Phân tích tài chính, kinh tế xã hội dự án đầu tư tàu vận chuyển than tuyến cái lân bangkok thời kỳ phân tích 10 năm

65 282 0
Phân tích tài chính, kinh tế xã hội dự án đầu tư tàu vận chuyển than tuyến cái lân   bangkok  thời kỳ phân tích 10 năm

Đang tải... (xem toàn văn)

Tài liệu hạn chế xem trước, để xem đầy đủ mời bạn chọn Tải xuống

Thông tin tài liệu

ĐỒ ÁN MÔN HỌC QUẢN TRỊ DỰ ÁN ĐẦU Người thực : Cồ Thị Thúy Hằng - Lớp: QKT 47 – ĐHT4 Nhiệm vụ : Phân tích tài chính, kinh tế hội dự án đầu tàu vận chuyển than tuyến Cái Lân - Bangkok Thời kỳ phân tích 10 năm Yêu cầu: Tổng quan dự án đầu Lập phương án kinh doanh Phân tích khả thi tài phương án, chọn phương án đầu Phân tích hiệu kinh tế hội phương án chọn Các số liệu ban đầu I NGUỒN VỐN ĐẦU Vốn cố định Vay ngân hàng Hàng Hải 10%, lãi suất 12%/năm trả năm tính từ bắt đầu vận hành Vay ngân hàng Ngoại thương 5%, lãi suất 0,6%/tháng Trả năm tính từ bắt đầu vận hành Vay ngân hàng đầu phát triển 10%, lãi suất 2,1%/Quý Trả năm tính từ bắt đầu vận hành Còn lại tự có Vốn lưu động: tự có II CÁC SỐ LIỆU LIÊN QUAN KHÁC: Tự tìm hiểu Ngày giao nhiệm vụ 30 tháng năm 2009 Ngày hoàn thành 16 tháng 11 năm 2009 TRƯỜNG BỘ MÔN NGƯỜI HƯỚNG DẪN Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu ĐỀ CƯƠNG ĐỒ ÁN MÔN HỌC QUẢN TRỊ DỰ ÁN ĐẦU LỜI MỞ ĐẦU Mục đích lập dự án đầu Yêu cầu ngành Để vận dụng kiến thức lý luận môn học Nêu tên đồ án Nêu nội dung giải quyếnhững CHƯƠNG : TỔNG ỌUAN VỀ DỰ ÁN ĐẦU 1.1 MỘT SỐ VẤN ĐỀ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ DỰ ÁN ĐẨU 1.1.1 KHÁI NIỆM ĐẦU 1.1.2 MỤC ĐÍCH CỦA ĐẦU 1.1.3 KHÁI NIỆM DỰ ÁN ĐẦU 1.1.4 ĐẶC ĐIỂM CỦA DỰ ÁN ĐẰU 1.1.5 VAI TRÒ CỦA DỰ ÁN ĐẦU 1.2 PHÂN TÍCH CÁC YẾU TỎ MÔI TRƯỜNG TÁC ĐỌNG ĐẾN DỰ ÁN ĐẦU 1.3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TH! TRƯỜNG ĐỐI VỚI DO DỰ ÁN LÀM RA 1.3.1 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH KHÁCH HÀNG 1.3.2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CẠNH TRANH 1.3.3 PHÂN TÍCH CÁC ĐỊNH CHẾ PHÁP LUẬT CÓ LIÊN QUAN 1.3.4 DỰ BÁO NHU CẦU ĐỐI VỚI SẢN PHẨM CỦA DỰ ÁN 1.3.4.1 DỰ BÁO TỔNG NHU CẦU 1.3.4.1 XÁC ĐỊNH NHU CẦU ĐÃ ĐƯỢC ĐÁP ỨNG 1.3.4.2 DỰ BÁO NHU CẦU DỰ ÁN SẼ PHỤC VỤ 1.4 CÁC THÔNG TIN VỀ CHỦ ĐẦU 1.4.1 CHỦ ĐẦU 1.4.2 TRỤ SỞ GIAO DỊCH (Địa chỉ, số điện thoại, số fax, ngân hàng giao dịch 1.4.3 Ý TƯỞNG ĐẦU 1.4.3.1 ĐỐI TƯỢNG ĐẦU 1.4.3.2 CÁC THÔNG SỐ CƠ BẢN VỀ ĐỐI TƯỢNG ĐẦU 1.4.3.3 PHƯƠNG THỨC ĐẦU Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 1.4.3.4 NƠI THỰC HIỆN ĐẦU 1.4.3.5 THỜI GIAN THỰC HIỆN ĐẦU 1.4.3.6 NGUỒN VỐN ĐẦU 1.4.3.7 DỰ KIẾN KHI DỰ ÁN ĐI VÀO VẬN HÀNH CHƯƠNG LẬP PHƯƠNG ÁN SẢN XUẤT KINH DOANH 2.1 LẶP SƠ ĐỒ CÔNG NGHỆ SẢN XUẤT 2.2 DỰ TÍNH NHU CẨU CÁC HẠNG MỤC CÔNG TRÌNH VÀ CÔNG SUẤT KHẢ THI CỦA DỰ ÁN 2.3 DỰ TÍNH VỐN ĐẨU TU' CHO TỪNG HẠNG MỤC VÀ TỔNG VỐN ĐẦU BAN ĐẦU 2.4 TÍNH CHI PHÍ KHAI THÁC VẬN HÀNH HÀNG NĂM CỦA DỰ ÁN 2.5 LẬP PHƯƠNG ÁN TRẢ VỐN VAY 2.6 TÍNH CHI PHÍ KINH DOANH HÀNG NĂM 2.7 TÍNH DOANH THU HÀNG NĂM 2.8 TÍNH LÃI (LỖ ) HÀNG NĂM CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH TÍNH KHẢ THI VỀ TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN 3.1 LỰA CHỌN CHỈ TIÊU DÙNG ĐỂ ĐÁNH GIÁ MẶT TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN 3.1.1 CÁC CHỈ TIÊU DÙNG TRONG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN 3.1.2 LẬP LUẬN CHỌN CHỈ TIÊU ĐỂ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH (CHỌN NPV) 3.1.3 LẬP LUẬN CHỌN TỶ SUẤT CHIẾT KHẤU ĐỂ TÍNH CHUYỂN 3.2 TÍNH CHỈ TIÊU ĐƯỢC LỰA CHỌN ĐỂ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH 3.2.1 TÍNH HỆ SỐ TÍNH CHUYỂN 3.2.2 DỰ ÁN VỐN ĐẦU THỰC HIỆN 3.2.3 DỰ TÍNH THU NHẬP THUẦN CỦA TỪNG NĂM 3.2.4 DỰ TÍNH HIỆN GIÁ THU NHẬP THUẦN CỦA TỪNG NĂM 3.2.5 DỰ TÍNH TỔNG HIỆN GIÁ THU NHẬP THUẦN CỦA DỰ ÁN 3.2.6 DỰ TÍNH NPV CỦA DỰ ÁN, CHỌN PHƯƠNG ÁN ĐẦU 3.4 TÍNH CÁC CHỈ TIÊU TÀI CHÍNH KHÁC 3.4.1 SUẤT THU HỒI NỘI BỘ ( TỶ SUẤT NỘI HOÀN ) 3.4.2 THỜI GIAN THU HỒI VỐN ĐẦU 