BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH TẠ THỊ THÙY DƯƠNG VỐN XÃ HỘI VÀ KHẢ NĂNG TIẾP CẬN TÍN DỤNG CHÍNH THỨC CỦA CÁC HỘ GIA ĐÌNH NƠNG THƠN VIỆT NAM CHUYÊN NGÀNH: KINH TẾ PHÁT TRIỂN MÃ SỐ: 60310105 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC TS NGUYỄN HỒNG BẢO TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2013 ii LỜI CÁM ƠN Tôi xin gửi lời cảm ơn chân thành đến Khoa Kinh Tế – trường Đại học Kinh Tế TP HCM, quý thầy cô giúp trang bị kiến thức, tạo môi trường điều kiện thuận lợi suốt trình học tập thực luận văn Với lịng kính trọng biết ơn, xin bày tỏ lời cảm ơn tới thầy Nguyễn Hồng Bảo khuyến khích, dẫn tận tình cho tơi suốt thời gian thực nghiên cứu Tôi xin gửi lời cảm ơn đến thầy Phạm Khánh Nam định hướng cho đề tài nghiên cứu, cung cấp số liệu hỗ trợ cho ngày đầu thực đề cương Tôi xin gửi lời tri ân sâu sắc đến gia đình người bạn động viên, hỗ trợ tơi nhiều suốt q trình học tập, làm việc hoàn thành luận văn iii LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan nghiên cứu hồn tồn tơi thực Các số liệu, kết viết trung thực chưa cơng bố cơng trình khác Tác giả Tạ Thị Thùy Dương iv MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA i LỜI CÁM ƠN ii LỜI CAM ĐOAN iii MỤC LỤC iv DANH MỤC HÌNH vi DANH MỤC BẢNG vii DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT viii TÓM TẮT CHƯƠNG 1: VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU 1.1 Lý nghiên cứu 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Phương pháp nghiên cứu 1.5 Phạm vi liệu nghiên cứu 1.6 Kết cấu luận văn CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT 2.1 Lý thuyết vốn xã hội 2.1.1 Các quan điểm định nghĩa vốn xã hội (social capital) 2.1.2 Đo lường vốn xã hội nghiên cứu 2.2 Tín dụng thức khả tiếp cận tín dụng 16 2.2.1 Phân biệt tổ chức tín dụng thức 16 2.2.2 Khả tiếp cận tín dụng 17 2.3 Vốn xã hội khả tiếp cận tín dụng 17 2.3.1 Cách thức vốn xã hội ảnh hưởng đến tiếp cận tín dụng 17 2.3.2 Các nghiên cứu vốn xã hội khả tiếp cận tín dụng 19 2.4 Các nhân tố khác ảnh hưởng đến khả tiếp cận tín dụng 23 2.4.1 Đặc điểm khoản vay 23 2.4.2 Đặc điểm cá nhân hộ gia đình 23 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 27 3.1 Nguồn số liệu cho nghiên cứu 27 v 3.2 Giả thiết nghiên cứu 28 3.3 Khung phân tích nghiên cứu 30 3.4 Đo lường biến mơ hình 30 3.4.1 Biến phụ thuộc 30 3.4.2 Biến độc lập 31 3.4.3 Biến kiểm soát 33 3.5 Mơ hình nghiên cứu 38 CHƯƠNG 4: VỐN XÃ HỘI VÀ THỊ TRƯỜNG TÍN DỤNG NƠNG THƠN VN 41 4.1 Vốn xã hội nơng thôn Việt Nam 41 4.2 Thị trường tín dụng nơng thôn Việt Nam 43 CHƯƠNG 5: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 47 5.1 Thống kê mô tả 47 5.1.1 Vốn xã hội khả tiếp cận tín dụng thức 47 5.1.2 Đặc điểm khoản vay 49 5.1.3 Đặc điểm cá nhân người vay 50 5.1.4 Đặc điểm hộ gia đình 52 5.2 Phân tích ảnh hưởng vốn xã hội đến khả tiếp cận tín dụng thức 53 5.2.1 Kiểm định mối quan hệ vốn xã hội, đặc điểm vốn vay, đặc điểm cá nhân hộ gia đình với khả tiếp cận tín dụng thức 53 5.2.2 Kết ước lượng mơ hình hồi quy binary logistic 54 5.3 Phân tích ảnh hưởng vốn xã hội đến giá trị vốn vay 63 5.3.1 Kiểm định thống kê mối quan hệ vốn xã hội, đặc điểm vốn vay, đặc điểm cá nhân hộ gia đình với khả tiếp cận tín dụng thức 63 5.3.2 Kết ước lượng mơ hình hồi quy bội 65 5.4 Thảo luận kết 68 CHƯƠNG 6: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH 71 6.1 Các khám phá viết 71 6.2 Hàm ý sách 72 6.3 Hạn chế nghiên cứu 75 6.4 Hướng nghiên cứu mở rộng 76 TÀI LIỆU THAM KHẢO 77 PHỤ LỤC 83 vi DANH MỤC HÌNH Hình 1.1 Tín dụng khu vực tư nhân từ 1994 – 2011 Hình 3.1 Quy trình kiểm định giả thuyết 28 Hình 3.2 Mơ hình phân tích 29 Hình 4.1 Thị trường tín dụng nơng thơn Việt Nam 43 Hình 5.1 Tác động biên nhân tố đến xác