1 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà LỜI NÓI ĐẦU Bất kỳ doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực sản xuất kinh doanh phải có lượng vốn định.Vốn tiền đề quan trọng khơng thể thiếu q trình hình thành phát triển kinh doanh doanh nghiệp Do địi hỏi doanh nghiệp phải biết sử dụng nguồn vốn nao cho hợp lý có hiệu Việc chuyển đổi kinh tế hoạt động theo chế thị trường có quản lý nhà nước theo định hướng XHCN Cùng với việc xếp lại doanh nghiệp Nhà nước theo định hướng Chính phủ, tạo mơi trường pháp lý kinh doanh cho doanh nghiệp hoạt động điều kiện làm cho doanh nghiệp thực phải chăm lo đến tồn phát triển doanh nghiệp Theo hướng Giám đốc doanh nghiệp phải tìm biện pháp để nâng cao hiệu SXKD Từ nêu vấn đề quản lý sử dụng vốn cách hiệu quả, em lựa chọn đề tài “Vốn lưu động số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Xi măng Xây dựng cơng trình Lạng Sơn” Ngồi phần mở đầu kết luận, nội dung luận văn gồm có phần: Chương I: Cơ sở lý luận vốn lưu động hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Chương II: Thực trạng quản lý hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Xi măng Xây dựng cơng trình Lạng Sơn Chương III: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Xi măng Xây dựng cơng trình Lạng Sơn Với vốn kiến thức thời gian hạn chế chắn luận văn khơng thể tránh khỏi thiếu sót, em mong nhận đóng góp bảo thầy cô giáo để luận văn em hồn thiện Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Hồng Bích Ngọc Trường ĐH QL & KD Hà Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà CHƯƠNG I CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TRONG CÁC DOANH NGHIỆP I VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP Khái niệm đặc điểm Đối với doanh nghiệp muốn tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh phải có vốn kinh tế thị trường vốn điều kiện tiên có ý nghĩa định tới thành bại kinh doanh doanh nghiệp Vì nâng cao hiệu kinh doanh doanh nghiệp đồng nghĩa với việc nâng cao hiệu quản lý sử dụng vốn doanh nghiệp Vậy vốn ?Có thể hiểu:"Vốn phạm trù kinh tế Vốn biểu tiền tất giá trị tài sản sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, giá trị ứng ban đầu cho trình sản xuất doanh nghiệp nhằm mục đích sinh lời” Bất kỳ doanh nghiệp nào, để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh cần hội tụ đầy đủ yếu tố: sức lao động, đối tượng lao động tư liệu lao động Khác với tư liệu lao động sức lao động sử dụng lâu dài, đối tượng lao động tham gia chu kỳ sản xuất kinh doanh khơng giữ ngun hình thái vật chất ban đầu Bộ phận đối tượng lao động cấu thành nội dung chủ yếu tư liệu lao động Do xét hình thái giá trị gọi vốn lưu động doanh nghiệp Trong doanh nghiệp tài sản lưu động gồm hai phận là: tài sản lưu động sản xuất tài sản lưu động lưu thông + Tài sản lưu động sản xuất gồm tài sản khâu dự trữ để đảm bảo cho trình sản xuất liên tục nguyên liệu, vật liệu, nhiên liệu khâu sản xuất sản phẩm dở dang, bán thành phẩm + Tài sản lưu động lưu thông gồm sản phẩm chờ tiêu thụ, vốn tiền khoản nợ phải thu Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà Trong doanh nghiệp khác vận động vốn lưu động có điểm khác tuỳ thuộc vào đặc điểm SXKD doanh nghiệp Đối với doanh nghiệp thương mại hoạt động lĩnh vực lưu thơng hàng hố ,sự vận động vốn lưu động trải qua giai đoạn trình tự sau : T – H – T' Do trình SXKD tiến hành liên tục, không ngừng vận động qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh: Dữ trữ sản xuất, sản xuất lưu thơng Q trình diễn liên tục thường xuyên lập lại theo chu kỳ gọi trình tuần hoàn, chu chuyển vốn lưu động Qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh vốn lưu động lại thay đổi hình thái biểu hiện, từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu chuyển sang vốn vật tư hàng hoá trữ vốn sản xuất cuối hình thái vốn tiền tệ Sau chu kỳ sản xuất, vốn lưu động thành vòng chu chuyển trình tự nêu Tóm lại, vốn lưu động doanh nghiệp số tiền ứng trước để hình thành tài sản lưu động nhằm đảm bảo cho trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp thực thường xuyên, liên tục Vốn lưu động lưu chuyển toàn giá trị lần tuần hồn liên tục hồn thành vịng tuần hồn sau chu kỳ kinh doanh 2.Vai trị vốn lưu động Vốn tiền đề thiếu hoạt động sản xuất kinh doanh DN, điều kiện kinh tế thị trường có cạnh tranh gay gắt doanh nghiệp với Mỗi doanh nghiệp phải có lượng vốn tương ứng với lượng tài sản định phù hợp với quy mô kinh doanh DN Từ đó, khơng ngừng nâng cao sở vật chất kỹ thuật doanh nghiệp, bước nâng cao, đầu tư mau sắm trang thiết bị, máy móc nhằm phục vụ tốt cho người tiêu dùng, làm tăng doanh thu cho DN từ kéo theo tăng lợi nhuận đồng thời thời cơ, hội để xác định chỗ đứng cho DN thương trường Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà Mục tiêu kinh doanh DN làm để tối đa hố lợi nhuận từ tiếp tục sản xuất, tái sản xuất mở rộng.Vốn lưu động phần quan trọng góp phần mang lại lợi nhuận cao cho DN kinh doanh Tất yếu điều rằng, DN có lượng vốn định tồn phát triển đồng thời làm tròn nghĩa vụ với ngân sách Nhà nước Vai trị quản lý tài Nhà nước DN Nhà nước thực đem lại hiệu quả, thúc đẩy DN tăng cường hạch toán kinh doanh có hiệu quả, hạn chế tượng lãi giả lỗ thật, đảm bảo cạnh tranh lành mạnh cơng bằng, thơng qua sách thuế nguồn thu ngân sách Nhà nước tăng lên, góp phần làm giảm tỷ lệ bội chi ngân sách, kiềm chế lạm phát, ổn định giá cả, từ đặt móng cho DN hoạt động môi trường tốt Việc sử dụng vốn lưu động hợp lý có ý nghĩa vơ quan trọng tất loại hình DN Mặt khác cịn góp phần làm tốt cơng tác bảo toàn phát triển vốn kinh doanh DN 3.Thành phần vốn lưu động Dựa vào vai trò VLĐ q trình tái sản xuất, chia thành loại, loại dựa theo công dụng lại chia thành nhiều khoản vốn cụ thể sau: ▪ Vốn lưu động nằm khâu dự trữ sản xuất + Vốn nguyên vật liệu + Vốn nguyên vật liệu phụ + Vốn phụ tùng thay + Vốn công cụ dụng cụ ▪ Vốn lưu động nằm khâu sản xuất + Vốn sản xuất dở dang + Vốn chi phí trả trước Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà ▪ Vốn lưu động nằm q trình lưu thơng + Vốn thành phẩm, hàng hoá: biểu tiền số sản phẩm nhập kho chuẩn bị đưa tiêu thụ + Vốn tiền tệ bao gồm tiền mặt tồn quỹ, tiền gửi ngân hàng + Vốn toán khoản phải thu, tạm ứng phát sinh trình mua bán vật tư hàng hoá toán nội Các khoản phải thu phận vốn lưu động biểu giá trị sản phẩm hàng hoá dịch vụ mà DN cung cấp cho khách hàng chưa thu tiền khách hàng chịu lại khoảng thời gian định Trong thực tế DN phải trả trước khoản tiền cho đơn vị chủ hàng, mà hình thành khoản phải thu DN Ngồi cịn có khoản phải thu nội khoản biểu tiền giá trị TSLĐ tiền mà DN cấp cho đơn vị trực thuộc Trong kinh tế thị trường thường xuyên có cạnh tranh DN với Do sống hay thất bại DN tất yếu, DN khác nợ mình, họ bị thất bại kinh doanh dẫn đến phá sản,vấn đề toán khó khăn Vậy lúc DN nảy sinh khoản thu khó địi, để đảm bảo số vốn khơng bị mát tổn thất DN phải lập