3.4.3 ĐIỀM HOÀ VỐN Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 3.4.4 CÁC CHỈ TIÊU ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN 3.4.4.1 VÒNG QUAY VỐN LƯU ĐỘNG 3.4.4.2 TỶ SUẤT LỢI NHUẬN /DOANH THU 3.4.4.3 TỶ SUẤT LỢI NHUẬN / VỐN ĐẦU 3.4.5 CHỈ TIÊU ĐÁNH GIÁ TIỀM LỰC TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN 3.4.5.1 HỆ SỐ VỐN CÓ SO VỚI VỐN VAY 3.4.5.2 TỶ LỆ GIỮA LAI RÒNG VÀ KHẤU HAO SO VỚI NỢ ĐẾN HẠN PHẢI TRẢ CHƯƠNG : PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN 4.1 MỤC ĐÍCH PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN 4.2 CÁC CHỈ TIÊU DÙNG ĐỂ PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN 4.2.1 GIÁ TRỊ SẢN PHẨM THUẦN TUÝ GIA TĂNG 4.2.2 SỐ LAO ĐỘNG CÓ VIỆC LÀM, THU NHẬP CỦA NGƯƠI LAO ĐỘNG KẾT LUÂN, KIẾN NGHỊ KẾT LUẬN: Nêu vấn đề làm, vấn đề chưa làm KIẾN NGHỊ: - Nhà nước - Ngành - Chủ đầu Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu LỜI MỞ ĐẦU Hiện Việt Nam gia nhập tổ chức thương mại quốc tế (WTO) Đây thách thức gây nhiều khó khăn biển lớn song mang lại cho nước ta nhiều hội phát triển Và ngành kinh tế vận tải biển không nằm vận động đất nước Được hỗ trợ phủ thuận lợi điều kiện tự nhiên mang lại làm cho ngành vận tải biển phát triển mạnh Cùng với phát triển vũ bão kinh tế giới, sống người dân ngày cao Nó kéo theo gia tăng nhu cầu vận chuyển hàng hóa nhu cầu lại Trước tình hình đòi hỏi ngành vận tải không ngừng phát triển hoàn thiện mặt: quy mô, số lượng, tổ chức, chủng loại phương tiện để đáp ứng tốt nhu cầu Việc mua tàu nhằm đáp ứng nhu cầu vận chuyển phương án kinh doanh khả thi nhu cầu vận chuyển ngày tăng giới, nhằm đáp ứng xu toàn cầu hoá Tuy nhiên chi phi đầu cho tàu để chuyên vận chuyển hàng tương đối lớn Vì doanh nghiệp cần phải xem xét, tính toán, cân nhắc kỹ lưỡng trước định đầu Vấn đề đặt đầu thê để đạt dưa hiệu kinh tế cao nhất, đạt mục tiêu nhà đầu Để vận dụng kiến thức tiếp thu phân tích quản lý dự án đầu vào việc lập dự án khả thi, em giao đề tài: Phân tích tài kinh tế hội dự án đầu tàu vận chuyển than tuyến Quảng Ninh- Illdonesia thời kỳ phân tích 10 năm Nội dung bao gồm: - Chương : Tổng quan dự án đầu - Chương : Phân tích vấn đề kỹ thuật - Chương : Xác định kết kinh doanh - Chương : Phân tích đánh giá tính khả thi mặt tài dự án - Chương : Phân tích hiệu kinh tế - hội dự án Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu CHƯƠNG I: TỔNG QUAN VỀ DỰ ÁN ĐẦU 1.1 MỘT SỐ VẤN ĐỀ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ DỰ ÁN ĐẦU 1.1.1 KHÁI NIỆM ĐẦU Đầu trình sử dụng vốn đầu nhằm tái sản xuất giản đơn tái sản xuất mở rộng sở vật chất, kĩ thuật kinh tế nói chung, địa phương, ngành, sở sản xuất kinh doanh nói riêng Theo khoản điều luật đầu tư: Đầu việc nhà đầu bỏ vốn loại tài sản hữu hình vô hình để hình thành nên tài sản tiến hành hoạt động đầu theo quy định pháp luật Như đầu bỏ lượng vốn để tạo tài sản để tài sản tham gia vào nhiều chu kì sản xuất kinh doanh nối tiếp để đạt mục đích người bỏ vốn Hoặc nói cách khác đầu hoạt động bỏ vốn dài hạn vào kinh doanh nhằm mục đích sinh lời tương lai 1 MỤC ĐÍCH CỦA ĐẨU Đổi với chủ đầu tư: chủ đầu cá nhân hay tổ chức nước nước Đối với họ mục đích cuối mong muốn số vốn bỏ phục vụ cho hoạt động hội phải đem lại lợi nhuận cao tương lai Đối với phủ: phủ lập kế hoạch chiến lược, kêu gọi đầu nước nước để đầu xây dựng sở hạ tầng kết cấu hội, tạo điều kiện thuận lợi cho tổ chức tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu nhằm mục đích phát triển kinh tế hội đất nước 1.1.3 KHÁI NIỆM DỰ ÁN ĐẦU TƯ: - Theo hình thức: Dự án đầu tập hồ sơ tài liệu trình bày cách chi tiết có hệ thống hoạt động chi phí theo kế hoạch nhằm đạt hiệu thực mục tiêu định tương lai - Theo góc độ quản lý: Dự án đầu công cụ quản lý việc sử dụng vốn, vật tư, lao động để tạo kết tài kinh tế hội thời gian dài Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu - Theo góc độ kế hoạch: Dự án đầu công