suất tiếp cận tín dụng thức 62 vii DANH MỤC BẢNG Bảng 2.1 Tóm tắt cách thức đo lường vốn xã hội 13 Bảng 2.2 Tóm tắt nghiên cứu thực nghiệm vốn xã hội tiếp cận tín dụng 20 Bảng 2.3 Tóm tắt yếu tố ảnh hưởng đến khả tiếp cận tín dụng 23 Bảng 3.1 Tóm tắt mơ tả biến 35 Bảng 5.1 Khả tiếp cận tín dụng thức 46 Bảng 5.2 Vốn xã hội hộ gia đình 47 Bảng 5.3 Vốn xã hội với khả tiếp cận tín dụng 48 Bảng 5.4 Đặc điểm khoản vay 49 Bảng 5.5 Đặc điểm cá nhân người vay 50 Bảng 5.6 Đặc điểm người vay khả tiếp cận tín dụng 50 Bảng 5.7 Đặc điểm hộ gia đình 51 Bảng 5.8 Đặc điểm hộ gia đình khả tiếp cận tín dụng 51 Bảng 5.9 Kiểm định Pearson Chi-square 53 Bảng 5.10 Kết ước lượng mơ hình hồi quy binary logistic với mơ hình đầy đủ 55 Bảng 5.11 Kết ước lượng mơ hình hồi quy binary logistic với mơ hình áp đặt 58 Bảng 5.12 Ước lượng xác suất tiếp cận tín dụng thức 60 Bảng 5.13 Kết ước lượng mô hình hồi quy bội 65 viii DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT BTB : Bắc Trung CSXH : Chính sách Xã hội DHMT : Duyên hải miền Trung ĐBSCL : Đồng sông Cửu Long ĐBSH : Đồng sông Hồng NGO : Tổ chức phi phủ NHTM : Ngân hàng thương mại NN&PTNN : Nông nghiệp Phát triển Nông thôn ROSCA : Hiệp hội tín dụng xoay vịng TD&MNPB : Trung du miền núi phía Bắc TN : Tây Nguyên VARHS : Điều tra Tiếp cận nguồn lực hộ gia đình Việt Nam TĨM TẮT Mục tiêu tổng quát nghiên cứu đánh giá ảnh hưởng vốn xã hội đến khả tiếp cận tín dụng hộ gia đình nơng thơn Việt Nam Với mục tiêu tổng quát trên, viết đặt hai mục tiêu cụ thể là: (1) Phân tích tác động vốn xã hội đến khả tiếp cận tín dụng thức hộ gia đình nơng thôn Việt Nam (2) đánh giá ảnh hưởng vốn xã hội đến giá trị khoản vốn vay từ nguồn tín dụng thức hộ gia đình nơng thơn Việt Nam Nguồn số liệu cho nghiên cứu lấy từ liệu điều tra tiếp cận nguồn lực hộ gia đình Việt Nam (VARHS 2010) Để giải mục tiêu nghiên cứu thứ viết sử dụng mơ hình hồi quy logit với biến phụ thuộc xác suất tiếp cận tín dụng thức hộ gia đình Sau ước lượng mơ hình binary logistic, nghiên cứu nhận thấy vốn xã hội cụ thể mạng lưới xã hội thức người bảo lãnh có ảnh hưởng tích cực đến khả tiếp cận tín dụng thức nơng hộ Ngồi ra, viết cịn chứng minh ngồi vốn xã hội cịn có yếu tố khác có tác động đến khả tiếp cận tín dụng thức lãi suất vốn vay, tài sản chấp, dân tộc biến vùng Do biến vốn xã hội có tác động đến xác suất tiếp cận tín dụng thức nên nghiên cứu tiếp tục giải mục tiêu thứ hai Bài viết sử dụng mơ hình hồi quy bội theo phương pháp bình phương nhỏ để đánh giá ảnh hưởng vốn xã hội đến giá trị vốn vay Kết hồi quy cho thấy, yếu tố vốn xã hội mạng lưới xã hội thức, niềm tin hợp tác có quan hệ chiều với lượng vốn vay từ nguồn tín dụng thức Ngồi ra, yếu tố khác mục đích vay, tài sản chấp biến vùng có tác động đến lượng vốn vay từ tổ chức tín dụng thức Kết nghiên cứu phù hợp với nghiên cứu trước Oken (2004), Heikkilaa (2009), Lawal (2009) cho vốn xã hội tăng làm tăng khả tiếp cận tín dụng thức hộ gia đình CHƯƠNG 1: VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU 1.1 Lý nghiên cứu Sau 25 năm đổi mới, thị trường tín dụng nước ta có bước phát triển đáng kể, tín dụng khu vực tư nhân tăng qua năm đặc biệt tăng nhanh vào khoảng từ 2006 đến 2010 (Ngân hàng Phát Triển Châu Á, năm 2011) (Hình 1.1) Sự phát triển khu vực tài đóng vai trị quan trọng q trình phát triển kinh tế, kinh tế phát triển nước ta (Dau, 2008) giải khó khăn vốn hoạt động sản xuất kinh doanh, cung cấp vốn cho dự án đầu tư, khắc phục rủi ro hoạt động nơng nghiệp khó khăn tiêu dùng Hình 1.1 Tín dụng khu vực tư nhân từ 1994 – 2011 3,000,000 2,500,000 Triệu VND 2,000,000 1,500,000 1,000,000 500,000 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 2003 2002 2001 2000 1999 1998 1997 1996 1995 1994 Nguồn: Ngân