Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp CHƯƠNG LÍ LUẬN CHUNG VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP VÀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Vài nét tài doanh nghiệp phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Hoạt động doanh nghiệp kinh tế thị trường Nền kinh tế thị trường môi trường hoạt động, phát triển doanh nghiệp, doanh nghiệp hoạt động môi trường có quyền tự chủ, tự sản xuất kinh doanh phải tuân thủ quy định pháp luật, thực tốt quy luật kinh tế Theo điều luật doanh nghiệp năm 2006 quy định doanh nghiệp tổ chức kinh tế có tên riêng, có tài sản, có trụ sở giao dịch ổn định, đăng kí kinh doanh theo quy định pháp luật nhằm mục đích thực hoạt động kinh doanh Theo kinh nghiệm nhà kinh tế học ra,trong trình phát triển, doanh nghiệp phải giải vấn đề kinh tế bản: - Thứ : định sản xuất - Thứ hai : định sản xuất - Thứ ba : định sản xuất cho Đây vấn đề coi kim nam hoạt động doanh nghiệp thương trường Các doanh nghiệp hoạt động kinh tế thị trường cần phải tuân thủ quy luật cạnh tranh, cung cầu, quy luật giá Mỗi doanh nghiệp cá thể môi trường cạnh tranh đó, hết, thân doanh nghiệp phải xác định nhân tố nhất, yếu ảnh hưởng đến tồn mình, xác định lực thân lực đối thủ cạnh tranh hay nói cách khác phải biết vị trí thương trường Và quan trọng doanh nghiệp SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp phải xác định nhu cầu thị trường sản phẩm mình, phát huy nguồn lực để đáp ứng nhu cầu phải biết dừng lại cung dư thừa… 1.1.2 Khái niệm tài doanh nghiệp Để hiểu tài doanh nghiệp trước tiên phải tìm hiểu trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp bao gồm hoạt động Nói cách nôm na trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp trình kết hợp yếu tố đầu vào nhà xưởng, thiết bị, nguyên liệu v.v sức lao động để tạo yếu tố đầu hàng hóa tiêu thụ hàng hóa để thu lợi nhuận Như vậy, xét hình thức, tài doanh nghiệp quỹ tiền tệ trình tạo lập, phân phối, sử dụng vận động gắn liền với hoạt động doanh nghiệp Xét chất, tài doanh nghiệp quan hệ kinh tế hình thức giá trị nảy sinh gắn liền với việc tạo lập, sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp trình hoạt động doanh nghiệp Giá trị doanh nghiệp thể hữu ích doanh nghiệp chủ sở hữu xã hội Các hoạt động doanh nghiệp làm gia tăng giá trị bao gồm: - Tìm kiếm, lựa chọn hội kinh doanh tổ chức huy động vốn - Quản lý chi phí trình sản xuất kinh doanh, hạch toán chi phí lợi nhuận - Tổ chức phân phối lợi nhuận cho chủ thể liên quan tái đầu tư Các quan hệ tài doanh nghiệp chủ yếu: - Quan hệ tài doanh nghiệp với Nhà nước: phát sinh doanh nghiệp thực nghĩa vụ nộp thuế Nhà nước Nhà nước góp vốn vào doanh nghiệp hình thức - Quan hệ tài doanh nghiệp với chủ thể kinh tế tổ chức xã hội khác: thể việc toán, thưởng phạt vật chất doanh nghiệp chủ thể kinh tế khác cung cấp hàng hóa, dịch vụ cho SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp - Quan hệ tài doanh nghiệp với người lao động: thể việc doanh nghiệp toán trả tiền công, thực thưởng phạt vật chất người lao động trình tham gia vào hoạt động kinh doanh doanh nghiệp - Quan hệ tài doanh nghiệp với chủ sở hữu doanh nghiệp: mối quan hệ thể đầu tư, góp vốn hay rút vốn chủ sở hữu doanh nghiệp việc phân chia lợi nhuận sau thuế doanh nghiệp - Quan hệ tài nội doanh nghiệp: mối quan hệ toán phận nội doanh nghiệp hoạt động kinh doanh, việc hình thành sử dụng quỹ doanh nghiệp Hoạt động tài mặt hoạt động doanh nghiệp nhằm đạt tới mục tiêu doanh nghiệp đề Các hoạt động gắn liền với việc tạo lập, phân phối, sử dụng vận động chuyển hóa quỹ tiền tệ thuộc hoạt động tài doanh nghiệp 1.2.Những vấn đề phân tích tài doanh nghiệp 1.2.1.Khái niệm Phân tích phương pháp phân chia toàn thành phận để sâu nhận thức phận Do phân tích trình đánh giá, xem xét, nghiên cứu vật, tượng mối quan hệ biện chứng phận cấu thành chúng Trên sở nhận thức chất, tính chất hình thức phát triển vật tượng nghiên cứu Trong kinh tế thị trường, thông tin ngày đa dạng phức tạp, việc sử dụng công cụ phân tích tài thực phát triển trọng hết nhu cầu quản lý doanh nghiệp có hiệu ngày tăng, phát triển mạnh mẽ hệ thống tài chính, phát triển tập đoàn kinh doanh khả sử dụng rộng rãi công nghệ thông tin Nghiên SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp cứu phân tích tài khâu quan trọng quản lý doanh nghiệp Vậy phân tích tài gì? Nội dung phân tích sử dụng phương pháp phân tích nào? “Phân tích tài tập hợp khái niệm, phương pháp công cụ cho phép thu thập xử lý thông tin kế toán thông tin khác quản lý doanh nghiệp, nhằm đánh giá tình hình tài chính, khả tiềm lực doanh nghiệp, giúp người sử dụng thông tin đưa định tài chính, định quản lý phù hợp.” Phân tích hoạt động tài doanh nghiệp mà trọng tâm phân tích báo cáo tài tiêu đặc trưng tài thông qua hệ thống phương pháp, công cụ kĩ thuật phân tích, giúp người sử dụng thông tin từ góc độ khác nhau, vừa đánh giá toàn diện, tổng hợp khái quát, lại vừa xem xét cách chi tiết hoạt động tài doanh nghiệp, để nhận biết, phán đoán, dự báo đưa định tài chính, định tài trợ đầu tư phù hợp 1.2.2 Vai trò phân tích tài • Phân tích tài nhà quản trị Nhà quản trị phân tích tài nhằm đánh giá hoạt động kinh doanh chủ yếu doanh nghiệp Đó sở để định hướng định Ban Tổng giám đốc Giám đốc tài chính, dự