cụ thể kế hoạch chi tiết công đầu cho sản xuất kinh doanh Đồng thời làm tiền đề cho việc định đầu tài trợ cho dự án - Về mặt nội dung: Dự án đầu tập hợp hoạt động có liên quan với kế hoạch hóa nhằm đạt mục tiêu việc tạo kết cụ thể thời gian định Khái niệm dự án đâu theo luật đâu tư: Là tập hợp đề xuất trung dài hạn để tiến hành hoạt động đầu địa bàn cụ thể thời gian xác định 1.1.4 ĐẶC ĐIỂM CỦA DỰ ÁN ĐẦU Một dự án kinh doanh không đơn ý tưởng mà hoàn toàn thể tính cụ thể với mục tiêu xác định nhằm đáp ứng nhu cầu định Dự án kinh doanh nghiên cứu trừu tượng hay ứng dụng mà phải cấu trúc lên thực thể mà thực thể trước chưa có không chép cách nguyên có Dự án khác với dự báo chỗ người làm công tác dự báo ý định can thiệp vào biến cố xảy Khi dự án đòi hỏi phải có tác động tích cực cửa bên tham gia Dự án xây dựng sở dự báo khoa học Hoạt động dự án hoạt động tương lai mà theo thời gian có nhiều yếu tố xảy không xét đến xét đến không đầy đủ tất dự án trạng thái không ổn định gặp rủi ro 1.1.5 VAI TRÒ CỦA DỰ ÁN ĐẦU Góp phần thực mục tiêu kinh tế hội nhà nước đóng góp vào tổng sản phẩm hội, vào mức tăng trưởng kinh tế - Do mở hoạt động kinh doanh nên tạo nhiều việc làm thu hút nhiều lao động làm giảm tỷ lệ thất nghiệp - Là công cụ để thực mục tiêu phân phối qua tác động dự án đến trình điều tiết thu nhập theo nhóm dân cư khu vực Có tác dụng tích cực đến môi trường, tạo môi trường kinh tế động, đẩy mạnh giao lưu kinh tế vùng, địa phương Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu - Góp phần thực mục tiêu khác kinh tế việc hình thành, củng cố, nâng cấp kết cấu sở hạ tầng làm thay đổi cấu kinh tế theo hướng tích cực 1.2 PHÂN TÍCH CÁC YẾU TỐ MÔI TRƯỜNG TÁC ĐỘNG ĐẾN DỰ ÁN ĐẦU TÀU VẬN CHUYỂN THAN TUYẾN CÁI LÂN - BANGKOK 1.2.1 CẢNG CÁI LÂN 1.2.1.1 ĐIỀU KIỆN TỰ NHIÊN CỦA CẢNG CÁI LÂN - BANGKOK Cảng nằm Ở vĩ độ 20047' bắc 107004' đông Chế độ thuỷ triều nhật triều với mực nước triều cao + 0.4 mét, thấp 0.00 mét Biên độ dao động lớn 4.00 mét, trung bình 2.5 mét Cảng chịu mùa gió rõ rệt: từ tháng 10 đến tháng năm sau gió Bắc Đông bắc; từ tháng đến tháng gió Nam - Đông nam Lượng vào cảng Cái Lân có độ sâu ôn định, từ "Một" phao số '0' đến bến đầu có độ sâu -8.0 mét Từ bến đầu đến Cái Lân dài có độ sâu luồng đoạn -6.0m đến -7.0m; đoạn (3km) có độ sâu giảm dần từ -5.0m đến -4.0m Nói chung luồng vào cảng đủ điều kiện cho tàu trọng tải 3000-4000 DWT vào Nhờ vào đặc điểm cảng có độ sâu ổn định nên lượng tàu vào cảng để bốc xếp hàng hoá lớn Để tận dụng hội đòi hỏi cảng Cái Lân phải tiến hành đầu xây dựng trang thiết bị phục vụ cho công tác bốc xếp hàng hoá cho phù họp với nhu cầu Hệ thống cầu trục để bốc xếp hàng hoá lạc hậu cần phải đầu Nhưng cảng Cái Lân có vị trí gần cảng Hải Phòng nên có cạnh tranh không nhỏ, cần tính toán kĩ nhu vận chuyển thực cảng để đầu số lượng cầu trục cho phù hợp Cảng nằm khu vực phía bắc đất nước, khí hậu nhiệt đới gió mùa nên việc bảo quản cầu trục gặp nhiều khó khăn, chi phí cho việc bảo quản lớn, tiến hành đầu cần phải ý vấn đề 1.2.2.1 Cầu tàu kho bãi Cảng Cái Lân từ nhiều năm chủ yếu làm nhiệm vụ chuyển tải từ Hạ long, sản lượng bình quân hàng năm khoảng 300.000 Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Cảng có bến dã chiến dài 16 km cho sà lan chuyển tải cập Độ sâu trước bến - 4.0m Cảng có kho hàng thép diện tích 2.200m 2, chủ yếu chứa gạo số hàng hoá Cảng có bãi với diện tích 30.000m Hiện cảng có thêm bến cảng Cái lân cho tàu có trọng tải 14.000DWT xây dựng tiếp bến 14.000T, hai bến với tổng chiều dài 330m Khả thông qua cảng ngày tăng Việc ngày cảng mở rộng cảng đòi hỏi nhu cầu phương tiện bốc xếp hàng hoá nói chung nhu cầu cầu trục nói riêng ngày tăng 1.2.2 CẢNG BANGKOK Cảng nằm vĩ độ 605 bắc l06047 độ kinh đông Là cảng thuộc Thái Lan với vị trí địa lý điều kiện địa chất thuận lợi cho việc xây dựng phát triển Đây số cảng biển lớn Thái Lan Nằm khu vực nhiệt đới gió mùa chịu