hàng Phát Triển Châu Á, năm 2011 Theo số liệu điều tra tiếp cận nguồn lực hộ nông thôn Việt Nam (VARHS, 2008), số hộ khảo sát có vay nợ có khoảng 60% vay từ nguồn tín dụng thức 40% vay từ nguồn tín dụng phi thức bán thức Điều cho thấy tín dụng thức lĩnh phần lớn thị trường tín dụng khu vực nông thôn Tuy hầu hết hộ chọn hình thức vay từ ngân hàng quy mô vay thấp, chiếm 13,6% tổng lượng vay Theo số liệu điều tra từ VARHS, từ năm 2006 - 2008, năm, tăng trưởng tín dụng cho lĩnh Kiểm định phương sai biến trust2 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 273 654 9.145799 9.468365 0768325 044461 1.269481 1.137019 8.994537 9.381061 9.297061 9.555668 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.2466 degrees of freedom = 272, 653 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9862 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.0276 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0138 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize trust2 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 273 654 9.145799 9.468365 0768325 044461 1.269481 1.137019 8.994537 9.381061 9.297061 9.555668 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9862 f = 1.2466 degrees of freedom = 272, 653 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.0276 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0138 Kiểm định phương sai biến guarantor sdtest ln_loansize, by(guarantor) Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 111 816 8.864039 9.442654 1183541 0406486 1.246938 1.161156 8.629489 9.362865 9.09859 9.522442 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.8522 f = 1.1532 degrees of freedom = 110, 815 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.2955 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.1478 Kiểm định phương sai biến cooperation Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 687 240 9.288615 9.615981 0418996 0891775 1.098217 1.381532 9.206348 9.440306 9.370882 9.791655 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 0.6319 degrees of freedom = 686, 239 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.0000 Ha: ratio != 2*Pr(F < f) = 0.0000 Ha: ratio > Pr(F > f) = 1.0000 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loanze cooperation Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 687 240 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.288615 9.615981 0418996 0891775 1.098217 1.381532 9.206348 9.440306 9.370882 9.791655 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.3273659 0985303 -.5211514 -.1335805 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0005 t = -3.3225 Satterthwaite's degrees of freedom = 350.221 Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0010 Kiểm định tương quan biến ln_loansize interest_rate pwcorr ln_loansize interest_rate, sig Ha: diff > Pr(T > t) = 0.9995 Kiểm định tương quan biến ln_loansize age pwcorr ln_loansize age, sig ln_loa~e ln_loa~e intere~e ln_loansize 1.0000 interest_r~e -0.1647 0.0000 1.0000 ln_loansize 1.0000 age -0.0546 0.0964 age 1.0000 Kiểm định tương quan biến ln_loansize age_square pwcorr ln_loansize age_square, sig Kiểm định tương quan biến ln_loansize hh_size pwcorr ln_loansize hh_size, sig ln_loa~e age_sq~e ln_loansize 1.0000 age_square -0.0574 0.0805 ln_loa~e hh_size 1.0000 Kiểm định tương quan biến ln_loansize income pwcorr ln_loansize income, sig ln_loa~e ln_loansize 1.0000 income 0.1892 0.0000 ln_loansize 1.0000 hh_size 0.0999 0.0023 1.0000 Kiểm định tương quan biến ln_loansize distance pwcorr ln_loansize distance, sig income ln_loa~e distance 1.0000 ln_loansize 1.0000 distance 0.1011 0.0021 1.0000 định phương sai biến gender Kiểm sdtest