báo tài chính, kế hoạch đầu tư, ngân quỹ kiểm soát hoạt động quản lý • Phân tích tài nhà đầu tư Nhà đầu tư cần biết tình hình thu nhập chủ sở hữu - lợi tức cổ phần giá trị tăng thêm vốn đầu tư Họ quan tâm tới phân tích tài để nhận biết khả sinh lãi doanh nghiệp Đó giúp họ định bỏ vốn vào doanh nghiệp hay không? • Phân tích tài người cho vay Người cho vay phân tích tài để nhận biết khả vay trả nợ khách hàng Chẳng hạn, để định cho vay, vấn đề SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp mà người cho vay cần xem xét doanh nghiệp thực có nhu cầu vay hay không? Khả trả nợ doanh nghiệp nào? Ngoài ra, phân tích tài cần thiết người hưởng lương doanh nghiệp, cán thuế, tra, cảnh sát kinh tế, luật sư… Dù họ công tác lĩnh vực khác nhau, họ muốn hiểu biết hoạt động doanh nghiệp để thực tốt công việc họ 1.2.3.Nội dung phân tích tài doanh nghiệp 1.2.3.1 .Thu nhập thông tin sử dụng phân tích tài doanh nghiệp Việc thu nhập sử dụng cá nguồn thông tin vấn đề quan trọng hàng đầu cho trình phân tích Thông tin mà doanh nghiệp sử dụng là: Các thông tin bên doanh nghiệp thông tin nội doanh nghiệp • Các thông tin bên doanh nghiệp Trong kinh tế thị trường, chủ thể kinh tế ngày có quan hệ kinh tế mật thiết với nhau, ảnh hưởng lớn tới nhau, doanh nghiệp nắm nhiều thông tin kinh tế xử lý thông tin bên doanh nghiệp quan trọng Bên cạnh đó, phân tích tài có mục tiêu đưa lý dự báo tài giúp cho việc định mặt tài giúp cho việc dự kiến kết tương lai doanh nghiệp nên giới hạn phạm vi nghiên cứu báo cáo tài mà phải mở rộng sang lĩnh vực khác như: thông tin chung kinh tế; thuế, tiền tệ; thông tin ngành kinh doanh doanh nghiệp; thông tin pháp lý, sách tài Nhà nước doanh nghiệp, thông tin thị trường, tiến khoa học kĩ thuật… Đồng thời, cần phải đặt phát triển doanh nghiệp mối liên hệ với hoạt động chung ngành kinh doanh Bởi ngành có tính chất đặc điểm giống Những nghiên cứu theo ngành rõ tầm quan trọng ngành nghiên cứu kinh tế, SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp sản phẩm hoạt động khác ngành, quy trình công nghệ, khoản đầu tư, cấu ngành, độ lớn thị trường triển vọng phát triển… • Các thông tin nội doanh nghiệp Đây nguồn thông tin đặc biệt cần thiết, mang tính chất bắt buộc Với đặc trưng hệ thống, đồng phong phú, kế toán hoạt động nhà cung cấp quan trọng thông tin đáng giá cho phân tích tài Ngoài ra, doanh nghiệp có nhiệm vụ phải cung cấp thông tin kế toán cho đối tác bên bên doanh nghiệp Thông tin kế toán phản ánh đầy đủ báo cáo tài chính: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết kinh doanh, báo cáo lưu chuyển tiền tệ • Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán báo cáo tài mô tả tình trạng tài doanh nghiệp thời điểm định Đây báo cáo tài có ý nghĩa quan trọng đối tượng có quan hệ sở hữu, quan hệ kinh doanh với doanh nghiệp Kết cấu bảng cân đối kế toán chia thành hai phần: tài sản nguồn vốn trình bày dạng phía hai phía Cả hai phần tài sản nguồn vốn bao gồm tiêu tài phát sinh, phản ánh nội dung tài sản nguồn vốn Phần tài sản phản ánh giá trị toàn tài sản có doanh nghiệp thời điểm lập báo cáo, thuộc quyền quản lý sử dụng doanh nghiệp Về mặt kinh tế, số liệu phần tài sản phản ánh quy mô kết cấu tài sản doanh nghiệp thời điểm báo cáo Bên nguồn vốn phản ánh cấu vốn huy động vào sản xuất kinh doanh tức nguồn hình thành loại tài sản doanh nghiệp đến thời điểm lập báo cáo Về mặt kinh tế, qua việc xem xét nguồn vốn, người sử dụng thấy thực trạng tài doanh nghiệp Về mặt pháp lý, nguồn vốn cho thấy trách nhiệm doanh nghiệp tổng số vốn kinh doanh với Nhà nước, số tài sản hình thành nguồn vốn vay ngân SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp hàng, vốn vay đối tượng khác trách nhiệm phải toán người lao động, cổ đông, nhà cung cấp, ngân sách… Bảng cân đối kế toán tư liệu quan trọng bậc giúp cho nhà phân tích đánh giá khả cân tài khả toán cấu doanh nghiệp • Báo cáo kết kinh doanh Báo cáo kết hoạt động kinh doanh báo cáo tài tổng hợp phản ánh tình hình kết hoạt động kinh doanh kỳ doanh nghiệp bao gồm tiêu doanh thu, chi phí lợi nhuận hoạt động kinh doanh hoạt động khác Số liệu báo cáo cung cấp thông tin tổng hợp phương thức kinh doanh, kinh nghiệm quản lý, việc sử dụng tiềm doanh nghiệp hiệu hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Báo cáo kết hoạt động kinh doanh nhà lập kế hoạch quan tâm cung cấp số liệu để đánh giá xu hướng phát triển doanh nghiệp qua kỳ khác BCKQHĐKD phản ánh mối quan hệ tiêu tài qua công thức Vốn hoạt động sản xuất kinh doanh: Lãi Doanh thu Các khoản Trị giá vốn Chi phí Chi phí quản lý (lỗ) = bán hàng - giảm trừ - hàng bán - bán hàng - doanh nghiệp Khi phân tích báo cáo cần xem xét vấn đề sau: Thứ nhất: Phân tích biến động tiêu thu nhập, chi phí, lợi nhuận Xem xét biến động tiêu kỳ với kỳ trước thông qua việc so sánh số tuyệt đối lẫn số tương đối Mục tiêu tìm hiểu thu nhập, chi phí, lợi nhuận doanh nghiệp có thực hay không tạo từ nguồn nào, hình thành có phù hợp với chức hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp hay không Thu nhập, chi phí, lợi nhuận doanh nghiệp thay đổi có phù hợp với đặc điểm chi phí, hiệu kinh doanh, phương hướng kinh doanh hay không SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp Thứ hai: Tính toán phân tích tiêu phản ánh mức độ sử