DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng 1.1 Bảng 1.2 Bảng 1.3 Bảng 1.4 Trang Kết huy động vốn Sở Giao Dịch I năm 2007 2008 16 Kết giải ngân Sở Giao Dịch I năm 2007 2008 17 Kết thu hồi nợ vay Sở Giao Dịch I năm 2007 2008 17 Kết cho vay lại vốn ODA Sở Giao Dịch I năm 2007 18 Bảng 1.5 2008 Năng lực tài Cơng ty Cổ phần tập đồn Xây dựng 56 Bảng 1.6 Du lịch Bình Minh từ năm 2006 đến hết quý II năm 2008 Số lượng chun gia nước ngồi th theo cơng việc dự 62 Bảng 1.7 kiến Nhu cầu nhân lực dự kiến phục vụ hoạt động sản xuất kinh 63 Bảng 1.8 doanh Dự báo nhu cầu xi măng nước giai đoạn 2005 -2020 64 MỤC LỤC LỜI MỞ ĐẦU Chương I: Thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I 1.1 Tổng quan Sở Giao Dịch I –Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam 1.1.1 Quá trình hình thành phát triển Sở Giao Dịch .2 1.1.2 Chức năng, nhiệm vụ phòng ban Sở Giao Dịch I 1.1.3 Một số hoạt động chủ yếu tiến hành Sở Giao Dịch I thời gian vừa qua .14 1.2 Các dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước yêu cầu công tác thẩm định dự án Sở Giao Dịch I 17 1.2.1.Khái niệm vai trò dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước thẩm định Sở Giao Dịch I 17 1.2.2 Vai trò yêu cầu công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 20 1.3 Thực trạng công tác tổ chức thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I 22 1.3.1 Quy trình thời gian thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 22 1.3.2 Phương pháp thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 25 1.3.3 Nội dung công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 29 1.3.4 Ví dụ minh hoạ cơng tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I : Dự án đầu tư xây dựng nhà máy xi măng Trung Sơn 46 1.4 Đánh giá công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I thời gian vừa qua .73 1.4.1 Đánh giá công tác thẩm định dự án “Đầu tư xây dựng nhà máy xi măng Trung Sơn ” Sở Giao Dịch I .73 1.4.2 Đánh giá công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I 74 Chương II: Một số giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I thời gian tới 86 2.1 Định hướng phát triển Sở Giao Dịch I .86 2.1.1 Phương hướng phát triển Sở Giao Dịch I .86 2.1.2 Định hướng công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 89 2.2 Một số giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I thời gian tới 89 2.2.1 Hồn thiện cơng tác tổ chức thẩm định dự án đầu tư 90 2.2.2 Hoàn thiện phương pháp thẩm định dự án đầu tư 92 2.2.3 Hoàn thiện nội dung thẩm định dự án đầu tư 94 2.2.4 Nâng cao lực chuyên môn đội ngũ cán thẩm định 96 2.2.5 Đảm bảo thơng tin đầy đủ, xác, kịp thời cho cơng tác thẩm định 96 2.2.6 Tăng cường hoạt động hỗ trợ công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước 98 2.3 Một số kiến nghị thân 98 2.3.1 Đối với Bộ Tài .98 2.3.2 Đối với Bộ Kế hoạch Đầu tư 99 2.3.3 Đối với Ngân hàng Phát triển Việt Nam .99 2.3.4 Đối với Bộ, quan ngang Bộ, quan thuộc phủ Uỷ ban Nhân dân tỉnh, Thành phố trực thuộc Trung Ương 100 KẾT LUẬN 101 LỜI MỞ ĐẦU Việt Nam trình hội nhập với kinh tế khu vực giới Mà yêu cầu mang tính chất việc tồn cầu hố đối xử ngang chống trợ cấp Trong đó, tín dụng nhà nước, với ưu đãi vốn cho đối tượng định xem hình thức trợ cấp Nhưng q trình đó, kinh nghiệm thực tiễn từ nước cho thấy: tín dụng nhà nước khơng đi, mà chuyển hố từ dạng sang dạng khác Với kinh tế Việt Nam, tín dụng sách chắn khơng thể quy luật chung Ngân hàng Phát triển Việt Nam tổ chức Chính phủ giao nhiệm vụ huy động vốn, tiếp nhận quản lý