Đang tải... (xem toàn văn)
đầu tư là điều kiện quyết định sự ra đời, tồn tại và tiếp tục hoạt động sản xuất kinh doanh của một doanh nghiệp, là yếu tố quyết định sự phát triển và tăng trưởng của nền sản xuất xã hội.
Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Lời mở đầu Môi giới chứng khoán là một trong những hoạt động cơ bản của các công ty chứng khoán; về bản chất đó là hoạt động trung gian hoặc đại diện mua, bán cho khách hàng để hởng phí hoặc hoa hồng. Hoạt động của môi giới có vai trò quan trọng giúp cho thị trờng chứng khoán hoạt động an toàn, ổn định và phát triển. Thị trờng chứng khoán chính thức ở Việt Nam (Sở giao dịch chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh) đến nay mới hoạt động đợc gần 8 năm, đó là một khoảng thời gian còn rất ngắn nếu so sánh với lịch sử hàng trăm năm của Thị trờng chứng khoán (TTCK) các nớc phát triển hoặc hàng chục năm của những nớc láng giềng. Mặc dù TTCK nớc ta sau thời gian hoạt động đã đạt đợc những mục tiêu cơ bản ban đầu đợc đề ra nhng thật sự là vẫn cha phát triển về nhiều mặt nh quy mô, cấu trúc thị trờng, khung pháp lý và các tổ chức tài chính trung gian, trong đó có hoạt động của các công ty chứng khoán. Mọi hoạt động của các công ty chứng khoán Việt Nam đều đang ở những bớc đi ban đầu, trong giai đoạn hình thành và dần hoàn thiện. Cùng với xu thế phát triển kinh tế của đất nớc, tất yếu Thị trờng chứng khoán nớc ta cũng sẽ phát triển lên để xứng đáng là kênh huy động vốn trung và dài hạn cho nền kinh tế. Hoạt động của các công ty chứng khoán cũng không thể nằm ngoài bối cảnh chung đó. Do đó, nghiên cứu về các hoạt động của công ty chứng khoán là rất cần thiết để có thể tìm ra đợc những giải pháp khả thi phát triển những hoạt động này, góp phần đẩy mạnh sự phát triển trong tơng lai của Thị trờng chứng khoán Việt Nam. Chính vì vậy, qua quá trình thực tập tại công ty TNHH Ngân Hàng Nông Nhiệp & Phát Triển Nông Thôn Việt Nam em đã chọn đề tài cho chuyên đề thực tập tốt nghiệp của mình là Phát triển hoạt động môi giới của công ty TNHH Ngân Hàng Nông Nghiệp & Phát Triển Nông Thôn Việt Nam . Mục tiêu nghiên cứu của chuyên đề là: Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Củng cố và tìm hiểu sâu hơn lý thuyết về hoạt động môi giới của công ty chứng khoán. Qua nghiên cứu kĩ về lý thuyết kết hợp với việc tìm hiểu thực trạng hoạt động môi giới của công ty chứng khoán nông nghiệp, bớc đầu vận dụng những lý thuyết này vào thực tế để có thể đóng góp đợc một số ý kiến giúp hoạt động môi giới của công ty tốt hơn. Nôi dung của chuyên đề đợc trình bày trong 3 chơng: Chơng 1: Tổng quan về hoạt động môi giới chứng khoán của công ty chứng khoán Chơng 2: Thực trạng hiệu quả môi giới chứng khoán của Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam Chơng 3: Giải pháp nâng cao hiệu quả môi giới chứng khoán của Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Chơng 1 Tổng quan về hoạt động môi giới chứng khoán của công ty chứng khoán 1.1. Khái quát chung về công ty chứng khoán 1.1.1. Khái niệm và đặc điểm của công ty chứng khoán Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 1.1.1.1. Khái niệm Trải qua quá trình hình thành và phát triển lâu dài, thị trờng chứng khoán ngày càng đóng vai trò quan trọng, trở thành nhân tố không thể thiếu đối với sự phát triển của nền kinh tế hiện đại. Một trong những đặc trng của thị trờng chứng khoán là hoạt động theo nguyên