quỹ dự phịng cho khoản thu khó địi Nguồn hình thành vốn lưu động + Nguồn vốn điều lệ: số vốn lưu động hình thành từ nguồn vốn điều lệ ban đầu thành lập nguồn vốn điều lệ bổ sung trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp + Nguồn vốn tự bổ sung: nguồn vốn doanh nghiệp tự bổ sung trình sản xuất kinh doanh từ lợi nhuận doanh nghiệp tái đầu tư + Nguồn vốn liên doanh, liên kết: số vốn lưu động hình thành từ Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà vốn góp liên doanh bên tham gia doanh nghiệp liên doanh Vốn góp liên doanh tiền vật vật tư, hàng hoá theo thoả thuận bên tham gia liên doanh + Nguồn vốn vay: Vốn vay ngân hàng thương mại tổ chức tín dụng Vốn vay người lao động doanh nghiệp doanh nghiệp khác + Nguồn vốn huy động từ thị trường vốn việc phát hành cổ phiếu, trái phiếu + Các nguồn vốn khác: Thực tế hoạt động sản xuất kinh doanh có khoản phải trả, phải nộp khác chưa đến kỳ hạn phải nộp DN tận dụng sử dụng thời gian định Chẳng hạn tiền lương, tiền BHXH đến hạn cuối phải nộp, khoản coi khoản chiếm dụng DN, DN khơng có quyền sở hữu sử dụng tạm thời số vốn vào hoạt động kinh doanh mà trả khoản tiền lãi Việc xem xét vốn lưu động theo nguồn hình thành giúp cho doanh nghiệp thấy cấu nguồn tài trợ cho nhu cầu vốn lưu động kinh doanh mình.Từ góc độ quản lý tài nguồn tài trợ có chi phí sử dụng nó, doanh nghiệp xem xét cấu nguồn tài trợ tối ưu để giảm thấp chi phí sử dụng vốn Phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động cho hoạt động sản xuất kinh doanh DN: Người ta áp dụng phương pháp khác để xác định vốn lưu động, ta áp dụng phương pháp sau: Phương pháp trực tiếp xác định nhu cầu vốn lưu động DN: Nội dung phương pháp vào yếu tố ảnh hưởng trực tiếp đến lượng vốn doanh nghiệp phải ứng để xác định nhu cấu vốn lưu Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà động thường xuyên Việc xác định nhu cầu vốn lưu động theo phương pháp thực theo trình tự sau: - Xác định lượng hàng tồn kho cần thiết cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp như: Đối với doanh nghiệp sản xuất dự trữ nguyên vật liệu, loại vật tư khác, sản phẩm dở dang thành phẩm hàng hoá.Đối với doanh nghiệp thương mại lượng dự trữ chủ yếu hàng hố bán - Xác định sách tiêu thụ sản phẩm khoản tín dụng cung cấp cho khách hàng như: Trong việc tiêu thụ sản phẩm , nhiều doanh nghiệp sử dụng biện pháp bán chịu cho khách hàng,từ hình thành nên khoản phải thu từ khách hàng.Việc bán chịu giúp cho doanh nghiệp tăng thêm lượng hàng hoá bán từ thu nhiều lợi nhuận.Nhưng điều địi hỏi DN phải có cân nhắc để lựa chọn phương thức bán chịu thích hợp - Xác định khoản nợ phải trả cho người cung cấp: Trong hoạt động kinh doanh, DN mua chịu nguyên ,vật liệu hay hàng hoá người cung cấp từ hình thành khoản phải trả cho người cung cấp - Xác định nhu cầu vốn lưu động DN: tính nhu cầu vốn lưu động chuẩn cho hoạt động kinh doanh doanh nghiệp đIều kiện mua sắm, dự trữ vật tư tiêu thụ sản phẩm xác định • Phương pháp gián tiếp xác định nhu cầu vốn lưu động: có trường hợp - Trường hợp thứ dựa vào kinh nghiệm thực tế doanh nghiệp loại nghành để xác định nhu cầu vốn lưu động - Trường hợp thứ hai dựa vào tình hình thực tế sử dụng vốn lưu độngo thời kỳ vừa qua DN để xác định nhu cầu vốn lưu động chuẩn vốn lưu động cho thời kỳ Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà II HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TRONG CÁC DOANH NGHIỆP 