ảnh hưởng lớn khí hậu gió mùa Cảng tiếp nhận tàu 50000 DWT- 85000 DWT, khoảng 45 triệu hàng hoá Cảng làm việc 24/24 liên tục chia làm ca ngày Cảng Jakarta có khoảng 20 kho cảng, hàng bách hoá, kho chứa container, 76 cầu tàu, diện tích bãi chứa khoảng 661.822 m2 có sức chứa 401.468 1.3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH HÀNG HÓA VẬN CHUYỂN TRÊN TUYẾN CÁI LÂN - BANGKOK 1.3.1 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH KHÁCH HÀNG Hiện nhu cầu vận chuyển than ngày tăng Do tình hình vận chuyển than tuyến Cái LânBangKok phát triển có tiềm lớn tương lai Thông qua cảng biển BANGKOK, hàng loạt công ty đặt hàng than từ vận chuyển từ Cái Lân Công ty vận tải đường sắt Việt Nam Đại lý cung cấp than BangKok: phục vụ than cho nhu cầu tiêu dùng gia đình Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Nhìn chung, nhu cầu mang tính chất ổn định, có xu hướng giảm, nguồn doanh thu cho nhà đầu theo ổn định chí tăng cao 1.3.2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CẠNH TRANH Do nhu cầu vận chuyển than ngày căng tăng, chủ đầu đứng trước áp lực cạnh tranh tương đối lớn lĩnh vực vận chuyển than từ Cái Lân đến BangKok Cạnh tranh từ đơn vị vận chuyển nước: Ví dụ Công ty vận tải đường sắt Bắc - Nam Đặc biệt ngành đường sắt đầu xây dựng thuận lợi cho trình vận chuyển - Cạnh tranh từ hãng tàu khác việc vận chuyển than tuyến: Ngoài tuyến vận chuyển Cái Lân - BangKok, có tuyến vận chuyển khác Quảng Ninh- Thái Lan, Sài gòn - Trung Quốc, đầu vận chuyển với khối lượng lớn, cạnh tranh lớn chủ đầu Cạnh tranh lớn với công ty vận tải biển Việt Nam (VOSCO), không hạn chế tuyến nước quốc tế 3.3 PHÂN TÍCH Các ĐỊNH CHẾ PHÁP LUẬT CÓ LIÊN QUAN Quyết định 149/2003/QĐ-TTG thủ tướng phủ số sách chế khuyến khích phát triển đội tàu biển Việt Nam Hiện nay, liên quan đến chuyên chở hàng hóa đường biển Quốc Tế có công ước Quốc Tế quy định quyền hạn, nhiệm vụ trách nhiệm người chuyên chở Công ước Quốc Tế Công ước Brussels gọi Quy tắc Hague ngày 25/8/1924 nhiều quốc gia phê duyệt áp dụng Công ước Quốc Tế thứ hai Công ước Hague-visby có hiệu lực từ 23/6/1977 Công ước dựa Công ước Brussels có sửa đổi bổ sung nghị định thư 978 Nhưng nguyên tắc trách nhiệm tổn thất hàng hóa giữ Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 3.3.4 CHỈ TIÊU ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN 3.3.4.1 VÒNG QUAY VỐN LƯU ĐỘNG Chỉ tiêu phản ánh số chu kỳ biến đổi hình thái vốn lưu động kỳ kinh doanh Đối với dự án kỳ kinh doanh trong chuyến vận chuyến hàng tàu n= D pv VLD pv Trong đó: n: Số vòng quay vốn D pv : Doanh thu bình quân năm theo mặt thời gian đầu kỳ phân tích 10 D pv = ∑ DPVi x i =1 r (1 + r ) n (1 + r ) n − VLD pv Vốn lưu động bình quân định mức tính mặt thời gian đầu thời kỳ phân tích 10 VLD pv = ∑ VLDPVi x i =1 r (1 + r ) n (1 + r ) n − Với r = 0,0988 VLDPV = Chi phí khai thác - khấu hao Số chuyến năm xk Theo bảng 11 ta có: Chi phí khai thác dự án = 66.738,7 (triệu đồng) Khấu hao = 10.400 (triệu đồng) k: Là hệ số dự trữ; k = 1,5 Vậy ta có: VLDi = 66.738,7 − 10.400 x1,5 = 4.447,8 (triệu đồng/chuyến) 19 Vì năm có doanh thu, khấu hao nên VLD năm Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Bảng 20: Giá trị hàng năm Năm Doanh thu 10 Vốn lưu Hệ số tính động chuyến 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 4.447,8 0,9101 4.447,8 0,8283 4.447,8 0,7538 4.447,8 0,6860 4.447,8 0,6243 4.447,8 0,5682 4.447,8 0,5171 4.447,8 0,4706 4.447,8 0,4283 4.447,8 0,3898 Tổng Giá trị hàng năm D pv = 724.642,7 x 0,0988 x( 0,0988 + 1) VLD pv = 27.471,3 x Giá trị Giá trị tại vốn doanh thu 106.775,6 97.174,7 88.437,1 80.485,2 73.248,3 66.662,0 60.668,0 55.213,0 50.248,5 45.730,3 724.642,7 117.325 lưu động 4.047,9 3.683,9 3.352,7 3.051,2 2.776,8 2.527,2 2.299,9 2.093,1 1.904,9 1.733,6 27.471,3 4.447,8 10 = 117.325 triệu đồng (1 + 0,0988) 10 − 0,0988 x( 0,0988 + 1) 10 (1 + 0,0988) 10 − = 4.447,8 triệu đồng