tắc trung gian. Do vậy, để thị trờng chứng khoán hoạt động một cách trật tự, công bằng và hiệu quả cần có sự tham gia của các công ty chứng khoán (CTCK). Công ty chứng khoán là một định chế tài chính trung gian thực hiện các nghiệp vụ trên thị trờng chứng khoán. Hoạt động của các CTCK rất đa dạng và phức tạp, khác hẳn với các doanh nghiệp sản xuất và thơng mại thông thờng vì CTCK là một định chế tài chính đặc biệt. Mô hình tổ chức kinh doanh của các CTCK có thể đợc khái quát theo hai nhóm: Mô hình CTCK đa năng và Mô hình CTCK chuyên doanh. Mỗi mô hình đều có những u, nhợc điểm nhất định. Từ những u, nhợc điểm của hai mô hình CTCK và xuất phát từ yêu cầu phòng ngừa rủi ro, đảm bảo lợi ích cho nhà đầu t, mô hình CTCK ở Việt Nam là sự kết hợp giữa mô hình CTCK chuyên doanh và CTCK đa năng một phần. Điều này thể hiện trong Quyết định 04/1998/QĐ-UBCK3 ngày 13 tháng 10 năm 1998 của UBCKNN: CTCK là công ty cổ phần, công ty trách nhiệm hữu hạn thành lập hợp pháp tại Việt Nam, đợc UBCKNN cấp giấy phép thực hiện một hoặc một số loại hình kinh doanh chứng khoán. Các tổ chức tín dụng, các công ty bảo hiểm, các tổng công ty muốn tham gia kinh doanh chứng khoán phải thành lập CTCK độc lập. Ngoài ra, các cá nhân, tổ chức có đủ điều kiện theo quy định của pháp luật có thể thành lập công ty TNHH hay công ty cổ phần để kinh doanh chứng khoán. Là một chủ thể kinh doanh trên thị trờng tài chính, CTCK có nhiều điểm tơng đồng với các tổ chức tài chính trung gian nói chung. Tuy nhiên, với các hoạt động nghiệp vụ đa dạng và phức tạp của mình, CTCK cũng có những đặc điểm tạo nên sự khác biệt căn bản với các tổ chức khác. Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 1.1.1.2. Đặc điểm của công ty chứng khoán a. Thông qua hoạt động bảo lãnh phát hành và môi giới chứng khoán, CTCK tạo ra cơ chế huy động vốn linh hoạt từ những ngời có tiền (nhà đầu t) đến những ng- ời muốn huy động vốn. Các ngân hàng, các CTCK, các quỹ đầu t đều là các trung gian tài chính với vai trò huy động vốn. Nói một cách đơn giản, các tổ chức này có vai trò làm chiếc cầu nối, đồng thời là kênh dẫn cho vốn chảy từ một hay một số bộ phận nào đó của nền kinh tế có d thừa vốn (vốn tạm thời nhàn rỗi) đến các bộ phận khác đang thiếu vốn (cần huy động vốn). Tuy nhiên, các ngân hàng thờng thực hiện vai trò này thông qua hoạt động nhận tiền gửi và cho vay, các quỹ đầu t thì phát hành chứng chỉ quỹ đầu t, cổ phiếu rồi tiến hành hoạt động đầu t vào nền kinh tế. Khác với ngân hàng và quỹ đầu t, các CTCK lại tạo ra cơ chế huy động vốn thông qua hoạt động bảo lãnh phát hành và môi giới chứng khoán. b. Thông qua hệ thống khớp giá hoặc khớp lệnh, CTCK cung cấp cơ chế giá cả cho giao dịch. Ngành công nghiệp chứng khoán nói chung, CTCK nói riêng, thông qua các Sở giao dịch chứng khoán và thị trờng OTC, có chức năng cung cấp một cơ chế giá cả nhằm giúp các nhà đầu t có đợc sự đánh giá đúng thực tế và chính xác về giá trị khoản đầu t của mình. Thông qua hệ thống khớp giá hoặc khớp lệnh công khai rộng rãi với sự trợ giúp của công nghệ thông tin, giá cả hay giá trị thị trờng của các loại chứng khoán đợc công bố một cách chính xác, minh bạch. Sở giao dịch chứng khoán niêm yết giá cổ phiếu của các công ty từng ngày một trên các báo cáo tài chính. Ngoài ra, các chứng khoán của nhiều công ty lớn không đợc niêm yết trên Sở giao dịch cũng có thể đợc công bố trên các tờ báo tài chính. c. Thông qua