nguồn vốn tín dụng Nhà nước dành cho đầu tư phát triển thực hoạt động tín dụng Nhà nước cho đầu tư phát triển nhằm tạo điều kiện cho thành phần kinh tế khác hoạt động góp phần làm tăng trưởng kinh tế Chính vậy, việc lựa chọn dự án đầu tư vay vốn tín dụng Nhà nước nhiệm vụ quan trọng Ngân hàng Phát triển Việt Nam Trên sở nhận thức tầm quan trọng ấy, em lựa chọn đề tài: “Công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I –Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam Thực trạng giải pháp” cho chuyên đề thực tập Nội dung chuyên đề gồm chương: * Chương I: Thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I * Chương II: Một số giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I thời gian tới Trong khuôn khổ hạn hẹp viết, hẳn khó lịng đề cập đầy đủ khía cạnh vấn đề đưa sai sót khơng thể tránh khỏi Chính vậy, em xin chân thành cảm ơn đóng góp ý kiến quý báu thầy cô bạn Chương I: Thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước Sở Giao Dịch I 1.1 Tổng quan Sở Giao Dịch I –Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam 1.1.1 Quá trình hình thành phát triển Sở Giao Dịch Sở Giao Dịch I Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam (gọi tắt Sở Giao Dịch I) đơn vị thuộc Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam, thành lập theo Quyết định số 04/QĐ –NHPT ngày 01/7/2006 Tổng Giám Đốc Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam Sở Giao Dịch I có trụ sở đặt Thủ Hà Nội, có dấu, có bảng cân đối kế toán, mở tài khoản Kho bạc Nhà nước, Ngân hàng thương mại theo quy định pháp luật, thực chế độ hoạch toán kế toán theo quy định Ngân hàng Phát triển Việt Nam 1.1.2 Chức năng, nhiệm vụ phòng ban Sở Giao Dịch I 1.1.2.1 Phòng Thẩm Định  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc Sở Giao Dịch I việc tổ chức, thực công tác thẩm định dự án sử dụng vốn tín dụng đầu tư phát triển Nhà nước; cơng tác phịng ngừa xử lý rủi ro  Nhiệm vụ: * Chủ trì phối hợp với phịng nghiệp vụ nghiên cứu, trình Giám Đốc Sở Giao Dịch I ký văn tham gia ý kiến chế độ, sách lĩnh vực nghiệp vụ Thẩm định phương án tài chính, phương án trả nợ vốn vay dự án vay vốn đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư, dự án vay vốn ODA Chính phủ Việt Nam (nếu có) dự án vay vốn đầu tư nước ngồi, nghiệp vụ phịng ngừa xử lý rủi ro với NHPTVN * Xây dựng quy trình cơng tác Thẩm định phịng nghiệp vụ từ giai đoạn chuẩn bị đầu tư, thực đầu tư trình vận hành, hoạt động sán xuất kinh doanh dự án đầu tư sử dụng vốn tín dụng ĐTPT Nhà nước thuộc Sở Giao Dịch I quản lý * Nghiên cứu, xây dựng quy định công tác thẩm định dự án đầu tư, cơng tác phịng ngừa rủi ro xử lý rủi ro, công tác thẩm tra hồ sơ giá trị khối lượng XDCB hoàn thành phù hợp với quy định hành Nhà nước NHPTVN * Thực báo cáo thống kê công tác thẩm định định kỳ đột xuất theo quy định báo cáo thống kê NHPTVN * Thu thập thơng tin phịng ngừa rủi ro tín dụng Tổng hợp thông tin liên quan đến dự án vay vốn tín dụng ĐTPT thơng tin liên quan đến chủ đầu tư, phục vụ công tác phòng ngừa rủi ro * Tham gia hội đồng thẩm định xét thầu, đấu thầu (nếu có), phối hợp với phịng có liên quan khác xác định giá trị tài sản để cầm cố, chấp vay vốn, bảo lãnh Sở Giao Dịch I * Thực nhiệm vụ khác Giám Đốc Sở Giao Dịch I giao 1.1.2.2 Phịng Tín Dụng  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc Sở Giao Dịch I việc tổ chức thực nghiệp vụ tín dụng ĐTPT Nhà nước bao gồm: cho vay đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư, hỗ trợ sau đầu tư dự án tổng Công ty 90, 91 (hoặc doanh