ln_loansize, by(gender) Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 312 615 9.098528 9.512802 0686889 0462937 1.213288 1.148047 8.963375 9.421888 9.233682 9.603715 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.8728 f = 1.1169 degrees of freedom = 311, 614 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.2544 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.1272 Kiểm định tương quan biến ln_loansize gender ttest ln_loansize, by(gender) Two-sample t test with equal variances Group Obs Mean 312 615 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.098528 9.512802 0686889 0462937 1.213288 1.148047 8.963375 9.421888 9.233682 9.603715 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.4142731 0813495 -.5739241 -.2546221 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0000 t = degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0000 -5.0925 925 Ha: diff > Pr(T > t) = 1.0000 Kiểm định phương sai biến hh_head Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 238 689 9.206475 9.43102 0833293 0436215 1.285542 1.145014 9.042314 9.345373 9.370636 9.516667 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.2605 degrees of freedom = 237, 688 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9871 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.0258 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0129 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến hh_head Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 238 689 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.206475 9.43102 0833293 0436215 1.285542 1.145014 9.042314 9.345373 9.370636 9.516667 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.224545 0940564 -.4094891 -.0396009 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0087 t = Satterthwaite's degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0175 -2.3873 374.99 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.9913 Kiểm định phương sai biến ethnic sdtest ln_loansize, by( ethnic) Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 186 741 9.195629 9.417985 0680794 0455112 9284789 1.238876 9.061317 9.328638 9.329941 9.507331 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.0000 f = 0.5617 degrees of freedom = 185, 740 Ha: ratio != 2*Pr(F < f) = 0.0000 Ha: ratio > Pr(F > f) = 1.0000 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến ethnic ttest ln_loansize, by( ethnic) unequal Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 186 741 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.195629 9.417985 0680794 0455112 9284789 1.238876 9.061317 9.328638 9.329941 9.507331 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.2223557 0818906 -.3833867 -.0613247 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0035 t = Satterthwaite's degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0069 -2.7153 368.881 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.9965 Kiểm định phương sai biến area1 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 775 152 9.347482 9.505362 0431308 0894266 1.20071 1.102525 9.262815 9.328673 9.432149 9.682051 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.1860 degrees of freedom = 774, 151 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9034 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.1933 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0966 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến erea1 Two-sample t test with equal variances Group Obs Mean 775 152 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.347482 9.505362 0431308 0894266 1.20071 1.102525 9.262815 9.328673 9.432149 9.682051 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.1578801 1051411 -.3642229 0484627 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0668 