hoạt động môi giới chứng khoán, CTCK tạo tính thanh khoản cho chứng khoán Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Một trong những dặc trng của thị trờng chứng khoán là hoạt động theo nguyên tắc trung gian. Theo đó, các giao dịch trên thị trờng chứng khoán phải đợc thực hiện qua các CTCK và nhân viên môi giới chứng khoán. Các nhà đầu t luôn muốn có đợc khả năng chuyển tiền mặt thành chứng khoán có giá và ngợc lại, từ chứng khoán ra tiền mặt một cách dễ dàng trong môi trờng đầu t ổn định. Các CTCK đảm nhận chức năng chuyển đổi này, giúp cho nhà đầu t hạn chế tối đa thiệt hại khi tiến hành đầu t. d. Thông qua hoạt động tự doanh hoặc vai trò nhà tạo lập thị trờng, CTCK góp phần điều tiết và bình ổn thị trờng. Các CTCK có chức năng quan trọng là can thiệp trên thị trờng, góp phần điều tiết giá chứng khoán. Theo quy định của các nớc, CTCK bắt buộc phải dành ra một tỷ lệ nhất định giao dịch của mình để mua chứng khoán vào khi giá chứng khoán trên thị trờng giảm và bán chứng khoán ra khi giá chứng khoán lên cao nhằm bình ổn giá cả thị trờng. 1.1.2. Các hoạt động của CTCK - Hoạt động môi giới chứng khoán: Thị trờng chứng khoán ban đầu hình thành một cách rất tự phát và sơ khai, xuất phát từ những nhu cầu đơn lẻ từ buổi ban đầu. Dần dần, cùng với sự phát triển nhanh chóng của nền kinh tế, thị trờng chứng khoán phát triển ngày càng mạnh cả về lợng và chất với số thành viên tham gia đông đảo và lợng hàng hoá phong phú, đa dạng. Các phơng thức giao dịch đầu tiên đợc diễn ra ngoài trời với những ký hiệu giao dịch bằng tay và có th ký nhận lệnh của khách hàng. Nh vậy, có thể nói môi giới chứng khoán là một trong các hoạt động cơ bản đầu tiên của CTCK, là hoạt động đặc trng không thể thiếu của CTCK. Trong một môi trờng tài chính còn thô sơ, sự xuất hiện và phát triển của hoạt động môi giới chứng khoán là nhân tố thúc đẩy sự phát triển và hoàn thiện của thị trờng chứng khoán nói riêng và thị trờng tài chính nói chung. Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 - Hoạt động tự doanh chứng khoán: Không chỉ thực hiện hoạt động môi giới chứng khoán, làm trung gian mua, bán chứng khoán cho khách hàng để hởng hoa hồng, CTCK còn tự tiến hành các giao dịch mua, bán chứng khoán cho chính mình tức hoạt động tự doanh chứng khoán. Tự doanh là việc công ty chứng khoán tiến hành các giao dịch mua, bán chứng khoán cho chính mình. Hoạt động tự doanh của công ty chứng khoán đợc thực hiện qua cơ chế giao dịch trên Sở giao dịch chứng khoán hoặc thị trờng OTC. Mục đích của hoạt động tự doanh là nhằm thu lợi nhuận cho chính công ty thông qua hoạt động mua bán chứng khoán. Nghiệp vụ này hoạt động song hành với nghiệp vụ môi giới, vừa phục vụ lệnh giao dịch cho khách hàng đồng thời phục vụ cho chính mình. Do đó, để tránh xảy ra xung đột lợi ích giữa khách hàng và công ty chứng khoán thì hầu hết ở các nớc đều có quy định là khi hai lệnh giao dịch của khách hàng và công ty đến cùng một lúc thì lệnh của khách hàng phải đợc u tiên thực hiện trớc rồi mới đến lệnh của công ty. Khác với hoạt động môi giới chứng khoán, trong hoạt động tự doanh, CTCK kinh doanh bằng chính nguồn vốn của công ty. Vì vậy, hoạt động này đòi hỏi CTCK phải có nguồn vốn lớn và đội ngũ nhân viên có trình độ chuyên môn, khả năng phân tích và đa ra các quyết định đầu t hợp lý, đặc biệt trong trờng hợp CTCK đóng vai trò là các nhà tạo lập thị trờng. - Hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán: Một trong những cơ sở để thị trờng chứng khoán có thể phát triển là lợng hàng hoá trên thị trờng chứng khoán phải đa dạng, dồi dào, phong phú đồng thời hàng hoá đó phải đến tay nhà đầu t một cách nhanh nhất, có hiệu quả nhất. Để tăng lợng hàng hoá chứng khoán trên thị trờng, các CTCK bên cạnh hoạt động môi giới chứng khoán còn tham gia bảo lãnh phát hành chứng khoán, giúp cho các tổ chức phát hành thực hiện thành công các đợt chào bán chứng khoán ra công chúng. Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Bảo lãnh phát hành chứng khoán là việc CTCK có chức năng bảo lãnh giúp tổ chức phát hành thực hiện các thủ tục trớc khi chào bán chứng khoán, tổ chức việc phân phối chứng khoán và giúp bình ổn giá chứng khoán trong giai đoạn đầu sau khi phát hành. Thu nhập của CTCK từ hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán là phí bảo lãnh hoặc một tỷ lệ hoa hồng nhất định trên số tiền thu từ đợt phát hành. Để tham gia hoạt động bảo lãnh phát hành, CTCK phải có tiềm lực tài chính, có trình độ và kinh nghiêm trong việc xác định giá trị kinh doanh hay thẩm định dự án, cũng nh mạng lới phân phối đủ mạnh. Đây là hoạt động đòi hỏi phải có vốn pháp định cao nhất trong các loại hình hoạt động nghiệp vụ mà CTCK thực hiện. Với 3 phơng thức bảo lãnh phát hành là bảo lãnh cam kết chắc chắn, bảo lãnh cam kết cố gắng tối đa và bảo lãnh cam kết bán tất cả hoặc không, rủi ro mà CTCK phải gánh chịu trong một đợt phát hành là khác nhau tuỳ thuộc vào phơng thức bảo lãnh phát hành và năng lực của chính công ty. - Hoạt động t vấn đầu t chứng khoán: T vấn đầu t chứng khoán là việc CTCK thông qua hoạt động phân tích dể đa ra các lời khuyên, phân tích các tình huống và có thể thực hiện một số công việc dịch vụ khác liên quan đến phát hành, đầu t và cơ cấu tài chính cho khách hàng. Hoạt động này có mối liên hệ chặt chẽ với hoạt động môi giới chứng khoán và hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán. Trong khi tiến hành hoạt động môi giới chứng khoán, nhân viên môi giới có thể t vấn cho nhà đầu t về thời gian mua bán, nắm giữ chứng khoán, giá trị của các loại chứng khoán, các diễn biến của thị trờng Đối tợng của hoạt động t vấn còn có thể là nhà phát hành. Hoạt động t vấn cho nhà phát hành tơng đối đa dạng, từ việc phân tích tình hình tài chính đến đánh giá giá trị của doanh nghiệp, t vấn về loại chứng khoán phát hành hay giúp công ty cơ cấu lại nguồn vốn, thâu tóm hay sát nhập với các công ty khác. Hoạt động t vấn phát triển là Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 nhân tố quan trọng thúc đẩy hoạt động môi giới chứng khoán và bảo lãnh phát hành chứng khoán phát triển, là thế mạnh trong cạnh tranh giữa các CTCK. - Hoạt động quản lý danh mục đầu t: Đây là hoạt động quản lý vốn uỷ thác của khách hàng để đầu t vào chứng khoán thông qua danh mục đầu t nhằm sinh lợi cho khách hàng trên cơ sở tăng lợi nhuận và bảo toàn vốn cho khách hàng. Quản lý danh mục đầu t là một dạng nghiệp vụ t vấn mang tính tổng hợp có kèm theo đầu t, khách hàng uỷ thác tiền cho công ty chứng khoán thay mặt mình quyết định đầu t theo chiến lợc hay những nguyên tắc đã đợc khách hàng chấp thuận hoặc yêu cầu. Có thể nêu một số bớc mà CTCK phải làm khi thực hiện nghiệp vụ này nh sau: Trong hoạt động quản lý danh mục đầu t, CTCK sẽ nhận đợc phí quản lý bằng một tỷ lệ phần trăm nhất định trên số lợi nhuận thu về cho