dụng khoản chi phí để biết doanh nghiệp có tiết kiệm hay lãng phí Tỷ giá vốn hàng bán doanh thu đạt kỳ: Là tỷ lệ giá vốn hàng bán doanh thu đạt kỳ Tỷ suất GVHB DTT Trị giá vốn hàng bán Doanh thu Chỉ tiêu cho biết tổng doanh thu thu được, doanh nghiệp phải bỏ đồng giá vốn hàng bán Tỷ suất nhỏ chứng tỏ việc quản lý chi phí giá vốn hàng bán tốt ngược lại Tỷ suất chi phí bán hàng (chi phí QLDN)_trên doanh thu Tỷ suất CPBH Chi phí bán hàng ( chi phí QLDN) x 100% = Doanh thu (chi phí QLDN) DTT - Chỉ tiêu phản ánh để thu đồng doanh thu tuần doanh nghiệp phải bỏ đồng chi phí bán hàng (chi phí QLDN) Tỷ suất nhỏ chứng tỏ doanh nghiệp tiết kiệm chi phí bán hàng (chi phí QLDN) trình sản xuất kinh doanh Tỷ suất lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh doanh thu thuần: tỷ lệ % lợi nhuận từ hoạt động sản xuất kinh doanh doanh thu Chỉ tiêu tính sau: Tỷ suất lợi nhuận từ hoạt = Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh Doanh thu - Tỷ suất lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh doanh thu phản ánh kết hoạt động sản xuất kinh doanh Chỉ tiêu phản ánh 100 SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp đồng doanh thu sinh đồng lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh Tỷ suất lợi nhuận sau thuế doanh thu thuần: tỷ lệ % lợi nhuận sau thuế tổng doanh thu Tỷ suất lợi nhuận sau Lợi nhuận sau thuế = Doanh thu Tỷ suất lợi nhuận sau thuế doanh thu phản ánh kết cuối hoạt động kinh doanh Chỉ tiêu phản ánh 100 đồng doanh thu có đồng lợi nhuận sau thuế Để biết rõ tình hình tài doanh nghiệp ta sâu vào phân tích hệ số tài đặc trưng để hoạch định vấn đề tài năm Báo cáo kết kinh doanh bao gồm phần: Phần 1: Báo cáo lỗ lãi Phần 2: Tình hình thực nghĩa vụ nộp ngân sách Nhà nước Phần 3:Thuế giá trị gia tăng khấu trừ, hoàn lại, miễn giảm • Báo cáo lưu chuyển tiền tệ Báo cáo lưu chuyển tiền tệ lập để trả lời câu hỏi liên quan đền luồng tiền vào doanh nghiệp, tình hình trả nợ, đầu tư tiền doanh nghiệp thời kỳ Báo cáo lưu chuyển tiền tệ cung cấp thông tin dòng tiền lưu chuyển khoản coi tiền - khoản đầu tư ngắn hạn có tính lưu động cao, nhanh chóng sẵn sàng chuyển đổi thành khoản tiền biết trước, chịu rủi ro giá trị thay đổi lãi suất Những luồng vào tiền khoản coi tiền tổng hợp thành ba nhóm: lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động kinh doanh, lưu chuyển tiền tệ từ hoạt SV: Hoµng Mai Quúnh Líp: K44/11.05 Khoa : Tài doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp động đầu tư, lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động tài lập theo phương pháp trực tiếp gián tiếp Các báo cáo tài doanh nghiệp có mối liên hệ mật thiết với nhau, thay đổi tiêu báo cáo trực tiếp gián tiếp làm ảnh hưởng đến báo cáo kia, trình tự đọc hiểu kiểm tra báo cáo tài phải báo cáo kết kinh doanh báo cáo lưu chuyển tiền tệ kết hợp bảng cân đồi kế toán kỳ trước để đọc kiểm tra bảng cân đối kỳ Do đó, để phân tích tình hình tài doanh nghiệp, nhà phân tích cần đọc hiểu báo cáo tài chính, qua họ nhận biết tập trung vào tiêu tài liên quan trực tiếp tới mục tiêu phân tích họ 1.2.3.2 Phân tích hệ số tài Trong phân tích tài chính, hệ số tài chủ yếu phân thành nhóm chính: • Hệ số khả toán: Đây nhóm tiêu sử dụng để đánh giá khả đáp ứng khoản nợ ngắn hạn doanh nghiệp Hệ số khả toán thời (hệ số toán nợ ngắn hạn) Hệ số tính lấy tổng tài sản ngắn hạn chia cho nợ ngắn hạn doanh nghiệp Hệ số khả Tổng tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn - Hệ số phản ánh khả chuyển đổi tào sản thành tiền để trang trải khoản nợ ngắn hạn Nó thể mức độ đảm bảo toán khoản nợ ngắn hạn doanh nghiệp Một hệ số thấp thể khả trả nợ doanh nghiệp yếu dấu hiệu báo trước khó khăn tiềm ẩn tài mà doanh nghiệp gặp phải SV: Hoµng Mai Quúnh 10 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH tránh tình trạng thiếu vốn sản xuất kinh doanh dẫn tới ngừng tiến độ thi công công trình, ảnh hưởng tới việc bàn giao công trình cho chủ đầu tư, ảnh hưởng tới trình nghiên cứu, triển khai dự án quan trọng, bỏ lỡ hội ký kết hợp đồng xây dựng Ngược lại, việc thừa vốn làm hội sinh lời đồng vốn, ảnh hưởng tới lợi nhuận công ty - Cụ thể để xác định nhu cầu vốn lưu động công ty sử dụng hai phương phấp : phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động trực tiếp, hay phương pháp gián tiếp (PP tỷ lệ % doanh thu) : + Dự đoán nhu cầu vốn lưu động công ty cổ phần Sông Đà 12 theo phương pháp tỷ lệ % doanh thu : Doanh thu công ty năm 2009 : 234.771.428.079 VNĐ Xác định số dư bình quân khoản vốn : Hàng tồn kho bình quân năm 2009 : (118.182.342.976 + 115.705.078.682 ) : = 116.943.710.829 VNĐ Nợ phải thu từ khách hàng năm 2009 : (98.650.677.802 + 95.360.661.908) : = 97.005.669.855 VNĐ Nợ phải trả bình quân năm 2009 : (190.031.352.662+171.964.028.266) : =180.997.690.464 VNĐ Xác định tỷ lệ khỏan so với doanh thu tỷ lệ nhu cầu vốn lưu động so với doanh thu : Tỷ lệ hàng tồn kho so với doanh thu : 116.943.710.829 : 234.771.428.079 = 49,81% Tỷ lệ nợ phải thu so với doanh thu : 97.005.669.855 : 234.771.428.079 = 41,32% Tỷ lệ nợ phải trả so với doanh thu : 180.997.690.464 : 234.771.428.079 = 77,1% Dựa vào kết tính toán xác định nhu cầu vốn lưu động so với doanh thu sau : Td = 49,8 % + 41,3 % -77,1% = 14 % Như vậy, nhu cầu vốn lưu động năm 2010 : Vnc = 14% x 