nghiệp thuộc tổng Công ty 90, 91) làm chủ đầu tư thuộc Bộ GTVT, Bộ xây dựng; nghiệp vụ cho vay đầu tư dự án đầu tư nước ngồi thuộc ngành giao thơng, xây dựng; quản lý cấp phát, cho vay vốn nhận uỷ thác dự án thuộc Bộ ngành nêu  Nhiệm vụ: * Chủ trì, phối hợp với phịng nghiên cứu trình Giám Đốc Sở Giao Dịch I văn tham gia ý kiến với NHPTVN, với quan quản lý Nhà nước chế sách quản lý vốn tín dụng ĐTPT Nhà nước, cho vay đầu tư nước chế sách có liên quan theo u cầu Giám Đốc Sở Giao Dịch I * Tiếp nhận hồ sơ dự án vay vốn tín dụng đầu tư, dự án hỗ trợ sau đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư Nhà nước Phối hợp với phịng có liên quan tham gia thẩm định dự án bảo lãnh tín dụng đầu tư, vay tín dụng đầu tư để đầu tư nước đầu tư nước * Thực cho vay, thu hồi nợ vay, theo dõi kiểm tra việc sử dụng vốn vay, tài sản hình thành từ vốn vay, tài sản đảm bảo tiền vay, trả nợ vay dự án tín dụng đầu tư, dự án vay vốn tạm thời nhàn rỗi * Thực hiệnc nhiệm vụ khác Giám Đốc Sở Giao Dịch I giao 1.1.2.3 Phịng Tín Dụng  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc Sở Giao Dịch I việc tổ chức thực nghiệp vụ tín dụng ĐTPT Nhà nước bao gồm: cho vay đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư, hỗ trợ sau đầu tư dự án tổng Công ty 90, 91 (hoặc doanh nghiệp thuộc tổng Công ty 90, 91) làm chủ đầu tư thuộc Bộ khác Bộ GTVT, Bộ xây dựng; Nghiệp vụ cho vay đầu tư dự án đầu tư nước ngồi thuộc ngành khác khơng thuộc ngành giao thông, xây dựng; quản lý cấp phát, cho vay vốn nhận uỷ thác dự án thuộc Bộ ngành nêu  Nhiệm vụ: * Chủ trì, phối hợp với phịng nghiên cứu trình Giám Đốc Sở Giao Dịch I văn tham gia ý kiến với NHPTVN, với quan quản lý Nhà nước chế sách quản lý vốn tín dụng ĐTPT nhà nước, cho vay đầu tư dự án nước ngồi chế sách có liên quan theo yêu cầu Giám Đốc Sở Giao Dịch I * Tiếp nhận hồ sơ dự án vay vốn tín dụng đầu tư, dự án hỗ trợ sau đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư Nhà nước Phối hợp với phịng có liên quan tham gia thẩm định dự án bảo lãnh tín dụng đầu tư, vay vốn tín dụng đầu tư để đầu tư nước nước * Thực cho vay, thu hồi nợ vay, theo dõi kiểm tra việc sử dụng vốn vay, tài sản hình thành từ vốn vay, tài sản bảo đảm tiền vay, trả nợ vay dự án tín dụng đầu tư, dự án vay vốn tạm thời nhàn rỗi (nếu có) * Thực nhiệm vụ khác Giám Đốc Sở Giao Dịch I giao 1.1.2.4 Phịng tín dụng  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc Sở Giao Dịch I việc tổ chức thực nghiệp vụ tín dụng ĐTPT Nhà nước bao gồm: cho vay đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư, hỗ trợ sau đầu tư dự án đơn vị, doanh nghiệp thuộc địa phương quản lý làm chủ đầu tư; nghiệp vụ cho vay đầu tư dự án đầu tư nước đơn vị, doanh nghiệp thuộc địa phương quản lý; quản lý cấp phát, cho vay vốn nhận uỷ thác dự án thuộc đơn vị nêu  Nhiệm vụ: * Chủ trì, phối hợp với phịng nghiên cứu trình Giám Đốc Sở Giao Dịch I văn tham gia ý kiến với NHPTVN, với quan quản lý Nhà nước chế sách quản lý vốn tín dụng ĐTPT Nhà nước, cho vay đầu tư dự án nước ngồi chế sách có liên quan theo yêu cầu Giám Đốc Sở Giao Dịch I * Tiếp nhận hồ sơ dự án vay vốn tín dụng đầu tư, dự án hỗ trợ sau đầu tư, bảo lãnh tín dụng đầu tư Nhà nước * Thực cho vay, thu hồi nợ vay, theo dõi kiểm tra việc sử dụng vốn vay, tài sản hình thành từ vốn vay, tài sản bảo đảm tiền vay, trả nợ vay dự án tín dụng đầu tư, dự án vay vốn tạm thời nhàn rỗi (nếu có) * Phối hợp với phịng Thẩm định thực công tác xử lý rủi ro dự án (do phịng quản lý) vay vốn tín dụng ĐTPT Nhà nước * Thực nhiệm vụ khác Giám