khách hàng. Hoạt động này cũng góp phần tăng uy tín và phát triển các hoạt động khác nh lu ký, thanh toán, t vấn. Ngoài các hoạt động trên, CTCK còn thực hiện các hoạt động khác có tính chất phụ trợ, góp phần thu hút khách hàng, tối đa hoá lợi ích của khách hàng nh: Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Công ty chứng khoán Nhận yêu cầu quản lý Ký hợp đồng quản lý Thực hiện hợp đồng quản lý Thanh lý hợp đồng Khách hàng Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 + Lu ký chứng khoán: Là việc lu giữ chứng khoán của khách hàng thông qua các tài khoản lu ký chứng khoán. Đây là quy định bắt buộc trong giao dịch chứng khoán bởi vì giao dịch chứng khoán trên thị trờng tập trung là hình thức giao dịch ghi sổ. Khách hàng phải mở tài khoản lu ký chứng khoán tại CTCK (nếu chứng khoán phát hành dới hình thức ghi sổ) hoặc ký gửi các chứng khoán (nếu chứng khoán phát hành dới hình thức chứng chỉ vất chất). Khi thực hiện dịch vụ lu ký chứng khoán cho khách hàng, CTCK sẽ nhận đợc các khoản thu phí lu ký chứng khoán, phí rút và phí chuyển nhợng chứng khoán. Lu ký chứng khoán có mối quan hệ chặt chẽ, không thể tách rời đối với hoạt động môi giới chứng khoán. + Quản lý thu nhập của khách hàng (quản lý cổ tức): xuất phát từ việc lu ký chứng khoán cho khách hàng, CTCK sẽ theo dõi tình hình thu lãi, cổ tức của chứng khoán và đứng ra làm dịch vụ thu nhận và chi trả cổ tức cho khách hàng thông qua tài khoản của khách hàng. + Dịch vụ hỗ trợ tín dụng: Bên cạnh hoạt động môi giới chứng khoán, CTCK còn triển khai các dịch vụ hỗ trợ tín dụng nhằm tăng khả năng kinh doanh chứng khoán cho nhà đầu t là khách hàng của CTCK nh dịch vụ cho vay cầm cố chứng khoán, dịch vụ cho vay bảo chứng, dịch vụ cho vay chiết khấu chứng khoán Các hoạt động của CTCK có thể do từng bộ phận, phòng ban độc lập trong CTCK đảm nhận nhng giữa các hoạt động này luôn có mối quan hệ ràng buộc chặt chẽ, thống nhất, hỗ trợ nhau cùng phát triển. Một CTCK có thể đợc phép thực hiện một số hoặc tất cả các hoạt động trên tuỳ thuộc vào quy định của pháp luật và điều kiện kinh doanh của mỗi công ty nhng đều nhằm mục tiêu tối đa hoá lợi nhuận, phù hợp định hớng phát triển của công ty, thoả mãn cao nhất lợi ích cho khách hàng, đồng thời nâng cao chất lợng cho hoạt động chính mà công ty đã xác định. 1.2. Hoạt động môi giới chứng khoán của CTCK Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 [...]... Tel (: 0918.775.368 Khai thác thông tin Bán hàng Sự phát triển các hoạt động khác Hoạt động môi giới không thể tách rời các hoạt động khác trong công ty Điều này thể hiện theo hai chiều: Thứ nhất là các hoạt động khác trong công ty tác động đến hoạt động môi giới Những hoạt động Marketing, quảng cáo của công ty sẽ tăng cờng hình ảnh của công ty, thơng hiệu của công ty đợc nhiều ngời biết đến.Từ... NHNO&PTNT Việt Nam Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam là công ty hạch toán độc lập trực thuộc NHNO&PTNT Việt Nam, đợc thành lập ngày 20/12/2000 theo Quyết định số 269/QĐ/HĐQT của Hội đồng quản trị NHNO&PTNT Việt Nam và đợc tổ chức theo mô hình Chủ tịch công ty và Giám đốc quy định tại Luật Doanh nghiệp Công ty hoạt động theo Điều lệ về tổ chức và hoạt động của Công ty và Giấy phép hoạt động số... ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam 2.1 Giới thiệu chung về Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 Website: http://www.docs.vn Email : lienhe@docs.vn Tel (: 0918.775.368 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển Công ty TNHH Chứng khoán NHNO&PTNT Việt Nam Ngân hàng Nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam (NHNO&PTNT Việt. .. động ngợc lại tới các hoạt động khác trong công ty Hoạt động môi giới chính là nguồn cung cấp ý tởng cho hoạt động nghiên cứu dịch vụ mới do môi giới là bộ phận tiếp xúc với khách hàng nhiều nhất và hiểu đợc nhu cầu cũng nh mục tiêu của khách hàng Khách hàng đến với nghiệp vụ môi giới của công ty, họ hài lòng thì đó là lực lợng Marketing đông đảo của công ty, giúp tăng cờng hình ảnh và thơng hiệu của. .. vấn đối với khách hàng, nhân viên môi giới còn có thể giới thiệu với khách hàng các dịch vụ khác của công ty cũng nh t vấn cho khách hàng sử dụng các dịch vụ mà công ty cung cấp một cách hợp lý Đó cũng là nhân tố quan trọng tạo nên hình ảnh và uy tín của công ty, tạo điều kiện cho sự phát triển của các hoạt động khác trong CTCK 1.2.3 Quy trình thực hiện hoạt động môi giới của công ty chứng khoán Quy... quả các hoạt động nghiệp vụ của mình, nhất là hoạt động môi giới chứng khoán, hoạt động nghiệp vụ đặc trng của CTCK *Kiến thức đầu t chứng khoán cuả công chúng Sự phát triển của nền kinh tế và khả năng tăng thu nhập, tăng tiết kiệm của công chúng chỉ là điều kiện cần Điều kiện đủ để thị trờng chứng khoán phát triển, hoạt động môi giới chứng khoán đạt hiệu quả cao chính là kiến thức đầu t của công chúng... trờng) và tăng đều qua các năm thì có thể coi hiệu quả môi giới chứng khoán ở công ty đó là cao Đó cũng chính là một trong những cơ sở để tiến hành phát triển và mở rộng hoạt động môi giới chứng khoán của công ty * Doanh thu từ môi giới chứng khoán Tổng doanh thu của công ty Tổng doanh thu của CTCK bao gồm Doanh thu từ hoạt động kinh doanh chứng khoán và Thu lãi đầu t, trong đó Doanh thu từ hoạt động. .. môi giới chứng khoán chính là tổng phí môi giới thực thu của CTCK từ hoạt động môi giới chứng khoán cho khách hàng Do số tiền hoa hồng từ hoạt động môi giới chứng khoán (phí môi giới chứng khoán) đợc tính trên tổng giá trị giao dịch chứng khoán của khách hàng nên doanh thu môi giới chứng khoán phản ánh tổng giá trị chứng khoán giao dịch của khách hàng Khi khách hàng giao dịch nhiều, doanh thu môi giới. .. quy định của tổ chức nghề nghiệp là Hiệp hội kinh doanh chứng khoán Điều kiện pháp lý có ảnh hởng lớn đến việc phát triển CTCK nói chung và hoạt động môi giới chứng khoán nói riêng Một hệ thống pháp lý mang tính chất khuyến khích về tổ chức, hoạt động của công ty sẽ góp phần tạo lập, ổn định hoạt động của công ty Đồng thời việc kiểm soát hoạt động đối với công ty sẽ làm tăng lòng tin của công chúng... hoá lợi nhuận cho khách hàng - Hoạt động môi giới chứng khoán có tính độc lập tơng đối với các hoạt động khác của CTCK và có tác động thúc đẩy các hoạt động khác phát triển Nhân viên môi giới chứng khoán bằng sự thành thạo, khéo léo, nhanh nhẹn của mình góp phần tạo nên thành công của hoạt động môi giới chứng khoán, đồng thời có quan hệ mật thiết với đội ngũ Marketing trong công ty Trong quá trình đa . Nông Thôn Việt Nam em đã chọn đề tài cho chuyên đề thực tập tốt nghiệp của mình là Phát triển hoạt động môi giới của công ty TNHH Ngân Hàng Nông Nghiệp. cho hoạt động môi giới của công ty chứng khoán 1.2.2. Khái niệm và đặc điểm của hoạt động môi giới chứng khoán Môi giới chứng khoán là một hoạt động trung
