp 70 11 Lợi nhuận sau thuế 80 081 831 726 081 831 726 Tổng lợi nhuận trước thuế công ty đạt 081, 831 726 triệu đồng lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh đạt mức -1 542 triệu đồng chi phí cao sản phẩm sản xuất không bán Lợi nhuận từ hoạt động tài đtạ 707, 499 578 triệu đồng Tuy kết đạt mức thấp song cho thấy cố gắng công ty cố gắng đội ngũ cán quản lý trongviệc tháo gỡ khó khăn để cải thiện tình hình tài đơn vị Theo báo cáo lưu chuyển tiền tệ kỳ sản xuất kinh doanh công ty nguồn tài lưu chuyển kỳ sau: 32 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ Từ ngày 01/12/2005 đến ngày 31/12/2005 (Theo phương pháp trực tiếp) Chỉ tiêu Mã Kỳ trước Kỳ số I.Lưu chuyển tiền tệ từ HĐSX,KD Tiền thu từ bán hàng 01 524 417 900 Tiền thu từ khoản nợ phải thu 02 113 685 518 855 Tiền thu từ khoản khác 03 412 023 556 Tiền trả cho người bán 04 -78 331 776 915 Tiền trả cho CNV 05 -2 000 762 925 Tiền nộp thuế khoản khác 06 -17 039 312 569 cho NN Tiền đả trả cho khoản nợ phải trả 07 -5 204 308 049 khác Tiền trả cho cac khoản khác 08 -3 694 814 607 *Lưu chuyển tiền từ HĐSXKD 20 351 048 246 Tiền thu hồi khoản ĐT vào đơn vị 21 710 000 000 II.Lưu chuyển tiền từ HĐ ĐT khác Tiền thu lãi từ cac khoản ĐT vào 22 300 000 Tiền thu bán TSCĐ 23 000 000 Tiền ĐT vào đơn vị khác 24 -700 000 000 Tiền mua TSCĐ 25 -210 360 212 *Lưu chuyển tiền từ HĐ ĐT 30 -188 060 212 đơn vị khác III.Lưu chuyển tiền từ HĐ TC 33 Tiền thu vay 31 985 794 410 Tiền thu CSH góp vốn 32 Tiền thu từ lãi tiền gửi 33 021 108 255 Tiền trả nợ vay 34 -7 999 219 924 Tiền hoàn vốn cho CSH, chi 35 -3 632 032 125 HĐ TC Tiền trả cho nhà ĐT vào DN 36 *Lưu chuyển tiền từ HĐ TC 40 -5 624 349 384 *Lưu chuyển tiền kỳ 50 538 638 650 *Tiền tồn đầu kỳ 60 589 709 522 *Tiền tồn cuối kỳ 70 128 348 172 Lưu chuyển tiền từ hoạt động sản xuất kinh doanh đạt 315, 048 246 triệu đồng, lưuchuyển tiền từ hoạt động đầu tư đạt mức -188, 060 212 triệu đồng năm công ty tiến hành đầu tư XDCB nhằm cải thiện tình hình sản xuất Con số thể cố gắng cơng ty Tính đến cuối kỳ tổng số lưu chuyển tiền đạt 538, 638 650 triệu đồng Để đánh giá chi tiết việc xem xét tiêu số lượng cần đánh giá khả sinh lợi công ty thơng qua tiêu tài đặc trưng hệ số DL VKD, hệ số DL DTT 34 Chỉ tiêu Cơng thức tính *Hệ số doanh lợi Lợi nhuận trước thuế Đầu năm Cuối kỳ 2,73 2,73 2,73 2,66 1,03 1,03 vốn kinh doanh Vốn kinh doanh *Hệ số doanh lợi Lợi nhuận trước thuế vốn chủ sở hữu Vốn chủ sở hữu *Hệ số doanh lợi Lợi nhuận trước thuế doanh thu Doanh thu Thông qua hệ số tài đặc trưng cơng ty cho biết trình hoạt động sản xuất kinh doanh khả sinh lời loại vốn doanh thu Với kết bảng cho thấy hiệu công ty đạt chưa cao thấp so với mức trung bình tồn ngành Ví dụ hệ số doanh lợi vốn kinh doanh bảng cao đạt mức 2,73 tức ứng với 100 đồng vốn kỳ kinh doanh công ty tạo 2,73 đồng lợi nhuận trước thuế Cơng ty cần phải có giải pháp để nâng hiệu kinh doanh lên cao kỳ kinh doanh tới 35 36 ... hình tài trước mắt triển vọng thời gian tới công ty Phân tích hiệu khả sinh lờicủa Cơng ty cổ phầnXà phòng Hà nội Suy cho thỉ tiêu phản ánh hiệu khả sinh lời qúa trình hoạt động sản xuất kinh doanh... 31/12/2003 Bộ trưởng Bộ Công nghiệp chuyển Cơng ty Xà phịng Hà Nội thành Cơng ty cổ phần Xà phịng Hà Nội Mã chứng khốn giao dịch HASO 2.Tình hình tài Cơng ty Xà phịng Hà nội năm gần Trong năm gần... nguồn vốncủa Cơng ty Xà phịng Hà nội 2.1 .Phân tích tình hình nguồn vốn Cơng ty Xà phịng Hà nội Với việc phân tích tình hình nguồn vốn (cịn gọi nguồn hình thành tài sản) giúp nhà phân tích thấy quy