306.211.000.000 = 42869540000 VNĐ SV: Hoµng Mai Quúnh 87 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Điều cho thấy 100 đồng doanh thu thu tồn kho cần dự trữ 49,81 đồng hình thức vật tư, thành phẩm, chi phí sản xuất kinh doanh dở dang Ngoài áp dụng sách mua chịu nên 100 đồng doanh thu tỷ lệ khách hàng nợ 41,32 đồng Còn 77,1 đồng phần đương nhiên có đựoc công ty thực đựoc 100 đông doanh thu áp dụng sách bán chịu nhà cung cấp nên đựoc trừ khỏi Td Trên sở dự đoán nhu cầu vốn giúp công ty chủ động công tác huy động nguồn vốn tài trợ nhằm đảm bảo cho trình sản xuất diễn liên tục đạt hiệu cao Hiện bay, có nhiều cách thức huy động vốn, lựa chọn nguồn tài trợ : vay vốn ngân hàng tổ chức tín dụng, nguồn chiếm dụng từ khách hàng hay nguồn vốn bổ sung từ kết hoạt động kinh doanh Ngoải công ty tăng huy động theo hình thức hợp tác kinh doanh, liên kết theo hợp đồng công trình định Ưu điểm phương pháp công ty dự thầu công trình có giá trị lớn phức tạp, đảm bảo thi công tiến độ toán thời hạn - Với công ty cổ phần Sông Đà 12 doanh nghiệp thuộc loại hình công ty cổ phần, việc huy động vốn bổ sung đáp ứng cho hoạt động sản xuất kinh doanh thực theo phương thức phát hành thêm cổ phiếu trái phiếu Tuy nhiên việc bổ sung vốn thông qua thị trường thường thời gian chi phí nên cần tính toán thận trọng huy động vốn bổ sung - Ngoài ra, phải kể đến nguồn vốn huy động từ cán công nhân viên, nguồn vốn chất lượng ổn định, lại huy động dễ dàng, thủ tục đơn giản mà tăng lợi ích người lao động công ty Nhưng năm 2009 khoản phải trả người lao động tăng cao năm nên việc huy động thêm vốn từ nguồn cần phải có cân nhắc Bên cạnh đó, công ty huy động vốn từ Tổng công ty hay đơn vị thành viên với lãi suất nội - Sau xây dựng kế hoạch huy động vốn, công ty cần có kế hoạch phân phối sử dụng vốn cho có hiệu nhất, phù hợp với tình hình thực tế công ty Nếu trình sản xuất kinh doanh phát sinh nhu cầu vốn SV: Hoµng Mai Quúnh 88 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH công ty phải chủ động đáp ứng kịp thời, tránh để tình trạng thiếu vốn gây gián đoạn sản xuất kinh doanh, ảnh hưởng tới lợi nhuận công ty Đặc biệt năm 2010 công ty có nhiều dự án lớn triển khai cần phải chủ động thu xếp vốn cho dự án nhằm hoàn thành kế hoạch đầu tư đề năm, trọng công tác thu hồi vốn tránh tình trạng vốn bị ứ đọng lâu Ngược lại, có tình trạng thừa vốn công ty phải có biện pháp tận dụng : đầu tư mở rộng, nâng cao trang thiết bị sản xuất, góp vốn liên doanh, liên kết sở tính toán cho đồng vốn luôn vận động sinh lời cao - Kế hoạch huy động sử dụng vốn phận quan trọng kế hoạch tài nên việc lập kế hoạch cần phải dựa phân tích, tính toán kỹ lưỡng tiêu tài chính, báo cáo tài thời kỳ trước Đồng thời hết hợp với mục tiêu hoạt động công ty, xu hướng biên động thị trường để có kế hoạch hoàn chỉnh 3.2.2 Nâng cao hiệu quản lí vốn tiền Vốn tiền công ty bao gồm tiền mặt quỹ tiền gửi ngân hàng Vốn tiền yếu tố trực tiếp định khả toán doanh nghiệp, tương ứng với quy mô kinh doanh định đòi hỏi thường xuyên phải có lượng tiền tương xứng đảm bảo cho tình hình tài doanh nghiệp trạng thái bình thường Vốn tiền loại tài sản có tính linh hoạt cao Nó đảm bảo cho hoạt động kinh doanh công ty diễn liên tục, giúp công ty tránh rủi ro, hay tận dụng hội tốt kinh doanh Trên thực tế tình hình công ty năm 2009 vừa qua, lượng tiền mặt giảm mạnh cuối năm, ảnh hưởng không nhỏ tới khả toán công ty đặc biệt khả toán tức thời Với ưu điểm vốn tiền cộng với tình hình thực tế công ty, việc nâng cao chất luợng vốn tiền giai đoạn tới cần thiết Trước hết, quản lí chặt chẽ khoản phải thu chi tiền mặt Tăng tốc độ trình thu tiền giảm tốc độ trình chi tiền Đảm bảo tất khoản thu chi tiền mặt phải thông qua quỹ, không chi tiêu quỹ SV: Hoµng Mai Quúnh 89 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Công ty cần phân định rõ yếu tố giao dịch kinh doanh luợng tiền đảm bảo cho hoạt động kinh doanh hàng ngày công ty : toán mua vật tư, hàng hóa, toán lương, toán điện nước khoản chi tiêu hàng ngày khác Bên cạnh đố yếu tố dự phòng khác, công ty cần phải tính toán lượng tiền dự trữ định để dự phòng trường hợp có biến động mà không lường trước được, ảnh hưởng tới dòng tiền vào dòng tiển mà công ty dự kiến Cần quản lí chặt chẽ khoản tạm ứng tiền mặt Xác định rõ đối tượng tạm ứng, mức độ tạm ứng thời hạn tạm ứng/ Ngoài , để nâng cao hiệu quản lí sử dụng vốn tiền thời gian tới, công ty tăng lượng dự trữ tiền mặt cách rút tiền gửi ngân hàng quỹ tiền mặt hay giảm lượng hàng tồn kho tối đa, tăng tốc độ tiêu thụ thành phẩm, tránh để tình trạng ứ đọng hàng tồn kho dẫn tới tốc độ quay vòng vốn chậm Tiếp tục phát huy việc đảm bảo khả toán khoản nợ đến hạn khoản vay ngắn hạn Việc đảm bảo toán khoản nợ ngắn hạn giảm sức ép vay nợ mà nâng cao uy tín công ty thị trường Để chủ động toán, việc phải cân đối thu chi tiển mặt, công ty cần phải đẩy mạnh công tác thu hồi nợ toán khoản nợ 3.2.3 Đẩy mạnh công tác thu hồi nợ toán khoản nợ Công tác thu hồi nợ công ty tích cực thực năm 2009 nhiên tình hình sản xuất kinh doanh nên khoản phải thu có xu hướng tăng cuối năm làm cho tỷ trọng khoản phải thu tổng tài sản ngắn hạn tăng so với đầu năm ra, khoản trả trước cho người bán, khoản phải thu khác tăng cuối năm làm cho số lượng lớn vốn công ty bị chiếm dụng