Đốc Sở Giao Dịch I giao 1.1.2.5 Phịng Quản Lý Vốn Nước Ngồi  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc Sở Giao Dịch I việc tổ chức thực quản lý vốn nước NHPTVN giao bao gồm: nghiệp vụ cho vay lại, uỷ thác, nhận uỷ thác cho vay lại dự án đầu tư sử dụng vốn vay nợ, viện trợ nước ngồi Chính phủ, vốn vay nợ nước ngồi Chính phủ Bộ Chính phủ uỷ quyền bảo lãnh, dự án NHPTVN vay nước ngồi (do Chính phủ Việt Nam bảo lãnh) vay lại; quản lý nguồn vốn ODA Chính phủ Việt Nam nước ngồi tổ chức cho vay lại, thu hồi nợ vay, lãi phí nguồn vốn  Nhiệm vụ: * Tiếp nhận hồ sơ dự án, nghiên cứu, xem xét trình Giám Đốc Sở Giao Dịch I ký kết HĐTD vốn nước Tổng Giám Đốc NHPTVN giao dự án đủ điều kiện vay vốn * Phối hợp với phịng có liên quan thực thẩm định lại dự án sử dụng vốn ODA (nếu có) trình Giám Đốc thơng qua để gửi NHPTVN * Thực công tác quản lý vốn ODA Việt Nam cho nước vay việc: cho vay, thu nợ, kiểm tra mục đích sử dụng vốn vay, tài sản đảm bảo tiền vay, thực nghiệp vụ khác có liên quan theo quy định Nhà nước, NHPTVN * Thực nghiệp vụ quản lý vốn ODA nguồn vốn nước ngồi khác theo quy chế, quy trình nghiệp vụ NHPTVN quy định Giám Đốc Sở Giao Dịch I * Thực nhiệm vụ khác Giám Đốc Sở Giao Dịch I giao 1.1.2.6 Phịng Tài Chính Kế Toán  Chức năng: Là đơn vị thuộc Sở Giao Dịch I có chức tham mưu giúp Giám Đốc việc tổ chức, quản lý thực cơng tác tài kế tốn Sở Giao Dịch I; tổ chức cơng tác tốn cho khách hàng tham gia hệ thống 103 TT 1.1 Kho¶n mục Tổng mức đầu t Vốn Cố định - Chi phí xây lắp - Chi phí thiết bị - Chi phí khác 1.2 - Dự phòng - LÃi vay VCĐ thời gian thực đầu t + Vay VDB + Vay TM Vốn lu động sản xuất ban đầu Nguồn vốn đầu t 2.1 Vốn Cố định Dự án đầu t xây dựng nhà máy xi măng trung sơn công suất 2.500 clinker/ngày PHụ lục 1: Tổng mức đầu t nguồn vốn đầu t Đơn vị: triệu đồng Giai đoạn thực Tổng số Năm thứ Năm thứ Quý I Quý II Quý III Quý IV Quý V Quý VI Quý VII 80,837,80 52,855,00 89,850,000 238,563,50 1,477,253,894 175,840,000 201,465,000 256,813,500 0 80,837,80 52,855,00 89,850,000 238,563,50 1,414,253,894 175,840,000 201,465,000 256,813,500 0 70,000,00 50,000,00 60,000,000 492,450,830 80,000,000 60,000,000 60,000,000 60,000,000 0 150,000,00 678,136,899 20,000,000 80,000,000 120,000,000 160,000,000 10,837,80 32,299,841 2,000,000 3,000,000 3,000,000 3,000,000 3,000,000 3,000,000 52,450 148,13 4,462 - - 4,000,000 5,000,000 5,000,000 5,000,000 5,000,000 70,785 116,580,500 73,330,500 43,250,000 63,000,000 1,477,253,894 - 2,850,000 2,850,000 - 7,840,000 6,840,000 1,000,000 13,465,000 11,115,000 2,350,000 89,850,000 175,840,000 201,465,000 256,813,500 42,193 19,693 22,500 63,000 381,02 89,850,000 175,840,000 201,465,000 256,813,500 318,02 19,850,000 15,840,000 24,465,000 48,813,500 16,029 70,000,000 - 140,000,000 20,000,000 - 150,000,000 27,000,000 - 100,000,000 108,000,000 - 0 20,563,500 14,563,500 6,000,000 238,563,50 238,563,50 44,563,500 121,000,00 73,000,000 28,813,500 17,413,500 11,400,000 855,000 855,000 52,855,00 52,855,00 22,855,00 30,000,00 0 80,000 222,00 63,000 63,000 11,545,000.00 855,000 2,850,000 7,840,000 13,465,000 20,563,500 28,813,500 42,193 10,545,000.00 1,000,000.00 0 855,000 2,850,000 6,840,000 1,000,000 11,115,000 2,350,000 14,563,500 6,000,000 17,413,500 11,400,000 19,693 22,500 1,414,253,894 273,253,894 - Nguån vốn vay VDB - Nguồn vốn cố định vay NHTM Vốn lu động sản xuất ban đầu - Nguồn vốn lu động vay NHTM Cân đối vốn đầu t 691,000,000 450,000,000 63,000,000 63,000,000 - L·i vay VC§ thêi gian thực đầu t + Vay Quỹ HTPT + Vay TM 