t = -1.5016 degrees of freedom = 925 Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.1335 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.9332 Kiểm định phương sai biến area2 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 679 248 9.377101 9.363153 0470005 0682816 1.224723 1.075299 9.284817 9.228665 9.469385 9.497641 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.2972 degrees of freedom = 678, 247 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9919 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.0161 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0081 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến erea2 Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 679 248 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.377101 9.363153 0470005 0682816 1.224723 1.075299 9.284817 9.228665 9.469385 9.497641 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 0139484 082894 -.1489184 1768152 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.5668 t = Satterthwaite's degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.8664 0.1683 495.948 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.4332 Kiểm định phương sai biến area3 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 818 109 9.436371 8.900572 0399072 1337685 1.141375 1.396584 9.358038 8.63542 9.514704 9.165725 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.0015 f = 0.6679 degrees of freedom = 817, 108 Ha: ratio != 2*Pr(F < f) = 0.0030 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.9985 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến erea3 Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 818 109 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.436371 8.900572 0399072 1337685 1.141375 1.396584 9.358038 8.63542 9.514704 9.165725 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 5357988 1395944 2595862 8120113 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.9999 t = 3.8383 Satterthwaite's degrees of freedom = 127.946 Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0002 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.0001 Kiểm định phương sai biến area4 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 798 129 9.456555 8.858784 0422361 0881654 1.193124 1.001366 9.373648 8.684333 9.539462 9.033234 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.4197 degrees of freedom = 797, 128 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.9930 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.0139 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.0070 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến erea4 Two-sample t test with unequal variances Group Obs Mean 798 129 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.456555 8.858784 0422361 0881654 1.193124 1.001366 9.373648 8.684333 9.539462 9.033234 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 5977711 09776 4049488 7905935 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 1.0000 t = Satterthwaite's degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0000 6.1147 191.869 Ha: diff > Pr(T > t) = 0.0000 Kiểm định phương sai biến area5 Variance ratio test Group Obs Mean Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 766 161 9.290749 9.766458 0427292 0886836 1.182604 1.125269 9.206869 9.591316 9.37463 9.941599 combined 927 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 ratio = sd(0) / sd(1) Ho: ratio = f = 1.1045 degrees of freedom = 765, 160 Ha: ratio < Pr(F < f) = 0.7800 Ha: ratio != 2*Pr(F > f) = 0.4399 Ha: ratio > Pr(F > f) = 0.2200 Kiểm định mối quan hệ biến ln_loansize biến erea5 Two-sample t test with equal variances Group Obs Mean 766 161 combined 