nhiều gây ảnh hưởng tới liên tục trình sản xuất kinh doanh Do đó, năm tới công ty cần có biện pháp nhanh chóng thu hồi SV: Hoµng Mai Quúnh 90 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH khoản nợ , hạn chế phát sinh chi phí không cần thiết ảnh hưởng tới trình sản xuất kinh doanh Đẩy nhanh công tác thu hồi nợ công ty áp dụng biện pháp sau : - Phân tích khả toán khách hàng Đây công tác quan trọng định đến việc khoản nợ có thu hồi hay không Bất kỳ doanh nghiệp việc chiếm dụng vốn người khác bị người khác chiếm dụng vốn bình thường Tuy nhiên vấn đề đặt khoản nợ có khả thu hồi không? có trả hạn không? có khả trở thành khoản nợ khó đòi không? Để trả lời câu hỏi trước tiến hành ký kết hợp đồng với khách hàng, công ty cần phải tiến hành phân tích xem xét khả bên đối tác nào? - Ngoài ra, cần làm rõ thực trạng nguồn vốn công trình mà công ty tham gia ký kết hợp đồng Vì công trình có nguồn vốn đầu tư khác tiến độ thi công trình toán khác Nhờ vây , công ty có phương án thi công phù hợp kế hoạch thu hồi nợ sau toán công trình - Tiếp tục phát huy tiến độ xây dựng chất lượng công trình xây lắp đảm bảo yêu cầu thiết kế quy phạm xây dựng, toán kịp thời theo hợp đồng Thực tốt công tác hoàn thiện hồ sơ toán sở lập phiếu giá, khối lượng toán nhanh, xác Nếu công trình có nhiều nhà thầu công ty cần kết hợp chặt chẽ với nhà thầu khác để tính toán xác khối lượng toán - Thường xuyên đối chiếu công nợ, đẩy mạnh công tác thu hồi khỏan phải thu dến hạn, đôn đốc khách hàng trả tiền hạn Tránh để tình trạng nợ hạn khả đòi Tính lãi số tiền dư nợ phải thu khách hàng hạn toán để giảm chi phí cho công ty - Công ty nên có sách tín dụng hợp lý khách hàng để nâng cao tốc độ thu hồi nợ như: sách bán chịu, sách chiết khấu, giảm giá hàng bán hợp đồng có giá trị lớn, khách hàng thường xuyên khách hàng toán tiền sớm Đồng thời phải có ràng buộc chặt chẽ SV: Hoµng Mai Quúnh 91 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH hợp đồng có vượt thời hạn toán hợp đồng doanh nghiệp thu lãi suất tương ứng với lãi suất hạn ngân hàng - Trước ký kết hợp đồng với khách hàng công ty cần đưa thảo luận thống điều khoản việc toán với khách hàng như: quy định rõ thời hạn trả tiền, phương thức toán, điều khoản vi phạm hợp đồng cách cụ thể Nếu bên vi phạm hợp đồng bên phải chịu hoàn toàn trách nhiệm bồi thường thực đầy đủ điều khoản cam kết hợp đồng - Mặt khác, công ty cần có biện pháp khuyến khích thu hồi nợ khen thưởng cho cán thu hồi nợ khó đòi hay bán nợ khó đòi cho công ty mua bán nợ Công tác thu hồi nợ nên tiến hành đặn, không nên để đến cuối năm làm cho vốn bị chiếm dụng lâu gây lãng phí vốn - Ngoài đẩy mạnh công tác thu hồi nợ, công ty cần phải trọng tới việc hoàn trả công nợ để tăng uy tín cho công ty, giảm gánh nặng nợ làm giảm rủi ro tài với công ty Thực tế nợ phải trả công ty chiếm tỷ trọng tương đối cao Với sách hạn chế tối đa nợ ngắn hạn, tăng nợ vay dài hạn khoản chiếm dụng vốn, công ty giảm sức ép cho trình tóan Tuy nhiên khoản phải trả công ty cần cân nhắc kỹ lưỡng sách mua chịu để giữ uy tín với nhà cung cấp Ngoài ra, khỏan vay dài hạn đến hạn trả công ty cần phải tìm nguồn để kịp thời toán, đảm bảo uy tín với chủ nợ 3.2.4 Nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Việc quản trị sử dụng hợp lý vốn lưu động có ảnh hưởng quan trọng việc hoàn thành nhiệm vụ chung công ty nên nhà quản trị tài phải biết vốn hợp lý với đặc điểm tình hình hoạt động doanh nghiệp Trong năm 2009,hiệu sử dụng vốn lưu động công ty chưa thực hiệu Vì công ty cần áp dụng biện pháp sau để đạt kết cao : SV: Hoµng Mai Quúnh 92 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH - Đối với khâu sản xuất : Công ty cần xây dựng cho định mức vật tư hợp lí qua năm, đồng thời phải theo dõi, kiểm tra tình hình chấp hành định mức đến đơn vị cá nhân sử dụng - Đối với vốn toán : Cần phải tích cực việc đẩy nhanh tiến độ thi công công trình, thực toán toán nhanh chóng, yêu cầu bên chủ đầu tư toán nhanh hạng mục công trình hoàn thành, tập trung thu hồi vốn công trình, giải vướng mắc công tác nghiệm thu toán công trinh Bên cạnh đó, hợp đồng công ty ký kết với chủ đầu tư cần có thống điều khoản quy trình, số lượng, biểu mẫu hồ sơ, rõ ràng quy định thời hạn trả tiền cụ thể Ngoài ra,công ty cần ý tới việc tăng tốc độ quay vòng khoản phải thu, giảm tình trạng bị chiếm dụng vốn, rút ngắn kỳ hạn thu tiền Đặc biệt khoản nợ khó đòi cần xử lý xử lý tài sản chấp hay cắt hợp đồng, tránh để tình trạng lãng phí trình sử dụng vốn - Đối với vốn khâu dự trữ : công ty cần vào tình hình cụ thể quy luật biến động để xây dựng kế hoạch dự trữ nguyên vật liệu cho phù hợp, tránh để tình trạng ứ đọng vốn, làm tăng chi phí lưu kho hay thiếu vốn làm cho gián đoạn công trình thi công dở dang - Đối với sản phẩm hoàn thành : Công ty cần thực thời hạn bàn giao công trình cho chủ đầu tư, có vòng quay vốn lưu động tăng nhanh, giảm chi phí, tăng uy tín cho công ty - Ngoài ra, công ty cần tiến hành rà soát trình mua bán vật tư, tránh để tình trạng mua vượt mức, đảm bảo vật tư tồn kho lưu kho nhỏ nhất, thực tốt toán vật tư chi tiết theo công trình, hạng mục công trình - Một vấn đề đáng quan tâm việc trích lập quỹ dự phòng tài cần phải tính toán trước khả thiếu hụt vốn lưu động Trong năm 2009, công ty có gia tăng việc trích lập quỹ cho thấy đảm bảo an toàn công ty trình sản xuất kinh doanh SV: Hoµng Mai Quúnh 93 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH 3.2.5 Tăng cường biện pháp quản lí chi phí sản xuất kinh doanh, hạ giá thành sản phẩm, tăng lợi nhuận cho công ty Tiết kiệm chi phí sản xuất kinh doanh hạ gia thành sản phẩm nhân tố quan trọng hàng đầu làm tăng lợi nhuận trực tiếp cho doanh nghiệp Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp không ngừng phấn đấu để giảm chi phí, hạ giá thành sản xuất Công ty cần xây dựng cho định mức khoản chi tiêu gián tiếp chi phí lại, tiếp khách, ngoại giao nhằm làm minh bạch chi phí quản lí doanh nghiệp Loại bỏ chi phí không cần thiết làm ảnh hưởng không nhỏ tới lợi nhuận chung toàn doanh nghiệp Ngoài ra, công ty cần phối hợp thực việc đầu tư thiết bị, xe máy để đảm bảo yêu cầu phục vụ sản xuất kinh doanh, thường xuyên bảo dưỡng, sửa chữa lớn đảm bảo nâng cao suất hiệu sử dụng thiết bị Nâng cao trình độ, tay nghề cho công nhân để tiếp thu với công nghệ phục vụ cho việc xây dựng công trình đại Việc phấn đấu hạ giá thành sản phẩm đánh giá tốt công ty đảm bảo công trình hoàn thành với chất lượng cao, có uy tín thị trường tốt Muốn công ty cần phải tăng cường công tác kiểm tra quản lí chất lượng công trình, hạng mục công trình tất giai đoạn, kiểm tra, giám sát, đánh giá chất lượng công việc giai đoạn Ngoài cần thường xuyên bảo trì, bảo dưỡng công trình, thiết bị lắp đặt Có đảm bảo công trình hoàn thành bàn giao khách hàng chấp nhận toán 3.2.6 Hoàn thiện công tác kế toán – tài nâng cao trình độ quản lý tài doanh nghiệp Tuy công ty xây dựng mô hình kinh tế khoa học, hợp lý hiệu quả, phù hợp với yêu cầu kinh tế nói chung thân doanh nghiệp nói riêng, chủ động hoạch định sản xuất kinh doanh, có uy tín thị trường lĩnh vực đầu tư xây dựng bản.Nhưng để hoàn thiện hệ thống kế toán toàn công ty năm tới, công ty cần triển khai hạch toán SV: Hoµng Mai Quúnh 94 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH kinh doanh tất khâu trình sản xuất.Tập trung đạo, tổ chức đoàn công ty tới đơn vị, công trường để giải kịp thời vướng mắt kinh tế, nhằm đẩy nhanh công tác toán.Hạch toán kịp thời xác, làm sở kiểm tra, quản lý chi phí theo kế hoạch giá thành.Triển khai tốt luật thuế thu nhập cá nhân; Luật thuế giá trị gia tăng luật thuế doanh nghiẹp sửa đổi Đông thời với việc hoàn thiện công tác hạch toán kế toán, công ty nên bước nâng cao trình độ quản lý doanh nghiệp.Chú trọng tới công tác phân tích tình hình tài công ty.Tập trung đánh giá phân tích hoạt động SXKD năm 2009 tất đơn vị làm rõ nguyên nhân lỗ lãi để có biện pháp khắc phục kịp thời Việc phân tích tài doanh nghiệp đòi hỏi phải có đội ngũ cán phân tích giỏi chuyên môn, hiểu biết sâu rộng đặc diểm sản xuất kinh doanh, môi trường kinh tế vĩ mô chế độ, sách Nhà nước xu biến động kinh tế nước.Vì công ty cần có kế hoạch bồi dưỡng nghiệp vụ cho cán tài - kế toán, cán phân tích doanh nghiệp 3.2.7 Nâng cao chất lượng đội ngũ nhân viên Đội ngũ lao động yếu tố có ý nghĩa định đến hiệu sản xuất kinh doanh Doanh nghiệp Các doanh nghiệp nên quan tâm đến chất lượng đội ngũ lao động Đây nhân tố sống định đến thành bại doanh nghiệp Trong qúa trình sản xuất kinh doanh lao động tác động đến khâu, đến trình hoạt động từ khâu thu mua nguyên vật liệu, chế tạo sản phẩm đến trình tiêu thụ sản phẩm, hay nói cách khác lao động nguồn gốc sáng tạo cải vật chất cho xã hội Do công ty cần phải phát huy sức mạnh đội ngũ lao động khơi dậy họ tiềm to lớn tạo cho họ động lực để họ phát huy hết khả Khi công việc giao cho họ đạt hiệu cao Tiêu chuẩn tối ưu lao động đòi hỏi phải có trình độ kỹ thuật cao chuyên môn phải đào tạo có hệ thống SV: Hoµng Mai Quúnh 95 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Vì vậy, để nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, công ty cần phải có kế hoạch đào tạo bồi dưỡng đội ngũ cán lao động: Thứ nhất, công ty cần nâng cao tiêu chuẩn tuyển chọn lao động, đảm bảo chất lượng lao động tuyển thêm Đồng thời củng cố nâng cao tay nghề cho nguồn lao động sẵn có Đối với đội ngũ công nhân, cần phải thường xuyên tổ chức lớp học bồi dưỡng nâng cao tay nghề, giúp họ có hiểu biết cần thiết máy móc thiết bị mà họ sử dụng máy móc thiết bị đại đầu tư Chỉ có vâỵ máy móc thiết bị sử dụng cách triệt để Khai thác lợi ích tối đa từ máy móc mang lại Qua nâng cao hiệu đầu tư, sản xuất kinh doanh tăng cường sức cạnh tranh sản phẩm Công ty cần phải tổ chức cho cán khoa học kỹ thuật, công nhân giỏi nghề giàu kinh nghiệm tham quan học tập thực tế nước công nghiệp phát triển để trực tiếp nắm bắt tiến khoa học kỹ thuật áp dụng vào thực tế công ty Ngoài ra, đơn vị thành viên đơn vị trực tiếp sản xuất sản phẩm, cần có sách ưu đãi thoả đáng để thu hút cán kỹ thuật giỏi Sự có mặt thường trực cán kỹ thuật giỏi giúp máy móc thiết bị hoạt động ổn định họ người có ý kiến hợp lý cho việc xác định công đoạn cần đầu tư chiều sâu nâng cao chất lượng sản phẩm công ty Thứ hai, người lao động phát huy có hiệu khả trình độ họ khuyến khích đánh giá khả bên cạnh sách đào tạo bồi dưỡng trình độ, công ty cần phải ý đến việc phân phối thù lao lao động thu nhập với khả công sức người lao động Làm tạo động lực thúc đẩy người lao động tự nâng cao trình độ lực để tiến hành công việc có chất