318,02 94,785,824 - Ngn vèn chđ së h÷u 2.2 Quý V 381,02 80,837,80 80,837,80 80,837,80 - 104 tÝnh r 11.3206 30,000,00 630,000.0 105 [[ PHụ lục 2: bảng tính chi phí biến đổi cho đơn vị sản phẩm đơn vị : 1000 ® Cho tÊn clinker PC50 Sè TT Kho¶n mơc chi Phí Đơn vị Tính Định mức Tiêu hao Đơn giá Thành tiền Đá vôi 1.38 37.0 51.06 Đất sét 0.2431 20.0 4.86 Cát 0.0611 26 1.59 Pyrit tÊn 0.0137 300 4.11 Than c¸m 3a HG tÊn 0.06077 950 57.73 Than cám 4a HG Điện 10 11 12 VËt liƯu chÞu lưa " 0.06077 1050 63.81 kwh/Tclk 70.8 0.861 60.96 Dầu, mỡ bôi trơn kg/Tclk 0.06 40 2.40 Níc m3/Tclk 0.8 VËt liƯu nghiỊn kg/Tclk 0.08 80 6.40 DÇu diezen kg/Tclk 0.75 14.5 10.84 kg/Tclk 0.8 3.8 3.040 266.801 0.00 Tổng cộng đơn vị : 1000 đ Cho tÊn XM PCB40 rêi sè tT Kho¶n mơc chi phí Định mức Đơn giá Thành tiền T/tấn XM T/tấn XM T/tấn XM kwh/Tclk kwh/Tclk Clinker PC50 Th¹ch cao nhËp khÈu Phơ gia Điện Dầu mỡ bôi trơn Nớc Vật liệu nghiền Đơn vÞ tÝnh 0.8242 0.0373 0.1537 43.6 0.05 0.2 0.1 266.80 570.00 160.00 0.86 40.00 219.90 21.26 24.59 37.540 2.00 0.00 3.00 308.290 kwh/Tclk 30.00 Tổng cộng đơn vị : 1000 đ Cho vỏ bao XM Khoản mục chi phí Đơn vị Tính Định mức Đơn giá Thành tiền 106 Vỏ bao T T Kho¶n mơc chi phÝ I Chi phí biến đổi Nguyên vật liệu II Clinker Th¹ch cao Phơ gia VËt liệu nghiền Chi phí nhiên liệu lợng Điện Dầu mỡ bôi trơn Chi phí nhân công * Lơng * BHXH, YT, CĐ 19% Chi phí bán hàng Chi phí bao bì Chi phí Q.cáo, tiếp thị, khuyến mại, khác LÃi vay VLĐ Dự phòng sản xuất Chi phí cố định Khấu hao TSCĐ Chi phí S/C T.xuyên Định mức cái/TXM Đơn giá Chi phí/ ĐvSp 20.05 80.200 4.00 PHụ lục 3: Tính giá thành sản phẩm qua năm Đơn vị tính: 1000Đồng năm năm năm năm năm 10 năm 11 năm 12 năm 13 năm 14 năm 10 15 292,209,069 172,282,517 323,225,905 195,253,519 396,859,715 229,710,022 415,757,797 229,710,022 200,106,35 16,971,500 8,628,165 4,004,000 377,961,633 229,710,022 200,106,35 16,971,500 8,628,165 4,004,000 434,655,878 229,710,022 200,106,35 16,971,500 8,628,165 4,004,000 434,655,878 229,710,022 453,553,960 229,710,022 453,553,960 229,710,022 200,106,357 16,971,500 8,628,165 4,004,000 200,106,357 16,971,500 8,628,165 4,004,000 200,106,357 16,971,500 8,628,165 4,004,000 0.8242 0.0373 0.1505 0.200 266.80 500 63 22 219.90 18.65 9.48 4.40 150,079,768 12,728,625 6,471,124 3,003,000 170,090,404 14,425,775 7,333,940 3,403,400 200,106,357 16,971,500 8,628,165 4,004,000 396,859,715 229,710,022 200,106,35 16,971,500 8,628,165 4,004,000 43.6 0.05 0.86 40.00 37.5 2.0 26,985,777 25,620,777 1,365,000 30,583,881 29,036,881 1,547,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 35,981,036 34,161,036 1,820,000 3,110.0 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 13,056,775 10,972,080 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 2,084,695 68,386,500 54,736,500 71,301,230 55,831,230 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 83,883,800 65,683,800 20.0 13,650,000 9,450,000 15,470,000 10,710,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 18,200,000 12,600,000 3.0 2,047,500 2,320,500 2,730,000 2,730,000 2,730,000 2,730,000 2,730,000 305,838,788 132,485,202 280,733,655 132,485,202 219,447,596 132,485,202 2,730,000 188,804,56 132,485,202 2,730,000 326,935,538 132,485,202 2,730,000 250,090,62 132,485,202 158,161,538 132,485,202 158,161,538 132,485,202 64,917,714 47,718,089 64,917,714 47,718,089 13,248,520 13,248,520 13,248,520 13,248,520 13,248,520 13,248,520 13,248,520 13,248,520 4,771,809 4,771,809 LĐ 294 19% 20.05 10% 4.000 80.2 107 LÃi vay vốn cố định Chi phí bảo