1.Hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Hiệu khái niệm đánh giá từ nhiều góc độ khác Song theo cách chung nhất: Hiệu so sánh kết đạt với chi phí bỏ ra, để thu kết Kết đánh giá từ nhiều góc độ khác nhau: kinh tế, trị, xã hội, mơi trường cịn chi phí tiền vốn, nhân cơng thời gian Hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói chung, vốn lưu động nói riêng phạm trù kinh tế phản ánh trình độ khai thác, sử dụng quản lý nguồn lực hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp nhằm mục tiêu chủ yếu làm cho đồng vốn sinh lời tối đa Mặc dù có nhiều quan điểm xuay quanh vấn đề này, song nhìn chung, việc nâng cao hiệu sử dụng vốn doanh nghiệp phải đảm bảo yêu cầu: Phải khai thác nguồn lực vốn cách triệt để Phải sử dụng cách hợp lý, tiết kiệm nguồn lực vốn Phải dụng vốn mục đích Hệ thống tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Doanh nghiệp Trong hoạt động kinh doanh, vốn lưu động doanh nghiệp thương mại thường chiếm tỷ trọng lớn Nó định tốc độ tăng trưởng, hiệu kinh doanh, khả cạnh tranh doanh nghiệp.Ta sử dụng số tiêu sau: Chỉ tiêu 1: Hệ số vòng quay vốn lưu động (hay mức luân chuyển vốn lưu động) Hệ số tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Doanh nghiệp Hệ số cho biết đồng vốn lưu động sử dụng Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 10 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà kỳ tạo đồng doanh thu Nếu DN thu doanh thu đồng vốn lưu động lớn hiệu sử vốn lưu động cao ngược lại Doanh thu Hệ số vòng quay VLĐ = VLĐ bình quân Chỉ tiêu 2: Kỳ luân chuyển vốn lưu động(số ngày vòng quay vốn) 360 ngày Kỳ luân chuyển VLĐ = Số vòng quay vốn lưu động kỳ Kỳ luân chuyển vốn lưu động số ngày cần thiết để vốn lưu động thực vịng ln chuyển Số ngày hồn thành vòng luân chuyển vốn lưu động nhanh lợi nhuận thu cao ngược lại vịng ln chuyển cang chậm lợi nhuận thu ngày Chỉ tiêu : Mức tiết kiệm (lãng phí) vốn lưu động: Doanh thu Mức lãng phí (tiết kiệm) vốn lưu động = bình quân Kỳ luân Kỳ luân chuyển vốn lưu X động kỳ ngày - chuyển vốn lưu động kỳ trước Chỉ tiêu bổ sung cho việc đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động, phản ánh số vốn lưu động tiết kiệm ( lãng phí) tốc độ lưu chuyển vốn lưu động kỳ so với kỳ gốc Số vốn lưu động tiết kiệm được sử dụng vào mục đích khác nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn, cịn bị lãng phí cần tìm cách khắc phục Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 28 Trường ĐH QL & KD Hà nói chủ yếu xi măng Để tránh tình trạng Công ty cần cân nhắc trước SX hàng loạt sản phẩm, giả thiết sản phẩm xuất xưởng ta đưa đến đại lý ký gửi để bán mà không thông qua kho, Công ty cần ký thật nhiều hợp đồng với chủ đầu tư xây dựng, quan tỉnh để xây dựng sở hạ tầng Như hàng tồn kho khơng cịn điều đáng lo ngại - Công ty cần quan tâm đến mặt chất lượng hàng hoá dự trữ, đồng thời phải xác định nhu cầu thị trường , điều đảm bảo cho q trình kinh doanh Cơng ty, giảm lượng tồn kho gây ứ đọng vốn dự trữ nhiều - Luôn theo dõi hàng nhập, xuất, tồn cách thực báo cáo nhanh định kỳ Thường xuyên theo dõi biến đổi thị trường hàng hoá để điều chỉnh kịp thời việc mua sắm NVL, hàng hố có lợi cho Cơng ty trước biến động thị trờng Đối với khoản phải thu phải vay : - Khoản phải thu: nhìn vào khoản phải thu năm 2003 31.5% năm 2004 31,8% chiếm tỷ trọng không đáng kể so với tổng số vốn lưu động Cơng ty Để tránh tình trạng Cơng ty cần có điều khoản rõ ràng với khách hàng hợp đồng giao bán sản