lượng hiệu SV: Hoµng Mai Quúnh 96 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Hiệu việc bồi dưỡng đội ngũ lao động lớn Việc công ty quan tâm đến đào tạo người chắn ảnh hưởng tốt đến trình sản xuất kinh doanh, từ góp phần quan trọng vào việc nâng cao lực tài cho công ty - Người lao động trực tiếp sản xuất sau đào tạo, nâng cao tay nghề công việc làm chuẩn xác hơn, giảm tỷ lệ phế phẩm nâng cao chất lượng sản phẩm, thời gian hoàn thành công việc rút ngắn Do người lao động làm tăng suất giảm chi phí sản xuất cá nhân góp phần nâng cao suất giảm bớt chi phí sản xuất toàn công ty nghĩa hoạt động sản xuất công ty đạt hiêụ cao - Nâng cao trình độ đội ngũ cán quản lý công ty nghĩa nâng cao hiệu công tác quản lý Cán quản lý có lực biết bố trí người việc, góp phần vào việc sử dụng có hiệu nguồn nguyên vật liệu, thiết bị máy móc, sức lao động công ty qua tác động tích cực đến việc nâng cao kết hiệu kinh doanh công ty Nhà quản trị kinh doanh trình độ cao có khả chớp thời biết cách động viên khuyến khích huy động nguồn lực công ty để biến hội kinh doanh thành khả sinh lợi cao Tóm lại: việc đào tạo đội ngũ cán công nhân viên công ty đem lại hiệu vô lớn việc nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh công ty Để làm vậy, công ty cần: - Trích lập ngân quỹ phục vụ cho công tác đào tạo bồi dưỡng đội ngũ lao động - Có sách khuyến khích hỗ trợ cán công nhân viên có điều kiện tự đào tạo nâng cao trình độ chuyên môn - Có sách sử dụng hợp lý cán công nhân viên qua đào tạo trình độ nâng cao lên đề bạt tăng bậc lương, tuyên chuyển vị trí công tác đến nơi phù hợp có trình độ cao SV: Hoµng Mai Quúnh 97 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH 3.2.8 Hoàn thiện công tác phân tích tài Để công tác phân tích tài thực có hiệu em xin đưa số kiến nghị sau: - Hoàn thiện quy trình phân tích: Xác định mục tiêu, phạm vi phân tích rõ ràng để từ công tác tập hợp số liệu, thu thập tài liệu liên quan cách đầy đủ có hệ thống, đảm bảo thông tin xác kịp thời Lập kế hoạch phân tích tiến hành phân tích có trọng tâm thông qua việc xây dựng hệ thống tiêu phân tích - Hoàn thiện phương pháp đánh giá phân tích tình hình tài doanh nghiệp: - Đào tạo phát triển nguồn nhân lực cho công tác quản trị tài doanh nghiệp -Kết hợp tốt công tác hạch toán kế toán, kiểm toán nội với phân tích tài quản trị tài doanh nghiệp - Công ty nên có tách bạch rõ ràng phòng tài phòng kế toán Mỗi phòng đảm nhiệm công việc định, không chồng chéo, đó, hiệu công việc cải thiện Trên số giải pháp em với mục dích tăng hiệu sản xuất kinh doanh thông qua công tác phân tích tài công ty cổ phần Sông Đà 12 Hy vọng ý kiến em quan tâm, ý góp phần giải tồn hoạt động công ty đểcông ty ngày phát triển tốt 3.3 Điều kiện để thực giải pháp 3.3.1 Về phía công ty Nhằm thực tốt mục tiêu đề cho năm 2010, công ty xây dựng kế hoạch sản xuất, kế hoạch tài chính, vốn lưu động, kế hoạch thu hồi vốn đặc biệt kế hoạch chi phí lợi nhuận toàn Công ty để đảm bảo sát với thực tế.Hàng tháng kỉêm điểm tình hình thực kế hoạch tìm nguyên nhân để đề biện pháp khắc phục kịp thời SV: Hoµng Mai Quúnh 98 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Công ty mở rộng phát triển quan hệ với chủ đầu tư nhà thầu xây lắp, tăng cường mối quan hệ với tổ chức tín dụng(Ngân hàng, công ty tài chính…) thông qua hợp đồng thoả thuận hợp tác, đa dạng hoá kênh huy động vốn Ngoài ra, công ty tăng cường công tác giám sát khối lượng thi công hoàn thành đơn vị nhằm nâng cao chất lượng công tác lập hồ sơ kỹ thuật, đặc biệt hồ sơ kỹ thuật công trình Đồng thời có kế hoạch tổ chức đơn vị lớp kỹ cho cán nghiệp vụ kỹ thuật làm công tác để bổ sung cho công trường, coi khâu then chốt để thu hồi vốn nhanh đảm bảo hiệu SXKD toàn Công ty Tiếp tục thực chương trình thực hành tiết kiệm chống lãng phí, tổ chức quản lý tất yếu tố chi phí sản xuất tiết kiệm đầu tư Xây dựng kế hoạch làm việc với nguồn đào tạo, đặc biệt có chế độ thu hút đội ngũ kỹ sư cử nhân, công nhân trường để bổ sung nguồn nhân lực cho công trình Kiện toàn máy phòng ban nghiệp vụ, bồi dưỡng kiến thức chuyên môn nghiệp vụ thực chế độ tuyển dụng theo quy định nhằm nâng cao chất lượng quản lý điều hành đáp ứng yêu cầu nhiệm vụ SXKD Làm tốt công tác nâng cao đời sống vật chất, đảm bảo việc làm cho người lao động sở đảm bảo tăng suất lao động hiệu SXKD làm động lực thúc đẩy sản xuất phát triển Tiếp tục tìm kiếm, nghiên cứu dự án đầu tư hợp tác với đối tác, công ty lớn để đầu tư dự án có tiềm lớn, có khả thi cao thuộc lĩnh vực sản xuất điện, vật liệu xây dựng, khai thác khoáng sản… 3.3.2 Về phía nhà nước Để đáp ứng nhu cầu sản xuất kinh doanh ngày tăng, đủ sức cạnh tranh thị trường đề nghị Bộ Tài Chính, Tổng công ty Sông Đà tạo điều kiện vốn cho công ty, giúp công ty đảm bảo vốn cho trình SXKD, đồn thời mở rộng quy mô sản xuất, tăng đầu tư theo chiều sâu, góp phần làm tăng hiệu SXKD công ty năm tới SV: Hoµng Mai Quúnh 99 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp Khoa : Tài doanh nghiệp BẢN CÁO BẠCH Đề nghị nhà nước, Tổng công ty cần có văn hướng dẫn cụ thể chế độ sách tới công ty, đểcông ty có phương hưóng, đạo cụ thể xác, thực chếđộ sách đơn vị Tổng Công Ty Sông Đà cần quan tâm tạo mối quan hệ chặt chẽ Công ty cổ phần Sông Đà số 12 đơn vị thành viên cách giúp đỡ mặt kỹ thuật hay tư vấn lĩnh vực chuyên môn để công ty tiếp cận với dự án lớn nhằm hạn chế rủi ro gặp phải Để hoàn thành mục tiêu nhiệm vụ đề vấn đề khó khăn doanh nghiệp nhờ kinh nghiệm lực công ty, lãnh đạo Đảng quan Tổng công ty tâm CBCNV công ty hy vọng công ty năm tới hoàn thành nhiệm vụ đề SV: Hoµng Mai Quúnh 100 Líp: K44/11.05 Luận văn tốt nghiệp SV: Hoµng Mai Quúnh Khoa : Tài doanh nghiệp 101 Líp: K44/11.05 BẢN CÁO BẠCH [...]