hiểm ( VĐT tạm tính ) Chi phí qun lý * Lơng * BHXH, YT, CĐ 19% Chi phí thuê đất Chi phí khác Tæng céng: ( Ct ) 168,774,000 124.00 19.0% 0.5% 3,314 122,572,118 91,929,088 61,286,059 30,643,029 0 0 2,828,508 0.2% 147,677,250 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 2,828,508 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 4,931,232 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 936,934 724,388 3,006,754 629,064,692 677,593,370 936,934 724,388 3,006,754 566,766,20 936,934 724,388 3,006,754 619,144,606 936,934 724,388 3,006,754 646,950,34 592,817,416 592,817,416 518,471,674 518,471,674 635,205,393 108 Dự án đầu t xây dựng nhà máy xi măng trung sơn công suất 2.500 clinker/ngày PHụ lục 4: bảng Tính toán hiệu kinh tế cđa dù ¸n TT I II III Khoản mục chi phí Công suất thiết kÕ XM PCB40 bao XM PCB40 rêi HƯ sè ph¸t huy công suất Số lợng sản phẩm SX, tiêu thụ XM PCB40 bao XM PCB40 rời Giá bán sản phẩm XM PCB40 bao XM PCB40 rêi Tỉng doanh thu hµng năm:( Bi ) Tổng doanh thu: (B) XM PCB40 bao XM PCB40 rời Các khoản thu khác Giá trị tài sản thu hồi (Vb) Chi phí hàng năm: Ct Tổng chi phí hàng năm (Ci = It + Cot ) Chi đầu t It Chi phí hoạt động hàng năm Cot Trong : Thuế loại Tn - VAT phải nộp:VAT ra-VATvào năm năm 910,000 năm 910,000 819,000 819,000 819,000 819,000 819,000 91,000 91,000 91,000 91,000 75% 85% 100% 682,500 773,500 614,250 năm Thời gian thực dự án năm năm năm năm 910,000 910,000 910,000 910,000 ĐVT: 1000 đ năm 910,000 năm 10 910,000 năm 910,0 819,000 819,000 819,000 819,0 91,000 91,000 91,000 91,000 91,00 100% 100% 100% 100% 100% 100% 910,000 910,000 910,000 910,000 910,000 910,000 910,0 696,150 819,000 819,000 819,000 819,000 819,000 819,000 819,0 68,250 77,350 91,000 91,000 91,000 91,000 91,000 91,000 91,00 891 792 891 792 891 792 891 792 891 792 891 792 891 792 891 792 891 792 601,350,750 681,530,850 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801 601,350,750 681,530,850 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801,000 801,801 547,296,750 54,054,000 620,269,650 729,729,000 729,729,000 729,729,000 729,729,000 729,729,000 729,729,000 729,729 61,261,200 72,072,000 72,072,000 72,072,000 72,072,000 72,072,000 72,072,000 72,072 619,144,606 629,064,692 677,593,370 646,950,341 635,205,393 566,766,200 592,817,416 592,817,416 518,471 1,414,253,894 348,799,573 384,732,735 463,030,179 463,030,179 482,280,439 451,874,833 501,313,621 501,313,621 513,467 1,414,253,894 348,799,573 384,732,735 463,030,179 463,030,179 482,280,439 451,874,833 501,313,621 501,313,621 513,467 30,914,168 35,830,495 40,494,129 40,494,129 40,846,307 48,236,863 40,981,407 40,981,407 42,714 30,914,168 35,830,495 40,494,129 40,494,129 38,604,320 42,383,937 36,714,512 36,714,512 34,824 109 + VAT đầu 10% 60,135,075 + VAT đầu vào 10% 29,220,907 - Th TNDN ( Vtn) Lỵi nhn sau th IV ( TNst) -17,793,856 [LNst= B - Ct -Tn] C©n b»ng thu chi tµi V chÝnh -1,414,253,894 252,551,177 (Bi - Ci) VI Tổng nguồn trả nợ 283,465,345 - Khấu hao TSCĐ ( Dt ) 132,485,202 - L·i vay VC§ ( Lt ) 168,774,000 - Lỵi nhn sau th ( TNst -17,793,856 - Nguồn vốn khác để trả Kế hoạch trả nợ : VII (LÃi vay 311,399,000 VCĐ + Nợ gốc phải trả) D nợ đầu năm: - Vay tín dơng §TPT 691,000,000 691,000,000 Vay tÝn dơng §TPT: 240,000,000 451,000,000 11,4%/năm Vốn vay TM: 450,000,000 450,000,000 Vốn vay TM: 20%/năm 20,000,000 430,000,000 LÃi vay vốn cố định 168,774,000 Vay tín dụng ĐTPT: - 11,4%/năm 78,774,000 Vốn vay TM: - 20%/năm 90,000,000 Nợ gốc phải trả 142,625,000 Vay tín dụng ĐTPT: - 11,4%/năm 86,375,000 Vốn vay TM: - 20%/năm 56,250,000 Tổng nợ phải trả : = (2+3) 311,399,000 - Vay tÝn dơng §TPT 165,149,000 Vèn vay TM: - 20%/năm 146,250,000 VIII Cân trả nợ :( V I -27,933,655 68,153,085 32,322,590 80,180,100 39,685,971 80,180,100 41,575,780 80,180,100 37,796,163 80,180,100 43,465,588 80,180,100 43,465,588 80,180 45,355 2,241,986 52,466,158 80,180,100 39,685,971 5,852,927 4,266,895 4,266,895 7,889, 124,207,630 154,850,659 164,353,621 229,181,873 204,716,689 204,716,689 275,439 296,798,115 338,770,821 338,770,821 319,520,561 349,926,167 300,487,379 300,487,379 288,333 314,265,454 335,792,279 325,067,218 300,601,114 312,096,449 265,551,050 265,551,050 226,753 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 147,677,250 122,572,118 91,929,088 61,286,059 30,643,029 34,103,003 80,734,959 47,718 100,652,929 106,829,853 148,968,217 133,065,848 133,065,848 179,035 317,401,000 329,734,930 299,091,901 268,448,871 237,805,842 604,625,000 501,838,750 376,379,063 250,919,375 125,459,688 393,750,000 326,812,500 245,109,375 163,406,250 81,703,125 147,677,250 122,572,118 91,929,088 61,286,059 30,643,029 68,927,250 42,907,213 28,604,809 14,302,404 57,209,618 78,750,000 65,362,500 49,021,875 32,681,250 16,340,625 169,723,750 207,162,813 207,162,813 207,162,813 207,162,813 102,786,250 125,459,688 125,459,688 125,459,688 125,459,688 66,937,500 81,703,125 81,703,125 81,703,125 81,703,125 317,401,000 329,734,930 299,091,901 268,448,871 237,805,842 171,713,500 182,669,305 168,366,901 154,064,496 139,762,092 145,687,500 147,065,625 130,725,000 114,384,375 -3,135,546 6,057,349 25,975,318 32,152,243 98,043,750 74,290,607 265,551,050 265,551,050 226,753 110 IX X - VII ) Nguồn vốn hợp pháp khác để trả nợ Tích luỹ sau trả nợ: LSCK NPV ( 10 năm) = IRR = B/C = LÃi suất vay vốn tín dụng đầu t LÃi suất vay vèn TM Thêi gian thu håi vèn cã chiÕt khấu Thời gian thu hồi vốn giản đơn Thời hạn vay vốn Thời hạn trả nợ Thời gian ân hạn 27,933,655 14.06% 177,595,782ngàn đông 17.51% 1.29 11.4%/năm 20.0% 14 năm , 11 tháng 5.8năm 8năm 6năm 2năm ngàn 10 Mức trả nợ gốc hàng năm 207,162,813đồng Khấu hao TSCĐ : Xây lắp tính: 15 năm; Thiết bị năm , chi 11 khác tính: 10 năm 12 LÃi suất tính toán : 11,4%/năm ; 20%/năm 3,135,546 6,057,350 32,032,667 64,184,910 138,475,517 404,026,567 669,577,616 896,331 111 Dự án đầu t xây dựng nhà máy xi măng trung Sơn PHụ lục 5: bảng tính thời hạn thu hồi vốn đầu t Năm thực Hệ số CK Vốn Hiện giá DA 14.06% đầu t vốn đầu t 4 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 1.000 0.8767382 0.7686698 0.6739221 0.5908533 0.5180236 0.4541711 0.3981891 0.3491076 0.3060759 0.2683484 0.2352713 0.2062713 0.1808460 0.1585546 0.1390108 0.1218761 0.1068534 0.0936825 399,382,801 1,014,871,093 399,382,801 889,776,214 Thêi h¹n thu håi vốn chiết khấu: 14 năm , 11 tháng Thời hạn thu hồi vốn giản đơn : 5.8 năm Đơn vị : 1000 đồng Tích luỹ hoàn vốn Hiện giá Vốn khấu hao LNST Tổng số tích luỹ lại 7=5+6 8=7x2 9=4-8 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 47,718,089 -17,793,856 34,103,003 80,734,959 100,652,929 106,829,853 148,968,217 133,065,848 133,065,848 179,035,762 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 237,566,009 114,691,345 166,588,204 213,220,161 233,138,130 239,315,055 281,453,419 265,551,050 265,551,050 226,753,852 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 285,284,098 100,554,279 128,051,322 143,693,788 137,750,424 123,970,846 127,827,997 105,739,533 92,705,883 69,403,897 76,555,545 67,119,168 58,845,936 