Do đó: n= 117.325 = 26,38 vòng/năm 4.447,8 3.4.4.2 TỶ SUẤT LỢI NHUẬN/DOANH THU Đây tiêu cho biết đồng doanh thu có đồng lợi nhuận Tỷ suất lợi nhuận/doanh thu xác định theo công thức: TLN / DT = LNTPV DPV Trong đó: TLD/TN: Tỷ suất lợi nhuận/doanh thu DPV doanh thu bình quân năm theo mặt hàng thời gian đầu kỳ phân tích Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 10 DPV = ∑ DPVi x i =1 r (1 + r ) n (1 + r ) n − LNTPV vốn lưu động bình quân theo mặt thời gian đầu thời kỳ phân tích 10 LNTPV = ∑ LNTPVi x i =1 r ( r + 1) n (1 + r ) n − Với r = 0,0988 Dưới bảng tính tỷ suất lợi nhuận/doanh thu năm dự án Bảng 21 Năm 10 Doanh thu Vốn lưu Hệ số tính động chuyến Giá trị Giá trị 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 33.121,3 0,9101 33.835,1 0,8283 34.549,0 0,7538 35.262,0 0,6860 35.976,8 0,6243 36.690,6 0,5682 37.404,5 0,5171 37.728,4 0,4706 37.939,7 0,4283 37.939,7 0,3898 Tổng Giá trị hàng năm Vậy LNTPV = 219.840,8 x DPV = 724.642,7 x TLN / DT = 0,0988 x(1 + 0,098) tại vốn doanh thu 106.775,6 97.174,7 88.437,1 80.485,2 73.248,3 66.662,0 60.668,0 55.213,0 50.248,5 45.730,3 724.642,7 117.325 lưu động 30.43,2 28.024,0 26.042,3 24.189,8 22.461,0 20.847,0 19.341,6 17.754,9 16.249,0 14.787,9 219.840,7 35.593,8 10 (1 + 0,0988) 10 − 0,0988 x(1 + 0,0988) = 35.593,8 triệu đồng 10 (1 + 0,0988) 10 − = 117.325 triệu đồng 35.893,8 = 0,3034 117.325 3.4.4.3 TỶ SUẤT LỢI NHUẬN/VỐN ĐẦU Chỉ tiêu có lãi ròng bỏ đồng vốn đầu Chỉ tiêu có ý nghĩa cho biết bỏ đồng vốn đầu năm kinh doanh có đồng lãi ròng Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Tỷ suất lợi nhuận/Vốn đầu = LR/VDT (đồng lãi ròng/đồng vốn đầu tư) Với VDT: Xác định năm tổng vốn cố định cộng tổng số vốn lưu động (triệu đồng) VDT = VCD + VLD Trong đó: VCD: Tổng số vốn cố định năm (triệu đồng) Vốn cố định tính sau: Năm 1: Tính nguyên giá tài sản cố định "NG" (Hiện giá vốn đầu tư) Từ năm thứ trở năm cộng thêm phần quỹ đầu phát triển : QDTPT" (tính cho năm cộng quỹ đầu phát triển năm ấy) Quỹ đầu phát triển thiết lập từ việc phân chia lãi ròng năm Cách phân bổ tính theo tỷ lệ k lãi ròng Ở ta lấy k =0,2 VCD = NG + LR x k = NG + LR x 02, (triệu đồng) Vốn đầu tính năm: VDT = NG + LR x 0,2 + VLD (triệu đồng) Ví dụ: Tính tỷ suất lợi nhuận/Vốn đầu cho năm 1: Theo tính toán phần 4.3.4.1 ta có vốn lưu động năm 1: VLD = 4.447,8 triệu đồng Theo kiện đầu ta có nguyên giá tài sản cố định năm là: NG = 257.000 triệu đồng Theo bảng 12-2 ta có lãi ròng năm: : LR = 33.121 triệu đồng LR NG + LR x 0,2 + VLD Tương tự tính cho năm, kết tính toán thể bảng 22 Tỷ suất lợi nhuận/Vốn đầu = Bảng 22: Bảng tổng hợp kết tính toán tỷ suất lợi nhuận/Vốn đầu Lãi Nguyên ròng giá 33121,3 Năm k VLĐ VCĐ 257000 0,2 4447,8 263624,3 33835,1 257000 0,2 4447,8 263767,0 34549,0 0,2 4447,8 257000 Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 VĐT 268072, 268214, 263909,8 268357,6 LV VDT 0,1236 0,1261 0,1287 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 35262,9 257000 0,2 4447,8 264052,6 10 35976,8 36690,6 37404,5 37728,4 37939,7 37939,7 257000 257000 257000 257000 257000 257000 0,2 0,2 0,2 0,2 0,2 0,2 4447,8 4447,8 4447,8 4447,8 4447,8 4447,8 264195,4 264338,1 264480,9 264545,7 264587,9 264587,9 268500, 268643,2 268785,9 268928,7 268993,5 269035,7 269035,7 0,1313 0,1339 0,1365 0,1391 0,1403 0,141 0,141 3.4.5 CÁC CHỈ TIÊU ĐÁNH GIÁ TIỀM LỰC TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN 3.4.5.1 HỆ SỐ VỐN TỰ CÓ SO VỚI VỐN VAY Đây hệ số thể tiềm lực tài chủ đầu việc thực dự án đầu Chỉ tiêu cho biết số vốn chủ đầu có với số vốn chủ đầu vay từ nguồn khác loại chiếm phần lớn Đây tiêu nói lên tiêm lực tài dự án VTC ≥1 VV VTC: Vốn tự có; triệu đồng Được tính theo năm Đối với loại dự án naà vốn tự có hàng năm bao gồm: Vốn cố định tự có (VCDtc) vốn lưu động tự có (VLDtc) VTC = VCD tc + TLDtc VCDtc = VCD - VVdh (triệu đồng) VVdh: Vốn vay dài hạn (triệu đồng) VLDtc: Vốn lưu động