phẩm, khách hàng trả hạn Cơng ty có khoản hoa hồng nhu thoả thuận, ngược lại khách hàng vi phạm điều lệ hợp đồng không trả hạn khách phải bồi thường thiệt hại cho Công ty theo lãi xuất vay Ngân hàng - Công ty cần phải quản lý tốt với khoản phải thu, giảm tối đa vốn bị khách hàng hàng chiếm dụng (gần 35,7%) - Khoản phải vay chủ yếu Công ty vay ngắn hạn.Trước vay ngân hàng, để tránh phải trả lãi nhiều, Cơng ty cần phải sử dụng triệt để, tiền có sẵn Công ty tiền nộp khoản thuế, BHXH, tiền lương tiền công phải trả cho người lao động chưa đến kỳ nộp Đây khoản nợ ngắn hạn phát sinh kỳ có tính chất chu kỳ, Cơng ty sử dụng tạm Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 29 Trường ĐH QL & KD Hà thời mà trả chi phí - Cần quan tâm để phấn đấu giảm khoản lãi vay ngân hàng Muốn Công ty phải tiến hành nhiều biện pháp, quan trọng giảm lượng hàng tồn kho, khoản phải thu, đẩy mạnh tiêu thụ hàng hoá ,vốn phải vay Ngân hàng Khai thác sử dụng hợp lý nguồn vốn - Đối với loại nguồn vốn Cơng ty có nghĩa vụ tài sử dụng khác nhau, dựa vào điều kiện riêng lựa chọn kênh huy động cách phù hợp nhất, có hiệu - Công ty nên thường xuyên bổ xung từ lợi nhuận vào quỹ Công ty quỹ dự phịng khoản thu khó địi,quỹ khen thưởng Việc tăng trưởng nguồn vốn điều kiện thuận lợi kinh doanh Nếu nguồn vốn tự có Cơng ty ngày lớn Cơng ty hạn chế số vốn vay nên tiếc kiệm chi phí trả lãi vay dẫn đến tổng chi phí Cơng ty giảm giảm chi phí lợi nhuận Công ty tăng lên - Công ty huy động thêm nguồn vốn từ bên ngồi trường hợp nguồn vốn tự có chưa đáp ứng nhu cầu kinh doanh Ví dụ cơng ty kêu gọi góp vốn doanh nghiệp khác cách mua chịu NVL họ Nhưng phải dựa sở tính tốn ưu nhược nguồn vốn, phải tính tốn hiệu kinh doanh Xem xét kết thu có đủ bù đắp chi phí khơng lợi nhuận thu nhiều hay Chính Công ty phải hạn chế việc sử dụng loại vốn Tổ chức tốt cơng tác tốn tiêu thụ hàng hoá: -Thu hồi nhanh, đủ kịp thời khoản nợ phải thu, đồng thời phải đảm bảo chi trả khoản nợ Công ty thời hạn đảm bảo tình hình tài công ty vững vàng ổn định Công ty chủ động vốn không bị ứ đọng mát, quy mô kinh doanh không bị thu hẹp - Công ty phải luôn thực tốt đầy đủ hợp đồng kinh tế mua bán trao đổi hàng hố Có Cơng ty tạo uy tín Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 30 Trường ĐH QL & KD Hà với khách hàng, đảm bảo mối quan hệ lâu dài thường xuyên, yếu tố cần mở rộng quan hệ với đối tượng khách hàng khác làm sở để tăng doanh thu mở rộng quy mô kinh doanh - Sử dụng chiết khấu bán hàng, giảm giá hàng bán nhằm khuyến khích khách hàng mua hàng với số lượng lớn, toán nhanh - Cơng ty nên tốn khoản nợ kỳ hạn điều đảm bảo cho Cơng ty giữ tín nhiệm chủ nợ đảm bảo mối quan việc vay vốn hay mua chịu hang hoá đơn vị khác Tiết kiệm chi phí kinh doanh - Cơng ty nên tìm thật nhiều nhà cung cấp nguyên vật liệu, để ln tránh tình trạng bị ép giá, điều có lợi cho Cơng ty nhà cung cấp phù hợp với chiến lược đề góp phần làm giảm chi phí đầu vào hạ giá thành sản phẩm , phải đảm bảo chất lượng - Công ty phải tổ chức sản xuất kinh doanh hợp lý hiệu để làm cho giá vốn hàng bán, chi phí bán hàng, chi phí quản lý doanh nghiệp, chi phí trả lãi Ngân hàng mức thấp đảm bảo chất lượng Hiện Cơng ty có q nửa nhân viên văn phịng trình độ khơng cao, tác phong làm việc không linh hoạt Công ty nên tổ chức đào tạo xếp lại, tuyển dụng mới, người có ý thức trách nhiệm cơng việc , linh hoạt với biến đổi thị trường, Công ty giảm bớt lãng phí thời gian tiền bạc - Hạ thấp chi phí vận tải, bốc xếp làm để giảm chi phí lưu thơng đẩy mạnh tiêu thụ hàng hố tăng lợi nhuận cho cơng ty Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 31 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà KẾT LUẬN Trong kinh tế thị trường loại hình doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế muốn tồn phải kinh doanh có hiệu địi hỏi hiệu kinh doanh phải tăng trưởng Bên cạnh việc phát huy sử dụng tốt tài sản cố định việc tổ chức quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động vấn đề thiếu cho vấn đề sống doanh nghiệp nhằm đảm bảo cho doanh nghiệp đạt mục tiêu đề Trên sở cần thiết việc nâng cao sử dụng vốn lưu động sau thời gian tiếp xúc thực tế công ty, đặc biệt giúp đỡ tận tình phịng kế tốn Cơng ty Xi măng Xây dựng cơng trình Lạng Sơn Cũng đạo nhiệt tình thầy giáo ThS Nguyễn Sỹ Văn, dựa kiến thức học em hoàn thành luận văn Trong điều kiện canh tranh ngày gay gắt chế thị trường, tin tưởng với đổi ban lãnh đạo công ty cố gắng vượt bậc CBCNV lợi mà công ty tạo cho thời gian qua, Cơng ty xi măng va xây dựng cơng trình Lạng Sơn ngày đạt hiệu tốt sản xuất kinh doanh Em xin trân thành cảm ơn giúp đỡ Cô phịng kế tốn Cơng ty thầy giáo ThS Nguyễn Sỹ Văn Rất mong nhận đóng góp ý kiến bạn quan tâm Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 32 Trường ĐH QL & KD Hà TÀI LIỆU THAM KHẢO Giáo trình tài doanh nghiệp – Trường ĐHQL KD Hà Nội Giáo trình (Quản trị tài DN – HV Tài – Nhà XB tái 2001) Giáo trình “ Phân tích hoạt động KT DN” Nhà XB tài 2004 Giáo trình “KT DN” Nhà xuất thống kê 2003 Giáo trình “Độc lập phân tích báo cáo TC DN” - Nhà xuất tái 2002 Thời báo KT 2004 Báo cáo tài tài liệu liên quan Cơng ty Xi Măng XD Cơng trình Lạng Sơn Luận văn chun ngành Tài – Kế tốn khố trước Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 33 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà MỤC LỤC LỜI NÓI ĐẦU CHƯƠNG I : CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ VỐN LƯU ĐỘNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TRONG CÁC DOANH NGHIỆP I Vốn lưu động doanh nghiệp .3 Khái niệm đặc điểm………………………………………………….3 2.Vai trò vốn lưu động…………………………………………… .4 3.Thành phần vốn lưu động……………………………………………… Nguồn hình thành vốn lưu động ……………………………………… Phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động cho hoạt động sản xuất kinh doanh DN:…………………………………………………………… 1.Hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp………………………9 Hệ thống tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Doanh nghiệp …………………………………………………………… Sự cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động DN …………………………………………………………………………13 Các nhân tố ảnh hưởng tới việc nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động DN: ……………………………………………………………14 5.Các biện pháp nâng cao hiệu sử dụng VLĐ DN:……… 14 CHƯƠNG II : THỰC TRẠNG QUẢN LÝ VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CƠNG TY XI MĂNG VÀ XÂY DỰNG CƠNG TRÌNH LẠNG SƠN 16 I Tổng quan công ty .16 1.Q Trình Hình Thành Và Phát Triển Của Cơng Ty……………………16 Ngành nghề kinh doanh chủ yếu Công ty là:………………………16 Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 34 Trường ĐH QL & KD Hà Đặc điểm tổ chức sản xuất kinh doanh Công ty:………………… 16 Những thuận lợi khó khăn Cơng ty nay……………………17 II Tổ chức máy quản lý công ty 19 Tổ chức máy cơng ty……………………………………………….19 2.Bộ máy kế tốn công ty…………………………………………….19 Kết hoạt động kinh doanh Cơng ty Xi măng Xây dựng cơng