... việc nâng cao hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp cũng rất cần thiết Bởi lẽ, mỗi doanh nghiệp là đơn vị kinh tế cơ sở và quan trọng của xã hội nếu các doanh nghiệp không đảm bảo được yếu tố hiệu quả kinh doanh, làm ăn thua lỗ thì tất yếu tác động đến xã hội về nhiều mặt Như vậy, nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp là cần thiết và là mục đích cuối cùng của mỗi doanh nghiệp và các. .. container và siêu trường siêu trọng; • Kinh doanh bất động sản ( trừ môi giới, định giá và sàn giao dịch bất động sản); • Nhận uỷ thác đầu tư; Xây dựng công nghiệp và dân dụng là ngành nghề kinh doanh chính và là thế mạnh của công ty cổ phần Sông Đà 12, hoạt động trên chiếm tới 80% doanh thu của công ty .Các sản phẩm sản xuất công nghiệp và kinh doanh vận tải chủ yếu đáp ứng nhu cầu nội bộ và một phần cho... tích tài chính doanh nghiệp và nâng cao hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp Hiệu quả kinh doanh là thước đo chất lượng phản ánh trình độ tổ chức quản lí kinh doanh Hiệu quả kinh doanh và khả năng sinh lời là một phạm trù kinh tế phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực sẵn có của soanh nghiệp về lao động vật tư, tiền vốn để đạt kết quả cao nhất với chi phí ít nhất Về mặt định lượng, hiệu quả kinh doanh. .. thiệu chung về công ty cổ phần Sông Đà 12 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của công ty cổ phần Sông Đà 12 Tiền thân của Công ty Cổ phần Sông Đà 12 là Công ty cung ứng vật tư trực thuộc Tổng Công ty Xây dựng Sông Đà (nay là Tổng Công ty Sông Đà) được thành lập theo quyết định số 217 BXD-TCCB ngày 1 tháng 2 năm 1980 của Bộ trưởng Bộ Xây Dựng trên cơ sở sáp nhập các đơn vị Xí nghiệp cung ứng vận... công Nhận thầu Nghiệm thu, bàn giao công trình Lập kế hoạch thi công Khách hàng chính của công ty bao gồm các Bộ, Tổng công ty lớn như : Bộ xây dựng, Bộ giao thông vận tải, Bộ công nghiệp, Bộ giáo dục đào tạo, Tổng công ty xi măng Việt Nam, Tổng công ty điện lực Việt Nam và các ban quản lí dự án thuộc TW, các tỉnh, thành phố, các công ty trực thuộc Tổng công ty Sông Đà Hiện nay, công ty đang cùng các. .. gia hoạt động kinh doanh Đó là tiền đề phát triển đối với bản thân doanh nghiệp và toàn xã hội SV: Hoµng Mai Quúnh 28 Líp: K44/11.05 Khoa : Tài chính doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp CHƯƠNG 2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH Ở CÔNG TY CỔ PHẦN SÔNG ĐÀ 12 SV: Hoµng Mai Quúnh 29 Líp: K44/11.05 Khoa : Tài chính doanh nghiệpBẢN CÁO BẠCH Luận văn tốt nghiệp 2.1 Giới thiệu chung về công ty cổ phần Sông. .. hiện tượng và các mối quan hệ bên trong và bên ngoài, các luồng dịch chuyển và biến đổi tài chính, các chỉ tiêu tài chính tổng hợp và chi tiết, nhằm đánh giá tình hình tài chính doanh nghiệp Về lý thuyết, có nhiều phương pháp phân tích tài chính doanh nghiệp, nhưng trên thực tế người ta sử dụng 3 phương pháp chủ yếu là phương pháp so sánh, phương pháp tỷ lệ và phương pháp Dupont 1.2.4.1.Phương pháp so... suất sinh lời kinh tế của tài sản (ROAE) Chỉ tiêu này phản ánh khả năng sinh lời kinh tế của tài sản hay vốn kinh doanh không tính đến ảnh hưởng của thuế thu nhập doanh nghiệp và nguồn gốc của vốn kinh doanh Tỷ suất sinh lời kinh tế Lợi nhuận trước lãi vay và thuế = của tài sản (ROAE) Tổng tài sản hay vốn kinh doanh bình quân Tỷ suất sinh lời kinh tế của tài sản phản ánh cứ 1 đồng vốn kinh doanh bình... tích của mình 3.Phương pháp phân tích tài chính Dupont Phương pháp phân tích tài chính Dupont cho thấy mối quan hệ tương hỗ giữa các tỷ lệ tài chính chủ yếu Công ty Dupont là công ty đầu tiên ở Mỹ sử dụng các mối quan hệ chủ yếu này để phân tích các tỷ số tài chính Vì vậy nó được gọi là phương pháp Dupont Hiện nay, phương pháp này được sử dụng rộng rãi ở nhiều quốc gia Phương pháp Dupont là phương pháp. .. từ đó đánh giá một cách chính xác thực trạng doanh nghiệp cũng như hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp 1.3.2.2.Hệ thống pháp lý Hệ thống pháp lý có tác động trực tiếp hay gián tiếp đến công tác phân tích tài chính, khuyến khích hay hạn chế tình hình kinh doanh của doanh nghiệp Hệ thống pháp lý ổn định sẽ tạo điều kiện cho các nhà phân tích có thể lựa chọn phương pháp tài chính phù hợp sẽ tạo ... ti chớnh doanh nghip v nõng cao hiu qu kinh doanh ca doanh nghip Hiu qu kinh doanh l thc o cht lng phn ỏnh trỡnh t chc qun lớ kinh doanh Hiu qu kinh doanh v kh nng sinh li l mt phm trự kinh t... cu ca doanh nghip Bỏo cỏo kt qu kinh doanh Bỏo cỏo kt qu hot ng kinh doanh l bỏo cỏo ti chớnh tng hp phn ỏnh tỡnh hỡnh v kt qu hot ng kinh doanh k ca doanh nghip bao gm cỏc ch tiờu v doanh thu,... rng hn, vic nõng cao hiu qu kinh doanh ca doanh nghip cng rt cn thit Bi l, mi doanh nghip l n v kinh t c s v quan trng ca xó hi nu cỏc doanh nghip khụng m bo c yu t hiu qu kinh doanh, lm n thua