tự có; triệu đồng Theo số liệu ban đầu chủ đầu không vay bổ sung vốn lưu động nên VLDtc = VLD VV: Vốn vay hàng năm bao gồm nợ gốc lãi tính vào thời điểm cuối năm Trong dự án vay dài hạn (VVdh) Ta có: VTC VCDtc + VLDtc VCD − VV + VLD = = (triệu đồng) VV VV VV Các chủ đầu mong muốn hệ số lớn tốt hệ số cho thấy khả tài chủ đầu mạnh, họ nhiều áp lực việc vay vốn, trả chi phí lãi vay, giảm Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu thiểu chi phí trình đầu vận hành dự án mà hoàn vốn vay chưa trả, từ khả thu lợi nhuận dự án cao làm tăng tính khả thi dự án lên Đối với dự án ta có: Vốn cố định 263624,3 triệu đồng Vốn vay 26.000 + 13.000 + 26.000 = 65.000 (triệu đồng) Vốn lưu động : 4447,8 (triệu đồng) Vốn tự có: 265.000 - 15.865,1 = 211.125 (triệu đồng) Vậy H = 263.624,3 − 65.000 + 4.447,8 = 3,1242 65.000 Chủ đầu dự án có tiềm lực tài mạnh Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Bảng 23: Bảng tổng hợp kết tính toán hệ số vốn tự có so với vốn vay Năm VCĐ VV VLĐ VTC LV VDT 10 263624,3 263767,0 263909,8 264052,6 264195,4 264338,1 264480,9 264545,7 264587,9 264587,9 65000 55559,5 46119,1 36678,7 27238,3 17797,9 8357,4 3250,0 0 4447,8 4447 4447 4447 4447 4447 4447 4447 4447 4447 203072,1 212655,3 222238,5 231821,7 241404,8 250988,0 260571,3 265743,5 269035,7 269035,7 3,1242 3,8275 4,8188 6,3203 8,8627 14,1021 31,1787 81,7672 0 3.4.5.2 TỶ LỆ GIỮA LÃI RÒNG VÀ KHẤU HAO SO VỚI NỢ ĐẾN HẠN PHẢI TRẢ Chỉ tiêu nói lên khả đảm bảo toán nghĩa vụ tài LR + K ≥1 N pt Npt: Nợ đến hạn phải trả; triệu đồng Ở vốn vay hàng năm (VV) Ví dụ: Tính cho năm thứ 1: Theo bảng 12 - ta có LR = 33.121,3 triệu đồng Theo bảng ta có K = 10.400 triệu đồng Theo bảng 8-2, - 2, 10-2, ta có Npt = 15865,1 triệu đồng LR + K 33.121,3 + 10.400 = = 2,7432 N pt 15865,1 Tương tự tính cho năm, kết thể bảng 25 Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu Bảng 24: Bảng tổng hợp kết tính toán tỷ lệ lãi ròng + khấu hao so với nợ đến hạn phải trả Tỷ lệ lãi Năm 10 Lãi ròng 33.121,3 33.835,1 34.549,0 35.262,9 35.976,8 36.690,6 37.404,5 37.728,4 37.939,7 37.939,7 Khấu hao Nợ phải trả ròng khấu (tr.đ) (tr.đ) hao so với nợ 15865,1 14913,1 13961,3 13009,5 12057,7 11106,1 5821,0 3531,8 0 đến hạn trả 2,7432 2,9662 3,2195 3,5100 3,8462 4,2401 8,2124 13,6273 0,0 0,0 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu CHƯƠNG 4: PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ - HỘI CỦA DỰ ÁN 4.1 MỤC ĐÍCH PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN 4.1.1 SỰ CẨN THIẾT PHẢI PHÂN TÍCH KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN Trong kinh tế thị trường với điều tiết vĩ mô nhà nước dự án đầu phải xem xét hai góc độ: Đối với nhà đầu tư: Nhà đầu cá nhân tổ chức, tiến hành hoạt động đầu có nhiều mục đích khác mục đích cuối lợi nhuận, dự án công cộng mục đích cuối phục vụ nhu cầu toàn hội tốt Và với dự án sản xuất kinh doanh khả sinh lời cao hấp dẫn nhà đầu tất dự án có khả sinh lời cao ảnh hưởng tốt đến kinh tế hội Đối với kinh tế hội Là việc xem xét dự án mang lại cho kinh tế hội lợi ích gì, điều giữ vai trò quan trọng có tính chất định để cấp có thẩm quyền chấp nhận cho phép đầu tư, định chế tài chính, quan tài trợ tài trợ cho dự án Lợi ích kinh tế hội chênh lệch lợi ích mà kinh tế hội thu so với hi sinh đóng góp mà kinh tế hội bỏ để thực dự án Những lợi ích kinh tế hội bao gồm lợi ích biểu tiêu định tính như: đáp ứng tiêu phát triển kinh hội đất nước, phục vụ chủ trương sách nhà nước, chống Ô nhiễm môi trường, cải tạo môi sinh , lợi ích mang tính định lượng dược biểu tiêu: tăng thu ngân sách, gia tăng số lượng người có việc làm, gia tăng lực lượng lao động có trình độ kỹ thuật cao, tăng thu giảm chi tiết kiệm ngoại tệ Những hi sinh đóng góp mà kinh tế hội phải bỏ để thực dự án tài nguyên thiên nhiên, cải vật chất, lực lượng lao động Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu hội bỏ dành cho dự án thay