51,592,477 45,233,094 39,657,579 34,769,313 30,483,583 26,726,121 1,289,159,015 1,188,604,736 1,060,553,414 916,859,626 779,109,201 655,138,355 527,310,358 421,570,825 328,864,942 259,461,046 182,905,500 115,786,332 56,940,396 5,347,919 -39,885,175 -79,542,754 -114,312,067 -144,795,650 -198,247,892 112 PHơ lơc 6: B¶ng tính khấu hao tàI sản cố định TT Tài sản cố định Đơn vị Tỷ lệ Năm Năm KH Năm Năm Năm Năm Năm Năm Năm 9 10 11 12 13 I Gi¸ trị TSCĐ - Xây lắp - Thiết bị Chi phí khác LÃi vay Dự phòng II Kế hoạch khấu hao hàng năm Xây lắp năm 15 32,830,055 32,830,055 Thiết bị năm 84,767,112 Chi phí khác năm 10 10 4LÃi vay ĐVT: 1000 đ Năm 10 Năm 11 Năm 12 Năm 13 Năm 14 14 15 16 17 1,414,253,894 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 492,450,830 678,136,899 678,136,899 678,136,899 - 1,414,253,8941,414,253,8941,414,253,894 678,136,899 678,136,899 678,136,899 678,136,899 678,136,899 678,136,899 678,136,899 678,136,899 32,299,841 32,299,841 32,299,841 32,299,841 116,580,500 116,580,500 116,580,500 94,785,824 94,785,824 94,785,824 116,580,500 94,785,824 116,580,500 94,785,824 116,580,500 116,580,500 116,580,500 116,580,500 116,580,500 116,580,500 94,785,824 94,785,824 94,785,824 94,785,824 94,785,824 94,785,824 132,485,202 132,485,202 132,485,202 - 32,299,841 1,414,253,894 1,414,253,894 1,414,253,894 1,414,253,894 1,414,253,8941,414,253,8941,414,253,894 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 132,485,202 32,830,055 32,830,055 32,830,055 32,830,055 32,830,055 32,830,055 84,767,112 84,767,112 84,767,112 84,767,112 84,767,112 84,767,112 84,767,112 3,229,984 3,229,984 3,229,984 3,229,984 3,229,984 3,229,984 3,229,984 11,658,050 11,658,050 11,658,050 11,658,050 11,658,050 11,658,050 11,658,050 PHô lục 7: Bảng tính độ nhạy dự án 32,299,841 32,299,841 32,299,841 32,299,841 32,299,841 32,299,841 47,718,089 47,718,089 32,830,055 32,830,055 32,830,055 32,830,055 32,830,055 3,229,984 3,229,984 3,229,984 11,658,050 11,658,050 11,658,050 113 Phân tích tiêu 1: Chỉ tiêu biến động ( TMV§T) 90% 95% 100% 105% 110% IRR 20.43% 18.91% 17.51% 16.22% 15.03% NPV 301,588,817 239,952,300 177,595,782 115,599,264 53,602,746 ChØ tiêu biến động ( Giá bán SP) 90% 95% 100% 105% 110% IRR 11.56% 14.61% 17.51% 20.29% 22.97% NPV -121,893,224 27,851,279 177,595,782 327,340,284 477,084,787 Phân tích tổng hợp hai tiêu: Chỉ tiêu biến động 1( TMVĐT) 90% Chỉ tiêu 95% biến động 100% (Giá bán s¶n 105% phÈm ) 110% 95% 100% 105% 110% IRR 17.35% 15.92% 14.61% 13.40% 12.28% NPV 151,844,315 89,847,797 27,851,279 -34,145,239 -96,141,756 IRR 20.4% 18.9% 17.51% 16.2% 15.0% NPV 301,588,817 239,952,300 177,595,782 115,599,264 53,602,746 IRR 23.40% 21.78% 20.3% 18.92% 17.65% NPV 451,333,320 389,336,802 327,340,284 265,343,767 203,347,249 IRR 26.27% 24.55% 23.0% 21.52% 20.17% NPV 601,077,823 539,081,305 477,084,787 415,088,269 353,091,752 ... 1.2.1.Kh? ?i niệm vai trò dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước thẩm định Sở Giao Dịch I 1.2.1.1 Kh? ?i niệm: Dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước dự án đầu tư thành phần kinh tế... Sở Giao Dịch I –Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam 1.1.1 Quá trình hình thành phát triển Sở Giao Dịch Sở Giao Dịch I Ngân Hàng Phát Triển Việt Nam (g? ?i tắt Sở Giao Dịch I) đơn vị thuộc Ngân Hàng Phát. .. tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước yêu cầu công tác thẩm định dự án Sở Giao Dịch I 17 1.2.1.Kh? ?i niệm vai trò dự án đầu tư sử dụng nguồn vốn tín dụng Nhà nước thẩm định Sở Giao Dịch I