trình lạng sơn…………………………………………………………… 20 III Tình hình quản lý sử dụng vốn lưu động công ty xi măng xây dựng cơng trình lạng sơn 21 Cơ cấu nguồn vốn cơng ty…………………………………… 21 Tình hình quản lý sử dụng vốn lưu động Công ty……………….22 Tình hình tốn cơng nợ………………………………………….24 Hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Xi măng xây dựng cơng trình Lạng Sơn……………………………………………………………25 CHƯƠNG III : MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NĂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ SỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY XI MĂNG VÀ XÂY DỤNG CƠNG TRÌNH LẠNG SƠN .27 Giải pháp hàng tồn kho :……………………………………………27 Đối với khoản phải thu phải vay :………………………………28 Khai thác sử dụng hợp lý nguồn Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 35 Trường ĐH QL & KD Hà vốn…………………………… 29 Tổ chức tốt cơng tác tốn tiêu thụ hàng hố:…………………29 Tiết kiệm chi phí kinh doanh…………………………………….30 KẾT LUẬN 31 TÀI LIỆU THAM KHẢO Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 36 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC 1: SƠ ĐỒ TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY GIÁM ĐỐC Phó Giám đốc kỹ thuật phịng kỹ thuật phịng KCS Phó Giám đốc kinh doanh phịng kế tốn phịng tổ chức Phòng kế hoạch phòng cung ứng Phân Phân Phân Phân Phân Phân xưởng xưởng xưởng xưởng xưởng xưởng gạch bê khai ngun lị nung thành phẩm điện tơng thác đá Hồng Bích Ngọc liệu Msv:2002D3173 37 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC 2: SƠ ĐỒ BỘ MÁY KẾ TỐN CỦA CƠNG TY TRƯỞNG PHỊNG KẾ TỐN KẾ TỐN TIÊU THỤ Hồng Bích Ngọc KẾ TỐN THANH TỐN KẾ TỐN VẬT TƯ KẾ TOÁN TỔNG HỢP TSCĐ Msv:2002D3173 Luận văn tốt nghiệp Nội 38 Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC 3: KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH Đơn vị tính: Nghìn đồng Chênh lệch Chỉ tiêu Năm 2003 Năm 2004 Số tiền % 296.427.321 346.441.251 50.013.930 16,8 18.283 26.182 7.899 43,2 3.Doanh thu 296.409.038 346.415.069 50.006.031 16,8 4.Giá vốn hàng bán 295.102.211 344.432.231 49.330.020 16,7 1.306.827 1.982.838 676.001 51,7 6.Chi phí bán hàng 392.126 540.214 148.088 37,8 7.Chi phí quản lý doanh nghiệp 576.321 821.430 245.109 42,5 8.Lợi nhuận từ hoạt động SXKD 338.380 621.194 282.814 83,5 9.Lợi nhuận từ hoạt động tài 511.234 458.357 - 52.877 -10,3 -412.113 -438.217 -26.104 -6,3 11.Lợi nhuận trước thuế 437.501 641.334 203.833 46,5 12 Thuế thu nhập doanh nghiệp 122.500 179.573 57.037 46,5 13 Lợi nhuận sau thuế 315.001 461.761 146.760 46,5 Tổng doanh thu 2.Các khoản giảm trừ 5.Lợi nhuận gộp 10.Lợi nhuận khác (Nguôn Báo cáo kết tài Cơng Ty XM & XDCT Lạng Sơn) Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 39 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC : CƠ CẤU NGUỒN VỐN CỦA CƠNG TY Đơn vị tính: Nghìn đồng Chỉ Tiêu Tổng vốn Năm 2003 Năm 2004 Số tiền % Chênh lệch Số tiền % Số tiền % 70.765.532 100,0 85.726.528 100,0 14.960.996 21,1 Vốn cố định 8.725.431 12,3 9.273.312 10,8 547.881 6,3 Vốn lu động 62.040.101 87,6 76.453.216 89,1 14.413.115 23,2 kinh doanh (Nguôn Báo cáo kết tài Cơng Ty XM & XDCT Lạng Sơn) PHỤ LỤC 5: CƠ CẤU NGUỒN VỐN KINH DOANH TẠI CƠNG TY Đơn vị tính: nghìn đồng Năm 2003 Chỉ tiêu Số tiền Năm 2004 % Số tiền Chênh lệch % Số tiền % I.Tổng nguồn vốn 70.765.532 100,0 85.726.528 100,0 14.960.996 21,1 A.Nợ phải trả 60.145.291 84,9 68.129.096 79,5 7.983.805 13,3 1.Nợ ngắn hạn 51.126.130 85 57.210.171 83,9 6.084.041 12 9.019.161 14,9 