927 diff Std Err Std Dev [95% Conf Interval] 9.290749 9.766458 0427292 0886836 1.182604 1.125269 9.206869 9.591316 9.37463 9.941599 9.37337 0389547 1.18604 9.29692 9.449819 -.4757083 1016878 -.6752738 -.2761427 diff = mean(0) - mean(1) Ho: diff = Ha: diff < Pr(T < t) = 0.0000 t = degrees of freedom = Ha: diff != Pr(|T| > |t|) = 0.0000 -4.6781 925 Ha: diff > Pr(T > t) = 1.0000 Phụ lục – Kết hồi quy mơ hình Logit lần Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration 0: 1: 2: 3: 4: 5: 6: log log log log log log log likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood = = = = = = = Logistic regression Number of obs LR chi2(24) Prob > chi2 Pseudo R2 Log likelihood = -478.36906 ac Coef formal_net informal_net trust1 trust2 guarantor cooperation interest_r~e loan_purpose collateral gender age age_square education marry_status hh_head hh_size income distance ethnic area1 area2 area3 area4 area5 _cons 467914 -.009797 -.3154903 2682399 7536508 -.1492248 -1.893698 -.1069221 1.574664 0402825 0376723 -.0003893 0393702 -.4038727 417283 -.0070002 3.15e-07 0118443 -.8152913 -1.01345 -.180658 -1.203543 2149835 -1.127915 -1.235164 -591.42523 -485.03418 -479.24156 -478.40233 -478.36931 -478.36906 -478.36906 Std Err .0978634 0154913 2782749 2284832 2452659 1882047 9721232 1772033 2263748 2515474 0444273 0004252 0275651 3099664 2604003 0560769 7.22e-07 0103359 2687907 3578513 3638278 3795956 3541064 3489835 1.16558 z 4.78 -0.63 -1.13 1.17 3.07 -0.79 -1.95 -0.60 6.96 0.16 0.85 -0.92 1.43 -1.30 1.60 -0.12 0.44 1.15 -3.03 -2.83 -0.50 -3.17 0.61 -3.23 -1.06 P>|z| 0.000 0.527 0.257 0.240 0.002 0.428 0.051 0.546 0.000 0.873 0.396 0.360 0.153 0.193 0.109 0.901 0.663 0.252 0.002 0.005 0.620 0.002 0.544 0.001 0.289 [ac]informal_net = [ac]trust1 = [ac]trust2 = [ac]cooperation = [ac]loan_purpose = [ac]gender = [ac]age = [ac]age_square = [ac]education = [ac]marry_status = [ac]hh_head = [ac]hh_size = [ac]income = [ac]distance = [ac]area2 = [ac]area4 = chi2( 16) = Prob > chi2 = 20.46 0.2002 927 226.11 0.0000 0.1912 [95% Conf Interval] 2761052 -.0401594 -.860899 -.179579 2729384 -.5180993 -3.799025 -.4542342 1.130978 -.4527415 -.0494037 -.0012226 -.0146565 -1.011396 -.0930923 -.1169089 -1.10e-06 -.0084138 -1.342112 -1.714826 -.8937474 -1.947536 -.4790523 -1.81191 -3.519659 Phụ lục – Kiểm định loại biến khơng có ý nghĩa thống kê ( 1) ( 2) ( 3) ( 4) ( 5) ( 6) ( 7) ( 8) ( 9) (10) (11) (12) (13) (14) (15) (16) = = = = 6597228 0205655 2299184 7160589 1.234363 2196496 0116283 2403899 2.018351 5333064 1247482 0004441 0933969 2036503 9276582 1029085 1.73e-06 0321023 -.2884712 -.3120744 5324314 -.4595488 9090193 -.4439194 1.049331 Phụ lục 9: Kiểm định Omnibus ( 1) ( 2) ( 3) ( 4) ( 5) ( 6) ( 7) ( 8) ( 9) (10) (11) (12) (13) (14) (15) (16) (17) (18) (19) (20) (21) (22) (23) (24) [ac]formal_net = [ac]informal_net = [ac]trust1 = [ac]trust2 = [ac]guarantor = [ac]cooperation = [ac]interest_rate = [ac]loan_purpose = [ac]collateral = [ac]gender = [ac]age = [ac]age_square = [ac]education = [ac]marry_status = [ac]hh_head = [ac]hh_size = [ac]income = [ac]distance = [ac]ethnic = [ac]area1 = [ac]area2 = [ac]area3 = [ac]area4 = [ac]area5 = chi2( 24) = 152.45 Prob > chi2 = 0.0000 Phụ lục 10 – Xác định mức độ phù hợp mô hình Logistic model for ac, goodness-of-fit test (Table collapsed on quantiles of estimated probabilities) Group Prob Obs_1 Exp_1 Obs_0 Exp_0 Total 0.3569 0.4481 0.5375 0.6159 0.7043 17 36 47 58 59 23.0 37.2 45.7 52.9 61.6 76 57 46 34 34 70.0 55.8 47.3 39.1 31.4 93 93 93 92 93 10 0.7759 0.8377 0.8899 0.9238 0.9798 73 75 84 81 86 69.0 74.4 80.4 84.5 87.3 20 17 12 24.0 17.6 12.6 8.5 4.7 93 92 93 93 92 number of observations number of groups Hosmer-Lemeshow chi2(8) Prob > chi2 = = = = 927 10 7.71 0.4622 Phụ lục 11 – Kiểm định mức độ xác mơ hình Logistic model for ac True Classified D ~D Total + - 536 80 148 163 684 243 Total 616 311 927 Classified + if predicted Pr(D) >= True D defined as ac != Sensitivity Specificity Positive predictive value Negative predictive value Pr( +| D) Pr( -|~D) Pr( D| +) Pr(~D| -) 87.01% 52.41% 78.36% 67.08% False False False False Pr( +|~D) Pr( -| D) Pr(~D| +) Pr( D| -) 47.59% 12.99% 21.64% 32.92% + + - rate rate rate rate for for for for true ~D true D classified + classified - Correctly classified 75.40% Phụ lục 12 – Kết hồi quy mơ hình Logit áp đặt (lần 2) Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration Iteration 0: 1: 2: 3: 4: 5: 6: log log log log log log log likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood likelihood = = = = = = = -591.42523 -494.83891 -489.74575 -488.94292 -488.91917 -488.91903 -488.91903 Logistic regression Number of obs LR chi2(8) Prob > chi2 Pseudo R2 Log likelihood = -488.91903 ac Coef formal_net guarantor interest_r~e collateral ethnic area1 area3 area5 _cons 4530216 8589709 -1.86191 1.62338 -.6007606 -1.050949 -1.016488 -.8915657 -.3734651 Std Err .0886049 2314807 9589558 211164 2149671 2218364 2510904 2167858 3240839 z 5.11 3.71 -1.94 7.69 -2.79 -4.74 -4.05 -4.11 -1.15 P>|z| 0.000 0.000 0.052 0.000 0.005 0.000 0.000 0.000 0.249 = = = = 927 205.01 0.0000 0.1733 [95% Conf Interval] 2793592 4052771 -3.741429 1.209506 -1.022088 -1.485741 -1.508616 -1.316458 -1.008658 626684 1.312665 0176084 2.037254 -.1794329 -.6161581 -.5243597 -.4666734 2617277 Phụ lục 13 – Bảng thay đổi xác suất tác động biên Sự thay đổi xác suất tác động biên P0 formal_net guarantor interest_rate collateral ethnic area1 area3 area5 0% 0 0 0 0 10% 14.9% 20.8% 1.7% 36.0% 5.7% 3.7% 3.9% 4.4% 20% 28.2% 37.1% 3.7% 55.9% 12.0% 8.0% 8.3% 9.3% 30% 40.3% 50.3% 6.2% 68.5% 19.0% 13.0% 13.4% 14.9% 40% 51.2% 61.1% 9.4% 77.2% 26.8% 18.9% 19.4% 21.5% 50% 61.1% 70.2% 13.4% 83.5% 35.4% 25.9% 26.6% 29.1% 60% 70.2% 78.0% 18.9% 88.4% 45.1% 34.4% 35.2% 38.1% 70% 78.6% 84.6% 26.6% 92.2% 56.1% 45.0% 45.8% 48.9% 80% 86.3% 90.4% 38.3% 95.3% 68.7% 58.3% 59.2% 62.1% 90% 93.4% 95.5% 58.2% 97.9% 83.1% 75.9% 76.5% 78.7% Sự thay đổi xác suất so với xác suất ban đầu P0 formal_net guarantor interest_rate collateral ethnic area1 area3 area5 0% 0 0 0 0 10% 4.9% 10.8% -8.3% 26.0% -4.3% -6.3% -6.1% -5.6% 20% 8.2% 17.1% -16.3% 35.9% -8.0% -12.0% -11.7% -10.7% 30% 10.3% 20.3% -23.8% 38.5% -11.0% -17.0% -16.6% -15.1% 40% 11.2% 21.1% -30.6% 37.2% -13.2% -21.1% -20.6% -18.5% 50% 11.1% 20.2% -36.6% 33.5% -14.6% -24.1% -23.4% -20.9% 60% 10.2% 18.0% -41.1% 28.4% -14.9% -25.6% -24.8% -21.9% 70% 8.6% 14.6% -43.4% 22.2% -13.9% -25.0% -24.2% -21.1% 80% 6.3% 10.4% -41.7% 15.3% -11.3% -21.7% -20.8% -17.9% 90% 3.4% 5.5% -31.8% 7.9% -6.9% -14.1% -13.5% -11.3% Nguồn: Tính tốn từ mơ hình hồi quy logit áp đặt Phụ lục 14 – Kết ước lượng mơ hình hồi quy bội Source SS df MS Model Residual 242.250583 369.081691 24 10.0937743 591 624503708 Total 611.332275 615 994036219 ln_loansize Coef formal_net informal_net trust1 trust2 guarantor cooperation interest_r~e loan_purpose collateral gender age age_square education marry_status hh_head hh_size income distance ethnic area1 area2 area3 area4 area5 _cons 3033051 0093286 -.0286819 1842334 0830768 2920876 -1.008618 123782 7446791 0599365 -.0184369 0001466 0071572 0442028 -.1118842 -.0057934 6.14e-07 0073437 -.0982097 -.1750597 -.3357341 -.4953946 -.0293181 092231 8.862677 Std Err .0358476 0056339 136235 102161 129383 0758333 4863542 0691794 0769044 1021116 0187856 0001803 011184 1253151 1094647 0220183 2.42e-07 0057215 1030833 1450817 1358248 15219 1384351 1250505 5008575 t 