yếu tố sử dụng vào công khác tương lai không xa Phân tích kinh tế hội dự án việc so sánh đánh giá cách có hệ thống lợi ích mà kinh tế hộitừ dự án với hi sinh đóng góp mà kinh tế hội dã bỏ xét quan điểm toàn kinh tế hội Một dự án gọi khả thi mặt hội hay không phải đảm bảo lợi ích mang lại lớn kinh tế hội phải trả, xứng đáng dược hưởng ưu đãi mà kinh tế hội dành cho 4.2 CÁC CHỈ TIÊU DÙNG ĐỂ PHÂN TÍCH HIỆU QUẢ KINH TẾ HỘI CỦA DỰ ÁN Lợi ích kinh hội dự án đầu chênh lệch lợi ích mà kinh tế thu so với hy sinh đóng góp mà kinh tế hội bỏ để thực dự án Việc phân tích kinh tế - hội dự án đầu để đảm bảo cho trước định đầu có định Mặt khác, sở phân tích mặt kinh tế - hội dự án đầu chấp nhận sở để cấp có thẩm quyền định thực hiên ưu đãi hay không ưu đãi dự án 4.2.1 GIÁ TRỊ SẢN PHẨM THUẦN TUÝ GIA TĂNG Chỉ tiêu phản ánh lợi ích kinh tế hội chủ yếu Giá trị sản phẩm tuý gia tăng (NVA) Đây tiêu phản ánh hiệu kinh tế hội dự án Nó chênh lệch giá trị vật chất đầu vào với giá trị đầu Công thức tính: Tính cho năm: NVA= Oi - (Mi + Ki) (triệu đồng) Trong đó: Oi: doanh thu năm Mi :chi phí vật chất đầu vào thường xuyên dịch vụ mua theo yêu cầu để đạt đầu năm thứ i Đối với dự án Mi bao gồm: Nhiên liệu, sửa chữa, vật rẻ mau hỏng, cảng phí Ki: khấu hao Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu NVA tính cho đời dự án n NVAN = ∑ Oi − ( M i + K i ) (1 + r ) i =1 n n i =1 i =1 n n =∑ i −1 ∑ NVAiPV = ∑ [Oi − ( M i + K ) i ] Oi − M i (1 + r ) n n PV − Ii = ∑x i =1 (1 + r ) i NVA tính bình quân cho năm rx(1 + r ) NVAi = ∑ NVAN x (1 + r ) n − i =1 n n - Giá trị sản phẩm túy tăng thêm (NVA) bao gồm hai phần: +) Chi phí trực tiếp trả cho người lao động: lương, phụ cấp Nó phụ thuộc vào khả làm việc mức lương trung bình lao động +) Các thu nhập hội: Thuế, trả lãi vay, lãi cổ phần, bảo hiểm, tiền mua phát minh sáng chế, quyền, lợi nhuận không phân phối để lập quỹ Khi so sánh NVA dự án khác phải chuyển mặt thời gian việc sử dụng chiết khấu hội - Tỷ suất chiết khấu hội tỷ lệ phần trăm mà dùng để tính chuyển khoản chi phí lợi ích dự án mặt thời gian làm cho tổng chi phí hội cân với tổng lợi ích hội - Với dự án sửa chữa tàu ta thuê giá trị đầu vào mà có giá trị gia tăng Vậy chi phí sửa chữa giá trị gia tăng dự ándụ tính cho năm thứ Theo bảng 13 ta có O = 17.325 triệu đồng Theo bảng ta có K : 10.400 triệu đồng Theo bảng ta có M = 12.778,5 + 830 + 2.600 + 3.120+627 = 19.955,5 triệu đồng NVA = O- (M+ K) = 117.325 - (19.955,5 + 10.400) = 86.969,5 triệu đồng Tương tự tính cho năm kết thể bảng 26 Tính (1 + 0,1) n với = 10 ta tính hệ số thể bảng 26 Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu 10 Tính ∑ NVAx (1 + 0,1) i =1 n Kết thể bảng 26 Vậy dự án vào hoạt động giá trị gia tăng kinh tế Chỉ tiêu NVA phản ánh bảng 26 Bảng 26: Bảng tổng hợp giá trị tuý gia tăng Đơn vị tính: Triệu đồng Chỉ tiêu Năm 10 Tổng O M K NVA (1 + 0,0988) n 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 117.325 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 19.955,5 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 10.400 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 86.969,5 0,9101 0,8283 0,7538 0,6860 0,6243 0,5682 0,5171 0,4706 0,4283 0,3898 10 ∑ NVA i =1 PV 79.149,5 72.032,7 65.555,8 59.661,3 54.296,7 49.414,6 44.971,4 40.927,7 37.247,7 33.898,5 537.155,9 * NVA tính cho đời dự án n NVAPV = ∑ [ Oi − ( MI + K ) i ]x i =1 (1 + r ) i (triệu đồng) NVAPV = 537.155,9 triệu đồng * NVA tính bình quân cho năm rx(1 + r ) (1 + r ) n − n NVA = NVAPV x 0,0988 x(1 + 0,0988) NVA = 537.155,9 x (1 + 0,0988) 1010 = 86.969,5 triệu đồng 4.2.2 SỐ LAO ĐỘNG CÓ VIỆC LÀM, THU NHẬP CỦA NGƯỜI LAO ĐỘNG Tạo công ăn việc làm cho người lao động dân số ngày gia tăng Khi người lao động có việc làm làm tăng thêm thu nhập cho người lao động, cải thiện đời sống họ vật chất tinh thần Khi tệ nạn Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu hội giảm đáng kể Từ góp phần cho hội ngày phát triển, giúp cho đất nước sánh vai với nước khu vực giới Tàu B có 19 thuỷ thủ làm việc tàu chưa kể lao động khác tham gia vào hành trình tàu Như vậy, phương án giải người có công ăn việc làm Dự án giúp cho Ngân sách tăng thu nhập dựa vào khoản thuế mà công ty phải nộp Qua kết tính toán cho thấy dự án vào hoạt động đem lại nhiều lợi ích cho kinh tế cho hội Điều thể điểm sau: - Mỗi năm chủ dự án chi trả cho công nhân viên là: lương 350 triệu đồng; BHXH, BHYT 265,5 triệu đồng o Tăng thu nhập quốc dân ổn định hội o Đáp ứng nhu cầu vận chuyển hàng hóa góp phần vào phát triển ngành vận tải biển nói riêng kinh tế đất nước nói chung o Dự án thực 10 năm dự kiến đóng góp cho ngân sách nhà nước hàng trăm triệu đồng qua số thuế thu nhập doanh nghiệp mà doanh nghiệp đóng hàng năm Tổng số thuế đóng góp 10 năm 137, 1243 triệu đồng o Nâng cao trình độ quản lý người quản lý, trình độ kỹ thuật tăng suất lao động o Dự án tiếp nhận công nghệ vận chuyển hàng hóa hoàn thiện cấu sản xuất Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu KẾT LUẬN, KIẾN NGHỊ KẾT LUẬN Qua phân tích tình hình tài kinh tế hội dự án đầu tàu vận chuyển than tuyến Quảng Ninh- Indonesia, với thời kỳ phân tích năm, trả vốn vay ban đầu năm tiếp tục thu lợi nhuận năm Theo số liệu tính toán dự án áp dụng hiệu thực tế, không mang lại hiệu kinh tế cho chủ đầu dự án góp phần giải phần nhu cầu việc làm người lao động hội, góp phần thúc đẩy kinh tế hội phát triển Song việc tính toán chưa đề cập đến vấn đề rủi ro chưa xét đến biến động tương lai tỉ lệ lạm phát Tuy nhiên, bên cạnh làm có điều thiếu xót Do thời gian phân tích ngắn vốn kiến thức hạn chế nên dự án phân tích sơ sài sổ đưa chưa xác mà mang tính chất tương đối Bài phân tích không sâu vào phân tích tất yếu tố tác động đến trình đầu vận hành dự án Sau phân tích xong đề tài giao, em nhận thấy nhiều thiếu xót Bài thiết kế giúp em có nhìn tổng quát việc phân tích tính khả thi dự án mặt tài chính, kĩ thuật Từ giúp em hiểu học thầy dạy lớp việc áp dụng lý thuyết học thực tế sau Em xin cảm ơn thầy Dương Đức Khá tận tình bảo giúp đỡ cho em hoàn thành thiết kế môn học KIẾN NGHỊ - Nhà nước: Với chức lãnh đạo, hoạch định sách phát triển kinh tế quốc gia, Nhà nước cần nghiên cứu đưa đường lối chủ trương đắn tất phương diện kinh tế hội Hoạt động đầu vực cần quan tâm nhiều vì, có Nhà nước với đường lối chủ trương, sách đắn khuyến khích đầu tư, tạo điều kiện cho Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 Thiết kế môn học Quản lý dự án đầu hoạt động đầu có thuận lợi trình thực hiện, từ đầu vào dự án mang lại hiệu kinh tế hội cao cho nước - Ngành: Các ban ngành chức cân nghiên cứu cách có hệ thông, có công tâm công việc, tiến hành thẩm định dự án đầu tư, để đảm bảo dự án mang tính khả thi cao vào thực mang lại kết cho kinh tế hội - Chủ đầu tư: Cần xem xét dự án phương diện kinh tế hội, để đảm bảo vốn đầu bỏ phục vụ cho dự án mang lại lợi nhuận cho chủ đầu tương lai, mà góp phần vào mục tiêu phát triển kinh tế hội Hải Phòng, ngày tháng 06 năm 2010 Sinh viên Sinh viên: Cồ Thị Thúy Hằng - QKT 47 – ĐHT4 ... lập dự án khả thi, em giao đề tài: Phân tích tài kinh tế xã hội dự án đầu tư tàu vận chuyển than tuyến Quảng Ninh- Illdonesia thời kỳ phân tích 10 năm Nội dung bao gồm: - Chương : Tổng quan dự án. .. PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH HÀNG HÓA VẬN CHUYỂN TRÊN TUYẾN CÁI LÂN - BANGKOK 1.3.1 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH KHÁCH HÀNG Hiện nhu cầu vận chuyển than ngày tăng Do tình hình vận chuyển than tuyến Cái Lân – BangKok. .. dự án đầu tư - Chương : Phân tích vấn đề kỹ thuật - Chương : Xác định kết kinh doanh - Chương : Phân tích đánh giá tính khả thi mặt tài dự án - Chương : Phân tích hiệu kinh tế - xã hội dự án Sinh

Ngày đăng: 20/05/2017, 18:01

Từ khóa liên quan

Tài liệu cùng người dùng

  • Đang cập nhật ...

Tài liệu liên quan