10.918.925 16 1.899.764 21 10.620.241 15 17.597.432 20,5 6.977.191 65,7 2.Nợ khác B.Nguồn vốn CSH (Ngn Báo cáo kết tài Cơng Ty XM & XDCT Lạng Sơn) Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 40 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC 6: TÌNH HÌNH SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CƠNG TY Đơn vị tính: Nghìn đồng Năm 2003 Chỉ tiêu I.Vốn tiền Số tiền Năm 2004 % Số tiền Chênh lệch % Số tiền % 937.541 1,5 1.121.325 1,5 183.784 19,6 Tiền mặt quỹ 342.412 36,5 396.431 35,4 54.109 15,8 2.Tiền gửi ngân hàng 595.129 63,5 724.894 64,6 129.765 21,8 19.525.621 31,5 24.341.412 31,8 4.815.591 24,7 13.421.314 68,7 18.211.248 74,8 4.786.934 35,7 5.525.257 28,3 5.431.412 22,3 178.957 3,2 579.050 698.950 2,9 119.900 20,7 40.627.542 65,6 50.274.125 65,8 9.601.583 23,6 2.216.315 5,4 3.212.297 6,4 995.982 44,9 281.159 0,7 374.129 0,7 65.970 23,5 38.175.068 93,9 46.714.699 92,9 8.737.977 23,3 IV.TSLĐ khác 904.397 1,5 716.354 0,9 -188.034 20,8 Tạm ứng 324.248 35,9 312.438 43,6 -11.810 3,6 Chi phí trả trước 580.113 64,1 403.916 56,4 -176.179 30,4 62.040.101 100 76.453.216 100 14.413.115 23,2 II.Các khoản phải thu 1.Phải thu khách hàng 2.Phải thu nội 3.Phải thu khác III.Hàng tồn kho NVL kho 2.Cơng cụ dụng cụ 3.Hàng hố tồn kho Tổng vốn lưu động (Ngn Báo cáo kết tài Cơng Ty XM & XDCT Lạng Sơn) Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 41 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà PHỤ LỤC 7: HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VLĐ TẠI CƠNG TY Đơn vị tính: Nghìn đồng Đơn vị Chỉ tiêu tính Chênh lệch Năm 2003 Năm 2004 Số tiền % 1.Doanh thu Nghìn đ 296.409.038 346.415.069 50.006.031 16,8 2.VLĐ bình quân Nghìn đ 62.040.101 76.453.216 14.413.115 23,2 Giá vốn hàng bán Nghìn đ 295.102.211 344.432.231 39.330.020 13,3 4.Lợi nhuận sau thuế Nghìn đ 315.001 461.761 146.760 46,5 5.Hàng tồn kho bình quân Nghìn đ 26.341.132 41.435.113 15.111.981 57,4 % 0,005 0,006 0,001 20 24.341.412 4.815.791 24,7 6.Hệ số LN sau Thuế / VLĐ 7.Các khoản phải thu bình qn 8.vịng quay vốn lưu động Nghìn đ 19.525.621 Vịng 4,8 4,5 -0,3 -6,7 9.Số ngày luân chuyển VLĐ Số ngày 66 76 10 15,1 10.Vòng quay hàng tồn kho Vòng 11,2 8,3 -2,9 -25,8 11.Kỳ thu tiền TB Ngày 23,7 25,3 1,5 6,7 (Nguôn Báo cáo kết tài Cơng Ty XM & XDCT Lạng Sơn) Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 42 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà CÁC CHỮ VIẾT TẮT VLĐ Vốn lưu động XHCN Xã hội chủ nghĩa SXKD Sản xuất kinh doanh DN Doanh nghiệp TSLĐ Tài sản lưu động BHXH Bảo hiểm xã hội TK Tài khoản XM Xi măng XDCT Xây dựng công trình TC Tài CBCNV Cán cơng nhân viên NVL Ngun vật liệu Hồng Bích Ngọc Msv:2002D3173 ... Hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Xi măng xây dựng cơng trình Lạng Sơn……………………………………………………………25 CHƯƠNG III : MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NĂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ SỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY XI MĂNG VÀ... nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động DN: ……………………………………………………………14 5.Các biện pháp nâng cao hiệu sử dụng VLĐ DN:……… 14 CHƯƠNG II : THỰC TRẠNG QUẢN LÝ VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY. .. 16 Luận văn tốt nghiệp Nội Trường ĐH QL & KD Hà CHƯƠNG II THỰC TRẠNG QUẢN LÝ VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CÔNG TY XI MĂNG VÀ XÂY DỰNG CƠNG TRÌNH LẠNG SƠN I.TỔNG QUAN VỀ CƠNG TY 1.Q Trình