8.46 1.66 -0.21 1.80 0.64 3.85 -2.07 1.79 9.68 0.59 -0.98 0.81 0.64 0.35 -1.02 -0.26 2.54 1.28 -0.95 -1.21 -2.47 -3.26 -0.21 0.74 17.70 Number of obs F( 24, 591) Prob > F R-squared Adj R-squared Root MSE P>|t| 0.000 0.098 0.833 0.072 0.521 0.000 0.039 0.074 0.000 0.557 0.327 0.417 0.522 0.724 0.307 0.793 0.011 0.200 0.341 0.228 0.014 0.001 0.832 0.461 0.000 2329009 -.0017363 -.2962454 -.0164094 -.1710296 1431521 -1.963811 -.0120854 5936399 -.1406092 -.0553315 -.0002075 -.014808 -.2019142 -.3268714 -.049037 1.39e-07 -.0038931 -.3006639 -.4599981 -.602492 -.7942935 -.3012028 -.1533664 7.879 Breusch-Pagan / Cook-Weisberg test for heteroskedasticity Ho: Constant variance Variables: fitted values of ln_loansize 24.74 0.0000 616 16.16 0.0000 0.3963 0.3717 79026 [95% Conf Interval] Phụ lục 15 – Kiểm định phương sai thay đổi chi2(1) = Prob > chi2 = = = = = = = 3737093 0203935 2388817 3848761 3371833 441023 -.0534248 2596495 8957183 2604821 0184578 0005006 0291223 2903199 103103 0374502 1.09e-06 0185806 1042445 1098788 -.0689761 -.1964956 2425665 3378283 9.846354 Phụ lục 16 – Kết ước lượng mơ hình hồi quy bội sau khắc phục phương sai thay đổi Linear regression Number of obs F( 24, 591) Prob > F R-squared Root MSE ln_loansize Coef formal_net informal_net trust1 trust2 guarantor cooperation interest_r~e loan_purpose collateral gender age age_square education marry_status hh_head hh_size income distance ethnic area1 area2 area3 area4 area5 _cons 3033051 0093286 -.0286819 1842334 0830768 2920876 -1.008618 123782 7446791 0599365 -.0184369 0001466 0071572 0442028 -.1118842 -.0057934 6.14e-07 0073437 -.0982097 -.1750597 -.3357341 -.4953946 -.0293181 092231 8.862677 Robust Std Err .0444321 0057016 1447027 1021991 138502 0830829 8336682 0687292 0814092 1213424 0179831 0001685 0117549 1296612 1311319 0217425 4.05e-07 0067747 1047855 1603706 1383069 1661592 1490302 1374172 4961299 t 6.83 1.64 -0.20 1.80 0.60 3.52 -1.21 1.80 9.15 0.49 -1.03 0.87 0.61 0.34 -0.85 -0.27 1.52 1.08 -0.94 -1.09 -2.43 -2.98 -0.20 0.67 17.86 Phụ lục 17 – Kiểm định đa cộng tuyến Variable VIF 1/VIF age age_square area2 area1 area4 gender area5 area3 hh_head trust2 ethnic trust1 marry_status education collateral formal_net distance informal_net hh_size guarantor loan_purpose cooperation income interest_r~e 44.32 43.65 3.89 2.35 2.20 2.15 2.13 2.07 2.02 1.87 1.82 1.82 1.62 1.46 1.41 1.39 1.25 1.21 1.21 1.16 1.15 1.11 1.08 1.05 0.022562 0.022908 0.256883 0.426222 0.453751 0.464156 0.469226 0.483551 0.494411 0.534633 0.548822 0.549164 0.617997 0.683387 0.708249 0.717275 0.799774 0.828755 0.829113 0.859312 0.873201 0.898951 0.921889 0.956076 Mean VIF 5.23 P>|t| 0.000 0.102 0.843 0.072 0.549 0.000 0.227 0.072 0.000 0.622 0.306 0.385 0.543 0.733 0.394 0.790 0.129 0.279 0.349 0.275 0.016 0.003 0.844 0.502 0.000 = = = = = 616 15.79 0.0000 0.3963 79026 [95% Conf Interval] 2160412 -.0018692 -.3128759 -.0164842 -.1889392 1289139 -2.64593 -.0112011 5847926 -.1783783 -.0537554 -.0001843 -.0159293 -.2104499 -.3694254 -.0484954 -1.80e-07 -.0059616 -.304007 -.4900253 -.6073668 -.8217289 -.3220114 -.1776546 7.888285 3905691 0205265 2555122 3849509 3550929 4552612 628695 2587652 9045656 2982512 0168817 0004774 0302436 2988555 1456569 0369086 1.41e-06 0206491 1075875 139906 -.0641013 -.1690602 2633752 3621165 9.837069 Phụ lục 18 – Kiểm định loại biến khơng có ý nghĩa thống kê ( 1) ( 2) ( 3) ( 4) ( 5) ( 6) ( 7) ( 8) ( 9) (10) (11) (12) (13) (14) (15) (16) (17) informal_net = trust1 = guarantor = interest_rate = gender = age = age_square = education = marry_status = hh_head = hh_size = income = distance = ethnic = area1 = area4 = area5 = F( 17, 591) = Prob > F = 1.49 0.0926 Phụ lục 19 – Kiểm định tự tương quan